L’Union Financière de France (UFF) qui s’apprête à annoncer ses résultats semestriels jeudi prochain a confié à Newsmnanagers que sa collecte globale sur la période considérée est en hausse de 7 % par rapport à la même période l’an dernier. La banque conseil en gestion de patrimoine qualifie cette année de bonne tant pour son activité immobilère que pour l’assurance vie. Dans ce dernier cas, la collecte au 30 juin dernier est également en progression de 7 % par rapport au 1er semestre 2012. Elle a atteint 197 millions d’euros.Côté OPCVM, la collecte a atteint 53 millions d’euros, ce qui est un montant stable par rapport à 2012, d’après l’UFF. Dans son offre, FCPI UFF Innovation 15 a engrangé 18,5 millions d’euros - contre 11,5 millions d’euros pour le mandat Direct PME, l’autre offre «Private Equity» de l'établissement. En revanche, les SCPI de rendement ont marqué le pas. A ce titre, l’UFF compte lancer dans le courant du mois de septembre une SCPI «Duflot» qui doit être géré par La Française REIM. Autre projet en cours, une SCPI éligible à l’assurance vie. D’autres projets sont également dans les cartons, dont des OPCVM flexibles que la maison qualifie d’ores et déjà «d’originaux».

Pour le deuxième trimestre 2013, State Street Corporation a déclaré un bénéfice net distribuable aux porteurs d’actions ordinaires de 571 millions de dollars contre 443 millions pour janvier-mars et 494 millions pour la période correspondante de l’an dernier.Les encours sous conservation et administration sont ressorti au 30 juin à 25.742 milliards de dollars contre 25.422 milliards fin mars et 22.423 milliards un an plus tôt tandis que les actifs sous gestion ont baissé au deuxième trimestre de 30 milliards de dollars (ou de 1,4 %) sur le niveau de fin mars pour revenir à 2.146 milliards, tout en marquant une hausse de 12,5 % en glissement annuel, le total du 30 juin 2012 ressortant à 1.908 milliards de dollars.Les recettes de commissions de gestion ont augmenté au deuxième trimestre de 5,3 % sur le premier pour ressortir à 277 millions de dollars, ce qui représente un gonflement de 12,6 % sur le niveau d’avril-juin 2012. Ces hausses résultent la fois de la performance des marchés d’actions et des souscriptions nettes.

Avec le iShares MSCI USA Quality Factor (acronyme QUAL), BlackRock vient de faire coter sur NYSE Arca un quatrième produit de sa gamme d’ETF Factor, après ceux sur le Momentume (MTUM), le Siz (SIZE) et le Value (VLUE). Le nouveau fonds est chargé comme les autres à 0,15 % et comporte 125 valeurs de moyennes et grandes capitalisations.Les iShares MSCI Factor ETF ont été conçus à la demande d’investisseurs institutionnels comme le fonds de pension Arizona State Retirement System (ASRS) qui a fourni le capital d’amorçage des quatre produits.Pour le QUAL, il s’agit d’un ETF qui réplique un indice d’actions identifiées par trois variables fondamentales : le rendement élevé des fonds propres, la croissance persistante des bénéfices et un faible ratio dette/fonds propres. Il s’agit de valeurs de croissance et de qualité affichant les meilleurs résultats en fonction des trois variables.

AEW Europe SGP, vient d’acheter pour le compte d’un de ses clients institutionnels via l’OPCI NAMI Investment, le centre Marques Avenue situé en centre ville de Romans-sur-Isère. Ce centre développe aujourd’hui une surface de 17.000m² et comprend 72 boutiques.

L’Association Française des Conseils en Gestion de Patrimoine Certifiés (CGPC) a annoncé, vendredi 19 juillet, le lancement de trois certifications spécialisées afin de répondre à la demande des banques, des assurances, des professionnels de l’immobilier, des réseaux spécialisés en protection sociale et des mutuelles, indique un communiqué. Les trois certifications spécialisées sont :- Conseil Financier certifié CGPC- Conseil en Protection Sociale certifié CGPC- Conseil en Investissement Immobilier certifié CGPCLes Certifications seront obtenues à l’issue de la réussite à un examen qui comporte 2 épreuves écrites (un quizz et une étude de cas) et 1 épreuve orale, portant sur la conduite d’entretien et la méthodologie du Conseil, indique un communiqué.Après la réussite à l’Examen, la Certification spécialisée sera reconduite annuellement, sous réserve de remplir les obligations de formation continue, d’adhérer à un code d’éthique et de déontologie et de régler la cotisation à l’association.

La Deutsche Bank a sollicité de la SEC l’agrément de commercialisation pour des ETF long/short et 130/30. Elle a demandé aussi l’autorisation de créer ses propres indices pour les fonds long/short ainsi que d’utiliser la structure de fonds maîtres/nourriciers, rapporte IndexUniverse.Actuellement, la Deutsche Bank gère en direct douze ETF de la marque db x-trackers dont l’encours se monte à 421 millions de dollars.

Le gestionnaire coréen Korean Investment Management (KIM) s’apprête à lancer un premier ETF synthétique en Corée du Sud, en collaboration avec db X-trackers (Deutsche Bank), indique Asian Investor. Des sources s’attendent à ce que le produit soit lancé avant la fin de l’année.

The Wall Street Journal rapporte que David Cote, CEO d’Honeywell International, et Ellen Futter, présidente de l’american Museum of Natural History, ont présenté leur démission d’administrateurs de JPMorgan dont ils faisaient partie depuis respectivement 5 et 16 ans.Ces deux personnalités, qui siégeaient au comité des risques, n’avaient obtenu leur reconduction lors de l’Assemblée générale de mai qu’avec des scores de 59 % et 53 %, à la suite de l’affaire de la «baleine de Londres» qui a coûté plus de 6 milliards de dollars à la banque. C’est, selon le journal, la dernière vaguelette de cette affaire.Le président du comité des risques, James Crown, n’a obtenu que 57 % des suffrages, mais compte rester en place. Il devrait être remplacé à terme par l’un des nouveaux membres du comité qui vont faire leur entrée à la place de David Cote et Ellen Futter.

A titre intérimaire, Thomas E. Faust, chairman & CEO d’Eaton Vance, assumera la succession de Duncan W. Richardson, executive vice president et chief equity investment officer d’Eaton Vance Management (260,6 milliards de dollars au 30 juin), tant qu’un successeur à temps plein n’aura pas été nommé.Duncan Richardson est entré chez Eaton Vance en 1987 et en a été le CIO actions depuis 2001. Le pôle actions d’Eaton Vance Management représente un encours de 37,8 milliards de dollars.

La division Guggenheim Investments (150 milliards de dollars) de Guggenheim Partners a annoncé le 17 juillet le lancement de deux nouveaux ETF à horizon de sa gamme BulletShares, le Guggenheim BulletShares 2021 Corporate Bond ETF (acronyme sur NYSE Arca: BSCL) et le Guggenheim BulletShares 2022 Corporate Bond ETF (BSCM).La gamme BullettShares, dont l’encours a gonflé de 133 % en 2012, affichait au 30 juin un encours de 967 millions de dollars, soit 56 % de plus qu’un semestre auparavant. Elle compte désormais 16 produits, des ETF à échéance définie d’obligations d’entreprises et d’obligations à haut rendement d’entreprises. Chaque fonds réplique des indices comportant entre 70 et 190 valeurs dont les échéances correspondent à celles du fonds.Le BSCL et le BSCM sont chargés à 0,24 % en net.

BlackRock, l’un des principaux actionnaires du groupe de boissons non alcoolisées PepsiCo, a dit qu’il s’opposait à ce que ce dernier rachète Mondelez International, comme l’a suggéré Nelson Peltz, rapporte l’Agefi. Le patron de Trian Fund Management évoque une opération à 62 milliards de dollars.

3i Debt Management, filiale dédiée à la dette non cotée de 3i Group, souhaite monter ou racheter une équipe asiatique, rapporte Asian Investor. La première étape a été franchie avec le recrutement de Lisa Johnson au poste de directrice des investissements. Elle est basée à Singapour et vient de Parker Global, où elle était en charge de la levée de fonds et du marketing. Elle s’adressera aux clients institutionnels asiatiques pour développer l’activité dans la région. Elle vise principalement les fonds de pension, les assureurs et les fonds souverains.

Aviva France, assureur vie, épargne, retraite, santé, dommages et prévoyance, investit dans les fonds de prêts à l'économie, destinés à faciliter le financement des Petites et Moyennes Entreprises et des Entreprises de Taille Intermédiaire. Aviva France abondera à hauteur de 50 millions d’euros dans les fonds de place NOVO 1 et NOVO 2 qui souscriront aux émissions obligataires de ces entreprises. Nicolas Schimel, directeur général d’Aviva France: « Notre engagement dans les fonds de prêts destinés à financer les PME et les ETI nous est apparu comme une évidence. En effet, cette initiative nous permet désormais d'élargir notre mission de financement de l'économie française au tissu économique local dont la dimension de proximité nous est chère. Notre contribution au développement de ces entreprises renforce notre positionnement sur la cible stratégique des professionnels.» Aviva France s’est engagé dès octobre 2012 dans le projet destiné à orienter davantage d'épargne financière vers le financement des entreprises moyennes et intermédiaires à la condition du rendement et de la sécurité des investissements. La Caisse des dépôts et dix-sept compagnies d’assurance y sont désormais associées, avec la FFSA, des participations du Fonds de Réserve pour les Retraites (FRR) et de l’Etablissement de retraite additionnelle de la fonction publique (ERAFP). Au total, vingt investisseurs ont réuni près d’un milliard d’euros pour le lancement des fonds d’investissement Novo destinés au financement de ces entreprises. Ce dispositif vise à ouvrir le marché des emprunts obligataires aux entreprises moyennes et intermédiaires qui disposeront ainsi d’un financement complémentaire au crédit bancaire. Les investisseurs interviendront sur un segment d’actifs nouveau, dont la durée correspond au profil d’investisseurs de long terme. La mise en place d’un outil d’intermédiation était incontournable et a nécessité une réforme du code des assurances permettant de créer une catégorie de fonds de prêts à l'économie qui donne la possibilité aux assureurs de financer les PME-ETI. Les premiers fonds seront les fonds de prêts obligataires Novo destinés à financer ces entreprises. La gestion de ces fonds est confiée à deux sociétés de gestion, BNPP Investment Partners et Tikehau Investment Manager, choisies pour leur compétence en la matière. Les caractéristiques des fonds Novo sont : montant de la dotation : près d'1 milliard d’euros durée de vie : 10 ans date de mise à disposition des fonds Novo aux entreprises : octobre 2013. durée d’investissement : 2 ans taux de rendement : 3,8 % (aux conditions actuelles du marché) durée du prêt : 5 à 7 ans, remboursable in fine taux moyen des prêts : 4 à 6 % (aux conditions actuelles de marché) ticket d’entrée-montant des prêts : 10 à 50 millions d’euros moyenne estimée d’entreprises financées à terme : entre 30 et 40 100 % du projet peut être financé

La Réserve Fédérale, la CFTC et le Sénat s’intéressent au devenir de ce lucratif filon pour les grandes banques américaines

La dynamique enclenchée en juin à 3.575 points devrait conduire l’indice à 4.170 points au moins

Un plan en quinze points est censé donner aux Etats les instruments permettant d’empêcher les grandes entreprises de se soustraire à l’impôt

L'équipementier automobile a émis un «PIK toggle» record pour refinancer une partie de l'énorme dette héritée de son OPA sur Continental en 2008

Pour Thierry Francq, en mission pour le gouvernement, la Bourse devrait trouver des alliés en Europe

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Le compromis trouvé sur MIF renvoie à plus tard des questions cruciales comme les détails des exemptions au principe de transparence

A l’approche de la trêve estivale, l’Espagne et l’Italie ont réalisé respectivement 74 et 70% de leur programme de levée de dette à moyen et long terme sur le marché pour 2013, selon les estimations de RBS. Madrid a levé sans encombre 3 milliards d’euros la semaine dernière et Rome proposera encore 5 milliards ce vendredi.

Selon RBS, l'Espagne et l'Italie ont réalisé respectivement 74 et 70% de leur programme de levée de dette sur le marché pour 2013

Qatar Holding pourrait faire équipe avec le groupe immobilier Hines pour reprendre des actifs du promoteur italien, à savoir des immeubles de prestige à Paris et certains immeubles du projet du quartier Santa Giulia à Milan, selon le quotidien Il Sole 24 Ore. Le fonds souverain du Qatar aurait contacté plusieurs actionnaires de Risanamento à ce sujet. La valeur totale du portefeuille n’est pas connue mais le Qatar devrait débourser plus de 1,3 milliard d’euros rien qu’à Paris.

L’assureur britannique Aviva a fait part de la nomination, effective au mois de janvier prochain, d’Euan Munro en tant que directeur général de sa division de gestion d’actifs. Euan Munro occupe actuellement chez Standard Life Investments le poste de responsable mondial des gestions diversifiée et obligataire.

Les propriétaires du spécialiste allemand de l’équipement de la salle de bains, TPG Capital et la division de private equity de Credit Suisse, ont selon Reuters reçu six offres préliminaires à la clôture du premier tour d’enchères vendredi, pour une valeur d’entreprise allant jusqu’à 4 milliards d’euros. Quatre offres émanent de concurrents industriels. TPG et Credit Suisse pourrait également choisir l’entrée en Bourse cet automne.

A compter du 1er octobre, Christoph Mauchle deviendra membre du group executive management de VP Bank où il sera responsable du pôle nouvellement créé «client business». En fait la banque liechtensteinoise se réorganise et le pôle client business résulte de la fusion au 1er juillet de la division Banking Liechtenstein & Regional Markets avec la division Private Banking International.Christoph Mauchle arrive de chez Credit Suisse, où il était head of private banking pour les marchés allemand, luxembourgeois et autrichien.Dans la nouvelle organisation qui sera en place au début du quatrième trimestrte, le group executive management se composera de quatre personnes : Alfred W. Moeckli (CEO), Christoph Mauchle (client business) Juerg W. Sturzenegger (COO)) et Siegbert Näscher (CFO).Fredy Vogt demeure président du conseil d’administration.

Le 18 juillet, la Liechtensteinische Landesbank AG (LLB), dont l’encours au 30 juin se situait à 50,5 milliards de francs, a fourni des indications préliminaires sur ses comptes semestriels qui doivent officiellement être publiés le 29 août, en indiquant que plusieurs facteurs exceptionnels ont réduit son bénéfice pour janvier-juin 2013 à 14 millions de francs (contre 61,6 millions pour la période correspondante de 2012). Sans ces charges exceptionnelles, le bénéfice net aurait été de 72 millions de francs suisses.La LLB, qui fait état de souscriptions nettes de 210 millions de francs au premier semestre, précise avoir constitué une provision de 31 millions de francs pour son litige avec les autorités fiscales américaines. Ce conflit a par ailleurs obligé la LLB à surseoir jusqu'à nouvel ordre à la vente de swisspartners Investment Network AG, ce qui induit une charge exceptionnelle de 14 millions de francs. La fermeture de LLB Suisse a généré une charge de 10 millions de francs et les provisions pour restructuration se montent à 4 millions.

Funds People rapporte que Banco Mediolanum vient de lancer Mediolanum Carmignac Strategic Selection, un fonds de fonds d’investissement mondial du gestionnaire français censé offrir une solution à moyen/long terme avec un contrôle de la volatilité grâce à une gestion active. Ce produit vient compléter les fonds de fonds BlackRock Global Selection et Morgan Stanley Global Selection, qui font partie de la gamme Mediolanum Best Brands.Le portefeuille est composé de 11 % de fonds d’actions internationales, de 7 % de fonds d’actions européennes, de 19 % de fonds diversifiés mondiaux, de 19 % de fonds diversifiés européens et de 44 % de fonds d’obligations internationales.Mediolanum opère une sélection parmi les fonds flexibles de Carmignac Gestion. Le droit d’entrée s'échelonne entre 0 % et 5,5 % en fonction notamment du montant investi et de la classe de part. Quant à la commission de gestion, elle peut aller de 1,65 % à 1,95 % en fonction de la classe de parts.

Jorg Sunderman, qui était jusque récemment directeur des études de marché chez le néerlandais Robeco, a rejoint début juillet Canara Robeco Asset Management comme COO, rapporte Fondsnieuws.Canara Robeco AM est une co-entreprise de Robeco et de l’indien Canara Bank sur le marché indien. La société gère des fonds d’actions et obligataires.Chez Robeco, Jorg Sunderman est remplacé par Margret Smits.

Mike Gould, qui était directeur de la conformité chez Russell Investments, a été recruté comme directeur de la stratégie pour le retail de l’Investment Management Association (IMA), rapporte Fundweb. L’intéressé sera chargé de la stratégie en matière de distribution de fonds et du marché retail, dont les retraites.