Toute l'actualité Banque et Assurance

James Gorman obtient une augmentation

Le salaire de base du directeur général de Morgan Stanley est doublé en 2013, passant de 0,8 à 1,5 million de dollars. De quoi selon la banque, sur l’avis d’un conseiller indépendant, aligner le salaire du dirigeant sur celui de ses principaux concurrents. Primes incluses, James Gorman a touché 9,75 millions au titre de l’exercice écoulé.

Fidelity National va prendre le contrôle de mFoundry

Le spécialiste américain des services et technologies de paiement va débourser 120 millions de dollars en numéraire pour racheter les 78% qu’il ne détient pas encore au capital de mFoundry, un fournisseur de services de banque mobile et de paiements mobiles. La société californienne est soutenue par Bank of America, MasterCard, PayPal ou encore Apax Partners.

Santander remplit à 100% les exigences d’assainissement de son bilan

La banque espagnole voit son bénéfice annuel chuter de 59% après avoir provisionné un total de 18,8 milliards d’euros sur l'année

Le Comité de Bâle lève le voile sur les actifs de trading des banques

La pondération du risque varie de 1 à 8 selon les établissements. L'opacité de l'information financière ne permet pas d'expliquer précisément les écarts

Barclays sous l’œil des autorités

La Financial Services Authority et le Serious Fraud Office visent la banque britannique. Barclays aurait accordé un prêt au Qatar en 2008 afin que le pays puisse investir au capital de la banque dans le cadre de son augmentation de capital d’urgence. Cette opération lui a évité un sauvetage par les pouvoirs publics. Non public à l’époque, ce prêt ne respecterait pas les règles de marché.

Les banques japonaises tirent leur épingle du jeu sur la scène internationale

Dopées par de bons résultats trimestriels, les actions des établissements nippons gagnaient hier matin entre 2,2% et 5,2% dans un marché stable

Les fonds de pension affichent un encours de près de 30 000 milliards de dollars

Selon une étude de Towers Watson, l’encours des fonds de pension des treize pays les plus importants du monde dans ce domaine (Australie, Brésil, Canada, France, Allemagne, Hong-Kong, Irlande, Japon, Pays-Bas, Afrique du Sud, Suisse, Royaume-Uni et Etats-Unis) s’est accru l’an dernier de 8,9 % en un an pour atteindre 29.754 milliards de dollars fin 2012, soit 78,3 % des PIB contre 72,2 % un an plus tôt, mais 78,8 % fin 2007. Sur les dix dernières années, les actifs des fonds à contributions définies ont augmenté de 7,8 % en moyenne annuelle pendant que ceux des fonds à prestations définies progressaient de 6,6 % par an. Les marchés les plus importants sont les Etats-Unis, le Japon et le Royaume-Uni, avec respectivement 56,6 %, 12,5 % et 9,2 % des actifs totaux couverts par l'étude, l’augmentation ayant été en 2012 de 10 %, 0,5 % et 9,9 %. A fin décembre, l’allocation moyenne sur les sept principaux marchés (95 % des 13 pays), à savoir l’Australie, le Canada, le Japon, les Pays-Bas, la Suisse, le Royaume-Uni et les Etats-Unis, était de 47,3 % pour les actions, 32,9 % pour les obligations, 1,2 % pour le cash et 18,6 % pour les autres actifs.

La lettre d' information du GEMA - Février 2013

Une ombre au tableau L’accord national interprofessionnel du 11 janvier 2013 pour un nouveau modèle économique et social a été unanimement salué comme la preuve que notre pays a les moyens de s’adapter à la compétition internationale. Vraie ombre au tableau, l’accord eût été encore plus novateur si toutes les entreprises privées, qui sont appelées à l’appliquer, avaient été associées aux discussions. Or les mutuelles du GEMA peuvent témoigner de ce que le secteur de l'économie sociale a été tenu à l'écart de la négociation. De ce fait seule une loi pourra imposer aux entreprises de l'économie sociale d’honorer les engagements pris de part et d’autre de la table de négociation. Si le gouvernement souhaite développer et amplifier le dialogue social dans notre pays, voire lui donner sa place dans la constitution, il faudra qu’il l’organise de telle façon que toutes les parties intéressées puissent y participer.

Mizuho enregistre une hausse de ses résultats

La troisième banque japonaise en termes de capitalisation boursière a vu son bénéfice net atteindre 207,5 milliards de yens (2,3 milliards de dollars) au titre de son troisième trimestre (clos le 31 décembre), contre 16,3 milliards de yens un an plus tôt. Les activités de crédit et de trading ont bénéficié du rebond de l’économie asiatique.

Une victime de Madoff demande à la SocGen de rembourser ses économies perdues

Une ancienne hôtesse de l’air a demandé mercredi devant la justice à la Société Générale de lui rembourser les 110.000 euros d'économies qu’elle avait perdu dans un fonds placé dans les sociétés de Bernard Madoff et de condamner la banque à lui verser 100.000 euros de dommages et intérêts. La plaignante, Isabelle de la Seiglière, avait investi les dommages et intérêts qu’elle avait obtenus d’Air France après un accident du travail, dans le fonds luxembourgeois Luxalpha, en espérant se constituer un capital pour sa retraite.La banque, dont elle était cliente depuis plus de 40 ans, avait les moyens d'éviter cet investissement catastrophique, a plaidé l’avocate de Mme de la Seiglière, Me Simone Daul, devant le tribunal de grande instance de Paris. Elle reproche à la Société Générale de n’avoir pas joué son rôle de conseil et de mise en garde. Il s’agit de la première assignation au fond au civil d’une victime de Madoff, selon Me Daul. Mais selon l’avocat de la banque, Me Antoine Maffei, celle-ci ignorait, comme toute la place de Paris, que les actifs de Luxalpha étaient investis dans des produits Madoff.Il a soutenu que la Société Générale lui avait déconseillé cet investissement, estimant que la banque a parfaitement rempli tous ses engagements. Pour l’avocat, le préjudice n’est pas établi car les opérations de liquidation de Luxalpha ne sont pas clôturées.La plaignante avait été conseillée par l’un de ses amis d’enfance, Patrick Littaye, cofondateur de la société Access International Advisors, dont l’un des gestionnaires, Thierry Magon de La Villehuchet, s’est suicidé le 23 décembre dans les locaux new-yorkais de l’entreprise, devenant la première victime du scandale Madoff. M. Littaye lui avait proposé de souscrire des titres Luxalpha par l’intermédiaire de la Société Générale, ce qu’elle avait fait en juin et novembre 2006.Informée du scandale Madoff par un fax d’Access International Advisors le 13 décembre 2008, elle apprenait pour la première fois que les fonds souscrits avaient été investis dans la société du financier américain. Elle ordonnait alors la vente de ses titres Luxalpha mais il était trop tard et ses actifs ne seront pas payés.Le jugement a été mis en délibéré au 29 mars..

La France veut durcir les règles en matière d'OPA

L’Autorité des marchés financiers (AMF) vient de constituer un groupe de travail avec des membres du patronat et quelques avocats pour « prévenir le contrôle rampant et favoriser l’actionnariat moyen-long terme », selon des informations des Echos. Le but est de faire converger ces travaux pour intégrer des propositions dans le projet de loi sur la rémunération des patrons et la gouvernance, qui doit être proposé en mars.

Une réforme des banques également en préparation à Berlin

L’Allemagne va déposer prochainement un projet de loi sur la séparation des activités bancaires, comme Paris l’a déjà fait à la mi-décembre, rapporte Les Echos. Selon un document ministériel dont Les Echos ont eu connaissance, il s’agit de s’appuyer sur les recommandations du rapport Liikanen remis l’an dernier à la Commission européenne, mais dans une version édulcorée. Le projet de loi du ministère fédéral des Finances, qui sera probablement examiné par le gouvernement d’Angela Merkel le 6 février, vise les banques dont la part des activités risquées « dépasse 20 % du total de bilan ou équivaut à plus de 100 milliards d’euros ». Les opérations de négoce pour compte propre devront alors être isolées dans une entité distincte. En revanche, les banques devraient être autorisées à mener des activités de tenue de marché sans avoir à les cantonner, comme dans le projet français. Enfin, les activités reposant sur les dépôts bancaires ne pourront octroyer des prêts à des acteurs du « shadow banking » très endettés, comme les « hedge funds ».

Rapport Liikanen : la tenue de marché au centre des débats

Dans le cadre du rapport Liikanen et de la séparation de manière structurelle des activités qui continueront à poser un risque systémique, Michel Barnier, le commissaire européen aux services financiers, veut examiner «en détail les activités bancaires dans la tenue de marché», rapporte L’Agefi.Comme l’a également estimé, la Banque centrale européenne récemment, une partie du market making pourrait être logée dans la banque adossée à des dépôts garantis, et non pas dans la partie filialisée regroupant les activités dites à risque. Dans la logique Liikanen, le market making serait en effet placé intégralement dans le pôle marché filialisé. Le projet de loi français, objet d’auditions hier, préserve au contraire la tenue de marché. Berlin semble prendre la même direction.

Des ventes abusives de swaps pourraient coûter cher aux banques britanniques

Les banques britanniques pourraient faire face à un nouvel afflux de demandes de compensations, susceptibles de représenter des milliards de livres, après qu’une enquête a révélé qu’elles avaient pas toujours respecté les règles dans la vente de produits complexes de couverture de taux à des PME. L’autorité financière britannique a annoncé jeudi avoir constaté que sur les 173 cas de «swaps» de taux qu’elle avait examinés, plus de 90% d’entre eux étaient en infraction avec l’une au moins des conditions prévues dans la réglementation.

Deutsche Bank a fait le ménage dans ses comptes fin 2012

Deutsche Bank a fait état d’une perte avant impôts de 2,6 milliards d’euros pour le quatrième trimestre, sous le coup d’importantes charges de restructuration et de provisions liées aux procédures judiciaires qui la visent. Les résultats opérationnels solides de ses différentes divisions ont été occultés par une charge de dépréciation de survaleurs de 1,9 milliard d’euros, liée à la réorganisation des activités, qui la conduira à cantonner une partie de ses actifs dans une structure spécifique. Son ratio de solvabilité «core Tier 1" aux normes Bâle 3 atteint 8% fin 2012, contre moins de 6% un an plus tôt, une progression qui réduit aux yeux des investisseurs le risque d’une levée de capitaux frais.

Santander annonce une chute de 59% des bénéfices en 2012

Santander, la première banque espagnole, a publié un bénéfice annuel réduit par de nouvelles provisions pour créances douteuses et des dépréciations d’actifs immobiliers sur le marché espagnol ainsi qu’un recul des profits sur certains marchés comme le Brésil. Le bénéfice net du groupe a chuté de 59% sur l’exercice à 2,21 milliards d’euros. Santander, plus gros prêteur de la zone euro, précise que son ratio de créances douteuses ressortait à 4,54% fin décembre. Le groupe bancaire ajoute avoir porté à 18,8 milliards d’euros ses provisions sur créances douteuses et précise avoir désormais passé l’intégralité des dépréciations liées à l’immobilier espagnol imposées par les autorités nationales.

UniCredit pourrait céder la banque ATF

UniCredit pourrait vendre la banque kazakhe ATF Bank à une société détenue par le milliardaire kazakh Galimzhan Yesenov pour quelque 500 millions de dollars (369 millions d’euros) rapporte Reuters. L’opération pourrait intervenir d’ici la fin avril. UniCredit, première banque italienne en termes d’actifs, avait racheté ATF Bank, numéro cinq du secteur au Kazakhstan, pour 2,1 milliards de dollars en 2007.

CASA plombée par un possible «profit warning»

L’action Crédit agricole S.A. accuse l’une des plus fortes baisses de l’indice CAC 40 jeudi matin à la Bourse de Paris, la valeur pâtissant d’un possible avertissement que la banque française pourrait lancer sur ses résultats 2012. Vers 11h10, le titre abandonnait 2,15% à 7,23 euros. Au même moment, le CAC 40 cédait 0,51% et l’indice Stoxx des banques de la zone euro 1,33%.

Deutsche Bank dans le rouge

La banque allemande a fait état ce jeudi matin d’une perte avant impôts de 2,6 milliards d’euros au titre du quatrième trimestre, sous le coup d’importantes charges de restructuration. Le premier groupe bancaire outre-Rhin a ainsi précisé avoir passé dans ses comptes une charge de dépréciation de survaleurs de 1,9 milliard et des charges liée à des litiges judiciaires d’un milliard d’euros.

Une banque iranienne obtient gain de cause contre l’UE

La banque iranienne Mellat compte poursuivre l’Union Européenne après l’annulation par une juridiction européenne des sanctions prononcées à son encontre, ont déclaré ses avocats mercredi. Le tribunal a estimé mardi que l’UE n’avait pu prouver clairement que Bank Mellat avait des liens avec le programme nucléaire de l’Iran, lorsque ce pays a fait l’objet de sanctions en juillet 2010.

Banca Leonardo croît en la gestion de fortune

La banque italienne a vu ses actifs sous gestion atteindre 6 milliards d’euros à la fin 2012 (+21%), avec une hausse de plus d’un milliard sur l’année. La collecte nette a atteint 630 millions, dont un tiers est lié à l’acquisition de Cofib-Compagnia Fiduciaria di Beni. Dans son ensemble, l’établissement a dégagé un résultat net de 32 millions d’euros pour des revenus d’environ 147 millions.

La Banque de France prête à revoir des modalités de sa restructuration

Dans un communiqué publié à l’issue d’un comité central d’entreprise extraordinaire, la Banque de France a indiqué hier qu’«il a été décidé de faire évoluer le projet de réforme afin de tenir compte des observations des élus et des recommandations des experts, notamment sur le positionnement géographique et fonctionnel des unités de présence de Place ». La question d’effectifs n’est toutefois pas évoquée.

BNP Paribas a participé à la première vague des remboursements LTRO

La banque française a commencé à rembourser par anticipation les sommes empruntées à la BCE dans le cadre d’opérations de refinancement à long terme (LTRO), a déclaré à Reuters son administrateur et directeur général, Jean-Laurent Bonnafé. La BCE avait prêté aux banques plus de 1.000 milliards d’euros à trois ans lors de deux opérations de ce type décidées pour soutenir le crédit en décembre 2011 et février 2012.

La tenue de marché reste au cœur des débats sur la réforme bancaire en Europe

Bruxelles prépare pour l'été un texte qui préserve le market making. Berlin prend la même voie en prônant seulement le cantonnement du compte propre

Nouvelles provisions en vue pour le Crédit Agricole

Le groupe bancaire français devrait rapidement faire état de nouvelles provisions à passer dans ses comptes du quatrième trimestre, alors que le conseil d’administration se réunit aujourd’hui. «De sources concordantes, la banque envisage une opération vérité sur ses comptes, dont l’arrêt définitif est prévu le 20 février», indique le journal qui précise que l’ampleur des provisions n’a pas encore été arrêtée.

La gestion collective française peine à rebondir

Berlin prépare aussi sa réforme bancaire

L’Allemagne à l’instar de la France s’oriente vers une réforme de son système bancaire qui préserve le modèle de banque universelle, dont Deutsche Bank est l’exemple le plus achevé. Selon un projet de loi que Reuters a pu consulter et qui sera présenté en conseil des ministres le mois prochain, les établissements seront contraints de séparer leurs activités pour compte propre pour autant qu’elles représentent plus de 100 milliards d’euros au bilan ou 20% du bilan total.

BNP a participé à la première vague des remboursements LTRO

La banque française a commencé à rembourser par anticipation les sommes empruntées à la Banque centrale européenne dans le cadre d’opérations de refinancement à long terme (LTRO), a déclaré mercredi à Reuters son administrateur et directeur général, Jean-Laurent Bonnafé. La BCE avait prêté aux banques plus de 1.000 milliards d’euros à trois ans lors de deux opérations de ce type décidées pour soutenir le crédit en décembre 2011 et février 2012.

Débat autour des divergences de procédures entre l'ACP et l'AMF

Les décisions publiées en 2012 par la commission des sanctions de l’AMF (Autorité des marchés financiers) sont quatre fois plus nombreuses qu'à l’ACP (Autorité de contrôle prudentiel), observe Les Echos. En montant, c’est encore pire. 1,7 million depuis janvier 2012 pour l’ACP contre 18,3 millions pour l’AMF. Dans sa construction même, la commission des sanctions de l’ACP a été organisée pour « mouliner » deux fois moins d’affaires que celle de l’AMF (6 membres, chacun ayant un suppléant, à l’ACP ; 12 membres répartis en 2 sections de 6 membres à l’AMF), explique le quotidien. Ce ne sont pas les seules différences. Le législateur n’a pas doté l’ACP du pouvoir de composition administrative attribué à l’AMF. L’ACP n’a pas non plus de prescription de trois ans pour sanctionner des manquements. Et l’audience n’est en fait pas publique. Bon nombre d’avocats, entre autres le Club des juristes, seraient favorables à une l’harmonisation des règles au sein des deux autorités.

fairvesta répond à la mise en garde de l'AMF

La société immobilière allemande fairvesta a réagi la semaine dernière à la mise en garde de l’Autorité des marchés financiers (AMF) publiée le 5 novembre*. Par voie de communiqué, fairvesta fait savoir que " L’Autorité de Contrôle Prudentiel (ACP) a bien attribué en août 2012, un agrément en tant que Prestataire de Service d’Investissement (PSI) à la société « fairvesta Vermögensverwaltung international AG » (société de gestion du groupe fairvesta) pour la commercialisation en Europe des obligations immobilières « Maximus »". Jointe par Newsmanagers, l’AMF a indiqué avoir pris connaissance du communiqué de fairvesta. Le régulateur souligne toutefois que sa mise en garde ne concernait pas fairvesta Vermögensverwaltung international AG mais une autre société, fairvesta International GmbH. L’AMF maintient donc sa mise en garde envers les épargnants français. *http://www.amf-france.org/documents/general/10632_1.pdf