Un nombre record de 415 professionnels de la gestion et de l'assurance notamment ont signé un appel aux gouvernements sur le changement climatique.

Benoît Lapointe, responsable des sociétés françaises du groupe Optimum, dont la compagnie d'assurance Optimum Vie, a quitté ses fonctions à la fin du mois de septembre pour rejoindre le cabinet d'avocat parisien ORID Avocats.

Un nombre record d'investisseurs internationaux, représentant 32.000 milliards de dollars d'actifs sous gestion, ont signé un appel à une action plus ambitieuse.

Le groupe chinois acquiert Amer Sports, le propriétaire de Salomon, Atomic, Wilson et Suunto, pour 5,6 milliards d’euros.

Lors de son assemblée générale constitutive tenue le 13 novembre, Vyv Invest, outil commun d’investissement pour le développement des mutuelles du groupe Vyv (MGEN, Harmonie mutuelle, Harmonie fonction publique, MNT et MGEFI), s’est doté d’un capital de près de 200 millions d’euros. Cette structure créée en février a pour actionnaires les mutuelles affiliées et l’UMG du groupe Vyv. Elle vise à permettre la mise en commun de filiales et participations, afin de faciliter le pilotage stratégique et économique au niveau du groupe. La structure permet également d’investir dans six domaines stratégiques (innovation, services, assurance, international, offre de soins, logement), afin de favoriser le développement du groupe et d'être en capacité de renforcer la gamme des services et des produits proposés aux adhérents et aux clients des mutuelles du groupe. Sa gestion est assurée par Egamo, filiale de gestion d’actifs de la MGEN. AB.

Après avoir mis sur pieds un groupe technique d’experts pour travailler sur la mise en œuvre de son plan d’action sur la finance durable, la Commission européenne sollicite les différentes parties prenantes pour effecteur des commentaires sur leurs premières propositions. Il s’agira notamment de faire des commentaires sur le champ d’utilisation concret de la taxonomie dans leur activité. Pour rappel, un premier rapport avait été soumis en mars dernier par le groupe d’experts et proposait notamment d'établir un système européen de classification unifié des activités durables, créer des normes et des labels pour les produits financiers verts, intégrer la durabilité dans les exigences prudentielles ou encore élaborer des indicateurs de référence en matière de durabilité. Le groupe d’experts a également identifié des domaines dans lesquels une expertise technique supplémentaire est nécessaire. La Commission organisera donc plusieurs ateliers dans le but de rassembler cette expertise. Les personnes intéressées peuvent manifester leur intérêt pour ces ateliers et s’inscrire sur la page dédiée. AB.

La Caisse de dépôt et placement du Québec (CDPQ) a accordé un prêt pouvant aller jusqu’à 150 millions de dollars à SSQ Assurance, l’une des plus importantes compagnies d’assurance et d’investissement au Québec. «Cette transaction permettra à SSQ Assurance d’optimiser sa structure de capital et de poursuivre l’exécution de son plan stratégique qui repose notamment sur l’innovation et son développement pancanadien», souligne un communiqué. Ainsi, SSQ Assurance continuera ses efforts en transformation numérique de manière à toujours répondre à l’évolution rapide des besoins de ses clients, notamment dans le domaine des assurances. EJ

Quelque 500 invités se sont réunis ce jeudi 6 décembre à l’Hôtel Salomon de Rothschild pour assister à la 7ème édition des Couronnes Instit Invest, récompensant les meilleures pratiques des investisseurs institutionnels. Placé sous le thème de la gastronomie et du patrimoine culinaire, l'événement était animé par Stéphane Bern.

Dernière étape franchie pour le projet de rapprochement entre AG2R La Mondiale et Matmut. L’autorité de contrôle prudentiel et de résolution (ACPR) a donné son feu vert, après l’accord à la quasi-unanimité des assemblées générales des deux groupes, de l’Instance de coordination Agirc-Arrco-Ctip et de l’autorité de la concurrence. Le rapprochement sera effectif au 1er janvier 2019. Avec 19,2 Md€ de cotisations de retraite complémentaire Agirc-Arrco, 12 Md€ de cotisations d’assurance et 7,7 Md€ de fonds propres, le nouvel ensemble deviendra le 1er groupe de protection sociale en assurance des personnes et de leurs biens. Il s’appuiera sur 16 000 collaborateurs et 650 agences commerciales, indique un communiqué. TV

David Simon est très critique vis-à-vis d’une disposition de la loi Pacte (Plan d’Action pour la Croissance et la Transformation des Entreprises) qui prévoit l’obligation de cantonnement des actifs de retraite. Le directeur général délégué en charge des finances, des investissements et des risques du groupe AG2R La Mondiale, a estimé ce 6 décembre, à l’occasion d’un point presse, qu’il s’agit là d’une mesure contre-productive qui va à l’encontre d’une bonne gestion actif-passif. En effet, ce cantonnement des actifs retraite, c’est-à-dire « une comptabilité auxiliaire d’affectation pour les engagements concernés, afin de protéger les droits des épargnants quant à l’affectation de la participation aux bénéfices techniques et financiers ou en cas de défaillance du prestataire », est censée constituer une garantie pour les épargnants. Mais, selon David Simon, cette mesure implique aussi la non-mutualisation avec l’épargne traditionnelle et l’impossibilité d’investir en actions. Dans ce contexte, David Simon souligne qu’il est encore temps de corriger ce défaut de conception qui rend la mesure complètement inopérante. AG2R La Mondiale a par ailleurs souligné ses efforts pour dénicher des possibilités de rendement intéressantes. L’organisme de protection sociale investit notamment dans le financement de l’économie par le biais de ses engagements en dettes et fonds de dettes. Les investissements en dettes en direct dans des entreprises non notées ou des collectivités locales totalisent actuellement 870 millions d’euros. Les investissements en fonds de dettes représentent pour leur part des engagements de 660 millions d’euros. Par ailleurs, AG2R est aussi engagé dans le private equity, utilisé comme une diversification de la poche actions, compatible avec l’horizon d’investissement de long terme de l’établissement. Le taux de rendement attendu net de frais sur ces investissements est de 8 à 10% contre 7% dividendes inclus pour le CAC 40. Le total des engagements s’élève actuellement à environ 600 millions d’euros dont 350 millions en valeur nette comptable ont été réellement investis. Erick Jarjat

Les professionnels assurent avoir réussi à gagner du temps sur l'application du règlement Priips.Ils souhaitent son annulation pure et simple. Une révision complète est pour le moment prévue pour la fin 2019.

Le dernier baromètre annuel publié par Amundi Asset Management relève un doublement en cinq ans du nombre d'opérations d'actionnariat salarié mises en place.

Dans le cadre de sa dernière levée de fonds de 14 milliards de dollars, la société d’investissement va dédier au secteur une poche de 2,5 milliards.

Les fonds souverains du Japon et de la Norvège ont beaucoup de points communs, mais en matière d’ESG, leur histoire est bien différente.

Aviva France a annoncé ce jeudi 6 décembre le lancement d’Aviva France Ventures, un fonds d’investissement doté de 100 millions d’euros dédié au financement de start-ups innovantes. La stratégie d’investissement d’Aviva France Ventures repose sur une approche globale : des investissements directs dans des start-ups présentant un fort alignement avec Aviva France, et des investissements par l’intermédiaire de fonds spécifiques, complémentaires de l’approche directe. Le fonds s’inscrit également dans «la stratégie globale d’innovation d’Aviva France, tournée vers la création d’un écosystème au service des start-ups, des clients et des collaborateurs», exprime l’assureur dans un communiqué de presse. Le premier investissement de la structure a été réalisé dans la start-up H4D, leader français de la téléconsultation médicale. «Face aux différents enjeux de santé des collectivités territoriales, Aviva France souhaite mettre cette solution à disposition de ses clients, et au-delà des habitants des territoires concernés». Aviva France Ventures vient compléter le dispositif existant d’Aviva France, tels que La Fabrique Aviva, dont la 4ème édition se tiendra en 2019, et le fonds Aviva Impact Investing France, doté de 30 millions d’euros. AB.

A peine quelques jours après l’annonce de son plan stratégique, Generali entre dans le concret avec le rachat de 100% de CM Investment Solutions Limited (CMISL) à Bank of America Merrill Lynch. «Cette acquisition représente une avancée significative dans la mise en œuvre de la stratégie de Generali dans le domaine de la gestion d’actifs, qui cible une expansion dans les stratégies alternatives et une croissance importante hors d’Europe. Generali aspire à bâtir l’une des 5 principales plateformes multi-boutiques au monde en termes de profitabilité dans les 5 prochaines années, comme présenté lors de l’Investor Day le 21 novembre dernier», indique le groupe d’assurance et d’asset management italien dans un communiqué. Avec ce rachat, Generali compte se placer sur un secteur en plein essor. En effet, les encours des stratégies alternatives liquides enregistrent ainsi une augmentation significative : en août 2018, ils ont dépassé les 582 milliards d’euros, contre moins de 100 milliards d’euros en 2008, avec une croissance 2,5 fois plus importante sur les quatre dernières années, selon les chiffres de LuxHedge Alternative UCITS La plateforme CMISL a été créée en 2007 et, depuis 11 ans, est partenaire de gérants alternatifs de premier plan, jusqu’à devenir aujourd’hui la principale plateforme de ce segment de marché, avec plus de 11 milliards de dollars d’actifs sous gestion au 30 septembre 2018. CMISL restera autonome tout en bénéficiant du soutien de Generali. CM Investment Solutions Limited sera une filiale à 100 % de Generali Investments Holding S.p.A. et son siège restera situé à Londres. « Cette acquisition est parfaitement complémentaire de notre stratégie et de notre offre dans le domaine de la gestion d’actifs, dans un segment de marché (celui des investissements alternatifs) auquel nous croyons énormément et qui prend une place de plus en plus importante dans les portefeuilles de nos clients. », indique Tim Ryan, directeur général de Generali Asset Management. JG

For Tikehau Capital, “the challenge today is to internationalise our clientele,” say Antoine Flamarion and Mathiey Chabran, co-founders of Tikehau Capital, in an interview with L’Agefi Hebdo. The two directors point out that more than one third of assets at the asset management firm come from investors outside France. This figure is expected to rise to 85% within two years. “We are developing in Asia, particularly with the support of our shareholder Temasek, and we are now attacking the North American market, where we have recently opened an office in New York. We now have eight offices worldwide, and 260 professionals,” says Flamarion. Flamarion adds that in France, there are “very few publicly-traded asset management firms like us. There are not many entrepreneurs in finance.” When asked about his vision for the future of the alternative asset management profession, a model developed by Tikehau Capital, Chabran says that the global platform of the group is expected to make it possible for the firm to “seize sectoral and geographical opportunities, particularly in the event of an economic downturn.” He points out that, taking the example of private debt, his largest competitors are investing in Europe only from London, without a permanent local base. “So Brexit will have a major impact, and will cause uncertainty for investors. These investors have understood our positioning well, and the reasons it is useful to have direct access to the euro market.” The director also points out that in the first half of this year, for the first time in the history of Tikehau, the group has seen more inflows outside France than inside it. “Just as we highlighted our presence in London three years ago, we are now handing out business cards that give our Paris address. Our platform allows us to really profit from local economic dynamics,” Chabran concludes.

La société de gestion oriente sa stratégie de développement sur le changement climatique.

Alors qu'UniCredit a consenti un spread élevé pour entrer sur le marché de la dette senior non préférée, ING a préféré renoncer en début de semaine à une émission subordonnée.

Olivier Neumann a été nommé directeur financier de la Fondation de France à compter du mois d’octobre. Il succède à Jean-Pierre Lefranc, dont le départ pour Habitat et Humanisme avant contraint la diectrice générale à assumer provisoirement la fonction de directrice financière de l’institution par intérim. Diplômé de l’Ecole de la Chambre de Commerce et d’Industrie de Paris (ECCIP) et de l’ENC Bessière, Olivier Neumann a commencé sa carrière comme directeur de bureau chez Experts et Consultants (1995-1999). Il a ensuite rejoint PBM, une filiale du groupe britannique Wolseley, distributeur de produits de chauffage et de plomberie, au poste de directeur de l’audit interne, avant de prendre en charge la direction administrative et financière de la région Paris-Nord-Est. Entre 2006 et 2018, Olivier Neumann a occupé le poste de directeur de la trésorerie de la Fédération Française de Tennis, puis celui de directeur financier. AB.

La Mutuelle d’Ivry La Fraternelle (MIF) s'attache à faire preuve de transparence dans sa communication financière. Ferréol Baudonnière, directeur Général Délégué présente les efforts réalisés et les projets en cours dans le cadre du Prix des Couronnes pour la meilleure initiative en matière de communication financière.

La gérante Frédérique Caron, qui est passée par HSBC, Erasmus, et l’ex- CCR, vient de rejoindre Mandarine Gestion sur la gestion des petites et moyennes valeurs européennes, rapporte H24Finance. Elle prend la responsabilité du fonds Mandarine Unique, dont le processus d’investissement reste inchangé, accompagnée de Quentin Hoareau, dans l'équipe Unique depuis 4 ans, et d’Adrien Dumas, responsable du pôle Croissance de Mandarine. Ce recrutement intervient alors que deux gérantes de ce segment de valeurs sont parties chez Eleva Capital. Le site indique par ailleurs que du côté de l’équipe commerciale, Louis Desforges a quitté Mandarine pour la Financière de l’Arc et a été remplacé par William Durandet, ex Financière de l’Echiquier.

Le groupe chinois a réactivé son dossier au moment où les tensions entre les Etats-Unis et la Chine s'apaisent. La cotation est prévue sur le Nyse le 12 décembre.

Vidéo de la conférence Actifs pour le futur #2 - ECOFI

Dans une décision publiée au Journal officiel du 4 décembre, l’Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution (ACPR) indique approuver la fusion-absorption de la Mutuelle Générale Santé par Groupe France Mutuelle. Depuis le 1er septembre 2016, Groupe France Mutuelle a pris en substitution la Mutuelle Générale Santé (MGS). Créée en 1936, la Mutuelle Nationale Complémentaire (MNC), devenue en 1990 Groupe France Mutuelle, a successivement fusionné, notamment en 1991, avec la Mutuelle des Bourses de Valeurs (MBV), en 2009, avec la Mutuelle Nationale Interprofessionnelle de Prévoyance (MUNIP) et avec Mutuelle de France en 2015. AB.

Le dirigeant partira à la fin du mois de janvier 2019 et sera remplacé par Claudio de Sanctis.

L’assureur allemand a dévoilé vendredi des objectifs financiers quasi inchangés, à l’exception de sa cible de ratio de solvabilité, supérieure à 180%.

Parallèlement à la tenue de la COP 24, Groupama réaffirme sa volonté d’accompagner la transition écologique et énergétique vers une économie moins carbonée.

Ronan Mahieu a été nommé directeur du développement et des relations institutionnelles de la direction des retraites et de la solidarité de la Caisse des Dépôts. Il prend ses fonctions aujourd’hui. Ronan Mahieu, 45 ans, est inspecteur général de l’Insee. Diplômé de l'École polytechnique et de l'École nationale de la statistique et de l’administration économique (Ensae), il débute sa carrière en 1997 à l’Insee comme chargé d'études sur la protection sociale. Il rejoint en 2000 la direction de la prévision du ministère de l’Economie puis, en 2002, la Caisse nationale d’allocations familiales (Cnaf) comme responsable des statistiques, des prévisions et des analyses. En 2005 il devient chef de la mission analyse économique de la Dares (ministère de l’Emploi). En 2007 il revient à l’Insee où il supervise la production des comptes nationaux trimestriels. Il est nommé en 2009 sous-directeur de l’observation de la solidarité à la Drees (ministère de la Santé et des Affaires sociales). Il est à cette occasion associé à la préparation de la réforme des retraites de 2010 (estimation des impacts attendus sur les comportements de départ et les équilibres financiers des régimes), et supervise le développement d’outils d’analyse et de simulation sur la prise en charge publique de la perte d’autonomie des personnes âgées. Depuis 2011, il était responsable du département des comptes nationaux à l’Insee: à ce titre il pilotait la production des comptes annuels et trimestriels, ainsi que l'élaboration et la validation des estimations de déficit et de dette publique, notifiés chaque année à la Commission européenne.

Ces opérations ont toutes été réalisées pour des compagnies d'assurance du groupe Allianz.