L’Inde nationalise la banque IL&FS pour éviter le risque de contagion
La justice a autorisé le remplacement de la totalité du conseil d’administration du prêteur en difficulté.
Bertrand Restauration émet un Euro PP de 90 millions d’euros
Bertrand Restauration a émis un Euro PP à 6 ans pour un montant de 90 millions d’euros. Les obligations ont été placée auprès de fonds de dette et d’assureurs. Cet Euro PP « permet au groupe de rationaliser ses financements, notamment à la suite de l’intégration des brasseries Frères Blanc acquises en 2016 », explique le groupe.
Vodafone entre en force sur le marché de la dette hybride
Afin de refinancer l'acquisition des actifs de Liberty Global, l'opérateur a émis pour 4,2 milliards d'euros, un record pour un groupe européen cette année.
TomTom envisage de céder sa télématique
TomTom, le fabricant néerlandais de systèmes de navigation GPS, a annoncé ce matin qu’il étudiait une possible vente de sa division télématique, ce qui faisait bondir de 16,6% l’action en fin de matinée. La division télématique est une activité secondaire mais rentable de TomTom, qui a généré 43,9 millions d’euros de chiffre d’affaires au deuxième trimestre. Cette déclaration intervient dix jours après que Google a annoncé un accord avec l’alliance Renault-Nissan-Mitsubishi pour équiper avec son système d’exploitation Android la prochaine génération d’infodivertissement embarqué dans leurs véhicules connectés.
LafargeHolcim se tourne vers les marchés de dette privée
Le cimentier est en train de placer un Schuldschein et un USPP. Deux opérations qui ravivent les interrogations sur sa capacité d'accès aux marchés de la dette publique.
GL Events préfinance ses acquisitions par augmentation de capital
Le groupe lève 107 millions d'euros, avec le soutien de ses deux actionnaires de référence. Il vise des cibles en Chine.
Getlink initie sa première émission de green bonds
Getlink, ex-groupe Eurotunnel, a annoncé hier avoir l’intention de lancer, sous réserve des conditions de marché, une première émission d’obligations vertes seniors garanties venant à échéance en 2023. La société concessionnaire du tunnel sous la Manche indique que le produit net de l'émission aura vocation à être affecté au remboursement du prêt de 190 millions de livres sterling contracté en février 2018 par sa filiale Eurotunnel Agent Services Limited. «Le résultat de l'émission sera présenté en fin de semaine», ajoute Getlink.
GL Events augmente son capital avant des acquisitions
GL Events a annoncé ce matin le lancement d’une augmentation de capital avec maintien du droit préférentiel de souscription (DPS) pour un montant brut de 107 millions d’euros. Les 5,99 millions d’actions nouvelles seront émises au prix unitaire de 17,80 euros, soit avec une décote de 18,94% par rapport à la valeur théorique de l’action ex-DPS et de 22,61% par rapport au cours de clôture de l’action GL events du 20 septembre 2018. Les deux actionnaires de référence du groupe, Polygone et Sofina, suivront l’augmentation de capital, à hauteur, respectivement, de 57,1 millions et 16,5 millions. CM-CIC et Natixis sont coordinateurs globaux, chefs de file et teneurs de livre associés.
Getlink lance sa première émission de green bonds
Getlink, ex-groupe Eurotunnel, a annoncé lundi avoir l’intention de lancer, sous réserve des conditions de marché, une première émission d’obligations vertes seniors garanties venant à échéance en 2023. «Cette émission faite au niveau du groupe est rendue possible par les différentes mesures prises en 2015 et 2017 pour permettre à Getlink de gérer son financement de façon classique», explique la société concessionnaire du tunnel sous la Manche. Getlink indique que le produit net de l'émission aura vocation à être affecté au remboursement du prêt de 190 millions de livres sterling contracté en février 2018 par sa filiale Eurtotunnel Agent Services Limited. «Le résultat de l'émission sera présenté en fin de semaine», ajoute Getlink.
Un véhicule ad hoc sera créé pour l'achat d'Abertis
L’italien Atlantia, l’espagnol ACS et sa filiale allemande Hochtief mettront en place la semaine prochaine un véhicule financier spécial pour finaliser leur acquisition conjointe d’Abertis, affirmait Reuters hier soir. Les trois groupes se sont entendus en mars 2018 pour se partager le concessionnaire autoroutier espagnol mais l’effondrement du viaduc Morandi à Gênes, qui a fait 43 morts le mois dernier, a entraîné des incertitudes sur cette opération de plus de 17 milliards d’euros (19,98 milliards de dollars). Atlantia est la maison mère du concessionnaire autoroutier Autostrade per l’Italia qui exploitait le viaduc. ACS, Hochtief et Abertis se sont refusés à tout commentaire. Atlantia n’a pu être joint dans l’immédiat.
Le profil de crédit des grands groupes français est proche de l’optimum
La norme IFRS 16 aura un impact moyen de 0,3 fois sur le ratio de levier des sociétés non financières du SBF 120, selon Redbridge.
La Financière Apsys pourrait émettre un nouvel Euro PP
La Financière Apsys réfléchit à «une émission obligataire d’une maturité 5 ans auprès d’investisseurs européens en format placement privé». Le groupe d’immobilier commercial a mandaté pour cela la Banque Degroof Petercam et Invest Securities. «La réalisation effective de cette émission et ses caractéristiques dépendront des conditions de marché», ajoute la société, qui a récemment racheté l’ancien siège du Parti Socialiste rue de Solférino à Paris.Le groupe avait émis son premier Euro PP fin 2015 et avait augmenté sa taille en 2016.
La Financière Apsys envisage d’émettre un nouvel Euro PP
La Financière Apsys a annoncé « étudier la possibilité et les conditions d’une émission obligataire d’une maturité 5 ans auprès d’investisseurs européens en format placement privé ». Le groupe d’immobilier commercial a mandaté pour cela la Banque Degroof Petercam et Invest Securities. « La réalisation effective de cette émission et ses caractéristiques dépendront des conditions de marché », ajoute la société qui a récemment racheté l’ancien siège du Parti Socialiste rue de Solférino à Paris.
Rallye respire un peu avec sa nouvelle ligne de crédit
Rallye, maison-mère de Casino, rebondissait de près de 8% en fin de matinée après l’annonce de la signature d’une nouvelle ligne de crédit. Dimanche, Rallye a signé une ligne de crédit de 500 millions d’euros à échéance 30 juin 2020 auprès de cinq de ses banques (BNP Paribas, Crédit Agricole CIB, CIC, HSBC et Natixis). La holding de Jean-Charles Naouri ne précise toutefois pas le coût de cette ligne à court terme. Toutefois, cette ligne ne bénéficie d’aucun nantissement sur les titres Casino.
L'Ukraine négocie avec le FMI
L’Ukraine a entamé des discussions avec le Fonds monétaire international (FMI) sur un nouvel accord de confirmation appelé à remplacer l’actuel programme d’aide d’un montant de 17,5 milliards de dollars (15,1 milliards d’euros), a déclaré ce vendredi à la presse la représentante parlementaire du chef de l’Etat, Irina Loutsenko. Un nouvel accord pourrait donner à l’Ukraine une certaine marge de manœuvre au moment où elle éprouve des difficultés à satisfaire à certaines des conditions de l’accord en place et où elle doit honorer le service de sa dette, à son maximum l’an prochain.
L'Ukraine négocie avec le FMI un nouvel accord de confirmation
L’Ukraine a entamé des discussions avec le Fonds monétaire international (FMI) sur un nouvel accord de confirmation appelé à remplacer l’actuel programme d’aide d’un montant de 17,5 milliards de dollars (15,1 milliards d’euros), a déclaré ce vendredi à la presse la représentante parlementaire du chef de l’Etat, Irina Loutsenko. Un nouvel accord pourrait donner à l’Ukraine une certaine marge de manœuvre au moment où elle éprouve des difficultés à satisfaire à certaines des conditions de l’accord en place et où elle doit honorer le service de sa dette, qui atteindra son maximum l’an prochain.
Les Euro PP ont repris du poids
A l'image des 220 millions d'euros levés par Transdev à la fin du mois de juillet, les placements privés de taille importante reviennent sur le marché.
Aryzta garde le soutien de ses banques
Les banques du groupe suisse en difficulté ont assoupli leurs covenants et garantiront l’augmentation de capital de 800 millions d’euros.
Mondelez accroît ses stocks en cas de Brexit dur
Mondelez International, propriétaire des chocolats Cadbury et des biscuits Oreo, a commencé à stocker des produits dans la crainte d’un Brexit sans accord, rapporte le Times, citant le président de la division européenne du groupe. Mondelez préfèrerait toutefois un bon accord sur le Brexit, ce qui permettrait une libre circulation des produits, a déclaré Hugh Weber, président de Mondelez Europe. Le groupe agroalimentaire a mis en place un plan d’urgence car le Royaume-Uni n’est pas autosuffisant en termes d’ingrédients alimentaires, souligne le quotidien.
Nexity obtient une nouvelle ligne de crédit à cinq ans
Le groupe de promotion immobilière Nexity a annoncé hier la signature d’un nouveau contrat de crédit syndiqué d’un montant de 2,3 milliards d’euros à cinq ans. Ce montant comprend une ligne de 500 millions d’euros de crédit en trésorerie ainsi qu’une enveloppe de 1,8 milliard d’euros d’engagements par signature, précise le groupe dans un communiqué. Ce nouveau contrat se substitue au crédit syndiqué dont il bénéficiait et qui venait à échéance en décembre 2018. Il a été négocié auprès des mêmes établissements bancaires. Nexity ajoute que les montants avaient été revus significativement à la hausse afin d’accompagner le plan de développement de l’entreprise, tant en immobilier résidentiel qu’en immobilier d’entreprise. Les montants autorisés dans le précédent contrat s'élevaient à 1,24 milliard d’euros.
Pékin promet 60 milliards de dollars de plus à l'Afrique
Xi Jinping a promis hier 60 milliards de dollars (51,7 milliards d’euros) à l’Afrique en assurant que cet argent serait employé à des projets concrets, viables et durables. Le président chinois a précisé que ces 60 milliards de dollars comprendraient 15 milliards d’aides et de prêts sans intérêt ou à conditions préférentielles, une ligne de crédit de 20 milliards, un fonds spécial de développement doté de 10 milliards et un fonds spécial de 5 milliards consacré aux importations de biens africains. Les entreprises chinoises seront enfin incitées à investir au moins 10 milliards de dollars sur le continent au cours des trois prochaines années.
Air France-KLM lance le rachat de ses obligations hybrides
Air France-KLM a annoncé hier le lancement d’une offre de rachat portant sur tout ou partie de ses obligations subordonnées perpétuelles disposant d’une première option de remboursement au 1er octobre 2020. Ces titres ont été émis en 2015 et leur montant en circulation est de 600 millions d’euros. «Cette opération permettra à la société d’optimiser ses coûts de financement et s’inscrit dans une gestion dynamique de sa structure de bilan», a expliqué la compagnie aérienne. Les résultats de l’opération seront annoncés le 12 septembre.
Grands Moulins de Strasbourg est mis en redressement judiciaire
Le groupe Grands Moulins de Strasbourg a été placé hier en redressement judiciaire par la chambre commerciale du tribunal de grande instance de Strasbourg, qui a fixé la période d’observation à six mois, rapportait hier Reuters, de source syndicale. Une prochaine audience aura lieu dès le 22 octobre. L’entreprise, qui affichait en 2017 un chiffre d’affaires de 219,1 millions d’euros pour 441.000 euros de résultat net, s’est déclarée en cessation de paiements la semaine dernière faute de pouvoir honorer 31,4 millions d’euros de créances. Seules la holding, GMS SA, et sa filiale strasbourgeoise, GMS Meunerie, qui emploient 180 personnes sur un total d’un peu moins de 400, sont concernées par la procédure. L’entreprise explique ses difficultés par la perte de son principal marché export, l’Angola, et par une baisse de sa rentabilité, associées à des charges générées par un conflit d’actionnaires et des amendes de l’Autorité de la concurrence.
La Chine offre 60 milliards de dollars de plus à l'Afrique
Xi Jinping a promis aujourd’hui 60 milliards de dollars (51,7 milliards d’euros) à l’Afrique en assurant que cet argent serait employé à des projets concrets, viables et durables. Le président chinois a dévoilé cette somme à l’ouverture d’un sommet sino-africain à Pékin. S’exprimant au Palais de l’Assemblée du peuple, Xi Jinping a précisé que ces 60 milliards de dollars comprendraient 15 milliards d’aides et de prêts sans intérêt ou à conditions préférentielles, une ligne de crédit de 20 milliards, un fonds spécial de développement doté de 10 milliards et un fonds spécial de 5 milliards consacré aux importations de biens africains. Les entreprises chinoises seront enfin incitées à investir au moins 10 milliards de dollars sur le continent au cours des trois prochaines années.
Air France-KLM rachète ses obligations hybrides
Air France-KLM a annoncé lundi le lancement d’une offre de rachat portant sur tout ou partie de ses obligations subordonnées perpétuelles disposant d’une première option de remboursement le 1er octobre 2020. Ces titres ont été émis en 2015 et leur montant en circulation est de 600 millions d’euros. « Cette opération permettra à la société d’optimiser ses coûts de financement et s’inscrit dans une gestion dynamique de sa structure de bilan », a expliqué la compagnie aérienne. Les résultats de l’opération seront annoncés le 12 septembre.
Foncière Epilogue intègre la garantie hypothécaire dans l’Euro PP
Ce montage, rare sur le marché de l’Euro, a permis à la société spécialisée dans le réméré de lever 10 millions d’euros pour sa première émission.
La rentrée s’annonce animée sur le marché obligataire corporate
La coupure estivale finie, les intervenants s’attendent à des volumes d’émissions entre 7 et 11 milliards d’euros cette semaine.
Un nouveau tour de table valorise Slack à 7,1 milliards de dollars
Slack Technologies a finalisé une nouvelle levée de fonds d’un montant de 427 millions de dollars (368 millions d’euros). Le tour de table a réuni les fonds Dragoneer Investment Group et General Atlantic. La société d’outils de travail collaboratif pour les entreprises indique de cette opération la valorise à environ 7,1 milliards de dollars. Il y a un an, la précédente levée de fonds avait fait ressortir une valorisation de 5 milliards. Au total, depuis sa création, Slack a levé 1,27 milliard de dollars.
RBS veut céder une partie d’un crédit accordé à Debenhams
Le groupe bancaire cherche à céder sa part d’un crédit revolving émis par la chaîne de magasins britannique en difficulté, rapportait hier Bloomberg, de sources proches du dossier. RBS a demandé à des investisseurs potentiels de soumettre des offres pour 66 millions de livres (73,5 millions d’euros) concernant une facilité de crédit renouvelable d’un montant total de 320 millions de livres arrivant à échéance en juin 2020, précisent ces sources. Ce prêt a été récemment évalué à 80 pence sur la livre. Le détaillant a abaissé cette année trois fois sa prévision de bénéfices et s’est engagé à réduire ses investissements.
Citigroup rachète à Commerzbank des prêts de Diebold Nixdorf
Selon Bloomberg, qui se référait hier à des sources proches du dossier, Commerzbank a vendu lundi, lors d’une enchère, des prêts émis par le fabricant américain d’automates bancaires Diebold Nixdorf. L’enchérisseur gagnant est Citigroup, qui a acquis 26 millions de dollars (22,4 millions de dollars) émanant d’une facilité de crédit renouvelable et 21 millions de dollars provenant d’un prêt à terme amortissable. Ce dernier se négocie à environ 94 cents sur le dollar, selon ces sources. Diebold Nixdorf, qui affiche une perte nette au deuxième trimestre, est en pourparlers avec ses prêteurs en vue d’assouplir les termes de certains engagements financiers.