Monoprix émet 500 millions d’euros d’obligations remboursables en actions

Le distributeur a décidé d'émettre des obligations remboursables en actions (ORA) pour un montant de 500 millions d’euros, ce qui lui permettra de renforcer ses fonds propres et lui apportera des ressources à long terme pour financer son développement. Les ORA d’une maturité de 3 ans seront intégralement souscrites par Crédit Agricole CIB et elles porteront un coupon d’Euribor 6 mois + 5,1%. Le règlement-livraison de l’opération est attendu le 27 décembre. Casino dispose d’une option d’achat sur ces ORA exerçable, en partie ou en totalité, dans une période comprise entre juin 2014 et octobre 2016, ce qui lui permettra également de renforcer sa structure financière. A la maturité des ORA, en décembre 2016, celles-ci seront remboursées en actions Monoprix nouvellement émises, représentant 21,2% du capital. Ces actions de préférence donneront alors droit à un dividende majoré.