Le family office des héritiers de Lego s'interroge sur l'avenir des bureaux
La télétravail pourrait rebattre les cartes de l'immobilier de bureaux.
Credit Suisse voit gonfler la facture d’Archegos et Greensill
Thomas Gottstein, directeur général de Credit Suisse juge la perte nette de 229 millions d'euros au premier trimestre «inacceptable».
Silvia Calvello : « Nous voulons être une source d’idées et d’opportunités»
Silvia Calvello, responsable mondial de Private Investment Banking, la nouvelle division dédiée à l’accompagnement des grandes fortunes et holdings familiales du Crédit Agricole CIB et Indosuez Wealth Management, dévoile ici sa feuille de route.
Alantra et Swiss Life marient banque d’affaires et banque privée
Les deux établissements financiers vont donner naissance à une coentreprise baptisée La Banque d’Affaires, animée par Fabrice Scheer.
Le Luxembourg offre un itinéraire bis au Royaume-Uni pour contourner le Brexit
Le Grand-Duché a mis en place un régime d'équivalence à destination des entreprises financières britanniques.
Jean-Pierre Jouyet confirmé comme administrateur de Covéa
Covéa poursuit le remaniement de sa gouvernance avec deux nouveaux venus à son conseil d’administration.
FGP 2021 : Une gestion privée en ligne
La crise sanitaire a rebattu les cartes de la gestion privée. En quelques mois, il a fallu repenser l’allocation des portefeuilles et s’interroger sur les opportunités d’un nouvel environnement économique. Le forum de la Gestion Privée qui s'est tenu le 6 et 7 avril a vu de nombreux experts débatre sur de nombreux sujets.
La SEC maintient une surveillance accrue sur les ETF non transparents
Les promoteurs d’ETF actifs non transparents doivent fournir des paquets d’informations à la Securities and Exchange Commission, alors que le régulateur mène un examen approfondi de ces produits qu’il a approuvés pour la première fois en 2019, rapporte Ignites. Ils doivent envoyer certaines données une à deux fois par mois, selon l'âge du produit. Ces informations comprennent des données publiques sur la qualité des transactions, telles que les spreads, ainsi que certaines informations confidentielles sur les rouages internes des fonds, selon trois dirigeants du secteur qui ont requis l’anonymat en raison de la nature sensible des communications. Cependant, la SEC n’a pas clairement indiqué aux promoteurs d’ETF ou à leurs avocats ce qu’ils prévoient de faire avec ces informations, selon les sources.
« Notre taille est un atout majeur et différenciant »
Bred Banque Privée, dont l’encours s’affiche en forte progression ces trois dernières années, compte sur son ancrage territorial et son offre, y compris externe, pour entretenir une relation durable avec ses clients.
JPMorgan s’affirme dans la gestion de fortune en Chine
JPMorgan a acquis 10% du capital de la filiale de gestion de fortune de la banque chinoise China Merchants Bank pour 2,67 milliards de yuans, soit environ 410 millions de dollars, pour renforcer sa présence en Chine. L’investissement de la banque américaine a été révélé dans un document réglementaire publié vendredi par l’autorité boursière chinoise. Dans le cadre de son expansion dans le pays, JPMorgan cherche également à acquérir la totalité du capital de sa coentreprise de gestion d’actifs China International Fund Management (CIFM). La banque américaine a conclu l’an dernier un accord avec son partenaire local pour lui racheter les 51% qu’elle ne détient pas encore.
JPMorgan se renforce dans la gestion de fortune en Chine
JPMorgan a acquis 10% du capital de la filiale de gestion de fortune de la banque chinoise China Merchants Bank pour 2,67 milliards de yuans, soit environ 410 millions de dollars, pour renforcer sa présence en Chine.
Natixis Wealth Management réorganise sa direction
Audrey Koenig remplace George-Eric de la Brunière en tant que directrice générale.
Olfactive
L’argent n’a pas d’odeur. Et une banque privée alors ? Milleis Banque apporte sa réponse, avec une toute nouvelle agence parisienne, pardon, un espace patrimonial, disposant d’une « signature olfactive », concoctée par Air Aroma. Un choix parmi d’autres « emprunt(a)nt davantage aux codes de l’hôtellerie de luxe qu’à ceux de la banque traditionnelle », indique l’ex-Barclays France. Pour Anna Tavel et Maximilien de Waubert, respectivement architecte et gestionnaire de projet au cabinet Aktis Project, « cette agence reflète les codes de la sobriété, de la modernité et de l’élégance grâce à des éléments de bois, noir profond et mat, couleur ocre proche de l’or ». Le lieu, ajoutent-ils, au croisement de trois rues, « joue sur les transparences grâce à un cloisonnement très léger qui garantit la confidentialité et l’intimité ». Gageons que l’ambiance olfactive proposée n’a aucun rapport avec l’histoire du quartier où s’implante la banque privée : le Marais.
HSBC ferme son principal bureau de Hong Kong après des cas de Covid
Les bureaux principaux de HSBC à Hong Kong seront fermés à partir de ce mercredi jusqu'à nouvel ordre, après trois cas de salariés testés positifs au Covid-19. Le Center for Health Protection doit notifier aux visiteurs qui sont restés durant plus de deux heures dans les bureaux entre le 2 mars et le 15 mars qu’ils devront subir des tests obligatoires, selon un memo interne consulté par Bloomberg, qui rapporte des informations du Hong Kong Economic Journal. Une porte-parole de HSBC n’a pas souhaité commenter auprès de Bloomberg.
Milleis Banque ouvre une nouvelle agence à Paris
La banque privée indépendante veut accélérer le développement de sa clientèle patrimoniale parisienne.
08/03/2021
Le CFA fait face à des suppressions d’emplois et des reports d’examens
Le CFA Institute est sous le feu des critiques de ses employés et de ses étudiants après s’être séparé d’un cinquième de ses effectifs et avoir reporté de nombreux examens à travers le monde, rapporte le Financial Times fund management. Le groupe basé en Virginie est en train de licencier environ 120 personnes dans le monde. CFA explique que les suppressions de postes sont liées à l’introduction d’un nouveau modèle opérationnel pour «moderniser l’organisation». Ces réductions d’effectifs ont provoqué la colère de certains employés, qui s’inquiètent d’une charge de travail trop importante. Il regrettent aussi que la réorganisation soit mise en œuvre en pleine pandémie.
Nicolas Otton, directeur de BNP Paribas Banque Privée : « Nous allons renforcer nos liens avec les jeunes entrepreneurs»
Le successeur de Béatrice Belorgey revient sur la stratégie menée par BNP Paribas Banque Privée durant la crise sanitaire et sur la volonté de la banque d’accompagner dans la durée les jeunes chefs d’entreprise, en s’appuyant sur un maillage étroit des territoires.
Chris Hohn se paye 479M$
Le gérant de hedge funds milliardaire Sir Christopher Hohn s’est payé un dividende de 479 millions de dollars, l’une des plus grosses rémunérations personnelles au Royaume-Uni, après que le bénéfice de sa société TCI Fund Management a plus que doublé l’an dernier, rapporte le Financial Times. Chris Hohn, qui est l’un des principaux philanthropes du Royaume-Uni, a effectué le paiement à une société qu’il contrôle en février 2020. En 2019, TCI a gagné 8,4 milliards de dollars de bénéfices pour les investisseurs, selon LCH Investments. Le bénéfice de TCI FM pour l’année à fin février 2020 a bondi de 108 % à 670,9 millions de dollars.
M&T Bank va acquérir sa rivale People's United pour 7,6 milliards de dollars
La banque régionale américaine M&T Bank va acquérir sa concurrente People’s United Financial dans le cadre d’une transaction entièrement en actions d’un montant de l’ordre de 7,6 milliards de dollars (6,25 milliards d’euros), ont annoncé lundi les deux groupes. Dans le cadre de cette transaction, les actionnaires de People’s United recevront 0,118 action ordinaire de M&T par titre People’s United détenu et contrôleront environ 28% de l’entité fusionnée. Ensemble, les deux banques géreront plus de 200 milliards de dollars d’actifs, avec un réseau composé de plus de 1.100 agences situées dans 12 Etats. L’opération devrait être finalisée au quatrième trimestre, ont précisé les deux groupes.
Le family office de Peugeot se renomme Peugeot Invest
L'objectif de ce changement est d'améliorer la lisibilité de la structure et confirmer son ancrage dans l'histoire de Peugeot.
HSBC prêt à acter le retrait de sa banque de détail aux Etats-Unis
Le groupe bancaire devrait l’officialiser lors de la présentation de ses résultats annuels ce mardi.
Millennium est le hedge fund le plus investi en Spacs
La société Millennium Management, dirigée par Izzy Englander, a multiplié par six l’année dernière ses investissements dans des Spac, des sociétés dites à chèque en blanc, les fonds spéculatifs ayant versé des dizaines de milliards de dollars dans le produit d’investissement le plus populaire de Wall Street, rapporte le Financial Times. Le groupe basé à New York, qui gère 47 milliards de dollars, avait investi un total de 4,4 milliards de dollars dans des Spacs à fin décembre, contre 750 millions de dollars fin 2019, ce qui en fait le premier acheteur de ce type de véhicules parmi les hedge funds, selon les données compilées par Spac Research. Il est suivi par le hedge fund Magnetar, qui gère au total plus de 12 milliards de dollars d’actifs et dont les placements dans des Spacs sont passés de 751 millions de dollars en 2019 à 2,9 milliards de dollars à la fin 2020.
Blaise ambassadeur
Fin janvier, Blaise Matuidi expliquait, à l’occasion d’une conférence en ligne Arkéa Investment Services, pourquoi il était primordial de « concilier performance sportive et patrimoniale ». Le groupe bancaire et le footballeur n’ont pas tardé à formaliser leur terrain d’entente. Puisque, à ses yeux, « préparer l’après-carrière devrait être la priorité de tous les sportifs professionnels », Blaise Matuidi ne se contentera pas de profiter passivement d’une préretraite dorée au soleil de Miami : il devient ambassadeur de F1rst Business Coach. Une toute nouvelle expertise de conseil en gestion de patrimoine dédiée aux sportifs professionnels, proposée conjointement par Arkéa Banque Privée et Izimmo, spécialiste de l’immobilier au sein d’Arkéa. Foi d’ambassadeur, « pour être performant sur le terrain, il faut être serein dans sa vie ».
Stéphane Dedeyan nommé à la tête de CNP Assurances
L'actuel directeur général du groupe Vyv succédera à Antoine Lissowski dans une période charnière pour l’assureur vie.
L’Erafp cherche à confier 475M€ à quatre gérants d'actions françaises
L’Erafp souhaite procéder à la sélection de prestataires pour l’attribution de mandats de gestion financière, deux actifs et deux dits « stand-by ». Le présent marché, qui n’est pas alloti, a pour objet de sélectionner quatre sociétés de gestion, afin qu’elles effectuent une gestion discrétionnaire pour le compte de l’Erafp d’un portefeuille actions de petites et moyennes capitalisations françaises. La taille indicative du portefeuille est de 475 millions d’euros. Il est prévu de retenir pour la phase de sélection des offres les huit candidatures les mieux classées au regard des critères énoncés dans le règlement et sous réserve d’un nombre de candidats suffisant satisfaisant aux critères de sélection. La durée du marché sera de 5 ans, avec la possibilité pour l’Erafp de reconduire le marché pour deux périodes successives d’un an chacune, portant la durée maximale du marché à 7 ans. Les offres sont à transmettre avant le 18 mars 2021 à 12h heure de Paris. Plus de détails ici. Les gérants actuels de la poche qui fait l’objet de l’appel d’offres sont Sycomore Asset Management (dès le début du mandat en 2013) et Amiral Gestion (qui a été activé en 2015). Pour mémoire, l’Erafp avait lancé un appel d’offres «petites capitalisation françaises» en 2013. Il avait alors confié le mandat actif à Sycomore Asset Management et deux mandats dit « stand-by » à Amiral Gestion et Moneta Asset Management. En 2017, plusieurs mandats actions euro avaient été confiés, dont un lot en gestion fondamentale ISR non benchmarkée d’actions cotées de petites capitalisations Europe: le mandat actif avait été attribué au groupement BFT IM – Montanaro AM, et les mandats stand-by à Kempen Capital Management et la Financière de l’Echiquier.
Le Crédit Agricole obtient finalement le feu vert de Rome pour racheter Creval
Le gouvernement italien a le pouvoir de bloquer toute offre non sollicitée dans ses secteurs stratégiques.
Crédit Agricole Italie a le feu vert de Rome pour acheter Creval
Le gouvernement italien a autorisé le rachat de la banque lombarde Credito Valtellinese (Creval) par la filiale italienne de Crédit agricole, selon l’agence Reuters, qui cite deux sources gouvernementales.
08/02/2021
Renaissance Technologies fait face à 5,4Mds$ de demandes de rachats en deux mois
Le puissant et discret hedge funds américain Renaissance Technologies, fondé par le mathématicien Jim Simons, subit les effets de ses contreperformances en 2020. En deux mois, ses trois fonds externes ont reçu pour 5,4 milliards de dollars d’ordres de rachats, selon Bloomberg, qui a pu consulter une lettre destinée aux investisseurs. Dans le détail, Renaissance a rendu 1,85 milliard de dollars en décembre, puis 1,9 milliard en janvier, et devrait encore accuser 1,65 milliard de retraits en février. Les fonds externes de Renaissance ont connu une année difficile. Selon le document, le principal véhicule, «Institutional Equities», a perdu 19% en 2020. Les fonds Institutional Diversified Alpha et Institutional Diversified Global Equities ont, eux, perdu respectivement 32% et 31%. Des pertes que la société avait une première fois imputées à la forte volatilité des marchés, et qui a cette fois-ci précisé avoir été sous-couverte en mars, puis sur-couverte entre avril et juin. La société gérait, à fin décembre, quelques 60 milliards de dollars d’encours, contre 75 milliards un an plus tôt. Jim Simons a par ailleurs annoncé son retrait de la présidence de la société, qu’il a fondé il y a quasiment quarante ans.
La banque privée de Crédit Agricole Brie Picardie frôle le milliard d'euros d'encours
A trois millions près. L'équipe de gestion conseillée de la caisse de Brie Picardie du Crédit Agricole a fini l’année 2020 avec 997 millions d’euros d’encours sous conseil, ratant de peu son objectif du milliard. La hausse spectaculaire, de 27,7%, fut alimentée par une collecte brute d’un peu plus de 250 millions d’euros.
"La course aux encours n’a jamais animé DNCA et cela restera ainsi"
Discrète en apparence, DNCA connait des évolutions profondes. Au niveau de sa gestion, de sa gamme de fonds et aussi en matière de développement, où le cap est mis à l’international. Mais Eric Franc, son directeur général, tient à le rappeler, rien ne se fait ou ne se fera au détriment des principes de la société telles que la prudence, la transparence ou la sérénité.
