LE CARNET
GESTION D’ACTIFS PHILIPPE UZAN
Toute l'actualité Banque et Assurance
mars 2020
L’ACPR inflige 10 millions d’euros d’amendes à Generali
L’Autorité de contrôle prudentiel et de résolution (ACPR) a adressé un blâme et une amende de 10 millions d’euros à Generali Vie, a-t-elle annoncé mercredi. Dans sa décision rendue le 11 mars dernier, l’ACPR relève que Generali n’a notamment pas respecté les clauses de revalorisation de certains contrats retraite au détriment des adhérents. En outre, il n’a pas pu fournir les pièces d’origine justifiant les opérations se rapportant à ces contrats. Enfin, le régulateur juge que le recueil des exigences et besoins des clients et l’expression de la motivation du conseil fourni ont été effectués sans que soient totalement respectées les obligations applicables dans ce domaine.
Les chocs de marché mettent les portefeuilles des assureurs sous pression
Le rebond des taux se conjugue au krach actions et à l'écartement des spreads.
Le président de Santander au Portugal serait décédé du coronavirus
Antonio Vieira Monteiro, 73 ans, président de la filiale de Banco Santander au Portugal, serait décédé mercredi du coronavirus, la deuxième victime de la maladie dans le pays, a indiqué le journal portugais Expresso. Il était devenu président de Santander Totta en 2019 après sept ans de présence. Un porte-parole de Santander a confirmé à Reuters que le dirigeant était décédé, mais n’a pas voulu dire si cela était dû au coronavirus. Le président de la banque avait été placé en quarantaine après un voyage en Italie.
Barclays estime hors d’atteinte son objectif de rentabilité
Barclays a «très, très peu de chances» d’atteindre son objectif de 10% de retour sur investissement cette année, étant donné l’impact de la pandémie de coronavirus sur ses activités, a déclaré mardi son directeur financier, Tushar Morzaria. Les bénéfices seront affectés par une accumulation de provisions pour créances douteuses, car les sociétés emprunteuses souffrent du ralentissement économique qui accompagne la propagation du virus. Barclays avait indiqué en début d’année que son objectif d’un rendement de 10% sur les capitaux propres tangibles serait difficile mais réalisable.
UBS adresse un message rassurant sur ses risques
UBS a enregistré des pertes relativement faibles dans son portefeuille de prêts et se sent à l’aise avec son niveau de liquidités malgré la chute des marchés dans le contexte de pandémie de coronavirus, a déclaré mercredi son directeur financier Kirt Gardner. «Nous avons un profil de risque conservateur, un portefeuille de crédit de haute qualité et une exposition relativement limitée aux industries fortement touchées comme le pétrole et le gaz ou le transport aérien, à 1,4 milliard et 1,9 milliard de dollars respectivement», a-t-il déclaré lors d’une conférence webcast organisée par Morgan Stanley.
Bercy veut mettre les assureurs à contribution
Une réflexion est en cours en France pour définir les modalités d’une participation du secteur des assurances à la gestion des retombées économiques de l'épidémie de nouveau coronavirus, a annoncé mercredi sur RMC la secrétaire d’Etat auprès du ministre de l’Economie et des Finances, Agnès Pannier-Runacher. «La question des assurances, c’est un sujet qu’on est en train d’examiner puisque l'état de catastrophe sanitaire n’existe pas juridiquement», contrairement à l'état de catastrophe naturelle, a-t-elle déclaré. «Les assureurs doivent être mis à contribution» sur la perte d’exploitation sans dommages, a précisé le ministre de l’Economie Bruno Le Maire mercredi, lors d’une conférence téléphonique, disant «attendre les propositions d’aides de la Fédération nationale des assureurs pour participer à la solidarité nationale».
L'AMF informe sur le traitement des dossiers liés à la gestion d'actifs
L’autorité des marchés financiers a indiqué que la présence de ses personnels au sein de ses locaux était limitée au maximum, en raison de la pandémie liée au coronavirus Covid-19et conformément aux instructions données par le gouvernement. Le régulateur a expliqué s'être organiséafin d’assurer la poursuite de sa mission et assurer la continuité du traitement des dossiers relatifs à la gestion d’actifs. Les dépôts de dossiers à partir de l’extranet GECO sont maintenus. Les envois de dossiers auparavant transmis par voie postale doivent être réalisés jusqu’à nouvel ordre uniquement via l’adresseCourriersDGA@amf-france.org.Les autres adresses mail spécifiques de l’AMF restent opérationnelles tandis que leschargés de portefeuille restent joignables par téléphone et par mail. L’AMF demande aux sociétés de gestion de lui communiquer seulement les modifications et demandes devant faire l’objet d’une autorisation préalableet à décaler les notifications d’informations déclarées a posteriori.
Bercy veut appeler les assureurs à la rescousse
Une réflexion est en cours en France pour définir les modalités d’une participation du secteur des assurances à la gestion des retombées économiques de l'épidémie de nouveau coronavirus en cours, a annoncé mercredi sur la radio RMC la secrétaire d’Etat auprès du ministre de l’Economie et des Finances, Agnès Pannier-Runacher.
Barclays juge hors d’atteinte son objectif de rentabilité
Barclays a « très, très peu de chances » d’atteindre son objectif de 10% de retour sur investissement cette année, étant donné l’impact de la pandémie de coronavirus sur ses activités, a déclaré mardi son directeur financier, Tushar Morzaria.
Le président de Santander au Portugal serait décédé du Covid-19
Antonio Vieira Monteiro, président de la filiale du Banco Santander au Portugal, est décédé mercredi du coronavirus, la deuxième victime de la maladie dans le pays, a indiqué le journal portugais Expresso. Agé de 73 ans, il était devenu président de Santander Totta en 2019 après sept ans de présence.
UBS envoie un message rassurant sur ses risques
UBS a enregistré des pertes relativement faibles dans son portefeuille de prêts et se sent à l’aise avec son niveau de liquidités malgré la chute des marchés dans le contexte de pandémie de coronavirus, a déclaré mercredi son directeur financier Kirt Gardner.
Un fonds souverain malaisien récupère 323 M$ d’argent détourné
1MDB avait fait l’objet d’une fraude massive en 2015 et tente depuis de se faire rembourser.
Coronavirus : la réforme des retraites est suspendue
A la source de beaucoup de tensions, et alors que la France est confrontée à la propagation du virus Covid-19, le président Emmanuel Macron a annoncé lundi 16 mars que «toutes les réformes en cours sont suspendues, à commencer par la réforme des retraites». Un texte de loi doit être présenté au Parlement cette semaine pour permettre au gouvernement de légiférer par ordonnance «dans les domaines relevant strictement de la gestion de crise». «Parce que nous sommes en guerre, toute l’action du gouvernement et du parlement doit être désormais tournée vers le combat contre l'épidémie. De jour comme de nuit, rien ne doit nous en divertir. C’est pourquoi, j’ai décidé que toutes les réformes en cours seraient suspendues à commencer par la réforme des retraites», a indiqué le chef de l’Etat. «Dès mercredi en conseil des ministres sera présenté un projet de loi permettant au gouvernement de répondre à l’urgence et lorsque nécessaire de légiférer par ordonnance dans les domaines relevant strictement de la gestion de crise. Ce projet sera soumis au Parlement dès jeudi», a poursuivi Emmanuel Macron. Avez vous remarqués que les personnels réquisitionnés ou d’astreintes contre le #COVID19 sont les mêmes qui ont (ou avaient) un régime spécial ? -médecins -infirmieres -postiers -cheminots -électriciens / Gaziers -militaires -policiers -pompiers -... ♥️le service public — Bill Carson☭ φ🔻nº 11387 (@Bill_CARS0N) March 16, 2020
L’AMF interdit les ventes à découvert sur 92 valeurs pendant 24 heures
L’Autorité française des marchés financiers (AMF) a confirmé mardi l’interdiction temporaire des ventes à découvert de 92 actions pour la séance du 17 mars.
L’épidémie tend le climat social dans les agences bancaires en France
Face à la propagation du virus, les syndicats expriment les inquiétudes des salariés. Une réunion devait se tenir hier soir avec l'Association française des banques et les organisations syndicales.
Les banques européennes ferment en partie leurs agences
Commerzbank a décidé de fermer plusieurs centaines des 1.000 agences qu’elle compte en Allemagne, tandis que sa concurrente HVB va baisser le rideau de 101 de ses 337 agences, face à la pandémie de coronavirus. Dans d’autres pays, les groupes bancaires ont déjà réduit leur nombre de points de vente ou leurs horaires. C’est notamment le cas en Italie, premier pays touché en Europe. Intesa Sanpaolo, par exemple, ne laisse ouverts ses principaux points de vente (900 sur 3.500) que le matin. En France, le gouvernement a annoncé vendredi soir que les banques resteraient ouvertes.
Les banques sont poussées à faire payer leurs actionnaires
Les grands de Wall Street suspendent leurs rachats d'actions jusqu'au 30 juin. En Europe, le dividende au titre de 2019 pourrait être remis en cause.
Les banques européennes ferment une partie de leurs agences
Commerzbank a décidé de fermer plusieurs centaines des quelque 1.000 agences qu’elle compte en Allemagne, tandis que sa concurrente HVB va baisser le rideau de 101 de ses 337 agences. Les deux groupes s’adaptent ainsi aux effets de la pandémie de coronavirus.
La France reporte l'application de la réforme de l'assurance chômage
L’entrée en vigueur des nouvelles règles en application de la réforme de l’assurance chômage, initialement prévue au 1er avril, va être reportée au 1er septembre en raison de l'épidémie de coronavirus en France, a annoncé lundi la ministre du Travail.
La solvabilité de Groupama est chahutée par le coronavirus et les marchés
Le mutualiste a vu son ratio de fonds propres retomber à 150% en raison de la crise des marchés. Il en a profité pour acheter des actions «de façon raisonnable».
Generali maintient son cap malgré la mise à l’arrêt de l’Italie
Le lion de Trieste veut garder son mordant, même si sa solvabilité souffre des incertitudes sur la dette publique.
Les voyages dans le monde pourraient baisser de 25% en 2020
La pandémie de coronavirus pourrait entraîner une baisse de 25% des voyages dans le monde, et entraîner la suppression de 50 millions d’emplois dans le secteur du voyage et du tourisme, selon le World Travel and Tourism Council (WTTC). L’équivalent d’une perte de trois mois de voyages dans le monde en 2020 pourrait aboutir à une réduction de 12% à 14% des emplois, précise le WTTC, qui invite les gouvernements à supprimer ou à simplifier les visas, à réduire les taxes de voyage et introduire des incitations une fois l'épidémie maîtrisée. L’industrie du tourisme représente 10% du PIB et des emplois mondiaux.
Les banques françaises sont prêtes face à la situation, selon Villeroy de Galhau
François Villeroy de Galhau, le gouverneur de la Banque de France, a jugé que les banques françaises étaient «armées» pour affronter la situation actuelle. «Elles sont beaucoup plus solides qu’il y a dix ans, sur le plan du capital comme sur le plan de la liquidité», a-t-il indiqué en faisant référence à la crise de la dette de la zone euro au début des années 2010.
L’Italie et l'Espagne bloquent les ventes à découvert
L’Italie et l’Espagne ont interdit les ventes à découvert sur des dizaines de titres après la dégringolade historique des marchés actions européens jeudi. Le régulateur espagnol a annoncé jeudi soir que l’interdiction s’appliquerait à 69 titres. En Italie, l’interdiction s’appliquera à 85 titres. De nombreux pays avaient interdit les ventes à découvert à divers niveaux pendant les crises de 2008 et 2010.
La BCE ne résout pas le problème des créances douteuses
Suite aux annonces de la Banque centrale européenne pour soutenir l’économie de la zone euro menacée par le coronavirus, «elles semblent plutôt modestes au regard des potentielles difficultés économiques après le ‘lockdown’ (confirnement, ndlr) de l’Italie», jugent les analystes de Tullett Prebon dans une note publiée ce vendredi, et «n’offrent pas de réponse par rapport une probable hausse des créances douteuses sur le marché italien notamment». En Italie, «seules quelques banques disposent de rentabilité élevée pour faire face à une nouvelle crise de la qualité des actifs», avance Tullett Prebon, qui cite Intesa SanPaolo, UniCredit, Credem et Mediobanca.
La Concurrence avalise la fusion Macif-Aésio
L’Autorité de la concurrence autorise le rapprochement des groupes d’assurances Macif et Aésio. «Les positions des parties sur les marchés concernés étant limitées, l’Autorité a pu écarter tout problème de concurrence et accepter l’opération sans condition», indique un communiqué publié vendredi. La Macif est active «essentiellement dans le secteur de l’assurance de dommage, de personne, l’épargne et la gestion d’actifs», tandis qu’Aésio oeuvre principalement «dans le secteur de l’assurance santé», rappelle la Concurrence. Aésio est né en 2016 du rapprochement des trois mutuelles Andréa, Apréva et Eovi-Mcd.
Le rôle essentiel des ressources humaines dans la transformation digitale
Une table ronde organisée jeudi par L'Agefi a fait le point sur les projets d'intelligence artificielle du secteur financier. Les DRH y occupent une place prépondérante.
Quatre fonds gravitent encore autour des crèches Babilou
La réorganisation du capital du leader européen des crèches d’entreprise et de collectivités est menacée par la décision de fermer l’ensemble des crèches de France.
Le régulateur britannique exige un avertissement précoce sur les fonds risquant d’être gelé
Le régulateur financier britannique a demandé aux sociétés de gestion de fournir un avertissement clair si un fonds rencontre des problèmes, rapporte le Financial Times. Une note de la FCA lue par le FT ordonne aux gérants d’actifs de donner des informations supplémentaires à partir de vendredi aux dépositaires, responsables de la conservation des actifs des fonds. La FCA va demander aux dépositaires comme Northern Trust, State Street et BNY Mellon d’émettre un avertissement si un fonds est sur le point d’être gelé et une explication des difficultés auxquelles il est confronté. La notification de tout fonds qui subit des difficultés en raison d’appels de marge ou de niveaux anormaux de transactions ayant échoué doit aussi être fournie à la FCA. Une notification doit aussi être donnée si un fonds enregistre une chute de 10 % ou plus en un seul jour, en raison de mouvements de marché, de retraits ou autres.