Toute l'actualité Banque et Assurance

L'Isvap objet d'une enquête au sujet de la fusion Fonsai

Le patron de l’Isvap, l’autorité italienne de régulation du secteur de l’assurance, fait l’objet d’une enquête concernant le rachat de Fondiaria-SAI (Fonsai) par Unipol, a annoncé mardi la brigade financière. La police perquisitionne les locaux de l’Isvap et le domicile de Giancarlo Giannini à Rome, a-t-elle précisé dans un communiqué en faisant état de négligences dans la supervision de Fonsai entre 2009 et 2011.

Experian débourse 1,5 milliard pour augmenter sa part dans Serasa

Le groupe britannique spécialisé dans la gestion du risque crédit Experian a annoncé mardi avoir conclu un accord de 1,5 milliard de dollars (1,15 milliard d’euros) pour racheter les parts de quatre banques dans le brésilien Serasa et ainsi porter sa participation à 99,6%. L’accord porte sur le rachat des 29,6% de Seresa détenus par un groupe de quatre banques - les brésiliens Itau Unibanco et Banco Bradesco Financiamentos, l’espagnol Grupo Santander et le britannique HSBC .

Les décotes fixées pour les transferts à la bad bank espagnole

Les banques espagnoles pourront transférer des constructions immobilières neuves à la structure de défaisance créée par l’Etat avec une décote moyenne de 52,2% sur la valeur comptable initiale et cette décote sera de 47,5% pour les constructions anciennes, rapporte Reuters. L’ampleur de ces décotes valide le pire des scénarios retenus lors de l’audit du secteur bancaire réalisé par le cabinet privé Oliver Wyman, à savoir celui d’une forte contraction de l'économie. La nouvelle structure créée par Madrid pourrait reprendre jusqu'à 90 milliards d’euros d’actifs à risque du secteur bancaire.

Garanties sous conditions de l'Etat à PSA Finance

L’Etat français apportera de cinq à sept milliards d’euros de garanties à Banque PSA Finance, la filiale de PSA Peugeot Citroën. Le Quotidien Les Echos, notamment, écrit que l’objectif est de parer à une éventuelle nouvelle dégradation de la note crédit du constructeur automobile par les agences de notation dans la foulée du chiffre d’affaires du groupe, attendu mercredi matin. Dans un entretien à Libération, le ministre du Redressement productif, Arnaud Montebourg, a déclaré que l’Etat apporterait sa garantie à l’activité bancaire du groupe automobile, avec pour condition une réduction du nombre de suppressions d’emplois annoncées en juillet et une évolution de la gouvernance du groupe.

Swedbank annonce un trimestre meilleur que prévu

L’action Swedbank progresse mardi en fin de matinée, évoluant contre la tendance du secteur, après que la banque suédoise a fait état de résultats du troisième trimestre meilleurs que prévu à la faveur de coûts de financement extrêmement bas et d’un programme d'économies. Le bénéfice opérationnel de Swedbank s’est établi à 4,75 milliards de couronnes (552 millions d’euros) au troisième trimestre, contre 4,31 milliards il y a un an.

Vent de liberté internationale pour les assureurs chinois

Le régulateur chinois de l’assurance a assoupli les conditions d’exercice de ses protégés à l’étranger. Les assureurs peuvent désormais investir dans 45 pays (dont 25 économies développées) et les classes d’actifs autorisés ont été élargies (à l’immobilier particulièrement). Le montant d’engagement autorisé n’a pourtant pas évolué.

Apollo se lance dans l’assurance en Europe

Le groupe de private equity a mandaté RMR Advisors comme consultant afin de bâtir une filiale d’assurance vie et de réassurance en Europe, a rapporté Bloomberg de sources proches du dossier. L’activité pourrait être développée via des acquisitions et du financement lié à l’assurance tels que des produits de titrisation. Apollo a déjà monté une activité d’assurance vie aux Etats-Unis, où il détient le réassureur Athene Holding.

La dégradation d'Atradius par S&P secoue le secteur de l’assurance crédit

Dans la foulée de l’Espagne, Atradius est passé de A- à BBB, un niveau de notation qui complique sa capacité à souscrire des risques

Moody’s confirme la fragilité du modèle des banques des constructeurs auto

L'agence de notation a mis sous surveillance négative RCI Banque, Volkswagen Bank et FGA Capital, filiale de Fiat

Les captives auto sont sous surveillance

Moody’s a mis sous surveillance négative RCI Banque, Volkswagen Bank et FGA Capital, filiale de Fiat et du Crédit Agricole. La décision de l’agence de notation confirme la méfiance que suscite le modèle économique de certaines institutions financières captives, peu adapté au nouveau contexte.

Caisses d'Epargne espagnoles: suppressions de postes à venir. Photo: Angel Navarrete/Bloomberg

Le secteur bancaire espagnol connaît une nouvelle vague de licenciements

De nombreuses caisses d'épargne, dont celles rachetées par BBVA et Sabadell, viennent d'annoncer des suppressions d'emplois

L'AIMA favorable au passeport dépositaire

L’Association internationale de la gestion alternative (AIMA) se dit favorable à un passeport dépositaire pour les fonds coordonnés dans sa réponse à la consultation sur la directive Ucits V dont elle approuve l’essentiel du contenu.Dans un communiqué publié le 22 octobre, l’association rappelle que cette évolution suppose une harmonisation des obligations liées à la fonction dépositaire et décline un certain nombre de recommandations, notamment sur les obligations des établissements dépositaires.L’association invite également les établissements européens à aligner les exigences en matière de rémunération et de régimes dépositaires avec les dispositions prévues dans la directive AIFM qui doit entrer en vigueur en juillet 2013.Selon Andrew Baker, CEO de l’AIMA, «nous estimons que le temps est venu d’avoir une discussion franche sur l’introduction d’un passeport dépositaire. Un tel passeport apporterait davantage de concurrence et de choix pour les gestionnaires et les investisseurs, et éliminerait une barrière significative au marché unique. Sans ce passeport, il existe un risque de manque de concurrence dans la sphère dépositaire et, en conséquence, d’accroissement du risque systémique».

Bruxelles hésite à imposer des quotas de femmes dans les conseils

Viviane Reding, la commissaire européenne à la Justice, doit proposer ce mardi son projet d’un quota de 40 % de femmes dans les conseils d’administration des grandes entreprises d’ici à 2020, rapporte Les Echos. Le projet est très controversé au sein de la Commission, et pourrait être enterré ou vidé de sa substance.

Plus de 11.000 conseillers en investissements enregistrés auprès de la SEC

La Securities and Exchange Commission a indiqué qu'à présent 11.002 conseillers en investissements, dont 37 % spécialistes des hedge funds, se sont fait enregistrer auprès d’elle.Le régulateur précise que 1.504 conseillers de hedge funds et de fonds «privés» se sont fait enregistrer depuis l’entrée en vigueur des lois Dodd-Frank et de protection des consommateurs (Dodd-Frank Wall Street Reform et Consumer Protection Act), venant s’ajouter aux 2.557 qui étaient déjà enregistrés, ce qui porte donc le total à 4.061 unités.Les encours gérés par les conseillers enregistrés auprès de la SEC ont augmenté de 5.700 milliards de dollars ou de 13 % même si le nombre de conseillers a diminué de 15 % par ce que la loi Dodd-Frank impose aux 2.300 conseillers de taille moyenne (qui gèrent moins de 100 millions de dollars) de se placer sous la tutelle des régulateurs régionaux et de quitter l’ombrelle fédérale.

La réglementation RDR pourrait éliminer les clients les plus modestes

Près des deux tiers des conseillers indépendants en gestion de patrimoine estiment qu’une des conséquences de la réglementation RDR qui va entrer en vigueur début 2013 outre-Manche sera d'éliminer une partie de la clientèle des particuliers, rapporte Fund Web. Avec l’introduction de ces nouvelles règles, les portefeuilles inférieurs à 50.000 livres ne seront plus rentables, estiment les conseillers, selon une enquête réalisée par Allianz Global Investors auprès de 166 conseillers (IFAs).L’enquête indique aussi que 60% des conseillers jugent inévitable une modification de leur offre, 36% envisageant une réduction des services à leurs clients plus modestes, 16% prévoyant de ne plus accompagner ce type de clients et 6% n’ayant pas encore tranché.Environ 14% des participants à l’enquête indiquent qu’ils ont revu leur tarification à la hausse pour leurs clients les plus modestes, 13% soulignant qu’ils vont maintenir leur niveau de service à cette clientèle même si cette décision entraîne des pertes…

La BCE aura autorité sur toutes les banques de la zone euro

La Banque centrale européenne, futur superviseur du secteur bancaire européen, devra avoir autorité sur les 6.000 banques de la zone euro, a estimé lundi son vice-président Vitor Constancio. La BCE ne supervisera directement que les grandes banques internationales, laissant aux régulateurs nationaux le soin de contrôler les établissements plus petits, mais son pouvoir de supervision devra pouvoir s’exercer sur tous, a-t-il devant la chambre haute du Parlement britannique.

La recapitalisation des banques espagnoles effective d’ici mi-2013

Les banques espagnoles, qui subissent les effets de l'éclatement de la bulle immobilière, devraient être entièrement recapitalisées d’ici le milieu de 2013, a déclaré lundi le Commissaire européen à la Concurrence. Les banques devront réorganiser leurs activités, réduire leur bilan, interrompre le versement de dividendes et s’abstenir de réaliser de nouvelles acquisitions, conditions exigées par l’Union européenne pour autoriser les aides de l’Etat espagnol.

Generali fait évoluer son organisation

Le nouveau directeur général imprime sa marque sur la gouvernance de Generali. Le groupe a publié une nouvelle organisation «mieux alignée sur notre empreinte internationale», selon Mario Greco. Un nouveau comité de direction regroupe les dix principaux dirigeants, tandis que Sergio Balbinot hérite du nouveau poste de responsable des activités d’assurance.

Coupes claires pour les banques suisses

UBS va supprimer entre 3.000 et 5.000 emplois dans le cadre d’un plan d'économies destiné à compenser la baisse de ses profits et Credit Suisse pourrait annoncer entre 1.000 et 2.000 suppressions de postes, selon Der Sonntag. UBS prévoit de réduire de 900 les effectifs de ses services informatiques en plus de 2.000 à 4.000 postes menacés dans sa division de banque d’investissement et dans ses services généraux, précise le journal.

Le Trésor américain pourrait se désengager d’AIG en 2012

Selon son directeur général Robert Benmosche, l’assureur américain pourrait voir le Trésor sortir de son capital d’ici la fin de l’année. «Leur période de lockup expire en novembre et une fenêtre d’opportunité est en train de s’ouvrir», a déclaré le dirigeant lors d’un événement à Madrid. Washington a réduit sa participation dans AIG de 77% à 16% à l’occasion de quatre opérations de cession de titres cette année.

ING progresse à marche forcée dans la cession de ses activités asiatiques

Le conglomérat Pacific Century Group met la main sur l’assurance du néerlandais à Hong Kong, à Macao et en Thaïlande pour 1,6 milliard d’euros

L'ACP prévient d’un risque de relâchement dans la préparation à Solvabilité 2. Photo: PHB/Agefi

L'ACP craint un risque de relâchement dans la préparation à Solvabilité 2

Les futures règles prudentielles ne devraient pas entrer en vigueur avant 2015. Le secteur a toutefois avancé dans ses travaux en 2012

Geniki aura coûté 1,4 milliard d'euros à la Société Générale

La banque française coupe définitivement ses liens avec sa filiale grecque au prix d'une perte nette de 100 millions au troisième trimestre sur l'opération

Geniki aura coûté 1,4 milliard d'euros

La cession de sa filiale grecque à Piraeus Bank se traduira par une perte nette de 100 millions d’euros pour la Société Générale, enregistrée dans les comptes du troisième trimestre. La banque coupe tous ses liens et n’aura plus aucune exposition résiduelle, notamment en liquidité.

Gel des dépenses pour Commerzbank

Le magazine allemand cite le plan stratégique de Commerzbank faisant état d’une volonté de geler les dépenses jusqu’en 2016. La banque doit ainsi économiser un milliard d’euros, selon des experts qui évoquent une hausse naturelle des coûts de 3 à 5%. Commerzbank souhaite tout de même investir «quelques centaines de millions» d’euros dans la technologie.

Crédit Agricole Assurances confirme son appétit pour les investissements immobiliers

Avec Foncière des Régions, l’assureur a investi 250 millions d'euros à Marseille. Ses investissements immobiliers pourraient approcher un milliard en 2012

Lloyds Banking Group se penche sur les bonus

Le groupe bancaire britannique détenu à 40% par l’Etat se penche sur la manière dont il pourrait annuler le versement de bonus annuel à ses responsables au profit d’un étalement sur dix ans, selon le journal qui cite des sources au fait de sa politique de rémunération. La banque chercherait ainsi à éviter un conflit avec ses actionnaires ainsi qu’à rassurer l’Etat sur ses efforts de réduction de coûts.

L’Europe pourrait interdire le renflouement des fonds monétaires

Le European Systemic Risk Board serait en train d’étudier un projet controversé visant à interdire aux gestionnaires de fonds monétaires de renflouer les investisseurs si leur fonds accuse une perte, révèle le Financial Times Fund Management. Seuls deux fonds monétaires ont perdu l’argent des investisseurs. Mais, selon Moody’s, 62 fonds monétaires ont été renfloués par leurs sponsors ou maisons mères pendant la crise financière pour un coût d’au moins 12,1 milliards de dollars.

L'assurance vie principale cause de litiges en assurances de personnes

Dans son rapport annuel 2011 publié vendredi 19 octobre, Francis Frizon, le médiateur de la Fédération française des sociétés d’assurances (FFSA) indique que les assurances sur la vie, qu’elles soient souscrites individuellement ou dans un cadre collectif, se présentent comme l’une des causes principales des litiges en assurances de personnes. «Dans le contexte de crise économique et financière persistante», précise le rapport, «les réclamations concernant les contrats adossés à des unités de compte ont représenté cette année à eux seuls 38 %des requêtes en assurance vie contre 25 % en 2010 et en 2009.» L’augmentation importante des litiges portant sur les contrats retraite est également un reflet de la situation économique, relève le document. Par ailleurs, les assurances de personnes via des contrats individuels ont représenté 24 % des médiations dont 19,2 % pour l’activité Vie et 1,7 % pour la retraite et la prévoyance. De leur côté, les assurances de personnes en contrats collectifs ont représenté 28,3 % des litiges dont 4,2 % en vie et 2,7 % en retraite et prévoyance.Enfin, en chiffres, tous dossiers confondus, le médiateur a rappelé que 431 dossiers ont donné lieu à un avis formalisé du médiateur en 2011, dont 57,5 % ont été défavorables au réclamant et 22,7 % favorables. Enfin, 19,8 % ont été partiellement favorables.

Le régime du "carried interest" maintenu par l'Assemblée

Les députés ont voté vendredi l’article 6 amendé par le gouvernement du projet de loi de finances 2013, rapporte L’Agefi. La participation aux plus-values du fonds continuera à être taxée comme une plus-value. La fiscalité des carried interest doit aussi être abordée dans le projet de loi de financement de la Sécurité sociale, qui prévoit de les soumettre à la CSG-CRDS (8%) et au forfait social de 20% à la charge de l’employeur. Par ailleurs, l’article 6 amendé limite le durcissement de la fiscalité des plus-values des entrepreneurs.