Goldman Sachs capitalise sur son rachat de NN IP en lançant un ETF obligations vertes
Arrivé sur le marché européen des ETF en 2019, GSAM n’a que très peu développé son offre jusqu’ici.
En faisant l’acquisition de la division de gestion d’actifs de l’assureur néerlandais NN en 2022, Goldman Sachs Asset Management (GSAM) a en particulier récupéré une des plus grosses équipes de gestion d’obligations vertes dans le monde (10 milliards de dollars sous gestion fin 2023). Un atout sur lequel le gérant américain capitalise aujourd’hui en lançant un ETF dédié à la classe d’actifs.
Le Goldman Sachs Global Green Bond UCITS ETF, coté à Londres, Zurich, Francfort et Milan, réplique un indice Solactive construit sur-mesure pour GSAM. «Nous avons voulu créer une solution d’investissement en ETF qui intègre notre propre analyse de ce qui peut être considéré comme véritablement vert dans l’univers des green bonds, explique Doug Farquhar, client portfolio manager green, social & impact bonds chez GSAM. Notre filtre exclut ainsi 36% de l’univers d’investissement global et 24% de l’indice Bloomberg MSCI Global Green Bond index.» Cette approche maison permet à l’asset manager d’être confiant dans son process d’investissement durable et de classer l’ETF dans la catégorie «article 9» selon SFDR. GSAM, qui fait le choix d’une exposition global aggregate mondiale pour cet ETF, a en outre cherché à gommer le biais très européen du marché. «Nous plafonnons à 50% la part des émissions libellées en euros, alors qu’elles pèsent 66% de l’univers», indique Doug Farquhar.
Cet ETF va venir étoffer la gamme très timide du gérant américain en matière de fonds indiciels cotés européens. Près de cinq ans après son entrée sur ce marché, GSAM ne comptait, avant ce lancement, que cinq ETF Ucits, pour un peu plus de 500 millions de dollars d’encours, selon les données de Trackinsight. Aux Etats-Unis, où son activité d’ETF pèse une trentaine de milliards de dollars, GSAM a décidé l’an dernier de passer à la vitesse supérieure en créant son «ETF Accelerator», une plateforme permettant à des asset managers de lancer des ETF actifs. Quatre premiers véhicules en sont sortis fin 2023.
A lire aussi : Goldmans Sachs à l’assaut des ETF européens
Un évènement L’AGEFI
TECH ET DIRECTIONS FINANCIERES
Plus d'articles du même thème
-
ING s’apprête à entrer sur le marché des ETF
La banque néerlandaise va lancer ses deux premiers ETF en s’appuyant sur la plateforme en marque blanche d’Amundi. -
iM Global Partner sort un ETF actif sur les actions japonaises
Avec ce nouveau lancement, la société de gestion réalise sa deuxième cotation d’un ETF actif à la Bourse de Milan. -
PGIM lance deux ETF actions gérés activement
Avec ces nouveaux véhicules, la société de gestion américaine renforce une offre d’ETF qui totalise déjà 33 milliards de dollars d’encours.
A la Une
Amundi dévoile un ETF conçu pour Zenkyoren
La filiale de gestion d’actifs du groupe Crédit Agricole va accompagner la cotation d’un nouvel ETF à la Bourse de Paris pour la fédération japonaise d'assurance mutuelle des coopératives agricoles.
Contenu de nos partenaires
A lire sur ...
-
« Ils sont hors cadre » : le BSW, ce petit parti de gauche allemand qui pourrait s’allier à l’AfD
Le parti fondé par Sahra Wagenknecht réclame un ministre-président sans affiliation politique et pourrait influencer les votes finaux -
RadicalisationExtrême droite : les leçons allemandes
Depuis une dizaine d'années, la droite allemande a musclé son discours sur l'immigration pour tenter de couper l'herbe sous le pied de l'extrême droite. Sans parvenir à freiner sa progression -
Réarmement allemand : « Avec l'AfD, un tournant militariste et nationaliste est possible »
Le mouvement d'extrême droite Alternative pour l'Allemagne (AfD) défend la hausse du budget de la Bundeswehr, mais dans une optique nationaliste à rebours des autres partis
