Les placements des assureurs dépassent les 2.700 Md€
Les sociétés d'assurances ont principalement allongé leurs positions obligataires au troisième trimestre 2019, selon la Banque de France.
Capgemini relève le prix de son OPA sur Altran
Capgemini a annoncé mardi avoir relevé le prix de son offre d’achat sur Altran Technologies de 14 euros à 14,50 euros par action. « Le prix de l’offre à 14,50 euros par action est ferme et définitif et représente une prime sur la pleine valeur de la société », ont déclaré Paul Hermelin et Aiman Ezzat, respectivement président-directeur général et prochain directeur général de Capgemini, cités dans un communiqué.
Les coûts réglementaires de Danske Bank continuent de croître
La banque danoise a annoncé un plan de 2.000 départs volontaires afin de faire face à l’augmentation de ses charges avec le scandale du blanchiment.
Le Fonds de réserve universel aura une gestion entièrement déléguée
Absorbant le FRR, la gestion des actifs du futur Fonds de réserve universel s'effectuera, sauf exceptions, à travers des mandats à des sociétés de gestion.
Start-up : les institutionnels relèvent leurs engagements de 5 à 6 Md€
Axa s'engage sur 330 millions sur trois ans. Crédit Mutuel Alliance Fédérale va investir 240 millions d'euros.
Danske Bank veut supprimer 2.000 postes
Danske Bank a annoncé un plan de 2.000 départs volontaires afin de réduire ses coûts dans le sillage du scandale de blanchiment d’argent qui éclabousse la première banque danoise depuis 2017. « Nous avons besoin de réduire les coûts afin de pouvoir, entres autres, investir significativement pour devenir une banque plus numérique, simple et efficace », a expliqué la directrice par intérim des ressources humaines de la banque.
L'ex-chef des placements de la CDPQ rejoint Ares Management
Stéphane Etroy, qui avait rejoint la Caisse de dépôt et placement du Québec en 2015, y gérait près de 43 milliards de dollars d'encours en private equity.
Bpifrance verse son premier dividende à l’Etat depuis trois ans
La banque publique d’investissement va contribuer à hauteur de 165 millions d’euros au budget national, au titre de ses résultats 2019. Sa politique de dividende reste aléatoire.
13/01/2020
La patronne de Fidelity appelle à réformer les règles des fonds après l’affaire Woodford
Anne Richards, la directrice générale de Fidelity International, soutient une refonte des règles régissant les fonds après l’implosion de la société de gestion de Neil Woodford, rapporte le Financial Times fund management. L’intéressée estime que la faillite de Woodford Investment Management l’an dernier a provoqué un grand débat dans le secteur de la gestion de fonds autour de la liquidité. Dans une interview au FTfm, Anne Richards indique que l’on se posait désormais des questions pour savoir «quand une structure ouverte est une bonne structure et quand une structure ouverte a besoin d’avoir des facteurs atténuants en fonction des actifs sous-jacents». La directrice générale a aussi soulevé des inquiétudes sur l’utilisation par les sociétés de gestion des fonds ouverts pour les actifs non cotés comme l’immobilier. Anne Richards indique enfin que Fidelity a utilisé l’affaire Woodford pour tester son système.
13/01/2020
Vanguard franchit les 6.000Md$ d’encours
Les encours sous gestion de Vanguard ont dépassé les 6.000 milliards de dollars pour la première fois, rapporte le Financial Times fund management. Cela intervient après une collecte de 268 milliards de dollars en 2019, en hausse de 16,5 % par rapport à 2018, selon des données préliminaires fournies au FTfM par la société de gestion. Toutefois, cette année, Vanguard devrait être dépassé par BlackRock, qui a collecté un peu moins de 300 milliards de dollars sur les neuf premiers mois de 2019. Cela faisait sept ans que Vanguard enregistrait la plus forte collecte dans le monde. Un cinquième de la collecte de Vanguard en 2019 est allé vers les fonds actions, 60 % des flux nouveaux se sont dirigés vers les fonds obligataires et les 20 % qui restent vers les fonds monétaires.
Les assureurs plébiscitent les émissions de dettes subordonnées
Le secteur joue sur la diversité des émissions de dettes « restricted tier one », y compris grâce à l’émergence d’emprunts catégorisés « verts ».
10/01/2020
BlackRock rejoint une initiative sur le climat
BlackRock a rejoint jeudi l’initiative Climate Action 100+, un groupe de 370 sociétés de gestion et détenteurs d’actifs représentant 35.000 milliards de dollars qui exhorte les principaux émetteurs de gaz à effet de serre à réduire leur impact environnemental, rapporte le Financial Times. Cela intervient alors que le groupe de gestion d’actifs est accusé de greenwashing. Ceres avait l’an dernier noté BlackRock 43ème sur 48 sociétés de gestion, en raison de son soutien à un pourcentage très faible de propositions d’actionnaires liées au climat.
Starling Bank vise une cotation en 2022
La néobanque britannique prévoit également d’atteindre la rentabilité d’ici la fin de l'année prochaine.
Le financement des infrastructures, priorité de la place de Paris
L'association Paris Europlace pousse les feux sur le financement des infrastructures en Europe et dans les émergents.
BlackRock, le Brexit et les fonds activistes font réagir Paris Europlace
Augustin de Romanet, le président de Paris Europlace, a défendu Blackrock dans la tourmente . Il a aussi assuré que 4.000 nouveaux emplois seraient basés à Paris suite au Brexit.
ABN Amro va nommer un auditeur à sa tête
La banque néerlandaise ABN Amro a annoncé ce jeudi que son conseil de surveillance a nommé Robert Swaak au poste de directeur général pour un mandat de quatre ans. Professionnel de l’audit, il est responsable de plusieurs clients globaux au sein du cabinet PwC, dont il a été président du conseil de direction aux Pays-Bas de 2006 à 2013.
Dieselgate : les investisseurs réclament près de 900M€ à Daimler
Après Volkswagen, Daimler est accusé par des fonds de pension et des assureurs d'avoir caché au marché l'usage de moteurs diesel truqués destinés à minimiser leur pollution.
08/01/2020
Generali Luxembourg se dote d'un DG adjoint
Generali Luxembourg vient de promouvoir FabriceWalek, son directeur financier et opérations depuis 2014, au poste nouvellement créé de directeur général adjoint, a appris Paperjam. Cette nomination intervient quelques mois après le changement de dirigeant à la tête de la filiale luxembourgeoise de Generali France. Sébastien Veynand, qui a depuis rejoint La Mondiale, a été remplacé par PaulLecoublet à la direction générale du producteur d’assurances-vie luxembourgeoises. PaulLecoublet etFabriceWalek sont tous deux rattachés à HuguesAubry, président de Generali Luxembourg et membre du comité exécutif de Generali France, en charge de l’épargne et de la gestion de patrimoine.
Ping An, premier assureur chinois à rejoindre les PRI et Climate Action100+
Après avoir signé les PRI en septembre, Ping An adhère au Climate Action 100+ en fin d'année 2019.
L'Université de la Colombie-Britannique va désinvestir des énergies fossiles
L'UBC va transférer 380 millions de dollars canadiens de son fonds de dotation vers son fonds durable.
Le GPIF compte investir avec d'autres fonds de pension publics
Le directeur des investissements du fonds souverain japonais souhaite renforcer les liens entre grands acteurs institutionnels internationaux dans des partenariats et des conférences.
Deux nouveaux directeurs pour La Médicale
La filiale du Crédit Agricole Assurances accueille un directeur général et un adjoint.
Outre-Manche, les écarts de rémunération entre dirigeants et salariés restent élevés
Les directeurs généraux des principaux groupes britanniques ont reçu 117 fois plus qu’un salarié moyen en 2018.
Les avocats craignent l'épuisement de leurs réserves pour financer la transition des retraites
La CNBF pourrait devenir déficitaire dans les années 2020-2030 à cause des effets de transition de régime. Avec de moins en moins de cotisants, elle devrait puiser totalement dans ses 2 milliards d'euros de réserves.
Les ETF en Europe atteignent les 1.000Md€
Les ETF cotés en Europe ont franchi pour la première fois la barre des 1.000 milliards de dollars d’encours, rapporte le Financial Times, citant des chiffres provisoires d’ETFGI. Cela intervient après une collecte nette de 125,2 milliards de dollars en 2019, soit plus du double des 56,8 milliards de dollars de 2018. Le secteur a doublé en seulement quatre ans en Europe. Les ETF cotés en Europe ont drainé 450 milliards de dollars sur les cinq dernières années et la croissance n’est pas terminée. «L’utilisation d’ETF par les investisseurs particuliers en Europe est toujours très en retard par rapport aux Etats-Unis, mais un rattrapage a commencé en partant de très bas», indique Deborah Fuhr, co-fondatrice d’ETFGI.
06/01/2020
Blackstone subit un départ supplémentaire au sein de sa filiale crédit
GSO Capital Partners, la filiale crédit de Blackstone Group, s’est séparé d’un cadre supérieur supplémentaire, rapporte Financial News. Michael Whitman, co-responsable de l’équipe européenne de GSO Capital, a quitté la société en fin d’année dernière, a indiqué une porte-parole de Blackstone. L’autre co-responsable pour l’Europe, Paulo Eapen, devient seul responsable de l’équipe. Le départ de Michael Whitman intervient après celui d’autres dirigeants, notamment les trois fondateurs. GSO est désormais dirigé par Dwight Scott et gère 142 milliards de dollars.
Le gouvernement table sur 1,3% de croissance en 2019 et 2020
Le ministre français de l’Economie et des Finances, Bruno Le Maire, dit s’attendre à une croissance du PIB de 1,3% cette année et l’an prochain. «Les perspectives économiques de la France sont bonnes et solides», déclare-t-il dans une interview au Journal du dimanche. Selon Bruno Le Maire, la grève organisée depuis le 5 décembre, notamment dans le secteur des transports, à l’appel des syndicats hostiles au projet de réforme des retraites ne devrait pas tirer la croissance vers le bas, mais à condition qu’un «compromis (soit) trouvé rapidement».
Le fonds de pension japonais investit dans des social bonds européens
Le GPIF a noué un partenariat avec la Banque de Développement du Conseil de l'Europe.
Les Etats-Unis interdisent certaines e-cigarettes
L’administration Trump a annoncé, hier, l’interdiction aux Etats-Unis des cigarettes électroniques parfumées, sauf celles au menthol et au tabac, afin de lutter contre l’essor du vapotage chez les adolescents. Cette interdiction frappe les cigarettes électroniques constituées de cartouches jetables remplies de nicotine liquide et généralement vendues dans les supérettes. Les entreprises qui n’arrêteraient pas sous trente jours la fabrication, la distribution et la vente des cigarettes électroniques visées s’exposent à des mesures de la Food and Drug Administration, a précisé le ministère américain de la Santé (HHS). Cette décision des autorités fédérales intervient après la mort de 55 personnes ces derniers mois aux Etats-Unis des suites d’une maladie pulmonaire vraisemblablement liée au vapotage.
CVC Capital Partner finalise le rachat du courtier April
Le fonds de private equity CVC détient désormais 99,01 % du capital d'April, qui doit être retiré de la cote.
