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La Russie veut acheter de nouvelles devises dans son fonds souverain

La Russie envisage d’acheter les devises de pays «amis» comme la Chine, l’Inde et la Turquie dans son fonds souverains, le National Wealth Fund (NWF), a annoncé vendredi la banque centrale. Jusqu’à peu elle achetait des dollars ou des euros, ce qui est désormais impossible en raison des sanctions. Dans un rapport sur sa politique monétaire pour 2023-2025, l’institution a déclaré que diverses options sur la manière de reconstituer le NWF étaient en discussion. Des experts ont exprimé leurs inquiétudes quant à l’insuffisance de liquidités de ces devises et quant aux risques associés. Alexei Zabotkin, premier vice-gouverneur de la banque centrale, a souligné que la liquidité des échanges yuan-rouble s’était approchée des niveaux de la paire euro-rouble à la Bourse de Moscou. Au premier semestre 2022, les transactions quotidiennes moyennes du yuan ont été multipliées par plus de 12, selon la bourse.

La Chambre des représentants adopte le plan de réduction de l’inflation

La Chambre américaine des représentants a approuvé vendredi le projet de loi dit de «réduction de l’inflation». Ce plan de 430 milliards de dollars (422 milliards d’euros), présenté par l’administration Biden, a été adopté par 220 voix contre 207. Le texte va maintenant être envoyé au président américain Joe Biden qui devrait le promulguer cette semaine. Le plan vise notamment à réduire les coûts des médicaments sur ordonnance pour les personnes âgées et à combattre le changement climatique en réduisant les émissions de gaz à effet de serre.

L’indice «Empire State» s’est nettement dégradé en août

L’activité manufacturière dans la région de New York s’est fortement dégradée en août pour tomber en zone de contraction, montre lundi l’enquête mensuelle de l’antenne régionale de la Réserve fédérale. L’indice «Empire State» a chuté à -31,30 après +11,10 en juillet alors que les économistes interrogés par Reuters anticipaient une baisse à +5,0 seulement. La composante des nouvelles commandes est ressortie à -29,6 après 6,2 le mois dernier et celle de l’emploi a reculé à +7,4 après +18,0. Celle des prix acquittés a baissé aussi, à +55,5 contre +64,3 en juillet. Le sous-indice mesurant le jugement des entreprises sur leurs perspectives d’activité à un horizon de six mois a progressé pour atteindre +2,1 après -6,2 le mois précédent.

L’économie britannique se contracte au deuxième trimestre

L'économie britannique s’est contractée moins que prévu au deuxième trimestre et sur le seul mois de juin malgré les deux jours fériés exceptionnels accordés pour les soixante-dix ans de règne de la reine d’Angleterre. Le produit intérieur (PIB) a baissé de 0,1% par rapport au trimestre précédent et de 0,6% en juin, la plus importante contraction mensuelle depuis janvier 2021, selon les données préliminaires publiées vendredi par l’Office national de la statistique (-0,2% au deuxième trimestre et -1,3% en juin attendus par les économistes). La Banque d’Angleterre a averti que l'économie britannique devrait connaître sa plus longue période de récession depuis 2008 avec une inflation culminant à plus de 13% sur un an en octobre.

La Chine assouplit inopinément sa politique monétaire

Face à la succession de mauvais indicateurs économiques, la banque centrale a abaissé lundi deux de ses principaux taux directeurs.

La liste des pays en défaut de paiement s’allonge

Près d’une dizaine de pays ont déjà fait défaut depuis deux ans, conséquence d’une dette insoutenable dans un contexte économique difficile. Mais aussi de situations spécifiques.

Les inscriptions au chômage ont augmenté outre-Atlantique

Les inscriptions au chômage ont augmenté aux Etats-Unis la semaine dernière à 262.000 contre 248.000 (révisé) la semaine précédente, a annoncé jeudi le département du Travail. Les économistes attendaient en moyenne 263.000 inscriptions au chômage. Les inscriptions de la semaine se terminant le 30 juillet ont été révisées en baisse par rapport à une estimation initiale de 260.000. La moyenne mobile sur quatre semaines s'établit à 252.000 contre 247.500 (révisé) la semaine précédente.

Deux traders de JPMorgan condamnés dans l’affaire de la manipulation du marché des métaux précieux

Le responsable de la table de négociation et son principal trader ont truqué les cours à leur avantage pendant huit ans.

Le nombre de dossiers de surendettement continue de baisser en France

Bonne nouvelle pour les ménages français. Selon le baromètre mensuel de l’inclusion financière d’août de la Banque de France, la tendance à la baisse des dépôts de dossiers de surendettement au premier semestre 2022 se confirme. «Le nombre de dossiers déposés reste en recul de 10 % sur les sept premiers mois de l’année 2022 par rapport aux mêmes mois de 2021, et il décroît de 7 % si l’on compare les seuls mois de juillet de ces deux années», souligne l’institution. En juillet 2022, 9.084 dossiers ont ainsi été déposés (contre 9.790 en juillet 2021), faisant grimper à 67.709 le nombre de dossiers déposés depuis le début de l’année, contre 75.133 à la même époque l’année dernière.

Exxon Mobil rencontre un obstacle inattendu au Nigeria

Le président nigérian Muhammadu Buhari est revenu sur son accord initial donné à la vente par Exxon Mobil de ses actifs en eaux peu profondes à Seplat, a déclaré son porte-parole jeudi, après que l’autorité de régulation du secteur a refusé d’avaliser l’opération. Muhammadu Buhari avait commencé lundi par donner son aval à la transaction de 1,28 milliard de dollars (1,24 milliard d’euros), mais la Nigerian Upstream Petroleum Regulatory Commission a déclaré qu’elle s’y opposait, sans toutefois en préciser la raison. Cette cession est suivie de près par d’autres grandes compagnies pétrolières comme Shell et TotalEnergies, qui ont annoncé leur intention de vendre certains actifs locaux. Seplat, producteur d’hydrocarbures coté à Londres et au Nigera, a indiqué dans un communiqué n’avoir reçu aucune notification officielle de la volte-face de Muhammadu Buhari, et précisé qu’elle cherchait à obtenir des éclaircissements auprès des autorités.

L’Opep et l’AIE divergent sur la demande de pétrole pour 2022

L’Opep a abaissé jeudi sa prévision de croissance de la demande mondiale de pétrole en 2022 pour la troisième fois depuis le mois d’avril, en invoquant l’impact économique de la guerre en Ukraine, l’inflation et les mesures destinées à lutter contre le Covid-19. Dans son rapport mensuel, l’Organisation des pays exportateurs de pétrole estime que la demande de pétrole augmentera de 3,1 millions de barils par jour (bpj), soit 260.000 bpj de moins que dans la précédente prévision. Elle a laissé inchangée sa projection de croissance pour 2023, à 2,7 millions de bpj. Le point de vue du cartel contraste avec celui de l’Agence internationale de l'énergie (AIE), qui avait annoncé plus tôt dans la journée dans son rapport mensuel un relèvement de sa prévision de demande pour cette année à hauteur de 380.000 bpj pour atteindre 2,1 millions de bpj, en jugeant que le pétrole tirera parti d’effets de substitution par rapport au gaz, devenu très cher.

Les prix américains à la production affichent un recul inattendu

A la faveur du recul des prix de l’énergie, l’indice des prix à la production (PPI) pour la demande finale a reculé de 0,5% le mois dernier aux Etats-Unis, après avoir augmenté de 1% en juin, montrent les statistiques publiées jeudi par le département du Travail. Sa hausse sur un an atteint 9,8% après 11,3% en juin. Les économistes interrogés par Reuters prévoyaient en moyenne une hausse de 0,2% d’un mois sur l’autre et de 10,4% sur un an. L’indice mesurant les pressions sous-jacentes sur les prix à la production, en excluant l’alimentation, l'énergie et les services commerciaux, a enregistré de son côté une progression 0,2% le mois dernier contre +0,3% en juin. Sur un an, la croissance de cet indice a été de 5,8% en juillet, contre 6,4% en juin.

La PBoC est confiante face à l’inflation

La banque centrale chinoise, la PBoC, a indiqué dans son rapport trimestriel de politique monétaire que l’inflation resterait probablement à un niveau raisonnable et devrait atteindre cette année son objectif de 3%. Elle a affirmé qu’elle continuerait d’injecter suffisamment de liquidités dans le système pour apporter le soutien nécessaire à l’économie qui fait de nouveau face à une nouvelle vague de contagion au Covid-19. Mais la PBoC ne veut pas se retrouver dans la même situation que de nombreuses autres banques centrales. «Un nouvel assouplissement via la diminution du niveau des réserves obligatoires des banques (RRR) ou les taux d’intérêt semble peu probable dans un avenir proche, selon Craig Erlam, stratégiste chez Oanda.

Aux USA, les inégalités de richesse persistent

Aucun rattrapage ne semble en vue pour les jeunes générations.

PAI Partners et Meridiam pourraient ouvrir leur capital

Dyal Capital, filiale du fournisseur américain de solutions de financement aux marchés privés Blue Owl, pourrait entrer au capital de la société de private equity française PAI Partners, rapporte Bloomberg, citant des sources anonymes proches du dossier. Les discussions en seraient à un stade préliminaire pour une prise de participation minoritaire. Interrogé par L’Agefi, PAI Partners n’a pas fait de commentaires. Selon Bloomberg, le gérant d’actifs Meridiam, spécialisé dans les infrastructures, envisagerait lui aussi d’ouvrir son capital à un investisseur pour financer sa croissance. Le groupe, qui a racheté 40% du «nouveau Suez», pourrait ouvrir jusqu'à 20% de son capital.

Stephan Boujnah, président du directoire d’Euronext

Euronext est victime sur internet d’un faux Stéphane Boujnah

Un site frauduleux, se présentant comme une plateforme d’investissement, a utilisé les vrais patronymes et photos officielles de dirigeants du groupe sur une courte période.

USA Etats-Unis drapeau américain Washington

L’économie américaine fait le grand écart

D’un côté, les Etats-Unis ont enregistré un deuxième trimestre consécutif de contraction du PIB, et de l’autre, le marché de l’emploi n’y a jamais été aussi dynamique.

La conjoncture pèse sur l’inflation en Chine

Les prix à la consommation ont accéléré à leur rythme le plus soutenu depuis juillet 2020 mais moins qu’anticipé par les économistes tandis que la hausse des prix à la production a atteint un plus bas de près d’un an et demi en juillet en Chine. L’inflation a atteint 2,7% le mois dernier, a annoncé mercredi le bureau des statistiques (NBS) alors que les économistes anticipaient une hausse de 2,9%. Ce chiffre reste inférieur à la cible du gouvernement pour cette année d’environ 3%. Les prix à la consommation ont été soutenus par la hausse des prix de la viande de porc. L’indice des prix à la production a progressé de 4,2% sur un an, après +6,1% en juin, affecté par le ralentissement dans le secteur de la construction. Ces données confirment la difficulté de la Chine à redémarrer son économie après de longs mois de confinement.

L’Ukraine obtient un moratoire sur sa dette

Les créanciers privés internationaux de l’Ukraine ont accepté sa demande de gel des paiements sur ses 20 milliards de dollars d’obligations en monnaie forte, selon un communiqué publié mercredi. Avec cette décision, le pays va éviter le défaut de paiement. Les intérêts et les remboursements de capital gelés sur 13 obligations s’élèvent à 5 milliards de dollars. BlackRock, Fidelity International font partie des principaux détenteurs de dette de l’Ukraine. Les créanciers représentant trois-quarts du montant de dette ont validé la demande de l’Ukraine. Les modifications dans les obligations indexées au PIB ont également été approuvés. Outre les créanciers privés, les prêteurs bilatéraux et le Club de Paris ont suspendu les paiements sur la dette ukrainienne jusqu’à la fin 2023.

La croissance allemande menacée par le faible niveau du Rhin

Les entreprises allemandes, qui se préparent déjà à une possible récession sur fond de pénuries d'énergie cet hiver, doivent désormais faire face au manque d’eau dans le Rhin. Les températures caniculaires et la faible pluviosité ont asséché cet axe majeur de communication pour le transport de nombreux produits en Allemagne, entraînant des retards dans les livraisons et multipliant par cinq les frais de transport. Par endroit le niveau est cinq fois inférieur à l’accoutumée, ce qui affecte le trafic. Les économistes estiment que ces perturbations pourraient réduire d’un demi-point de pourcentage la croissance du produit intérieur brut de l’Allemagne cette année.

La pause de l’inflation soulage la Fed

La hausse des prix à la consommation a ralenti plus que prévu en juillet aux Etats-Unis, entretenant l’espoir d’un resserrement monétaire moins massif qu’anticipé.

Le Japon fait le ménage dans son gouvernement

Le Premier ministre japonais, Fumio Kishida, a remanié son gouvernement mercredi, alors que des liens controversés entre la secte Moon et certains de ses ministres ont émergé depuis l’assassinat de l’ancien Premier ministre Shinzo Abe. Certains membres clés du cabinet, tels que les ministres des Affaires étrangères et celui des Finances, ont conservé leur poste. Mais d’autres ministres importants ont été écartés, notamment le frère cadet de Shinzo Abe, Nobuo Kishi, qui a été remplacé par Yasukazu Hamada au poste de ministre de la Défense. Le meurtrier de Shinzo Abe a dit aux enquêteurs qu’il était convaincu que ce dernier avait fait la promotion de cette Eglise à laquelle sa mère avait versé de ruineuses donations. Fumio Kishida, dont la cote de popularité est au plus bas, a affirmé qu’il n’avait lui-même aucun lien avec la secte, déclarant que les nouveaux membres du cabinet et les responsables du PLD devraient «examiner minutieusement» leurs liens avec le groupe.

Washington est le principal instigateur de la crise en Ukraine, selon Pékin

Les Etats-Unis sont le «principal instigateur de la crise ukrainienne», a estimé l’ambassadeur de Chine à Moscou dans une interview diffusée mercredi par l’agence Tass. Zhang Hanhui a accusé Washington d’avoir poussé la Russie dans ses derniers retranchements en favorisant l’expansion de l’Otan et en apportant son soutien à un rapprochement de l’Ukraine avec l’Union européenne, au détriment de Moscou. «Leur principal objectif est d'épuiser et de briser la Russie en faisant durer la guerre et les sanctions», a-t-il ajouté. Zhang Hanhui a également assuré que les relations entre Pékin et Moscou n’avaient jamais été aussi bonnes.

Premier exportateur d’électricité en Europe, la Suède détrône la France

La Suède est devenue le premier exportateur net d’électricité en Europe au premier semestre 2022, selon le spécialiste des données énergétiques EnAppSys. Elle détrône la France qui exporte traditionnellement davantage d'électricité qu’elle n’en importe. Mais du fait des difficultés de sa filière nucléaire, qui fonctionne à moitié de ses capacités en raison de problèmes de corrosion et de maintenance, l’Hexagone est devenue importatrice nette au début de l’année (baisse de moitié de ses exportations). La Suède a exporté 16 térawattheures (TWh), principalement vers la Finlande et le Danemark. L’Allemagne s’est hissée au deuxième rang européen des exportateurs nets, avec 15,4 TWh, deux fois plus qu’au premier semestre 2021, en réponse notamment à la hausse de la demande en France.

Dollar billet vert monnaie américaine devise des Etats-Unis

L’inflation américaine ralentit en juillet

Wall Street ouvre en hausse mercredi, après l’annonce d’un ralentissement plus prononcé que prévu de l’inflation aux Etats-Unis au mois de juillet. Le S&P 500 avance de 1,6% et le Nasdaq Composite prend 2,2% dans les premiers échanges.

Le Japon prépare un remaniement gouvernemental

Le Premier ministre japonais, Fumio Kishida, en baisse dans les sondages, compte remanier son gouvernement mercredi dans le but de prendre ses distances avec l’Eglise de l’unification, ou secte Moon, dont les liens controversés avec des ministres ont émergé après l’assassinat de l’ancien Premier ministre Shinzo Abe, le 8 juillet dernier. Fumio Kishida a déclaré mardi que les futurs ministres ou hauts responsables du Parti libéral-démocrate au pouvoir allaient devoir «minutieusement examiner» leurs liens avec l’Eglise de l’unification. Le soutien en faveur du gouvernement Kishida est tombé à son plus bas niveau depuis sa prise de fonctions en octobre dernier, à 46% contre 59% il y a trois semaines, a rapporté lundi la chaîne publique NHK.

Le China Evergrande Center dans la région de Wan Chai à Hong Kong, Chine

Les trusts chinois sont dans le collimateur de Pékin

La Chine a lancé un vaste audit sur ces structures d’investissement et de financement qui forment l’ossature de la finance de l’ombre dans le pays.

Les cours du pétrole naviguent à vue

Les cours du baril de brut restent volatils et orientés par les facteurs macroéconomiques même si la géopolitique peut interférer.

La productivité continue de chuter aux Etats-Unis

La productivité du travail a chuté aux États-Unis au deuxième trimestre 2022 à son rythme annuel le plus rapide depuis 1948. La productivité non agricole, qui mesure la production horaire par travailleur, a chuté de 2,5 % d’un an sur l’autre, selon les données publiées mardi par le département du Travail. Elle a diminué en rythme trimestriel à un taux annualisé de 4,6 %, après avoir baissé de 7,4 % au cours des trois premiers mois de l’année. Le département américain du travail publie aussi une accélération des coûts unitaires du travail, suggérant que les pressions salariales contribueront à maintenir l’inflation à un niveau élevé. Ces coûts ont augmenté à un taux de 10,8 %, après 12,7 % au premier trimestre. Ils ont augmenté à un taux de 9,5 % par rapport à il y a un an.

Berenberg supprime 30 postes à Londres

La banque d’investissement Berenberg supprime environ 30 postes à Londres, a révélé mardi Bloomberg en citant une source anonyme. Cela représente environ 5% des effectifs du groupe dans la capitale britannique. Ces coupes s’ajoutent aux 50 postes supprimés il y a deux mois aux Etats-Unis par la banque, qui tire ainsi les leçons du retournement des marchés financiers. Les banques d’investissement, qui s’arrachaient les talents en 2021 en raison d’une activité record, subissent le plongeon des opérations de fusions-acquisitions et du marché primaire actions cette année.