Bpifrance et NSSMC soutiennent Vallourec pour passer la crise

Bpifrance et le japonais Nippon Steel & Sumitomo Metal Corporation (NSSMC) fourniront plus de la moitié des fonds que Vallourec s’apprête à lever dans le cadre d’une augmentation de capital d’environ un milliard d’euros. A l’issue de l’opération, Bpifrance - premier actionnaire du groupe avec 10,3% du capital - et NSSMC (1,5% du capital) détiendront chacun 15% du capital de Vallourec. La levée de fonds comporte deux volets : une part de 514 millions d’euros réservée à NSSMC et Bpifrance sous forme d’obligations remboursables en actions (ORA) et une augmentation de capital avec maintien du droit préférentiel de souscription (DPS) d’environ 480 millions d’euros.

L'émission d’ORA se fera à un prix de référence des actions sous-jacentes pour les ORA de tranche A (totalisant 389 millions d’euros) de 11,00 euros par action. «Ce prix d'émission signifie que Bpifrance et NSSMC ont accepté d’acheter des actions de manière certaine à 11,00 euros», a précisé Olivier Mallet, directeur financier de Vallourec, lors d’une conférence téléphonique avec la presse. Par ailleurs, chaque actionnaire recevra un DPS, 5 droits permettant la souscription de 8 actions nouvelles, au prix d'émission de 2,21 euros par action, soit une décote de 62,6% par rapport au cours de clôture (5,917 euros) du 6 avril. La période de souscription des actions nouvelles sera ouverte du 11 au 22 avril inclus.