La Société Générale remise ses ambitions
Les 6 milliards d'euros de bénéfice en 2012 ne seront pas atteints. La Grèce n'explique pas tout
Toute l'actualité Banque et Assurance
août 2011
La liste des 33 établissements au secours de la Grèce publiée
L’Institut de la finance internationale vient de publier la liste des établissements participant au sauvetage de la dette grecque. Deux assureurs français y figurent, Axa et CNP Assurances. La liste a été publiée mardi 2 août sur le site de l’Institut de la finance internationale (voir la liste de l’IFI). Ces 33 établissements (banques et assurances), se sont engagés volontairement à participer au deuxième plan de soutien à la dette grecque. Comment ? Ils s’engagent à échanger les titres de la dette grecque qu’ils possèdent, ou à en racheter. L’Institut de la finance internationale précise que ces établissements ne sont pas tous exposés directement à la dette grecque. Côté français, seuls deux assureurs figurent sur la liste : Axa et CNP Assurances. La compagnie Axa est exposée pour 1,1Md brut à la dette grecque, contre 2Mds bruts pour CNP Assurances. Les banques françaises participent aussi au plan, puisque la Société Générale et BNP Paribas sont sur la liste. Les assureurs étrangers sont au nombre de quatre : Zurich Financial, Generali, et les deux réassureurs Swiss Re et Munich Re. On note l’absence remarquée des établissements américains et japonais. Au total, assureurs et banques créanciers de la Grèce vont contribuer à hauteur de 54Mds d’euros sur trois ans, et 135Mds d’euros sur dix ans, à un nouveau plan d’aide pour la Grèce. Pour voir la liste complète: cliquez ici
Barclays résiste malgré un recul de ses bénéfices
La banque britannique accuse une baisse d'un tiers de son résultat, notamment en raison d'une provision d'un milliard de livres
Le fichier positif suscite l'hostilité
La Fédération bancaire française et des associations de consommateurs, telle l’UFC-Que Choisir, contestent le rapport sur la création d’un fichier positif pour lutter contre le surendettement, remis hier aux autorités. Le ministre de l’Economie, François Baroin, a annoncé l’ouverture d’une consultation publique jusqu’au 15 septembre.
Le rapport sur le fichier positif provoque une levée de boucliers
Bercy a lancé la consultation sur la création d’un fichier positif dans la lutte contre le surendettement, un projet contesté par la FBF et l'UFC-Que Choisir
La BFI de BNP Paribas a tenu tête aux turbulences des marchés
La banque affiche un résultat net positif malgré les provisions sur la Grèce. Les produits dérivés ont soutenu sa banque d'investissement
L’accord sur la dette épargne pour l’instant les hedge funds
Les gérants de hedge funds semblent pour l’instant avoir été épargnés par l’accord sur le relèvement de plafond de la dette américaine. Mais Barack Obama a appelé à une réforme du traitement fiscal des revenus gagnés par les gérants de hedge funds et de private equity, rapporte le Financial Times.
Les femmes dans les conseils d'administration du CAC sont à majorité étrangères
Selon L’Agefi, le seuil de 20% de femmes dans les conseils d’administration est atteint par la plupart des entreprises du CAC. Mais il s’agit souvent de «superwomen» venues de l'étranger, constate une étude de l’observatoire Ethics and Boards. Près de la moitié des administratrices nommées cette année au sein du CAC 40 n'étaient pas de nationalité française, ou détenaient une double nationalité.
Les institutionnels britanniques veulent plus de femmes dans les conseils d’administration
L’Association of British Insurers, le principal groupe d’actionnaires au Royaume-Uni, compte publier à l’automne des directives destinées à encourager les entreprises à intégrer davantage de femmes au sein de leurs conseils d’administration, rapporte le Financial Times. L’association a aussi l’intention de pousser les administrateurs à améliorer les plans de succession et les évaluations des conseils d’administration.
OPCVM IV : la directive transposée par ordonnance
L’ordonnance numéro 2011-915 du 1er août 2011 relative aux organismes de placement collectif en valeurs mobilières et à la modernisation du cadre juridique de la gestion d’actifs a été publiée au Journal Officiel. Elle transpose dans le droit national la directive européenne 2009/65/CE du 13 juillet 2009 (dite directive OPCVM IV ou UCITS IV). Les Etats membres devaient transposer cette directive, qui succède à la directive 85/611/CEE du 20 décembre 1985, au plus tard le 1er juillet 2011. La directive OPCVM IV introduit notamment un « document d’information clé pour l’investisseur » (DICI) décrivant dans un langage « clair, bref et non technique » les caractéristiques essentielles de l’OPCVM suivant une présentation harmonisée au niveau européen. L’ordonnance modifie également l’organisation du Code monétaire et financier en ce qui concerne les dispositions relatives aux OPCVM. Une première partie est consacrée aux OPCVM coordonnés (conforme à la directive OPCVM IV) et une seconde aux OPCVM non coordonnés. Voir l’ordonnance 2011-915: cliquez ici
Plaidoyer contre la vente d’ING Direct USA à Capital One
La National Community Reinvestment Coalition, groupe de pression basé à Washington et luttant pour l’accès égalitaire au crédit, a appelé les autorités à bloquer le projet de rachat par Capital One Financial d’ING Direct USA. Une opération de 9 milliards de dollars qui ne ferait selon la NCRC que créer un nouvel établissement «too big to fail». Le lobby a demandé à la Fed de mener des auditions à ce sujet.
ICBC vise l’Argentine
Le quotidien argentin La Nacion rapportait hier qu’Industrial & Commercial Bank of China est proche de l’acquisition de la filiale locale de la banque sud-africaine Standard Bank. Le montant de la transaction pourrait évoluer entre 700 et 800 millions de dollars. Une délégation de la banque chinoise était attendue hier à Buenos Aires pour finaliser l’opération. ICBC détient 20% du capital de Standard Bank.
L’ancien patron d’AIA lorgne des activités d’Aviva
Mark Wilson, l’ancien directeur général d’AIA parti suite à l’échec du rachat de l’assureur asiatique par Prudential, chercherait à obtenir le soutien de fonds d’investissement afin de faire main basse sur les activités d’Aviva en Europe de l’Est et en Asie, selon le Financial Times qui cite des personnes proches du dossier. Les activités d’Aviva en Europe de l’Est (Roumanie, Hongrie, et République Tchèque) sont estimées à 100 millions de livres et celles en Asie (Singapour, Malaisie, Corée du Sud, Indonésie, Sri Lanka et Hong Kong) à 400 millions.
Les banques portugaises affichent des résultats en retrait sensible au premier semestre
Banco Espirito Santo a publié hier un bénéfice net en chute de 45%, sous le coup d’une vive hausse des provisions pour créances douteuses
La banque en ligne devient le relais de croissance de Boursorama
La filiale de la Société Générale voit son activité bancaire progresser de près de 20% au premier semestre, alors que les revenus du courtage reculent
La profitable HSBC sabre ses effectifs
Après des résultats semestriels en nette hausse, les 30.000 suppressions de postes annoncées par la banque britannique ont surpris. Elle compte alléger ses coûts de 2,5 à 3,5 milliards de dollars d’ici à 2013. L’Europe pourrait être la plus touchée. La France aussi est concernée.
HSBC coupe violemment dans ses effectifs malgré des bénéfices en hausse
Dans le cadre d'un vaste plan d'économies, la banque va supprimer 30.000 postes. L'Europe pourrait en être la principale victime
Madoff : 1 milliard de plus pour les victimes
Irving Picard, le liquidateur de la société de courtage de l’escroc Bernard Madoff, BLMIS (Bernard L. Madoff Investment Securities), a annoncé qu’il était arrivé à un arrangement l’amiable avec Tremont Group, le deuxième plus gros fonds nourricier du système de fraude pyramidale, indique un article des Echos. La vingtaine d’entités visées par la procédure lancée en décembre 2010 va verser plus de 1 milliard de dollars.
Un ancien gérant de SAC condamné à de la prison
Donald Longueuil, un ancien gérant de hedge funds de SAC Capital Advisors, a été condamné à 2 ans et demi de prison vendredi dans le cadre de l’enquête sur les sociétés d’experts en réseaux, qui mettent en relations des personnes ayant des informations privilégiées sur des sociétés et des investisseurs moyennent une commission. L’homme avait plaidé coupable face aux accusations de délit d’initié dont il était l’objet, rappelle le Wall Street Journal. Donald Longueuil avait été enregistré à son insu alors qu’il racontait comment il avait détruit des documents contenant des informations obtenues par des sources bien informées.
Les régulateurs alertent sur iForex
L’ACP et l’AMF invitent «les investisseurs à ne pas donner suite aux sollicitations éventuelles émanant de la société iForex et à ne pas les relayer auprès de tiers, sous quelque forme que ce soit». Cette société de droit hongrois a vu son agrément suspendu pour six mois à compter du 7 juillet par son autorité locale pour ses services de réception, de transmission ou d’exécution d’ordres et de gestion de portefeuille pour compte de tiers.
Tableau de bord de d' assurance - Juin 2011
L’assurance française continue de souffrir de la baisse de la collecte en assurance vie. La légère inflexion dans la tendance actuelle de l’assurance vie n’a pas été confirmée en juin. Les cotisations vie enregistrent leur septième mois consécutif de baisse, le recul sur le semestre s'élevant à - 11 %. Malgré la prochaine hausse du livret A qui va renforcer la concurrence des produits d'épargne réglementés, le deuxième semestre devrait être marqué par une amélioration de cette tendance. La hausse des prestations versées se poursuit (+ 14 % sur 6 mois) et impacte sensiblement la collecte nette (- 46 %). Les cotisations santé affichent un léger recul sur cette période (effet taxe CMU). Pour lire le rapport: cliquez ici
Les banques chinoises résisteraient à une chute de 50% de d' immobilier
Les banques chinoises seraient capables de supporter le pire scénario d’une chute de 50% des prix de l’immobilier, selon des tests de résistance réalisés par la Commission chinoise de réglementation bancaire (CBRC), a rapporté la presse officielle chinoise. « Les inquiétudes et les suspicions selon lesquelles le secteur bancaire chinois pourrait s’effondrer en raison des promoteurs immobiliers sont sans fondement », a déclaré vendredi à la télévision d’Etat CCTV Liu Mingkang, le chef de la CBRC, selon des propos cités par le quotidien China Daily. Selon lui les banques chinoises résisteraient à une chute de 30%, voire de 50%, des prix de l’immobilier. La CBRC avait confirmé en août 2010 soumettre les banques du pays à des tests pour voir comment elles résisteraient à une chute des prix de l’immobilier, tout en indiquant que ceci ne laissait pas présager de changements de politique dans ce secteur. La Banque mondiale (BM) a souligné dans son dernier rapport trimestriel sur ce pays les risques d’un brusque retournement du marché immobilier en Chine. Certains experts redoutent la création d’une bulle immobilière en Chine où les prix des appartements dans les grandes villes sont parfois très fortement surévalués. La hausse des prix de l’immobilier est donc un souci constant pour les autorités chinoises, qui tentent par tous les moyens de la juguler avec notamment des mesures comme l’interdiction d’acheter des résidences secondaires dans certaines villes. Les prix du neuf dans l’immobilier chinois ont baissé en juin par rapport à mai dans 12 des 70 villes scrutées par le Bureau national des statistiques, contre neuf villes concernées par une baisse en mai sur un mois.
Crédit Agricole monte à 98% du capital d' Emporiki, avant retrait des titres
Le Crédit Agricole a porté de 96% à 98% sa participation, directe et indirecte, au capital de sa filiale Emporiki à l’issue de son offre publique et va demander la radiation des titres de la banque grecque, selon un communiqué publié vendredi. Avant l’offre, la banque française détenait 91% du capital en direct et 5% via Sacam International, émanation des caisses régionales. Crédit Agricole SA proposait 1,76 euro par action, soit 37% de plus que le cours de clôture du 23 mai, veille de l’annonce de l’offre. A l’issue de l’offre, qui a couru du 29 juin au 27 juillet, Crédit Agricole SA, entité cotée du groupe, détient, en direct, 93% du capital d’Emporiki et toujours 5% via Sacam International. Procédure classique, Crédit Agricole SA prévoit d’exercer son droit de retrait relatif aux actions Emporiki qui n’ont pas été apportées à l’offre, en proposant à leurs détenteurs le même prix, soit 1,76 euro par titre. Au terme de cette opération, la banque demandera la radiation des titres Emporiki à la Bourse d’Athènes.
HSBC revoit à la hausse son exposition au risque souverain
La banque britannique a indiqué vendredi avoir publié le 15 juillet une exposition incorrecte de son portefeuille à la dette souveraine. L’exposition nette totale atteint 416,3 milliards de dollars, soit 6,76 milliards de plus que précédemment communiqué. L’exposition nette concernant le Portugal, l’Italie, l’Irlande, la Grèce et l’Espagne a été revue en hausse de 1,35 milliard de dollars.
HSBC réduit la voilure aux Etats-Unis
La banque britannique joint le geste à la parole. En mai, dans le cadre d’un plan plus large, HSBC avait reconnu que son activité aux Etats-Unis faisait preuve d’une sous-performance certaine par rapport aux objectifs internes et que l’activité de détail devait être réduite afin de concentrer les efforts sur des métiers à vocation internationale. Hier, HSBC a fait part de la cession pour un milliard de dollars à First Niagara de 195 agences (dans les Etats de New York et du Connecticut) disposant de 15 milliards de dollars de dépôts. 13 agences seront en outre fermées. La transaction en numéraire devrait être finalisée début 2012 selon les deux groupes. First Niagara s’attend à devoir céder quelques agences à la demande de l’autorité de la concurrence. La transaction réduira de 40% environ la taille du réseau de détail d’HSBC outre-Atlantique.
Les banques chinoises restent en bonne forme
Citant un rapport de l’association bancaire chinoise, l’agence officielle Chine Nouvelle a indiqué que les banques du pays sont en bonne voie pour enregistrer une croissance voisine de 20% de leur bénéfice net cumulé cette année, contre une hausse de 34,5% l’an passé. Les banques chinoises ont engrangé en 2010 un résultat net cumulé de 899,1 milliards de yuans (97 milliards d’euros).
Les pertes d’emploi à la City affectent l’impôt britannique
Le Sunday Telegraph estime, sans citer ses sources, que les suppressions de postes au sein des banques d’investissement à Londres, qui viseraient16.000 personnes, pourraient représenter un manque à gagner de 1,3 milliard de livres (1,5 milliard d’euros) en impôt sur le revenu pour l’Etat.
Cure d’austérité pour les courtiers nippons
Nomura Holdings et Daiwa Securities, les deux principaux courtiers japonais, ont tous deux dévoilé des programmes de réduction de coûts, sur fond de perspectives peu encourageantes. Nomura entend notamment abaisser ses coûts annuels de quelque 400 millions de dollars au sein de son activité de banque de gros.