Toute l'actualité Banque et Assurance

Intesa étudie une cession massive de prêts douteux

Le conseil d’administration d’Intesa Sanpaolo devrait se réunir mardi pour évoquer la cession d’un portefeuille de 15 milliards d’euros de créances douteuses, rapporte le journal Il Sole 24 Ore. Le plan de cession sera formalisé avant d’être transmis à la BCE pour obtenir son approbation. Pour boucler l’opération, la banque italienne créerait un véhicule spécial afin d’optimiser la valeur du portefeuille.

La Banque d’Angleterre durcit ses tests de résistance

La Banque d’Angleterre va soumettre son secteur financier à des tests de résistance d’une sévérité inégalée. La BoE a annoncé lundi qu’elle allait procéder, en plus de son «stress test» annuel et classique, à une évaluation de la capacité de résistance de ses banques «si les récents vents contraires à la profitabilité persistent et s’intensifient». Le test prendra pour hypothèses «une faible croissance mondiale, des taux d’intérêt durablement bas, une chute du commerce mondial et de l’activité bancaire transfrontière, une pression concurrentielle accrue sur les banques britanniques de la part des acteurs non bancaires et des petites banques, et la poursuite de coûts liés à des écarts de conduites», précise le communiqué de l’institution. Fait remarquable, le test sera mené sur un horizon de sept ans.

Natixis s’installera dans les tours Duo du 13ème arrondissement

La banque de financement et d’investissement de BPCE s’installera d’ici à quatre ans dans le 13ème arrondissement. Selon une information des Echos confirmée par Natixis, la banque a signé vendredi dernier un bail en état futur d’achèvement (Befa) auprès du groupe Ivanhoe Cambridge, filiale immobilière de la Caisse des dépôts du Québec, pour l’intégralité des surfaces du projet de tours Duo, soit 90 000 m2 environ, dans la zone d’aménagement concerté (ZAC) Paris Rive Gauche, au bord du périphérique, au bout de l’avenue de France dans le 13ème arrondissement.

Frédéric Oudéa va réorganiser en profondeur la Société Générale

La banque de la Défense supprimera un échelon hiérarchique et créera de nouvelles «business» et «service units».

Caixa Geral fait un pas de plus vers la rémission

En amont de son augmentation de capital de 2,5 milliards d’euros, la banque publique portugaise a placé 500 millions d’obligations AT1 contre un coupon élevé de 10,75%.

Credit Suisse aurait la faveur des marchés en augmentant son capital

La perspective d'un placement de titres de 3 milliards de francs est préférée à une IPO.

Aegon révise à la baisse son ratio de solvabilité

L’assureur néerlandais a revu vendredi à la baisse son ratio de solvabilité groupe. Celui-ci a reculé de 2 points, à 157%, par rapport à l’estimation de ratio Solvabilité 2 à fin 2016 communiqué lors des résultats annuels le 17 février. Aegon, qui a fait cette annonce en publiant son rapport annuel, explique cette baisse par un changement de méthode de calcul de la marge du risque aux Pays-Bas. Le ratio de solvabilité de l’activité néerlandaise recule ainsi de 6 points, à 135%, soit dans le bas de la fourchette cible de 130% à 150% du groupe dans ce pays.

Credit Suisse relève son enveloppe de bonus

Pour la première fois depuis 2013, Credit Suisse a relevé son enveloppe de bonus en versant 3,09 milliards de francs (2,9 milliards d’euros) de primes variables au titre de 2016, soit 6 % de plus qu’un an plus tôt, révèle son rapport annuel publié vendredi. La banque a pourtant enregistré une deuxième année consécutive dans le rouge, avec une perte nette de 2,71 milliards de francs. Elle a fait le choix d’augmenter les rémunérations variables pour retenir des «salariés clé», Son directeur général,Tidjane Thiam, a vu sa rémunération totale bondir à 11,9 millions de francs pour sa première année complète à ce poste. En 2015, il avait perçu 4,57 millions après avoir rejoint la banque le 22 juin.

Hong Kong accroît son contrôle sur les produits d’assurance

L’autorité des assurances à Hong Kong s’est abstenue vendredi de publier les statistiques sur la vente de produits d’assurance à des investisseurs résidents chinois, «pour éviter une mauvaise interprétation du public». «Des statistiques plus détaillées seront publiées sous un nouveau format au deuxième semestre 2017», ajoute l’Office of the Commissioner of Insurance (OCI). Les ventes de produits d’assurance à Hong Kong aux résidents chinois sont récemment apparues comme un moyen pour ces derniers d’exporter des capitaux hors de Chine. Pékin a commencé à prendre des mesures l’an dernier pour endiguer le phénomène.

Aegon revoit en baisse sa solvabilité

L’action Aegon a perdu vendredi jusqu'à 5,90% en séance, après que l’assureur néerlandais a revu à la baisse son ratio de solvabilité groupe. Celui-ci a reculé de 2 points, à 157%, par rapport à l’estimation de ratio Solvabilité 2 à fin 2016 communiqué lors des résultats annuels le 17 février. Aegon, qui a fait cette annonce en publiant son rapport annuel, explique la baisse par un changement de méthode de calcul de la marge du risque aux Pays-Bas. Le ratio de solvabilité de l’activité néerlandaise recule ainsi de 6 points, à 135%, soit dans le bas de la fourchette cible de 130% à 150% de l’assureur aux Pays-Bas. Selon les analystes de Kepler Cheuvreux, cette révision est négative pour les perspectives de remontées de cash de la compagnie néerlandaise vers la structure de tête du groupe.

Hong Kong resserre son focus sur les produits d’assurance

L’autorité des assurances à Hong Kong s’est abstenue vendredi de publier les statistiques sur la vente de produits d’assurance à des investisseurs résidents chinois, «pour éviter une mauvaise interprétation du public». «Des statistiques plus détaillées seront publiées sous un nouveau format au deuxième semestre 2017», ajoute l’Office of the Commissioner of Insurance (OCI).

La Société Générale dévoilera sa nouvelle organisation en avril

La Société Générale a levé le voile en interne mardi dernier sur la « future architecture du groupe », lors d’une réunion des cadres principaux de la banque autour du directeur général Frédéric Oudéa, a révélé aujourd’hui la CGT sur son site internet. La banque ne sera plus organisée autour de trois grands piliers (Banque de détail en France, Banque de grande clientèle et solutions investisseurs, et Banque de détail et services financiers internationaux), mais « articulée autour d’une quinzaine de business units et d’une dizaine de service units qui dépendront directement de la direction générale, confirme à L’Agefi une porte-parole de la Société Générale. La structure précise et le nom des futurs responsables sera annoncée avant fin avril ».

Caixa Geral place sa dette AT1 sans difficulté

Caixa Geral de Depositos (CGD) a comme prévu émis 500 millions d’euros d’obligations réglementaires additional tier 1 (AT1). La banque publique portugaise a placé ses titres hybrides auprès de plus de 160 investisseurs institutionnels, dont 49% de gérants d’actifs et 41% de hedge funds. Alors que les discussions avaient été lancées sur un coupon compris entre 11% et 11,5%, les investisseurs ont finalement accepté une rémunération de «seulement» 10,75%.

BBVA va fermer 130 agences en Espagne cette année

BBVA va fermer environ 130 agences en Espagne cette année, a annoncé la banque hier soir, confirmant une information du journal Expansion. Ce mouvement s’ajoute aux 132 fermetures évoquées en février, précise Bloomberg. Pour accélérer sa transformation digitale, la banque va ainsi se séparer au total de 8% de ses points de vente sur son marché domestique en 2017, ramenant leur nombre à 3.044. Elle disposera encore du deuxième réseau du pays.

Credit Suisse augmente les bonus malgré ses pertes

Pour la première fois depuis 2013, Credit Suisse a relevé son enveloppe de bonus en versant 3,09 milliards de francs (2,9 milliards d’euros) de primes variables au titre de 2016, soit 6 % de plus qu’un an plus tôt, révèle son rapport annuel publié ce matin. La banque helvétique a pourtant enregistré une deuxième année consécutive dans le rouge, avec une perte nette de 2,71 milliards de francs. Le montant initial de 2,44 milliards de francs a été relevé de 272 millions après l’annonce ce matin de la conclusion d’un accord de principe pour résoudre un litige de titres adossés à des prêts hypothécaires résidentiels (RMBS) aux Etats-Unis.

Proxinvest soutient le mouvement en faveur de la transparence des salaires

La société de conseil Proxinvest a indiqué le 23 mars qu’elle rejoignait le groupe d’investisseurs qui a invité 24 heures plus tôt la Securities and Exchange Commission (SEC) à ne pas retarder l’entrée en vigueur de la règle sur la transparence des salaires qui va contraindre les entreprises à dévoiler l'écart de rémunération entre les patrons et leurs salariés. Issue de la loi de régulation de Wall Street de 2010, également appelée loi Dodd-Frank, cette nouvelle règle, qui doit entrer en vigueur cette année, s’appliquera à une grande partie des entreprises cotées en Bourse.Le 22 mars, un groupe de plus d’une centaine d’investisseurs et de firmes d’investissement représentant quelque 3.000 milliards de dollars d’actifs ont invité la SEC à ne pas retarder l’application de cette nouvelle règle. Parmi les signataires figurent notamment le fonds de pension californien CalPERS (313,2 milliards de dollars d’encours), le New York State Common Retirmeent Fund (186 milliards de dollars sous gestion), Aberdeen Asset Management, Standard Life Investments, et Legal & General Investment Management.

L'AMF souhaite adapter le régime d'équivalence pour le Royaume-Uni

Le régime de l'équivalence, qui permet aux établissements financiers d’un pays extérieur à l’Union européenne (UE) soumis à une législation similaire de conserver leur accès au marché unique européen, ne pourra pas s’appliquer tel quel à un centre financier de la taille de la City après le Brexit, a déclaré le 23 mars à Londres Gérard Rameix, président de l’Autorité des marchés financiers (AMF), rapporte l’agence Reuters. Le régime de l'équivalence doit être adapté dans le cas du Royaume-Uni dont le secteur financier est le plus important en Europe, a estimé Gérard Rameix qui intervenait devant un parterre de financiers. Le régime de l'équivalence «ne sera pas approprié» pour le Royaume-Uni qui deviendra «un pays tiers très particulier» justifiant un régime spécifique, a-t-il dit. Le président de l’AMF a estimé que l’UE devait disposer des «outils» appropriés pour protéger les investisseurs et gérer les risques pour la stabilité financière résultant d’activités réalisées en dehors de son territoire. Les propos de Gérard Rameix ont suscité un certain émoi, des représentants de sociétés de gestion s’inquiétant du risque de l’introduction par l’UE d’un accès différencié au marché unique pour les pays non-membres, relève Reuters. Gérard Rameix a indiqué que le régime de l'équivalence devait «être réexaminé attentivement». «Cela nécessitera une évaluation plus fine de l'équivalence» par rapport au système actuel fondé sur les conséquences (des différentes législations), a-t-il dit. Les banques, chambres de compensation, assureurs et sociétés de gestion implantés au Royaume-Uni étudient les moyens de conserver l’accès au marché unique européen dans la perspective d’un «Brexit dur» qui signifierait la fin, en 2019, de l’accès sans entrave dont ils jouissent actuellement. Gérard Rameix a aussi dit que l’UE devait être en mesure de superviser la compensation des opérations libellées en euro, actuellement réalisée en grande partie à Londres par des intervenants comme LCH. Les responsables de la zone euro soulignent que les chambres de compensation pourraient avoir besoin d’injections massives de liquidités de la part de la Banque centrale européenne, si elles rencontraient des difficultés. «La compensation de tels instruments, qui a un rôle systémique (...) devrait être supervisée par les régulateurs de l’Union européenne pour leur permettre de faire face aux risques dans ce domaine», a-t-il indiqué. Pour Gérard Rameix, l’Union européenne et la zone euro ne peuvent accepter d'être pénalisées par le choix politique de la Grande-Bretagne de sortir même si «notre intérêt commun est de maintenir des relations constructives.»

Le régulateur britannique rouvre son enquête sur Barclays

En s’appuyant sur la découverte de nouveaux manquements, la Financial Conduct Authority britannique enquête à nouveau sur les conditions de l’augmentation de capital que Barclays avait menée en urgence en octobre 2008, juste après la faillite de Lehman Brothers, indiquait hier le Financial Times de plusieurs source proches. A l'époque, la banque s'était tournée vers les fonds du Qatar et d’Abu Dhabi pour une injection de capital de 7,3 milliards de livres (8,5 milliards d’euros). Le gendarme financier avait déjà condamné en 2013 Barclays à une amende de 50 millions de livres.

Une nouvelle fusion de Banques Populaires se prépare dans l’Ouest

La Banque Populaire Atlantique et celle de l’Ouest ont lancé un projet de rapprochement.

Valdis Dombrovskis réagit aux critiques des investisseurs français

Valdis Dombrovskis a réagi hier aux critiques formulées dans L’Agefipar la Place de Paris concernant l'éventualité d’une fusion entre l’Autorité bancaire européenne (EBA) et l’Autorité des assurances (Eiopa) basée à Francfort. Le choix n’est pas encore fait entre le maintien de sièges séparés, tel qu’actuellement, et un rapprochement EBA/Eiopa. «Ce sont deux options également valides», a dit le vice-président de la Commission européenne, en marge d’une conférence de presse. Le choix entre les deux options se fera notamment sur les missions et le mandat des autorités qui sont au centre de la consultation ouverte cette semaine.

La BCE ne veut pas assouplir la réglementation bancaire

Danièle Nouy, la responsable de la supervision bancaire au sein de la Banque centrale européenne (BCE), et Sabine Lautenschläger, membre du directoire de la BCE, ont toutes deux mis en garde hier contre la tentation d’un recul en matière de réglementation bancaire. «Des règles plus strictes permettent d’empêcher les crises. Et nous avons appris que les crises financières sont coûteuses pour l'économie, les contribuables et, in fine, pour les banques elles-mêmes», a déclaré Danièle Nouy, auditionnée devant le Parlement européen. Sabine Lautenschläger a un peu plus tard déclaré que «la régulation n’empêche pas les banques de financer l'économie».

Commerzbank préfère coter sa division ETF

Dans son rapport annuel, la banque allemande fait part de son intention de scinder sa division actions et matières premières, baptisée Equity Markets & Commodities (EMC), qui porte l’activité de fonds indiciels cotés (ETF) du groupe. Commerzbank entend ensuite «coter la nouvelle filiale sur le marché boursier». Le groupe avait déjà annoncé son intention de sortir d’EMC, évoquant à la fois l’hypothèse d’une vente ou d’une IPO, mais n’avait jusqu'à présent pas fait part de sa préférence pour cette deuxième solution.

Rapprochement Banque populaire Atlantique-Banque populaire de l’Ouest

Les Banque populaire Atlantique et Banque populaire de l’Ouest se laissent jusqu'à la fin de l'année pour arriver à une fusion. La nouvelle entité couvrirait les régions Bretagne et Pays de la Loire ainsi que la Manche et de l’Orne en Normandie avec 3 000 collaborateurs et 244 agences.

La FCA rouvre son enquête sur Barclays

La Financial Conduct Authority britannique enquête à nouveau sur les conditions de l’augmentation de capital que Barclays avait menée en urgence en octobre 2008, juste après la faillite de Lehman Brothers, indique le FT en citant plusieurs source proches. A l'époque, la banque s'était tournée vers les fonds du Qatar et d’Abu Dhabi pour une injection de capital de 7,3 milliards de livres. Le gendarme financier avait déjà conclu, en 2013, que le groupe avait masqué la nature des arrangements passés avec le Qatar, et avait condamné Barclays à une amende de 50 millions de livres.

La BCE refuse d’assouplir la réglementation bancaire

Danièle Nouy, la responsable de la supervision bancaire au sein de la Banque centrale européenne, et Sabine Lautenschläger, membre du directoire de la BCE, ont toutes deux mis en garde contre la tentation d’un recul en matière de réglementation bancaire.

Commerzbank privilégie une cotation de sa division ETF

Dans son rapport annuel, la banque allemande fait part de son intention de scinder sa division actions et matières premières, baptisée Equity Markets & Commodities (EMC), qui porte l’activité de fonds indiciels cotés (ETF) du groupe. Commerzbank entend ensuite «coter la nouvelle filiale sur le marché boursier». Le groupe avait déjà annoncé son intention de sortir d’EMC, évoquant à la fois l’hypothèse d’une vente ou d’une IPO, mais n’avait jusqu'à présent pas fait part de sa préférence pour cette deuxième solution. En février, le FT indiquait que la banque avait mandaté Rothschild.

Valdis Dombrovskis réagit aux critiques de la Place de Paris

Valdis Dombrovskis a réagi jeudi aux critiques formulées dans L’Agefipar la Place de Paris concernant l'éventualité d’une fusion entre l’Autorité bancaire européenne (EBA) et l’Autorité des assurances (Eiopa) basée à Francfort. Le choix n’est pas encore fait entre le maintien de sièges séparés, tel qu’actuellement, et un rapprochement EBA/Eiopa. « Ce sont deux options également valides », a dit le vice-président de la Commission européenne, en marge d’une conférence de presse.

Les assureurs santé ont une carte à jouer avec les surcomplémentaires

Selon un sondage réalisé par Opinion Way pour Deloitte et publié aujourd’hui, 61% des Français estiment que la réforme des contrats santé responsables a augmenté leur « reste à charge ». En 2017, 22% ont souscrit une couverture supplémentaire individuelle contre 16% en 2016. Le cabinet de conseil y voit une « opportunité importante de développement pour le marché de la surcomplémentaire, envisagée comme un moyen de diminuer le reste à charge ». Le budget alloué augmente aussi : les personnes interrogées ont l’intention de payer en moyenne 49 euros de plus par mois pour bénéficier d’une couverture supplémentaire individuelle en plus de leur éventuelle mutuelle collective, contre 41 euros en 2016 et 22 euros en 2015.

Des investisseurs demandent à la SEC de ne pas reporter les règles sur les rémunérations des CEO

Une coalition d’investisseurs institutionnels, dont le California Public Employees’ Retirement System (Calpers), appelle la Securities and Exchange Commission (SEC) à ne pas retarder les règles obligeant les entreprises à dévoiler l’écart de rémunération entre le directeur général et les salariés de base, rapporte Bloomberg. Cette transparence aiderait les actionnaires à évaluer les entreprises qu’elles ont en portefeuille, ont indiqué mercredi des investisseurs représentant 2.500 milliards de dollars d’actifs, dans une lettre adressée à Michael Piwowar, président par intérim de la SEC.

Le groupe ACG transige avec l'AMF

La société de capital-investissement ACG Capital et sa société-soeur ACG Management, filiales du groupe ACG, ont dû s’acquitter sous 15 jours d’un montant total de 330.000 euros auprès du Trésor Public, selon des accords de composition administrative conclus le 29 décembre et rendus publics ce 22 mars. Issue du rachat de Groupama Private Equity en 2013, ACG Capital compte 200.000 euros de capital pour 1,8 milliard d’euros d’encours. Suite à un contrôle entre juillet 2015 et septembre 2016, l’AMF lui a reproché de ne pas disposer «d’une trésorerie placée de manière suffisamment liquide et prudente lui permettant d’assurer le niveau de fonds propres minimums réglementaires».Par ailleurs, «la fonction de conformité d’ACG Capital ne disposait pas de l’autorité suffisante de l’accès aux informations lui permettant de vérifier la prudence du placement des fonds propres». ACG Capital s’est donc engagée à déléguer à un cabinet spécialisé l’assistance et l’exercice d’une partie de sa fonction de contrôle interne et de conformité. Elle a dû payer 220.000 euros au Trésor Public. L’AMF a aussi visé ACG Management, ex-Viveris Management. Entre janvier 2013 et novembre 2015, ses fonds propres liquides «auraient été, pour sept dates d’arrêtés mensuels, inférieurs au montant minimum réglementaire», souligne l’AMF. Pour sa défense, la société assure que ces insuffisances «étaient liées à des éléments conjoncturels parfaitement maîtrisés». L’AMF lui a infligé une pénalité de 110.000 euros. Les deux sociétés se sont engagées à placer leurs fonds propres «dans des actifs liquides ou des actifs aisément convertibles en liquidités à court terme et ne comportant pas de positions spéculatives».