Blue Solutions affiche une capitalisation boursière de 418 millions d’euros

Un «très vif succès tant auprès des investisseurs institutionnels français et internationaux que des personnes physiques en France», c’est dans ces termes que Bolloré a commenté la finalisation du processus d’introduction en Bourse de sa filiale Blue Solutions, spécialisée dans le stockage électrique (batteries et supercapacités). Le prix de l’offre ressort dans le haut de la fourchette indicative, à 14,50 euros par action.

De quoi valoriser la société en Bourse 418 millions d’euros. L’appel au marché, qui passe à la fois par une offre à prix ouvert et un placement global, représente une levée de 41,8 millions d’euros, soit un flottant d’environ 10%, à laquelle pourra venir s’ajouter une option de surallocation, exerçable jusqu’au 27 novembre, portant sur 4,2 millions d’euros supplémentaires (soit un flottant porté à environ 11% du capital). Bolloré et Bolloré Participations sont les actionnaires cédants, tandis que BNP Paribas, CA CIB, Deutsche Bank et HSBC France ont piloté la transaction.

Selon Blue Solution, l’IPO «permettra notamment de renforcer sa visibilité auprès de ses clients potentiels ainsi que des clients de Blue Applications et de lui donner accès à de nouveaux moyens de financement (tels que des crédits bancaires, émissions obligataires, placements privés) qui pourraient être utilisés par Blue Solutions dans le cadre de ses projets de développement à long terme».

Pour l’heure, la quasi-totalité des batteries lithium métal polymère (LMP) conçues par Blue Solutions sont vendues ou louées à des entités de Blue Applications, une autre filiale de Bolloré qui regroupe diverses activités liées (Bluecar, Bluebus, Bluestorage, IER...) et ne fait pas partie du projet d’IPO. Blue Solutions dispose de sept options d’achat portant sur l’ensemble des sociétés cousines de Blue Applications. Ces promesses pourront être levées à dire d’expert entre le 1er septembre 2016 et le 30 juin 2018.

Dans l’immédiat, les négociations du titre Blue Solutions sur le marché réglementé de Nyse Euronext Paris (compartiment B) débutent ce matin sous la forme de promesses d’actions jusqu’au 1er novembre inclus, jour du règlement-livraison. Les titres se négocieront ensuite sous forme d’actions ordinaires à compter du 4 novembre prochain.