Covéa a progressé l'an dernier sur ses marchés de référence
Le groupe mutualiste, qui s'est réorganisé en juin pour mieux réagir aux changements réglementaires, souligne une accentuation des synergies
Toute l'actualité Banque et Assurance
janvier 2014
BPCE transforme à son tour le smartphone en «caisse digitale»
Les réseaux du groupe BPCE veulent répondre aux besoins des clients professionnels en situation de mobilité en lançant une solution intégrée
La Banque Postale reste à la merci de la modernisation des bureaux de poste
Le réseau postal représente la moitié de ses coûts et 84% de ses ventes. La trajectoire financière 2020 du groupe est sujette à caution
L'Erafp se préoccupe du reporting des banques
Dans ses critères de vote aux assemblées générales, l'organisme de retraite demande plus de transparence dans les comptes
Les bonus de RBS devraient déclencher de vives critiques
Alors que Royal Bank of Scotland a dévoilé hier de nouvelles provisions qui pourraient bien porter sa perte 2013 au voisinage de 8 milliards de livres, la banque souhaiterait verser à ses salariés britanniques une enveloppe totale de bonus au titre de l’exercice écoulée de 500 millions environ. Ce montant est certes en retrait par rapport aux 800 millions consentis au titre de 2012, mais ne privera pas la banque de vives attaques, RBS étant détenue à 81% par l’Etat.
Hong Kong plus strict que Bâle 3
L’autorité bancaire de Hong Kong entend bien selon le South China Morning Post, qui cite deux sources anonymes, imposer aux banques un coussin contra-cyclique allant jusqu’à 3,5% des fonds propres, contre un maximum de 2,5% selon les normes envisagées de Bâle 3. Les banques visées s’opposent à une mesure susceptible de restreindre leur champ d’action.
d' ACPR publie trois positions qui portent sur la gouvernance et la forme juridique des établissements de crédit, des entreprises d' investissement et des sociétés de financement
La directive 2013/36/UE du 6 juin 2013 concernant l’accès à l’activité des établissements de crédit et la surveillance prudentielle des établissements de crédit et des entreprises d’investissement (CRD IV) est entrée en vigueur le 1er janvier 2014. Sa transposition dans le code monétaire et financier devrait être très prochainement réalisée par la voie d’une ordonnance. Certaines dispositions de cette directive conduisent à faire évoluer les conditions d’agrément et de gouvernance des établissements de crédit, des entreprises d’investissement autres que les sociétés de gestion de portefeuille ainsi que celui des sociétés de financement, dès lors que l’ordonnance de transposition appliquera à ces dernières un dispositif identique. Dans ce contexte, l’ACPR apporte des précisions sur les conséquences de la directive quant : au cumul des fonctions de Président du conseil d’administration et de directeur général, qui n’est désormais plus possible que par exception et avec l’accord de l’ACPR (Position 2014-P-02) ; aux fonctions de « dirigeants responsables » qui ne peuvent plus être exercées par le président du conseil d’administration, qui occupe par ailleurs la fonction essentielle de surveillance de la direction générale (Position 2014-P-03) ; aux conditions dans lesquelles le statut de Société anonyme simplifié (SAS) peut être utilisé par les établissements assujettis (Position 2014-P-04).
Barclays et Lloyds taillent dans leurs effectifs
Barclays prépare plusieurs centaines de suppressions de postes dans sa banque d’investissement, rapportent mardi les medias britanniques. En juin dernier, le groupe avait annoncé des projets de délocalisation de 4.000 emplois administratifs de sa BFI, alors que son directeur général Antony Jenkins said in February vise 1,7 milliard de livres d'économies au niveau du groupe en 2015 avec 3.700 suppressions de postes à la clé. Par ailleurs, Lloyds Banking Group a dévoilé aujourd’hui un projet de suppression de 1.400 postes dans des activités de banques commerciale, crédit à la consommation et dans les fonctions risques. Elle font partie d’un programme de 15.000 réductions de postes annoncé en 2011.
Le régulateur italien s’intéresse aux liens BlackRock-Carlos Slim
Le régulateur italien s’intéresse aux liens entre BlackRock et Carlos Slim dans le cadre de Telecom Italia, rapporte Il Sole – 24 Ore. En effet, Tony, le fils de l’homme le plus riche du monde selon Forbes, siège au conseil d’administration de la société de gestion depuis septembre 2011. L’autorité italienne travaille sur le rôle de la société de gestion lors de l’assemblée générale du 20 décembre au cours de laquelle la révocation du conseil d’administration a été rejetée à seulement 0,3 % du capital.
Deutsche Bank doit rembourser 3 millions d’euros à des clients espagnols
Coup de froid pour Deutsche Bank. La banque allemande a été condamnée par un tribunal de Madrid à rembourser 2,9 millions d’euros à 49 clients ayant investi en 2006 dans des actions préférentielles des banques américaine Lehman Brothers et islandaises Landsbanki et Kauphting, révèle El Diario. Le tribunal madrilène a estimé que Deutsche Bank avait failli dans ses obligations contractuelles en matière de «diligence, de loyauté et d’information dans la commercialisation des produits». Selon la décision de justice, la banque allemande n’aurait «ni expliqué la nature et les caractéristiques des produits à risque, comme le sont les actions préférentielles, ni la situation de risque économique et financier qui sous-tendait aux émissions» de ces trois établissement bancaires.
RBS passe 3 milliards de livres de provisions
Royal Bank of Scotland (RBS) a annoncé le 27 janvier pour plus de 3 milliards de livres de nouvelles provisions afin de régler divers litiges. Une communication tout à fait inhabituelle alors que les résultats annuels de la banque, toujours détenue à plus de 80% par l'État britannique depuis son sauvetage durant la crise financière, ne sont attendus que le 27 février.Dans le détail, il s’agit de 1,9 milliard de livres de provisions destinées à couvrir des litiges liés à des produits financiers adossés à des prêts immobiliers, de 465 millions de livres supplémentaires pour des affaires de ventes abusives d’assurance-crédit (dites «PPI») au Royaume-Uni, et de 500 millions de livres dans une autre affaire de vente aux PME de produits financiers complexes censés les protéger des variations des taux d’intérêts.A cela s’ajoute encore une provision de 200 millions de livres pour diverses dépenses légales non spécifiées. La facture totale atteint ainsi un peu plus de 3 milliards de livres, soit environ 3,6 milliards d’euros.
Le régulateur visite les plates-formes de fonds en ligne
La Financial Conduct Authority est en train d'évaluer la façon dont les plates-formes de fonds en ligne se préparent à une interdiction de l’acceptation de commissions de la part des fournisseurs de produits, et sur la façon dont les changements sur leur rémunération sont communiquées aux consommateurs, rapporte le Financial Times. Le régulateur indique que sa « revue thématique » a pour objectif d’étudier le calendrier et la mise en œuvre de ces changements, l’impact sur les business model des sociétés et l’effet sur les consommateurs.
Six sociétés de gestion ont utilisé l’argent des clients à mauvais escient
La Financial Conduct Authority a découvert qu’au moins six sociétés de gestion ont utilisé l’argent des clients pour payer des courtiers afin d’organiser des réunions avec des dirigeants d’entreprises sur les cinq dernières années, rapporte le Financial Times fund management. Le régulateur n’a pas souhaité dévoiler les noms des six gestionnaires concernés.
Sondages: BlackRock pas seule dans le collimateur du procureur de New York
Eric Schneiderman, le procureur général de New York qui a récemment obligé BlackRock à mettre fin à ses sondages réalisés auprès des analystes, poursuit son enquête. Dans un entretien au Financial Times fund management, il indique qu’il continue de regarder d’autres sondages menés par des sociétés de gestion pour jauger le sentiment des analystes avant les marchés. Son bureau n’a pas souhaité donner le chiffre exact de sociétés de gestion touchées, mais a confirmé que cela concernait « plus que quelques entités ». La chasse d’Eric Schneiderman ne se limite pas aux Etats-Unis. « Les marchés sont internationaux et l’enquête s’applique là où les Américains investissent, c’est-à-dire partout dans le monde ». Le procureur général veut aussi s’attaquer aux analystes. « C’est une chose que BlackRock demande l’information, et c’en est une autre que les analystes la fournissent », résume-t-il.
La Fed devrait encore réduire son soutien monétaire à l’économie
Les récents déboires des marchés émergents et les turbulences autour de devises émergentes ne devraient pas modifier les plans de la Réserve fédérale américaine (Fed), déterminée à poursuivre le repli de son programme d’assouplissement quantitatif, évoque Les Echos. Après avoir réduit en décembre ses achats mensuels d’obligations d’Etat et de titres adossés à des dettes hypothécaires de 85 milliards à 75 milliards de dollars, la Fed devrait encore réduire ses achats d’actifs de 10 milliards de dollars supplémentaires, à 65 milliards de dollars.
Evasion fiscale: des personnalités françaises dans un second listing HSBC
Le Monde a révélé, lundi 27 janvier, l’existence de deux listings HSBC. Le 26 décembre 2008, l’informaticien Hervé Falciani avait livré aux enquêteurs du fisc français quatre DVD où figurait un listing contenant, in fine, 2 846 identités de fraudeurs potentiels. Le 20 janvier 2009, la justice avait saisi les ordinateurs d’Hervé Falciani et traité les données brutes. Un deuxième listing a été établi par la gendarmerie, recélant pour sa part 2 956 patronymes de suspects. Une soixantaine de personnalités y figurent. Première catégorie, celle des titulaires de comptes parfaitement en règle : des Français résidents suisses, le footballeur Christian Karembeu, les frères Christian et François Picart (fondateurs de la chaîne de restauration Buffalo Grill), ou encore d’Alain Afflelou. En revanche, les enquêteurs s’interrogent sur un ancien coéquipier de Christian Karembeu en équipe de France, lui aussi champion du monde en 1998, titulaire d'1,6 million d’euros chez HSBC, de même que sur deux monstres sacrés du cinéma français, un humoriste star, une vedette de la chanson, une ancienne Miss France. Et enfin un sénateur UDI. Le cinéaste Cédric Klapisch figure sur la liste qui a tout régularisé en 2012, et n’a plus d’argent là-bas. Gérard Miller fait part d’une expérience analogue. Son témoignage fait écho à celui de l’avocat Michel Tubiana ou de Richard Prasquier, ex-président du Conseil représentatif des institutions juives de France (CRIF). Paul Bocuse n’est pas dans ce cas. Le célèbre cuisinier plaide l'étourderie. Il détenait un compte nanti de 2,2 millions d’euros, indique Le Monde.Les enquêteurs ont aussi saisi les rapports de visite des gestionnaires de comptes chez HSBC, conseillant leurs clients. Au vu des rapports de visites à 239 clients français, « la banque propose de façon systématique diverses mesures de contournement en vue d'échapper à l’impôt. Les juges disposent déjà de témoignages précis. Comme celui de l’avocat parisien Laurent Azoulai. Lui qui voulait régulariser ses avoirs en Suisse – près d’un million d’euros – s’est heurté à l’hostilité d’HSBC. Les magistrats vont maintenant tenter d’identifier les ayants droit des nombreuses sociétés offshore, mais aussi les véritables bénéficiaires des comptes atribués sur les listings, sans doute à tort, à des « employés HSBC », qui pourraient n'être que des prête-noms.
Ethos renforce ses exigences en matière de rémunérations et de gouvernance
La Fondation Ethos a publié le 27 janvier les lignes directrices de vote qu’elle va appliquer pour les assemblées générales 2014. Cette nouvelle édition présente notamment les principes qui seront suivis dans le cadre de la mise en œuvre de l’ordonnance d’application de l’initiative «Minder» contre les rémunérations abusives. Ethos recommande notamment aux sociétés de procéder à un vote séparé de la composante fixe et variable des rémunérations. La Fondation ne pourra en aucun cas accepter, de manière prospective, des enveloppes de rémunérations sans connaître en détail les mécanismes qui lient rémunération et performance. Par ailleurs, en cas d’excellentes performances, la part variable des rémunérations ne devrait pas dépasser trois fois le salaire fixe, afin d'éviter que le management ne prenne des risques excessifs.Suite à l’entrée en vigueur de l’ordonnance d’application de l’initiative Minder, les lignes directrices de vote d’Ethos ont été complétées pour tenir compte des nouveaux droits donnés aux actionnaires en matière de gouvernance d’entreprise et de rémunérations. Ethos précise à quelles conditions les propositions d’un conseil d’administration pourront être acceptées lors des assemblées générales d’actionnaires.Pour approuver l'élection des membres du comité de rémunération, Ethos demande que la majorité des personnes soient indépendantes et ne soient pas des dirigeants d’autres sociétés. En effet, de tels candidats pourraient avoir un intérêt personnel à ce que la moyenne des rémunérations des exécutifs augmente de manière générale sur l’ensemble du marché. Ethos sera également très attentif aux règles que vont fixer les sociétés dans les statuts en matière de gouvernance. En particulier, le nombre maximal des autres mandats des dirigeants devra être limité afin d’assurer une disponibilité suffisante, en particulier lors de période de crise.Ethos publie également son étude annuelle sur les rémunérations des instances dirigeantes des 100 plus grandes sociétés cotées en Suisse. Les niveaux des rémunérations 2012 sont restés très élevés avec une moyenne de près de deux millions de francs pour un membre de la Direction générale. Dans de nombreuses sociétés, la transparence des mécanismes d’octroi des rémunérations n’est pas encore suffisante. Dans le cas d’un vote prospectif d’une enveloppe maximale, cela reviendrait à donner un «chèque en blanc» aux instances dirigeantes, ce qui n’est pas acceptable pour Ethos.La structure des systèmes de rémunération ne reflète souvent pas encore la bonne pratique. Ainsi, parmi les 42 sociétés qui publient le montant maximal que peut atteindre la rémunération, on observe 18 sociétés dont la rémunération variable peut dépasser trois fois le salaire fixe. Par ailleurs, 41 sociétés disposent d’un plan de participation à long terme dont l’attribution ne dépend d’aucun critère de performance. Il suffit pour le bénéficiaire de rester employé par la société jusqu’au terme fixé (en principe 3 ans) pour voir ses titres débloqués. En pratique ces plans n’atteignent pas leur objectif de rétention, puisque la plupart du temps, les sociétés souhaitant débaucher un bon manager, n’hésiteront pas à lui payer l'équivalent des titres qu’il a perdu en quittant son employeur précédent, sous forme de «paiement de remplacement». Il est étonnant de constater que ce type de rémunération n’ait pas été prohibé lors de la mise en œuvre de l’initiative Minder.
Les Banques Populaires et les Caisses d'Epargne lancent une caisse digitale
Les Banques Populaires et les Caisses d’Epargne ont annoncé le lancement de Dilizi, un service mobile d’encaissement par smartphones et tablettes. Cette solution transforme le smartphone ou la tablette en «caisse digitale», enrichie d’une gamme de services intégrés : catalogue produits, gestion des encaissements, journal des transactions… Dilizi s’adresse aux commerçants, artisans, professions libérales, associations et prestataires de services en mobilité.
BNP Paribas est réprimandée pour tentative de manipulation de taux
BNP Paribas est convenue de verser 1 million de dollars australiens en faveur de l'éducation financière. L’Australian Securities and Investments Commission a estimé que certains traders de la banque avaient tenté de manipuler un indice interbancaire local. Basés à Singapour, ces derniers avaient contacté leurs collègues de la trésorerie à Sydney entre 2007 et 2010 pour tenter d’influencer les soumissions de taux sur un indice de swaps. Un expert indépendant a conclu que ces agissements avaient eu un impact «insignifiant» sur le marché. BNP Paribas, qui s’est refusée à reconnaître toute culpabilité, a signalé d’elle-même les faits incriminés au gendarme des marchés australien.
Le livret Distingo de Banque PSA a récolté 950 millions d'euros en 2013
Un peu plus de 25.000 livrets d'épargne en ligne Distingo ont été ouverts à fin décembre, indique Banque PSA. Lancé le 5 mars 2013, le produit dispose d’un encours de plus de 950 millions d’euros, soit environ 5% des encours de la captive du groupe Peugeot. L’objectif est d’atteindre d’ici fin 2015 un montant de collecte représentant entre 15 et 20% des encours à financer dans le cadre du développement en Europe de l’activité épargne, notamment en Belgique puis en Allemagne.
Sheila Bair entre au conseil de Santander
La banque espagnole a annoncé la cooptation de Sheila Bair en tant qu’administrateur indépendant. Cette dernière a présidé la Federal Deposit Insurance Corp (FDIC), un régulateur américain des banques, entre 2006 et 2011. Santander est présent aux Etats-Unis au travers d’un réseau de détail, Santander Bank (l’ex-Sovereign), et d’une filiale de crédit automobile qu’elle vient d’introduire en Bourse.
Le crédit à la consommation en France reste en contraction en 2013
L’année écoulée a marqué un nouveau recul de la production de crédit à la consommation par les établissements spécialisés, de 1,3% à 34,8 milliards d’euros de prêts nouveaux, selon les chiffres de l’Association française des sociétés financières. Cette baisse est cependant moins accentuée que l’année précédente (-4,9% en 2012). «Avec cette cinquième année de contraction de l’activité en six ans, le montant de la production se situe à un niveau inférieur de -22% au pic historique atteint en 2007», souligne l’ASF.
Bruxelles pousse l’accord transatlantique vers les services financiers
La Commission européenne a précisé son approche au sujet précisément des services financiers dans le cadre de l’accord économique en cours de négociations depuis l’an dernier entre l’Europe et les Etats-Unis. Ces derniers se refusent pour l’heure à intégrer le secteur dans les pourparlers. Bruxelles a ainsi avancé hier que l’objectif «n’est pas de redéfinir sur le fond les règles internationales en matière de régulation financière ou de négocier des règles prudentielles» mais de permettre que «les règles européennes et américaines soient compatibles». Les règles existantes devront également se plier à un examen conjoint afin de s’assurer qu’elles ne font pas persister des «barrières commerciales non nécessaires». L’accord en discussion devrait être dans son ensemble le plus important au monde, l’Union européenne en espérant un bond de 28% de ses exportations.
Popolare rejoint la liste des banques italiennes en recherche de capital
Le projet d'augmentation de capital a provoqué la suspension de l'action. L'évaluation des actifs par la BCE ne sera pas chose facile pour beaucoup
RBS n’en finit pas de solder le coûteux héritage de la crise
La banque britannique pourrait concéder une perte de 8 milliards de livres en 2013 après avoir hier annoncé 3 milliards de provisions supplémentaires
Le patron d’UBS se lamente du «bank bashing»
Le directeur général de la banque suisse, Sergio Ermotti, confie au quotidien depuis Davos son exaspération face aux critiques incessantes adressées aux banques. «Nous sommes loin d’être parfaits… mais ce n’est pas très utile de constamment attaquer les banques», plaide le dirigeant, pour qui «le secteur bancaire est une cible facile». Selon le quotidien, «M. Ermotti dit tout haut ce que beaucoup de dirigeants bancaires pensent tout bas».
La Banque Postale à la rescousse de La Poste
Alors que le conseil d’administration examine ce matin le plan stratégique du groupe à l’horizon 2020 concocté par Philippe Wahl. Il s’agit bien de «changer de modèle», selon un document interne consulté par le quotidien. Face à l’érosion de l’activité courrier, «La Banque Postale aura à charge de remettre La Poste à flot», souligne le quotidien, en doublant tout simplement son résultat net, de 547 millions d’euros en 2012 à plus d’un milliard en 2020. La banque Postale représenterait alors 60% du résultat d’exploitation du groupe public, contre 36% actuellement. Une évolution qui passe par une montée en gamme des services aux particuliers, sans oublier le développement des services financiers aux professionnels.
Les assureurs prennent en main la modélisation du risque catastrophes naturelles
Face aux spécialistes du secteur, une vingtaine d’acteurs lancent un cadre d’analyse «open source» à dimension communautaire
Paris et Berlin veulent un accord sur la résolution bancaire en mars
La France et l’Allemagne ont affirmé dans un communiqué commun «la priorité qui doit être accordée à l’obtention d’un accord final sur le mécanisme de résolution unique (MRU) avant la fin de la législature actuelle», avec des élections européennes prévues en mai. Paris et Berlin «travailleront activement pour permettre une finalisation rapide de l’accord intergouvernemental et des discussions avec le Parlement européen sur le règlement MRU». Par ailleurs, «nous nous accordons sur l’objectif d’aboutir à un accord politique final lors de la réunion de l’Eurogroupe du 10 mars prochain sur l’instrument de recapitalisation directe par le Mécanisme européen de stabilité», poursuit le communiqué.
Le crédit à la consommation en France reste en contraction en 2013
2013 marque un nouveau recul de la production de crédit à la consommation par les établissements spécialisés, de 1,3% à 34,8 milliards d’euros de prêts nouveaux, selon les chiffres de l’Association française des sociétés financières. Cette baisse est cependant moins accentuée que l’année précédente (-4,9% en 2012). «Avec cette cinquième année de contraction de l’activité en six ans, le montant de la production se situe à un niveau inférieur de -22% au pic historique atteint en 2007», souligne l’ASF.