Les hedge funds enregistrent une collecte record en 2025

Les associations de fonds spéculatifs soutiennent une initiative du gendarme de la Bourse américain visant à assouplir les règles de supervision qui limitent leur accès aux contrats à terme (futures) sur les obligations émises par l’Union européenne (UE). Eurex et les dirigeants européens y seraient également favorables.

Une étude du fournisseur de données et d'indices sur les hedge funds HFR suggère un effet significatif sur la performance des hedge funds lorsque la majorité change de camp à mi-mandat dans les institutions américaines.

La société de hedge funds Elliott Investment Management compare l'état actuel des marchés, marqués par une prise de risque alimentée par l’endettement et une frénésie autour des nouvelles technologies, aux Années folles qui ont précédé la Grande Dépression. « À l’heure actuelle, pratiquement tous les signaux d’alarme annonçant un marché baissier d’ampleur sont au rouge », écrit la société, qui gère 80 milliards de dollars, dans une lettre aux investisseurs d’octobre consultée par le Wall Street Journal.

Un hedge fund adossé à la société d’investissement américaine Tudor s’apprête à prendre son indépendance avec 9 milliards de dollars d’actifs confiés par des investisseurs, rapporte le Financial Times. Cela constituerait le plus important spin-off de l’histoire du secteur. Xantium, hedge fund spécialisé dans la gestion quantitative qui emploie environ 300 personnes, doit officiellement quitter au premier semestre 2027 le groupe contrôlé par le milliardaire Paul Tudor Jones II, selon des sources proches du dossier. Il s’établira de manière indépendante avec des capitaux apportés par sa maison mère, sans que l’on sache encore si Tudor conservera une participation au capital. L’essentiel des 9 milliards de dollars gérés aujourd’hui par Xantium provient de capitaux externes.

Responsable de la supervision stratégique Marchés mondiaux chez BNP Paribas et également vice-président de l’association internationale des produits dérivés (Isda), le nouveau président de l’Association française des marchés financiers (Amafi) commence son mandat avec la volonté d’obtenir un soutien des décideurs politiques.

Les positions longues sur le dollar sont remontées en quatre semaines à des niveaux proches des plus hauts en dix ans. Et inversement sur les positions vendeuses contre l’euro ou la livre.