Prévoir acquiert AssurOne pour accélérer sa transformation digitale

La consolidation en cours de l’assurance ne concerne pas seulement les poids lourds du secteur. Prévoir, un groupe familial français privé, vient d’officialiser le rachat du courtier en ligne AssurOne auprès de la société de capital-investissement Anacap Financial Partners. Créé en 1910, Prévoir, dont le capital est détenu à 70% par les familles fondatrices et à 30% par ses salariés, réalise ainsi sa première opération de croissance externe. Le groupe, dont le chiffre d’affaires avait atteint 584,8 millions d’euros en 2017, distribuait jusqu’à présent ses solutions de prévoyance, de santé, de retraite, d’épargne et d’assurance emprunteur via un réseau commercial composé de quelque 800 salariés. «Nous voulions nous ouvrir à d’autres canaux de distribution et accélérer notre transformation digitale», a expliqué Patricia Lacoste, PDG de Prévoir, mercredi, lors d’une conférence de presse.

De son côté, AssurOne, qui, malgré ses 15 printemps, se définit comme une insurtech spécialisée dans la distribution digitale de produits et de services d’assurance dommages et de personnes, souhaitait se doter «d’un actionnaire plus pérenne pour poursuivre son développement», a déclaré son président, Eric Dodin. «J’achète AssurOne pour le garder», a confirmé Patricia Lacoste.

L’ambition de doubler les revenus de la société

Les deux parties ont donc fait affaire, Prévoir rachetant les 95% du capital d’AssurOne détenus par Anacap depuis 2014, ainsi que les 5% appartenant aux fondateurs de la société. Le montant de la transaction, conseillée par le cabinet d’avocats BDGS et par Periclès Group pour le compte de Prévoir, demeure confidentiel. Les courtiers se valorisent en moyenne 12 à 15 fois l’excédent brut d’exploitation mais la valorisation ne s’est pas faite sur la base de ce critère, selon Patricia Lacoste.

AssurOne, qui avait réalisé un chiffre d’affaires de 35,7 millions d’euros en 2017, en croissance de près de 10% par rapport à 2016, a vu son activité progresser de 15% l’an dernier, sur un an glissant, a indiqué Eric Dodin. Le dirigeant a pour ambition de doubler les revenus de la société, à terme. L’adossement de celle-ci au groupe Prévoir facilitera sa capacité à investir une dizaine de millions d’euros dans son plan stratégique, sur la période 2019-2021. Au-delà d’une plus grande marge de manœuvre financière, le rapprochement avec Prévoir permettra à AssurOne d’élargir son offre. L’insurtech proposera ainsi une gamme de produits dans la santé dans une quinzaine de jours.