Un multigérant observe une corrélation irrationnelle entre les marchés européens et américains

Frédéric Cohen a fait part, au sein de son commentaire de gestion de son fonds de fonds OFI Performance Absolue Diversifié, de sa frustration concernant l’érosion de sa performance au troisième trimestre. Une érosion qu’il impute à une corrélation « irrationnelle » entre les marchés européens et les USA. Le fonds a perdu 0,6% entre août et octobre 2015, ce qui reste inférieur à la moyenne de la catégorie des fonds de fonds alternatifs UCITS (-1,84%).
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