Le spécialiste des douches et baignoires à destination des seniors et personnes à mobilité réduite Easy Shower s’essaie au capital-investissement. Créé en 2003, le groupe a jusque-là autofinancé sa croissance organique et évité les acquisitions. L’arrivée en minoritaire de Turenne Capital va permettre à Easy Shower de se lancer dans la croissance externe en Europe et en Afrique, tout en renforçant ses positions dans l’Hexagone. Porté par la démographie et la problématique du maintien à domicile des personnes âgées, le marché d’Easy Shower est dynamique mais très morcelé. Derrière les deux premiers acteurs, les spécialistes ne dégagent que quelques millions d’euros de chiffre d’affaires. Le développement de la gamme de produits autour de l’accessibilité des salles de bain est aussi à l’étude.
iXO Private Equity prend le contrôle du groupe Alpha Services. A l’occasion du désengagement partiel du fondateur de la société, qui passe la main à son management, le fonds de private equity acquiert une participation majoritaire pour accélérer le développement de ce spécialiste des travaux d’étanchéité de toitures de bâtiments. Créé en en 1991, Alpha Services est aujourd’hui essentiellement centré sur la région Provence-Alpes-Côte d’Azur, même s’il dispose d’une antenne à Paris. La priorité sera donnée au développement vers Lyon et vers le Sud-Ouest grâce à de petites acquisitions pour cibler en particulier les marchés publics. Une ligne de crédit non tirée de 3 millions d’euros permettra aussi de saisir des occasions de rachat si des dossiers plus importants se présentent, notamment à Paris.
Wendel a annoncé jeudi un actif net réévalué (ANR) de 162 euros par actions au 10 mars à l’occasion de la présentation de ses résultats 2016, soit une progression de 26,3% sur les douze derniers mois. Au 31 décembre, cet indicateur ressortait à 153,9 euros par actions, soit un gain de 12,8% sur un an. Ce bond de l’ANR tient à la progression des marchés actions et des multiples de valorisation, ainsi qu’aux cessions d’actifs qui ont réduit l’endettement net du groupe.
Soulignant plusieurs manquements en matière de liquidité, l’Autorité des marchés financiers a infligé 330.000 euros de pénalités à deux sociétés portant la marque ACG.
Le fonds américain KPS Capital Partners a annoncé hier la signature d’un accord en vue d’acquérir le groupe industriel français Winoa à un consortium d’investisseurs mené par KKR. Si les modalités financières de l’opération n’ont pas été divulguées, la cible pourrait être valorisée environ 300 millions d’euros, indiquait le mois dernier le magazine Challenges. L’opération devrait être bouclée dans le courant du deuxième trimestre 2017, sous réserve de l’aval des autorités compétentes. Winoa est le leader mondial de la grenaille abrasive, présent dans des secteurs d’activité aussi variés que le transport, les équipements, l'énergie et la construction. L’entreprise dispose d’un portefeuille de plus de 10.000 clients répartis dans le monde entier. Winoa, dont le siège social est implanté en Isère, emploie près de 1.000 personnes dans le monde et dispose de 11 sites de fabrication répartis sur 4 continents.
Sachin Khajuria, qui travaillait depuis 2010 à Londres en tant qu’associé chez Apollo Global Management, quittera la semaine prochaine le groupe de private equity américain en vue d’ouvrir son propre fonds d’investissement, rapportait hier soir Bloomberg de sources proches du dossier. Sachin Khajuria avait auparavant travaillé chez Quadrangle, Macquarie, Merrill Lynch et Morgan Stanley. Apollo avait déjà annoncé mardi le départ, effectif en juin, d’Imran Siddiqui, associé senior qui a passé neuf ans au sein du groupe.
La société de capital-investissement 3i a annoncé hier la cession, effective d’ici à la fin de la semaine, du groupe britannique d’inspection ESG au français Socotec, spécialisé dans la construction et la vérification des équipements. Le montant de l’opération s’élève à 30 millions de livres (34,6 millions d’euros). En intégrant ESG qui compte 1.400 salariés et réalise près de 100 millions d’euros de chiffre d’affaires, Socotec, qui vise un chiffre d’affaires de 800 millions d’euros en 2020 contre 516 millions en 2015, disposera d’une plate-forme au Royaume-Uni et doublera son activité à l’international.
Ardian a annoncé lundi avoir signé un accord en vue de prendre une participation majoritaire dans le groupe Prosol, propriétaire de l’enseigne Grand Frais (fruits et légumes, crémerie, poissonnerie, boucherie, épicerie). Denis Dumont, le fondateur et actionnaire majoritaire de Prosol, réinvestira également aux côtés du fonds de private equity. Basé dans la région lyonnaise, le groupe Prosol compte aujourd’hui environ 185 magasins et affiche un chiffre d’affaires de plus de 1 milliard d’euros. Ardian a été conseillé par Crédit Agricole CIB. La banque verte ainsi que Natixis et BNP Paribas ont fourni le financement bancaire.
Au 10 mars, Eurazeo disposait d’une trésorerie nette de 896,9 millions d’euros, contre 1,08 milliard au 31 décembre 2016 et 1,04 milliard fin 2015, a indiqué vendredi la société d’investissement cotée lors de la présentation de ses résultats annuels. Le groupe «a déjà considéré 28 investissements et fait trois offres dont une ferme, qui ne s’est malheureusement pas concrétisée», a précisé le directeur financier Philippe Audouin. Le groupe a dégagé en 2016 un résultat net de 519,7 millions d’euros, contre 1,29 milliard d’euros en 2015, un exercice marqué par de nombreuses plus-values.
Baidu a annoncé vendredi avoir procédé à un tour de table, sans préciser le montant de son investissement, dans la start-up de voitures électriques NextEV, le géant chinois des moteurs de recherche étant à la quête de relais de croissance. Il s’agit du premier investissement de Baidu Capital, fonds d’investissement de 20 milliards de yuans (2,68 milliards d’euros) créé l’an dernier pour intervenir dans des transactions à un stade avancé ou final dans le secteur de l’internet. Selon les médias locaux, le tour de table est évalué dans son ensemble à 600 millions de dollars (556 millions d’euros).
Au 10 mars, Eurazeo disposait d’une trésorerie nette de 896,9 millions d’euros, contre 1,08 milliard d’euros au 31 décembre 2016 et 1,04 milliard d’euros fin 2015, a indiqué la société d’investissement cotée à l’occasion de la présentation de ses résultats annuels. Le groupe «a déjà considéré 28 investissements et fait trois offres dont une ferme, qui ne s’est malheureusement pas concrétisée», a précisé lors d’une conférence de presse Philippe Audouin, le directeur financier du groupe, cité par l’agence Agefi Dow Jones.
Baidu a annoncé vendredi avoir procédé à un tour de table, sans préciser le montant de son investissement, dans la start-up de voitures électriques NextEV, le géant chinois des moteurs de recherche étant à la quête de relais de croissance. Il s’agit du premier investissement de Baidu Capital, fonds d’investissement de 20 milliards de yuans (2,68 milliards d’euros) créé l’an dernier pour intervenir dans des transactions à un stade avancé ou final dans le secteur de l’internet. Selon les médias locaux, le tour de table est évalué dans son ensemble à 600 millions de dollars (556 millions d’euros).
Bain, PAI, Pamplona et TDR Capital sont candidats au rachat du français Thom Europe. L'enseigne de bijouterie pourrait être valorisée un milliard d'euros.
La Russie et la Turquie ont signé vendredi un mémorandum portant sur la création d’un fonds commun d’investissement qui sera doté d’un milliard de dollars. Le fonds souverain russe RDIF (Fonds russe d’investissements directs) et son équivalent turc TWF (Fonds souverain Türkiye) apporteront chacun la moitié de cette dotation, selon le document signé à Moscou. Les deux parties prenantes n’ont pas précisé les secteurs dans lesquels ce nouveau fonds serait amené à investir, mais le quotidien russe Kommersant évoque vendredi les domaines de la santé et du tourisme.
La Russie et la Turquie ont signé vendredi un mémorandum portant sur la création d’un fonds commun d’investissement qui sera doté d’un milliard de dollars. Le fonds souverain russe RDIF (Fonds russe d’investissements directs) et son équivalent turc TWF (Fonds souverain Türkiye) apporteront chacun la moitié de cette dotation, selon le document signé à Moscou en présence de Vladimir Poutine et de Recep Tayyip Erdogan, les présidents des deux pays.
Les sociétés de capital investissement du groupe Crédit Agricole ont investi 292 millions d’euros en 2016, contre 236 millions l’année précédente, selon un communiqué de la banque verte. Ces fonds ont financé le développement (132 millions), la transmission (155 millions) ou la création (5 millions) d’entreprises. Au total, 116 entreprises, PME et ETI, ont bénéficié de ce soutien en 2016.
Le spécialiste de l’entretien de matériels aéronautiques Revima sera bientôt adossé à Argos Soditic. Le fonds de private equity a déjà conclu la reprise des 48% détenus par Christian Knapp, l’ex-PDG d’Hispano-Suiza jusqu’en 2004 à l’origine avec Christian Grzanka du spin-off d’EADS bouclé en 2008. Ce dernier et Olivier Legrand, dans le cadre de négociations exclusives avec Argos Soditic qui seront conclues d’ici la fin de l’été, demeureront à la tête Revima. Doté de nouveaux moyens, le groupe entend faire jouer à plein les synergies entre les deux sociétés qui le composent, respectivement spécialisées dans les moteurs auxiliaires et les trains d’atterrissage. Des créations d’usines et des acquisitions en zone dollar sont aussi prévues. Très peu endetté, Revima les autofinancera intégralement.
Questel a matérialisé ses ambitions américaines. Epaulé depuis mi-2015 par les fonds Raise et Capzanine, le fournisseur de services en ligne dédiés à la propriété industrielle a bouclé l’acquisition d’ITIP, qui a réalisé 10 millions de dollars de chiffre d’affaires l’an dernier. La société a développé une solution permettant d’évaluer rapidement les différents coûts liés au dépôt d’un brevet. Cette opération, qui fait intervenir une dette mezzanine et une dette bancaire, s’inscrit dans le sillage de l’acquisition des sociétés françaises Intellexir et Gem360, respectivement spécialisées dans l’intelligence économique et la monétisation de brevets. Questel ambitionne désormais de renforcer ses positions en Asie et notamment en Chine. La société dispose déjà de deux bureaux à Pékin et à Tokyo.
Airbnb a annoncé hier avoir levé environ un milliard de dollars (944 millions d’euros) lors de son dernier tour de table, un montant qui valorise la plate-forme américaine de location de logements entre particuliers à 31 milliards de dollars. Airbnb a dégagé au second semestre de 2016 un bénéfice d’exploitation ajusté avant intérêts, impôts, dépréciations et amortissement (Ebitda) et il prévoit d'être encore rentable cette année, a dit à Reuters une source proche de l’entreprise, ajoutant que la société n’avait aucune intention d’entrer en Bourse dans l’immédiat.
L’équipe parisienne entend cibler les sociétés jugées trop peu performantes par l’industrie avec un projet de fonds de 350 à 500 millions d’euros soutenu par Bpifrance.
Omnes Capital a rempli ses objectifs plus rapidement que prévu dans le dossier Capcom. Entré fin 2015 en minoritaire dans le spécialiste du déploiement et de la maintenance de réseaux haut débit, le fonds a cédé sa participation au groupe Circet, contrôlé par CM-CIC Investissement. Grâce au doublement du chiffre d’affaires de Capcom en 2016, Omnes réalise une très belle opération et multiplie sa mise par 2,6. A l’instar du management de Capcom, le fonds va réinjecter une partie de ses gains dans Circet, qui devient numéro un du secteur avec 600 millions d’euros de chiffre d’affaires. Dans un marché en forte croissance, Capcom a aussi assis son succès sur sa capacité à commercialiser les offres des opérateurs télécoms. Un savoir-faire qui a vocation à être étendu sur tout le périmètre de Circet.
Les sociétés de capital investissement du groupe Crédit Agricole ont investi 292 millions d’euros en 2016, contre 236 millions l’année précédente, selon un communiqué de la banque verte. Ces fonds ont financé le développement (132 millions), la transmission (155 millions) ou la création (5 millions) d’entreprises. Au total, 116 entreprises, PME et ETI, ont bénéficié de ce soutien en 2016.
Journée des droits de la femme oblige, UBS a annoncé hier la levée d’un fonds de 100 millions de dollars (95 millions d’euros) dans sa division de gestion de fortune aux Etats-Unis, qui investira dans des entreprises des secteurs de la santé, de l'éducation et de l’environnement dirigées ou co-dirigées par des femmes. Le véhicule est géré par Rethink Impact, une société de capital-risque.
Le véhicule coté de la société de private equity Apax Partners France, Altamir, a annoncé hier une progression de 16,2% sur un an de son actif net réévalué par action au 31 décembre 2016 à 21,62 euros. La progression atteint 19,2% avec le dividende de 0,56 euro versé en mai 2016. L’actif net réévalué (ANR) s’élevait à 790 millions d’euros à la fin décembre, contre 680 millions un an plus tôt. Altamir a enregistré 215 millions d’euros de cessions et de revenus en 2016. Pour 2017, Altarmir proposera lors de l’Assemblée générale du 28 avril un dividende de 0,65 euro par action, en hausse de 16% et représentant 3% de l’ANR.
Journée des droits de la femme oblige, UBS a annoncé mercredi la levée d’un fonds de 100 millions de dollars dans sa division de gestion de fortune aux Etats-Unis, qui investira dans des entreprises des secteurs de la santé, de l'éducation et de l’environnement dirigées ou co-dirigées par des femmes. Le véhicule est géré par Rethink Impact, une société de capital-risque. Sa fondatrice et dirigeante, Jenny Abramson, a indiqué à Bloomberg que seulement 3% des investissements en venture bénéficiaient à des start-up dirigées par des femmes, alors qu’une étude de First Round Capital montrerait que ces entreprises dégagent une performance de 63% supérieure à celles des entreprises fondées par des hommes.
Alors que KKR a annoncé la veille avoir levé 14 milliards de dollars pour son fonds nord-américain, Apollo chercherait à lever 20 milliards pour son dernier véhicule mondial de private equity, ce qui en ferait le plus important fonds depuis la crise financière, rapportait hier Bloomberg de sources proches du dossier. La société a commencé à accepter des engagements pour son neuvième fonds en décembre et pourrait avoir terminé en mai. Il y a trois ans, Apollo avait levé 18,4 milliards pour son huitième fonds, dont 70% ont déjà été investis