Retraite

LE fonds de pension danois ATP a cédé à Cardano Group, spécialiste britannique des risques et investissements dans le domaine des retraites, 100 % du fournisseur britannique de retraites pour le lieu de travail NOW: Pensions. NOW: Pensions sert plus de 30.000 entreprises et 1,7 millions d’épargnants pour la retraite. L’acquisition devrait être bouclée fin 2019. Par la suite, NOW: Pensions transférera ses mandats de gestion à l’équipe de gestion d’actifs de Cardano. A l’issue de l’opération, Cardano gérera plus de 25 milliards de livres d’actifs. LM

Les institutions européennes ont entériné ce matin l’accord politique intervenu en décembre dernier entre le Parlement européen et le Conseil sur le projet de produit d’épargne retraite paneuropéen (PEPP). La Commission avait lancé cette initiative en juin 2017.

Le gouvernement projette d’appliquer des surcotes, c’est-à-dire de majorer les pensions finales de ceux qui retardent leur départ en retraite de 3 à 5 % par année supplémentaire d’activité. L’objectif premier ? Inciter à travailler plus longtemps pour contribuer à l’équilibre des régimes de retraite.

Le fonds de pension britannique USS (Universities Superannuation Scheme), dont les actifs sous gestion s’élèvent à quelque 60 milliards de livres, vient de perdre Kathryn Graham, responsable de la coordination de la stratégie. L’intéressée quitte le fonds après avoir réalisé justement un examen de la stratégie dans la perspective d’un autre départ, celui de Roger Gray, responsable des investissements (CIO), qui a fait valoir ses droits à la retraite. Kathryn Graham, qui connaît bien le secteur des hedge funds et de la gestion alternative, avait rejoint USS en 2014, en charge de la bonne mise en œuvre des décisions d’investissement, y compris la supervision des gestionnaires externes. Kathryn Graham est administratrice du Standards Board for Alternative Investments, qui fixe la réglementation touchant les hedge funds, et présidente du conseil londonien de 100 Women in Finance. Roger Gray, dont le départ à la retraite a été annoncé le 1er février dernier, devrait quitter le fonds de pension en septembre prochain. EJ.

Pour donner suite à l’édition 2015/2016, le WWF Suisse présente pour la deuxième fois un classement des 20 plus grandes caisses de pensions suisses concernant leurs investissements durables.

A l'occasion de la journée mondiale de la lutte contre le cancer, le 4 février, la société de gestion belge Candriam lance un nouveau fonds sur le thème de l'oncologie. Chaque année, 10% des commissions de gestion seront directement reversés à des instituts de recherche sur le cancer basés dans les pays dans lesquels le fonds est enregistré.

Le fonds de pension du gouvernement japonais, le GPIF, a enregistré au troisième trimestre à fin décembre de son exercice fiscal 2018 une performance négative de 14.803 milliards de yen, soit un rendement négatif non annualisé de 9,06%, selon un communiqué publié ce 4 février. Le fonds de pension relève toutefois que sur la période courant de l’année fiscale 2001 au troisième trimestre 2018, la performance annualisée du fonds de pension s’inscrit à 2,73%. Les actifs du fonds totalisaient 150.663 milliards de yen au terme du troisième trimestre. A l’exception des obligations japonaises, qui affichent des performances de 1,02% sur le trimestre et de 0,35% entre mars et décembre, toutes les autres classes d’actifs sont dans le rouge. A l’instar des actions japonaises qui marquent des pertes de 17,60% au troisième trimestre et de 11,86% sur trois trimestre, des obligations internationales, avec des performances négatives de respectivement 2,49% et 0,38%, et enfin des actions internationales, avec des rendements négatifs de 15,52% et 4,88%. A noter que le fonds de pension japonais a décidé de recourir à l’intelligence artificielle pour mieux piloter la sélection et la surveillance des gestionnaires. Le GPIF a ainsi introduit un système pilote d’intelligence artificielle qui devrait permettre au fonds de pension d’obtenir une analyse détaillée des styles d’investissement, sur la base de données des sociétés de gestion communiquées à l’avance. En outre, la capacité d’analyser les styles d’investissement des gestionnaires déjà sous contrat permettra de mieux analyser les pratiques de chaque gestionnaire (éventuellement les dérives par rapport au style affiché), ce qui devrait permettre d’améliorer l’efficience générale. EJ

Universal-Investment accélère sa croissance internationale avec la nomination, à compter du 1er février, de Sean O’Driscoll en qualité de nouveau responsable pays pour le Luxembourg. Dans ses nouvelles fonctions, Sean ODriscoll sera responsable de de la distribution, de la mise en oeuvre de la stratégie, de la gouvernance et des activités au jour le jour. Il est rattaché àBernd Vorbeck, directeur général d’Universal-Investment. Avant de rejoindre Universal-Investment, Sean O’Driscoll, qui a plus de 25 ans d’expérience dans l’industrie financière, principalement en Europe, était responsable pays chez AXA Funds Management. Il a débuté sa carrière aux Etats-Unis chez State Street. Il s’est ensuite installé en Irlande où il a ouvert et développé le bureau local de State Street. Il a encore travaillé pour State Street au Luxembourg avant de rejoindre BlackRock pour huit ans en qualité de directeur des équipes basées au Luxembourg et en Irlande. Il a rejoint AXA Funds Management en 2014. Les actifs administrés par Universal-Investment Luxembourg ont fait un bond l’an dernier de 56% à plus de 50 milliards d’euros.

Le groupe de protection sociale a acquis les 3 immeubles pour 172 millions d'euros. Il devra toutefois réaliser 30 % de logements sociaux prévus par le Plan de sauvegarde et de mise en valeur de la Ville de Paris s'il ne veut pas s'acquitter d'une amende.

Le groupe de protection sociale lyonnais Apicil accueille depuis le mois de janvier Louis Sallot des Noyers au poste d’analyste, nous indique le profil LinkedIn de l’intéressé. Louis Sallot des Noyers est diplômé de la Toulouse School of Economics et de l’Ecole de Management de Grenoble. Il dispose en outre d’un Master de mathématique obtenu à Telecom Bretagne, et d’un Master en finance de marché de l’Université Panthéon Sorbonne. Il a commencé sa carrière chez plusieurs gestionnaires d’actifs dont Lyxor AM, Candriam (2012-2013) et Arfima Spain (2013-2015). Depuis 2015, il était consultant en analyse quantitative chez EY.