Les plateformes de réservation de voitures avec chauffeur (VTC) Uber et Lyft ont remporté un référendum clé en Californie préservant leur modèle économique. Les électeurs californiens ont approuvé mardi la «Proposition 22» qui prévoit que les dizaines de milliers de chauffeurs de l'État travaillant en collaboration avec les deux plateformes resteront indépendants mais aussi qu’ils recevront des compensations: un revenu minimum garanti, une contribution à une assurance santé et d’autres assurances, en fonction du nombre d’heures travaillées par semaine. Lyft génère environ 16% de son chiffre d’affaires en Californie et Uber environ 5%, L’action d’Uber bondissait de 10,2% mercredi tandis que celle de Lyft gagnait 11,7%.

L’Autorité des marchés financiers (AMF) a publié en milieu de semaine dernière une mise à jour de sa procédure d’agrément pour les sociétés de gestion de portefeuille, obligations d’information et passeport. Cela s’inscrit dans la prochaine mise en place de l’extranet ROSA, qui doit remplacer l’outil GECO le 7 décembre prochain. A partir de cette date, l’ensemble des données référentielles et documents soumis lors de l’agrément, ainsi que le programme d’activité, seront à déposer et à mettre à jour directement par la société sur l’extranet ROSA. La plupart des modifications, qui jusqu’ici faisaient l’objet d’une autorisation préalable par l’AMF, seront désormais vérifiées à posteriori. Néanmoins, cinq types de modifications demeureront conditionnées à une autorisation préalable : "- La modification de l’actionnariat direct ou indirect avec franchissement de seuil; - Le changement ou la nomination d’un dirigeanteffectif ; - Le changement de gérants financiers (si structure de moins de 5 gérants financiers) ou de responsables de la gestion; - Le changement de RCCIen cas de première externalisation de cette fonction ; - Le changement de contrôleur des risques indépendant.» Par ailleurs, le programme d’activité, qui est actuellement un fichier unique regroupant les informations relatives à l’identité de la société ainsi qu’une description des conditions dans lesquelles elle exerce ses activités, sera désormais scindé en sections thématiques. Les sociétés de gestion existantes auront du 7 décembre 2020 au 7 mars 2021 pour compléter les données référentielles les concernant et mettre leur programme d’activité au nouveau format. Celles qui veulent obtenir un agrément initial doivent attendre le 7 décembre pour déposer leur dossier. Le document complet d’instruction, dénommé «DOC-2008-03», et ses annexes, sont disponibles sur le site de l’AMF.

Axa Investment Managers – Real Assets prend une participation de 49 % dans REI Habitat, un groupe de promotion immobilière écologique, spécialisé dans la construction d’immeubles collectifs en structure bois depuis 2009. L’objectif de cette entrée au capital d’Axa IM – Real Assets est d’accélérer le développement de REI Habitat. Et, parallèlement, d’investir “durablement” dans la filière forêt-bois française. “Grâce à ce partenariat, l’ambition du groupe REI Habitat est désormais de développer sur les 7 prochaines années plus de 400.000 m2 de logements et bureaux en structure bois sur l’ensemble du territoire national, représentant environ 120.000 m3 de bois français, correspondant à une augmentation significative de l’activité pour la filière forêt-bois française”, détaille un communiqué. Les deux partenaires REI Habitat et Axa IM - Real Assets, ainsi que l’ensemble des acteurs ayant contribué à la mise en place de ce partenariat (Gide Loyrette Nouel, Fairway, Accuracy et Edmond de Rotschild Corporate Finance), s’engagent par ailleurs à reverser une partie des honoraires de la transaction sous forme de mécénat au fonds «Plantons pour l’avenir». Ce fonds de dotation, créé et porté par les professionnels de la filière depuis 2014, a pour objet dans le cadre de sa mission d’intérêt général concourant à la défense de l’environnement, de soutenir des projets de reboisement en France pour une gestion durable ainsi que des projets d’éducation et de recherche.

La société de conseil spécialisée dans la finance Ailancy a annoncé ce 4 novembre avoir ouvert une filiale au Luxembourg. Le bureau est dirigé par David Richards, nommé directeur général d’Ailancy Luxembourg. Doté de plus de 25 ans d’expériences dans l’industrie financière, il dirigeait depuis 2006 le cabinet Imnergy, qu’il a fondé en 2006.

Aberdeen Standard Investments (ASI) a annoncé ce 2 novembre le lancement d’un fonds obligataire lié au projet de nouvelle Route de la Soie du gouvernement chinois, en partenariat avec CCB International Asset Management, la société de gestion de la China Construction Bank. La stratégie investira dans des obligations souveraines et d’entreprises qui pourront profiter de ce projet d’infrastructure, qui doit se déployer sur trois continents et 65 pays.

Le procès de deux personnes ayant participé à l’invasion et aux dégradations des locaux de BlackRock France le 10 février dernier a été renvoyé au 7 juillet 2021.

NewsManagers vous propose une série de commentaires de gérants qui ont suivi les élections présidentielles américaines de ce 3 novembre entre Donald Trump et Joe Biden.

La branche immobilière du gestionnnaire américain Invesco, Invesco Real Estate, a acquis un actif immobilier d’utilisation mixte situé au 6-12 rue du Faubourg Saint-Honoré dans le huitième arrondissement de Paris. Cette transaction a été réalisée pour le compte d’une joint venture entre deux fonds de pensions allemandsBayerische Versorgungskammer (BVK) etNordrheinische Ärzteversorgung (NAEV), dont le fonds est administréparUniversal-Investment Luxembourg. L’actif se compose de deux bâtiments adjacents d’une superficie totale de 5.400 mètres carré et comprend des bureaux, des unités résidentielles ainsi que les magasins de luxe Prada et Loro Pinana (2.000 mètres carré à eux deux). Pour William Ertz, directeur senior sur lagestion de fonds àInvesco, le marché parisien continue de jouer un grand rôle dans la stratégie d’investissement immobilier européen de la firme. Il se montre confiant sur la résilience du secteur des magasins de luxe retail.Invesco Real Estateavait notamment acquis l’an dernier le53, Avenue Montaigne.

Selon le journal espagnol El Confidencial, la société de gestion américaine BlackRock a réuni de manière confidentielle les dirigeants des sociétés de l’Ibex35, le principal indiceactionsen Espagne. En cause, les répercussions de l’affaire Villarejo, du nom d’un ancien policier José Manuel Villarejo dont les révélations publiques éclaboussent non seulement plusieurs grandes sociétés espagnoles, dont BBVA et Iberdrola (dans lesquelles BlackRock est investi),mais aussi des membres de la famille royale et anciens membres du gouvernement. BlackRock est investi à environ20 milliards d’euros en Espagne et a sondé les responsables des sociétés de l’Ibex35 pour leur demander leur point de vue sur l’affaire mais aussi sur la situation économique du pays. D’aprèsEl Confidencial, le directeur général de BlackRock, Larry Finkaparticipéà la réunion et auraitfait part de sesinquiétudesvis-à-vis de la gestion économique de la pandémie de Covid-19 par les autorités politiques locales. Il aurait en outre demandé aux dirigeants présents"un maximum de diligence et d’honnêteté dans la gestion de leurs entreprises.» Le patron de BlackRockaurait ainsi rappelé lors de cette réunion que le gestionnaire américain n’achèterait que les titresd’entreprises socialement responsables et non impliquées dans des scandales de corruption.

Lors de l’assemblée générale ordinaire du 15 octobre 2020 de Macquarie Capital France, il a été décidé de nommer Antoine Cahuzac, qui est par ailleurs patron de EDF Energies renouvelables, en qualité d’administrateur et président du conseil d’administration de la filiale française de Macquarie, a appris NewsManagers. Le groupe d’origine australienne, spécialisé sur la gestion des infrastructures, précise que Rainer Langel, qui occupait la fonction de président, demeure directeur général de la filiale. Par ailleurs, Elise Vaudour a démissionné de ses fonctions d’administrateur.

Janus Henderson a recruté Paul LaCoursiere en tant que responsable des investissements ESG (environnement, social et gouvernance), un poste nouvellement créé. L’intéressé vient d’Aviva Investors où il était dernièrement responsable mondial de la recherche ESG. Paul LaCoursiere rejoindra Janus Henderson le 6 janvier à Londres et sera chargé de piloter l’intégration des critères ESG dans l’ensemble des stratégies d’investissement de la société de gestion. Il sera rattaché à Enrique Chang, le directeur des investissements monde.

M&G Investments a recruté Otto Donner en tant que directeur à Stockholm. Il y est responsable du développement de la clientèle institutionnelle et wholesale et des relations clients en Europe du Nord et dans les pays baltes. Précédemment, Otto Donner travaillait chez BMO Global Asset Management où il occupait les mêmes fonctions. Il a aussi travaillé chez East Capital.

Inocap Gestion vient de lancer un nouveau cru de Fonds commun de placement dans l’innovation (FCPI) pour l’année 2020, éligible à l’avantage fiscal de réduction d’impôt sur le revenu. Dénommé QI 2020, le véhicule va financer des PME françaises, jugées innovantes, majoritairement cotées, sans contrainte sectorielle.Ce FCPI est ouvert à la souscription jusqu’au 31 décembre 2020, et affiche une duréed’investissement de six à sept ans.

L’institution genevoise Banque Profil de Gestion a présenté hier des résultats trimestriels dans le rouge, avec notamment un résultat net consolidé de -1,6 million de francs suisses, contre une perte d’un million en septembre 2019. Ses encours ont notamment reculé de 212 millions de CHF depuis le début de l’année, pour désormais s'élever à 2,7 milliards. Cette baisse est principalement due à un effet de marché, a indiqué la banque dans un communiqué.

PGIM Fixed Income, filiale de gestion obligataire du groupe américain Prudential, a sélectionné le tierce-partie marketeur Selinca comme distributeur exclusif de ses quatre stratégies en Espagne. La succursale de Prudential, qui gère près de 920 milliards de dollars,avait commencé sa conquêtedu marché espagnol en 2017.

La commission de classification du risque (CCR), régulateur chilien qui approuve lesfonds de sociétés de gestionétrangèresdans lesquels les fonds de pensionlocaux (AFP) peuvent investir, a retiré dix fonds de la liste des produits accessibles. Deux fonds d’Allianz Global Investors - Allianz Emerging Asia Equity etAllianz Thailand Equity - ont été retirés car ils ne respectaient plus le critère des 100 millions d’euros d’encours. Cinq autres produits, trois d’Axa Investment Managers et deux de Ninety One, l’ont été en raison d’une trop forte concentration en portefeuille. Il s’agit des fonds AXA World Funds - Euro Sustainable Credit; AXA World Funds - Framlington Europe; AXA World Funds - Framlington Talents Global; Ninety One Global Strategy Fund - Global Dynamic et Ninety One Global Strategy Fund - Global Equity. Deux fonds de GAM ont été retirés de la liste à la demande du gestionnnaire suisse :GAM Multibond - Total Return Bond et GAM Funds - GAM North American Growth. Quant au fonds Nordea European Value, il a été enlevé après avoir été absorbé par un autre fonds. A contrario, cinq autres fonds ont été ajoutés à la liste par la CCR : Berenberg Eurozone Focus; Candriam Equities L - European Innovation; Credit Suisse (Lux) Small and Mid Cap Germany Equity; Ninety One Funds Series IV - Global Special Situations; UBS (Lux) Equity SICAV - Asian Smaller Companies (USD).

BMO Global Asset Management va rouvrir son fonds immobilier britannique UK Property Fund d’ici au 14 décembre, tandis qu’Aberdeen Standard Investments doit lever la suspension du fonds Global Real Estate le 16 novembre, rapporte Investment Week. BMO GAM anticipe qu’il aura atteint son objectif de liquidité avant le 14 décembre, ce qui lui permettra de rouvrir le fond UK Property et son nourricier. St James’s Place, Columbia Threadneedle, Royal London Asset management et Legal & General Investment Management ont rouvert leurs fonds en septembre et octobre. Les fonds de Janus Henderson, James Capital, Aviva et M&G restent gelés.

Crispin Odey, l’un des gérants de hedge funds les plus connus en Europe, quitte la direction de la société qu’il a fondée il y a près de 30 ans pour se concentrer sur la gestion d’actifs, rapporte le Wall Street Journal. Le professionnel va aussi gérer un nouveau fonds dédié à la perspective de hausse d’inflation. Ces changements interviennent à une période difficile pour la société que Crispin Odey a fondée en 1991. En septembre, il a plaidé non coupable d’accusations d’attentat à la pudeur et il doit être jugé en février. Par ailleurs, son fonds phare a souffert cette année: il perd 21,3 % à fin septembre.

Le groupe Etat islamique a revendiqué la responsabilité de l’attaque de Vienne dans un communiqué diffusé sur Telegram. L’attaque commise lundi soir en plein coeur de la capitale autrichienne par au moins un assaillant a fait quatre morts et 22 blessés, selon le ministre de l’Intérieur Karl Nehammer. L’assaillant a été abattu par la police. Selon le ministre de l’Intérieur autrichien Karl Nehammer, l’assaillant avait été condamné à 22 mois de prison en avril 2019 pour avoir tenté de se rendre en Syrie pour rejoindre le groupe État islamique avant d'être libéré en décembre dernier.

Christina Recoules vient de quitter la société de gestion obligataire Octo AM, filiale d’Amplegest. Elle y était responsable des ventes depuis 2018. Elle a annoncé ce 3 novembre, sur LinkedIn, rejoindre comme ingénieure commerciale Finance Active, une société de conseil en investissement pour institutionnels, entreprises et organismes publiques. Avant de travailler pour Octo AM, Christina Recoules avait travaillé comme commerciale pour les institutionnels chez le tierce party marketer Investeam.

Royal London Asset Management (RLAM) vient de recruter Gemma Cowie en tant que responsable de la stratégie, un poste nouvellement créé. L’intéressée vient de Neuberger Berman où elle était responsable produits pour l’Europe, le Moyen-Orient, l’Afrique et l’Amérique latine. Auparavant, elle a aussi travaillé pour Aviva Investors et Henderson Global Investors. A son nouveau poste, Gemma Cowie sera chargée de piloter la stratégie de la société et le lancement de nouveaux produits de RLAM. Elle est rattachée à Rob Williams, directeur de la distribution. Ces cinq dernières années, les encours de RLAM sont passés de 84,5 milliards de livres à 140 milliards de livres.

Generali Investments a transformé le fonds GIS Global Equity en Generali Investments Sicav (GIS) Sustainable World Equity le 1er octobre 2020. L’objectif est de refléter l’intégration de critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) dans le processus de sélection des valeurs en portefeuille. La nouvelle approche de ce fonds actions monde associera «une analyse ESG rigoureuse et l’expertise de l’équipe de gestion afin d’identifier les entreprises qui, selon le gérant, sont des leaders reconnus de leurs marchés et jouissent de fondamentaux solides, notamment en matière de taux de rentabilité et de niveau d’endettement», détaille un communiqué. La gestion du fonds a pour objectif d’être diversifiée, à la fois en termes de secteurs, zones géographiques et devises et s’appuie sur des analyses qualitatives et fondamentales ainsi que sur des stratégies quantitatives. L’analyse ESG se caractérise par un processus en trois étapes : l’application du filtre éthique du groupe Generali, puis l’exclusion des entreprises impliquées dans des controverses majeures pouvant représenter un risque économique ou de réputation et la mise en œuvre d’une approche « Best-in-Class» de Generali Investments qui consiste à identifier les entreprises respectant le mieux les critères ESG propres à leur secteur respectif.

BNP Paribas a publié mardi une collecte nette totale de 14 milliards d’euros au troisième trimestre 2020 pour son activité d’Asset Management, dont 8 milliards d’euros en fonds monétaires, principalement en Europe, et près de 6 milliards d’euros en supports à moyen et long terme, notamment en Amérique Latine et en Asie. La banque précise avoir enregistré une «forte dynamique des fonds thématiques et ISR» avec une collecte nette de 6 milliards d’euros depuis le début de l’année, dont 2 milliards au troisième trimestre 2020. L'établissement a fait état d’un produit net bancaire pour l’activité de gestion institutionnelle et privée dans sa division International Financial Services, en diminution de 8,6% par rapport au troisième trimestre 2019, pénalisé par l’impact de l’environnement de taux bas sur les revenus d’intérêt de Wealth Management et de la crise sanitaire pour le métier Immobilier (compensée en partie par une baisse des coûts du métier Immobilier très marquée). L’effet de valorisation de marché a par contre été favorable sur les revenus du métier Asset Management. Le résultat avant impôt de ces trois activités recule de plus de 14% sur un an pour atteindre 146 millions d’euros, «malgré la progression du métier Asset Management», souligne le communiqué. Au 30 septembre, la banque affiche des actifs sous gestion pour le pôle complet IFS de 1.110 milliards d’euros contre 1.123 milliard au 31 décembre 2019, dont 380 milliards en Wealth Management, 256 milliards en Assurance, et 474 milliards en gestion d’actifs (y compris Real Estate). BNP Paribas a publié mardi un résultat net en baisse de 2,3% sur le trimestre écoulé, à 1,89 milliard d’euros.

Le groupe de gestion d’actifs néerlandais Robeco a pris la décision de ne plus utiliser la marque RobecoSAM, qui s’apparentait à l’activité d’investissement durable de Robeco en Suisse.La firmea décidé de l’intégrer dans son offre de produits d’investissement durable. Ainsi, le nom RobecoSAM servira à désigner l’offre de fonds d’impact environnemental et social. Il continuera d'être utilisé dans différents contextes:RobecoSAM Smart ESG Scores, RobecoSAM SDG Scores, RobecoSAM Country ESG Scores, RobecoSAM Gender Scores etRobecoSAM Environmental Footprint Tool Scores. Robeco indique qu’il n’y aura pas de changement au sein de l’activité de sa filiale en Suisse. Cependant, elle sera rebaptisée Robeco Switzerland Ltd.

Les banques privées luxembourgeoises géraient communément 466 milliards d’euros d’encours à fin 2019, selon l'étude annuelle de l’ABBL (Association des banques et banquiers, Luxembourg), relayée par Paperjam. L’effet marché représente la majorité de la croissance des actifs sous gestion, a indiqué l’association, qui a noté une augmentation de 18% en un an. La clientèle des banques privées dans le Grand Duché est majoritairement européenne (85%), les luxembourgeois représentant seulement un cinquième. Les clients venant de France, Belgique et Allemagne composent, eux, 17% des clients. L’association souligne par ailleurs que le nombre de banques privées installées au Luxembourg est passé de 57 à 54 sur un an, avec une baisse de 6,8% des employés, à 6224 collaborateurs.

La société française de capital-investissement Omnes Capital a déclaré Capital Finance se tenir prête à ouvrir son tour de table pour accéder à son capital, sans toutefois plus de précision. La firme, qui vient récemment de collecter 1 milliard d’euros pour différents véhicules, gère désormais 4 milliards d’euros d’encours.

La banque privée andoranne Andbank a initié la commercialisation d’un fonds de capital-investissement spécialisé sur l’hôtellerie en Espagne, rapporte le média Expansión. Pour ce fonds, baptisé Atalaya, Andbank vise 150 à 200 millions d’euros d’encours pour investir dans des hôtels de vacances situés près des plages des destinations touristiques estivalesen Espagne (Baléares, Canaries, la Costa Brava, etc). Le groupe andorran s’est ainsi fixé pour objectif d’acquérir six à dix hôtels de haut standing (4 étoiles), d’une taille de 150 à 200 chambres. D’après Expansión, le fonds fera l’acquisition à la fois de l’activité hôtelière et de l’immobilier. Pour ce faire, Andbank s’est allié à un gérant de capital-investissement espagnol Navis Capital Desarrollo et à THB Hotel, qui sera en charge de la gestion des hôtels acquis. Pour Andbank, la mauvaise passe du tourisme en Espagne est temporaire. Sur une période de 6 ans, le groupe table sur un taux de rendement interne de 15%.

Le groupe Crédit Suisse a intégré Rafael Rubio Rubio au sein de son équipe de banque privée dédiée auxclients fortunés et très fortunés. Basé à Madrid, il est rattaché à Miguel Elosegui. Rafael Rubio Rubio évoluait précédemment chez Julius Baer.

Credit Suisse Asset Management a été choisi pour gérer un mandat d’environ 800 millions d’euros pour le fonds de pension italien Fon.Te. Il s’agit d’un mandat à capital garanti qui porte sur dix ans. Fon.Te est le fonds de retraite complémentaire des salariés des entreprises italiennes du secteur tertiaire, du commerce, du tourisme et des services. C’est le troisième fonds de pension italien en termes d’encours. Avec cette opération, le nombre de mandats institutionnels gérés par la société de gestion suisse en Italie monte à 36 pour 6,5 milliards d’euros.