BNP Paribas réduit la voilure dans le crédit immobilier spécialisé

BNP Paribas continue à tailler dans le vif au sein de ses filiales spécialisées. Après avoir annoncé des suppressions de postes dans le crédit-bail (L’Agefi Quotidien du 31 mai), la banque vient d’en faire autant pour le crédit immobilier aux particuliers exercé à travers son pôle Personal Finance. Le 1er juillet, les partenaires sociaux ont pris connaissance d’un plan de restructuration qui aboutirait, en net, à la suppression de 209 postes.

Deux enseignes sont concernées. La première, Cetelem Immo, est l’ancienne UCB (Union de Crédit pour l’Habitat). Elle travaille grâce à des apporteurs d’affaires comme les agents et promoteurs et s’est fait une spécialité des prêts à taux variable, sur des durées parfois très longues (35 ans), pour de premières acquisitions. L’autre enseigne, PF Immo, autrefois baptisée Invest Immo, finance l’investissement locatif des particuliers à travers des courtiers. L’immobilier représente moins de 15% de la production de Personal Finance en France.

Comme pour le crédit-bail, BNP Paribas invoque les nouvelles réglementations bancaires. «En termes de liquidité, Bâle 3 pénalise les activités de crédit immobilier qui ne sont pas adossées à une activité de dépôt», explique un proche. C’est le cas des prêts immobiliers chez BNP Paribas Personal Finance, d’autant plus affectés qu’il s’agit de financements longs. Même si le ratio de liquidité à 30 jours de Bâle 3 ne sera appliqué qu’au 1er janvier 2015, les prêts accordés aujourd’hui seront soumis aux nouvelles règles.

Mais des raisons plus prosaïques expliquent ce projet. Personal Finance a des coûts d’accès à la liquidité plus élevés que ceux du réseau. Le marché de l’investissement locatif navigue entre deux eaux. Et le modèle économique du crédit immobilier en France, seulement rentable grâce à la vente de produits annexes (compte courant, etc.), complique la tâche du spécialiste.

Le projet vise donc à rapprocher les activités immobilière de Personal Finance et celles du réseau BNP Paribas en France. La moitié des agences PF Immo et Cetelem Immo pourraient disparaître. En y ajoutant les activités administratives, 244 postes sur 712 seraient supprimés. A l’inverse, 35 créations sont prévues dans le réseau d’agences BNP Paribas à l’occasion du rapprochement des activités. Le groupe assure qu’il n’y aura aucun départ contraint et privilégie un plan d’adaptation de l’emploi (PAE) à un plan de sauvegarde (PSE).