Harmonie Mutuelle investit dans le fonds CapDecisif 4, lancé en juillet 2018 parCapDecisif Management, société de capital innovation spécialisée dans l’early-stage. Le fonds vise une taille de 50 millions d’euros et cible des investissements en amorçage en santé digitale, ainsi que dans les secteurs de la santé et du digital. La souscription de CapDécisif 4 reste ouverte jusqu’en juillet 2019, ou à l’atteinte du hardcap de 70 millions d’euros. Le montant de l’investissement réalisé par Harmonie Mutuelle demeure confidentiel. Au total, la mutuelle a investi 15 millions d’euros dans les fonds thématiques techno santé, y compris le fonds CapDecisif 4. Harmonie Mutuelle rejoint Philips, L’Occitane et Vivalto parmi les investisseurs du fonds CapDecisif 4. Au-delà de l’investissement dans le fonds, Harmonie Mutuelle et CapDecisif Management veulent développer un partenariat de long terme et des synergies opérationnelles entre les équipes et les sociétés en portefeuille. «Harmonie Mutuelle fera des ‘proof of concept’ (prototype, ou démonstration de faisabilité) à travers ses adhérents/patients et les établissements VYV Care, 1eropérateur non lucratif d’offre de soins et de services, afin de tester et choisir avec le Fonds CapDecisif 4 les solutions de demain», précise un communiqué. Le groupe VYV pourra poursuivre le déploiement grande échelle des solutions améliorant le parcours de soin des patients et en réduisant les coûts de santé. Harmonie Mutuelle souhaite se positionner comme un « amorceur » de start-ups et un « référent » pour les PME et les entreprises du secteur de l’innovation technologique santé, dans le cadre de la stratégie innovation définie par le groupe VYV.

Foncière Logement a choisi parmi 5 candidats Ecofi Investissement comme gérant délégataire. Le marché a été attribué le 14 janvier 2019. L’objet du marché concerne la sélection d’un prestataire d’investissement en gestion d’actifs sous forme d’un produit structuré ou d’un fonds structuré. L’horizon d’investissement est de 10 ans et vise à sécuriser les décaissements prévisionnels de travaux de gros entretien du patrimoine immobilier. L’objectif d’investissement est d’assurer les dépenses prévues au titre des travaux de gros entretien (échéances annuelles) jusqu’à 2027, et d’optimiser la somme restante à échéance 2027 moyennant un critère de risque. Lire l’avis ici

Allianz Real Estate a, pour le compte de plusieurs compagnies d’assurance du groupe Allianz,investi 600 millions de dollars (534 millions d’euros), dans plusieurs fonds gérés par GLP en Chine et au Japon. Ces produits s’attacheront à investir dans des actifs de logistiques avec des technologies intégrées dans les deux pays asiatiques. Cet investissement s’intègre dansla stratégie d’augmentation de l’exposition d’Allianz Real Estate dans la région Asie-Pacifique», fait valoir un communiqué. Fin 2018, Allianz Real Estate disposait d’un portefeuille global de63,5 milliards d’euros, dont plus de 3 milliards dans la région Asie-Pacifique et 5,5 «Notre approche a consisté à établir des relations évolutives avec les meilleurs opérateurs locaux de chacun des marchés et nous sommes ravis de nouer un partenariat avec GLP, un gestionnaire d’actifs de premier plan possédant une profonde expertise opérationnelle dans le secteur de la logistique dans la région»,a déclaré Rushabh Desai, PDG d’Allianz Real Estate pour la région Asie-Pacifique.

La MACSF, FFP, société cotée détenue par le groupe familial Peugeot et Temasek Holdings, fonds souverain de Singapour participent à l’augmentation de capital de Tikehau. Ils sont des actionnaires historiques de Tikehau. Tikehau qui gère actuellement 22,4 milliards d’euros d’actifs veut lever au moins 300 millions d’euros. Dans un communiqué, Tikehau Capital Advisors indique que 195 millions d’euros de nouveaux fonds propres sont apportés par les partenaires institutionnels.FFP précise qu’il apporte 25 millions d’euros. Tikehau accueille également comme nouvel actionnaire un véhicule d’investissement de North Haven Tactical Value, géré par une équipe de Morgan Stanley Investment Management. Les fondateurs et le management de Tikehau Capital Advisors resteront actionnaires de contrôle de l’entreprise avec plus de 60% du capital social.

Le Fondo Telemaco (1,8Md€ d’encours), le fonds de pension italien de l’industrie des télécommunications,a sélectionné Payden & Rygel pour gérer deux mandats obligataires avec une stratégie"absolute return», pour une valeur totale de 250M€. L’institution délègue ses actifs à AXA IM (obligations corporate), Azimut capital Management (actions Monde), BNPP AM France (diversifié), Credit Suisse Italie (mandat total return), Epsilon (stratégieoverlay), Eurizon Capital (diversifié), et JP Morgan.

En 2018, la Caisse de Prévoyance du Personnel de l’Etat de Fribourg (4,5Mds CHF d’encours)s’est attelée à la recherche d’un dépositaire globale pour centraliser toutes ses positions. «Le chantier de Global Custody peut être considéré comme intégralement réalisé», a indiqué la CPPEF dans son rapport annuel. La caisse a ouvert auprès de Lombard Odier & Cie SA un dépôt regroupant l’essentiel des positions des titres qu’elle détient auprès de ses gestionnaires. En plus de consolider l’ensemble des titres de la caisse, Lombard Odier & Cie SA est mandaté pour en tenir la comptabilité. «Cet outil facilite grandement la gestion et le suivi des placements. Il a aussi déjà permis de réduire les frais de gestion de manière significative», exprime la CPPEF. Ces frais sont passés de 12M€ en 2017 à 8,8M€ en 2018.Reportés à l’ensemble des placements, les frais totaux représentent 0,21 % de l’ensemble des positions des placements À l’instar de la plupart des caisses de pension suisses, la performance des placements dégagée par la CPPEF lors de l’exercice 2018 est négative (-2,29 %). Son allocation est composée, à fin décembre 2018 de : 36,5% d’immobilier, 29,35% d’actions, 21,5% d’obligations, 7,5% d’actifs alternatifs, et 4,75% de liquidités et de monétaire.

La Fondation Solar Impulse, créée par l’aventurier Bertrand Piccard, souhaite faire émerger 1.000 solutions technologiques propres qui permettent de protéger l’environnement de façon financièrement rentable. La Fondation délivre un label à ces projets et souhaite offriraux investisseurs «des opportunités inédites». En parallèle, elle est en train de créer avec Roland-Berger un fonds d’investissement de 200 millions d’euros qui financerait les solutions de ses membres.

BNP Paribas Asset Management a été sélectionné par l’Ircantec pour exercer un mandat de gestion actions zone OCDE ex Europe, gestion systématique active. L’appel d’offres avait été diffusé en octobre 2017 et le marché a été conclu le 25 mars 2019. BNP Paribas Asset Management a remporté les deux lots du marché.- Le premier lotde l’ordre de 400 millions d’euros concerne la gestion d’un FCP de droit français avec une exposition aux actions de la zone OCDE ex Europe, utilisant un processus d’investissement systématique actif (gestion systématique active) de type factor investing.- Le deuxième lot de l’ordre de 400 millions d’euros vise la gestion d’un fonds avec une exposition aux actions de la zone OCDE ex Europe, en utilisant un processus d’investissement systématique actif (gestion systématique active) autre que celui du premier lot.

Conseillépar Uría Menéndez, Allianz Real Estate va acquérir pour près de 250 M€ leCastellana 200, un immeuble à usage mixte «prime» accueillant bureaux et commerces à Madrid pour le compte de plusieurs compagnies d’assurance du groupe Allianz. L’acquisition a été réalisée auprès d’un véhicule d‘investissement majoritairement détenu par une filiale de l’Office d’investissement des régimes de pensions du secteur public canadien (Public Sector Pension Investment Board).La finalisation de cette opération devrait intervenir au cours du second semestre 2019. Castellana 200 est constitué de deux immeubles de bureaux d’une superficie de 20 293 m², une galerie commerciale de 6 415 m², de 844 places de stationnement et une zone toujours en construction en «Work in Progress».Allianz n’a pour intention que d‘acquérir que les éléments stabilisés, la zone en travaux et 150 places de stationnement ne seront doncpas incluses dans la transaction. Leslocataires déjà en place sont CBRE, LinkedIn, H&M, Schweppes et Sony. 3 opérations d’ampleur en Europe Le groupe assurantiel allemandannonce par ailleurs avoir finalisé «3 opérations majeures de financement immobilier en Europe», précisément à Londres, Paris et Stuttgart, pour un montant total de 476 M€. Ces opérations ont été réalisées par Allianz Real Estate pour le compte de plusieurs compagnies du groupe Allianz. D’un montant d’environ 200 M€, l’opération de financement de Southbank Central à Londres pour une filiale du fonds d’investissement leader au plan mondial Starwood Capital avec Allianz comme unique prêteur, est la plus importante des 3 opérations. Entièrement rénové en 2016, l’actif, qui développe une superficie totale de 21 800 m², est composé essentiellement de bureaux entièrement loués à plusieurs locataires via des baux à long terme. Cette transaction représente pour Allianz Real Estate un investissement majeur sur le marché londonien, et vient s’ajouter aux dernières opérations de refinancement des Docks de St Katharine, du 80 Fenchurch Street et du 55 Baker Street. À Paris, Allianz a participé pour environ 164 M€ à l’opération de refinancement du 92 Avenue de France, un immeuble de bureaux «prime» d’une superficie de 22 000 m². Le financement est réalisé en JV 50/50 avec Oxford Properties, il est porté par Allianz (à hauteur de 136 M€) et CACIB (à hauteur de 27,4 M€) qui agit également en tant qu’arrangeur. A la suite du départ du locataire en place, SNCF Réseau, un nouveau bail de 12 ans a été signé avec l’éditeur Editis pour un emménagement en 2020 au terme d’un important programme d’investissements. À Stuttgart, Allianz Real Estate a finalisé, à titre de prêteur unique, l’opération de refinancement, pour environ 140 M€, du Königsbau Passagen, un immeuble mixte commerces et bureaux d’une superficie de 43 800 m². L’actif, qui est géré par Evans Randall Investors, a récemment été cédé aux investisseurs italiens Antirion SGR et PosteVita. Comme annoncé en mars dernier lors de la publication de ses résultats annuels 2018, Allianz Real Estate a vu son portefeuille de dette européenne dépasser les 7,8 Mds€ cette année, après une année record de nouveaux financements de 2,1 Mds€ et au lancement de plateforme luxembourgeoise de dette européenne, prochainement ouverte aux investisseurs institutionnels tiers. Cette plateforme, à elle seule, avait, à fin 2018, d’ores et déjà dépassé le seuil de 1 Md€ de capitaux déployés, avec en 2018 des opérations réalisées au Royaume-Uni, en Italie, en Irlande, en Espagne et en Suède.

Le Fonds de dotation du Louvre va lancer à l’été ou à l’automne 2019 un fonds d’impact investing dans le tourisme culturel, en partenariat avec un gérant français de private equity. «Nous sommes à l’initiative de ce fonds qui sera le premier sur ce thème en Europe. Nous allons investir 5 à 6 millions d’euros dans ce fonds à impact qui vise 80 millions d’euros d’encours. Nous sommes en contact avec d’autres investisseurs institutionnels qui se montrent très intéressés», indique à Instit Invest, Philippe Gaboriau, directeur général du Fonds de dotation du Louvre. Un tiers des fonds collectés sera destiné au capital-développement dans le secteur de l’ingénierie culturelle et du tourisme culturel (réalité augmentée par exemple), un autre tiers ira à des infrastructures touristiques non immobilières, et le dernier tiers sera investi dans de l’immobilier culturel. Le Fonds de dotation du Louvre compte trois autres fonds impact investing représentant actuellement 3% de ses encours. Il vise désormais une part comprise entre 5 et 6%. Ses encours totaux atteignent 229,4 millions d’euros à fin 2018.

La Mutuelle Générale recherche des fonds immobilier papiers pour diversifier son allocation. L’immobilier représente 10% du montant de ses encours, soit 250 millions d’euros, la deuxième classe la plus importante après les obligations. «Nous voulons maintenir ce niveau (…) Nous avions un peu d’immobilier en direct mais compte tenu de notre taille et de notre volonté de nous diversifier, nous passons désormais par des fonds papiers. Nous diversifions vers le bureau, les commerces, la logistique, la santé, le tourisme et résidentiel et nous élargissons notre exposition à l’Europe», explique Matthieu Esposito, directeur investissement et trésorerie de la Mutuelle Générale, lors d’une table ronde organisée par Instit Invest, début mars. «Le problème majeur reste le coût SCR en capital, de 25% dans Solvabilité 2, soit un niveau élevé. Sans compter que les fonds dans lesquels nous investissons utilisent les effets de levier, ce qui démultiplie le coût en capital. Leur rendement reste toutefois plus attractif en relatif», ajoute-t-il.

L’Agence Française de Développement (AFD) souhaite confier à un prestataire la réalisation d’une étude de faisabilité d’un projet visant les transferts, l’épargne et l’investissement des diasporas (projet DIASDEV). Le projet est réalisé en lien avec les partenaires Caisses des Dépôts française (CDC), italienne (CDP), marocaine, sénégalaise et tunisienne. Le résultat attendu de ce projet est une plus grande valorisation del’épargne des diasporas dans des outils de financement de l’investissement dans leur pays d’origine. Ce projet vise autant à «fédérer au sein d’une plateforme d’information et de labélisation non transactionnelle, les offres financières et non financières en direction des diasporas», souligne l’AFD, qu'à «renforcer les outils existants portés par les acteurs publics et privés en Europe et en Afrique, et àdévelopper de de nouveaux services instruments de mobilisation de l’épargne de la diaspora». L’AFDest chargée, dans le cadre du dispositif public d’aide au développement, de financer, par des prêts à long terme et/ou des subventions, le développement économique et social de près de 80 pays en voie de développement et des Collectivités d’Outre-mer. Lire l’avis complet : ici. Date limite de réception des offres ou des demandes de participation : le 20/05/2019 à12:00

L’objet du présent marché est d’assister et de conseiller la régionProvence-Alpes-Côte d’Azur dans la structuration et la mise en œuvre de son fonds de participation et d’innovation (FPI). Il s’agit de définir les modalités de financement du fonds d’investissement, ses règles de fonctionnement, et ses implications au niveau pratique, légal et politique. L’objectif final souhaité de la mission est la création et la mise en place du FPI au plus tard fin 2020. Le marché est à tranches et comporte une tranche ferme et 2 tranches optionnelles il est conclu avec un seul opérateur économique. Sa durée toutes tranches confondues est de maximum 24 mois à compter de la date de notification. La valeur estimée des prestations est estimée a 200 000 euros. Le fonds de co-investissement régional Provence-Alpes-Côte d’Azur Investissement a été créé en 2010 par la région pour soutenir l’émergence et le développement des entreprises de croissance régionales. Cette SAS, dotée de 80 M€ à fin 2018, a bénéficié du soutien de l’Europe au travers du fonds FEDER à hauteur de 50% de son capital. Depuis juillet 2011, ce Fonds, dont la gestion a été confiée à Turenne Capital, a investi dans 68 entreprises régionales pour un montant total de 31,7M€ Date limite de réception des offres ou des demandes de participation : le20/05/2019 à 16h00.

Le fonds de pension suédois AP7, qui gère environ 52 Md€ d’actifs (550 Mds SEK)cherche un nouveau dépositaire pour ses actifs.Prévu pour une durée de 60 mois, le marché ne pourra pas être reconduit. Il sera attribué au terme d’une procédure de dialogue compétitif. Le mandat du dépositaire actuel, BNY Mellon, a été renouvelé en 2014. Date limite de réception des offres ou des demandes de participation : le13/05/2019 à23:59. Lire l’avis complet : ici.

Le Fonds de dotation du Louvre souhaite investir dans un fonds de dette et un fonds actions émergentes d’ici à mai-juin. «Nous allons retravailler cette poche d’émergents qui ne fonctionne pas bien», indique à Instit Invest, Philippe Gaboriau, directeur général du Fonds. D’une part, l’institution qui compte actuellement un fonds de dette émergente en devise locale, cherche à investir dans un deuxième fonds. La dette émergente représente plus de 11% de ses encours. L’investissement se fera à allocation constante. D’autre part, le Fonds qui compte actuellement un fonds actions global et un fonds actions Asie, réfléchit à investir dans un deuxième fonds actions global. L’investissement se fera à allocation constante. Le Fonds de dotation du Louvre était investi à hauteur de 40% en actions à mi-février dont 10% en actions émergentes, 13% en actions européennes, 10% américaines, 4% japonaises et 2% dans le secteur de l’énergie. Ses encours totaux atteignaient 229,4 millions d’euros à fin 2018.

Un consortium d’investisseurs institutionnels emmené par la banque d’investissement coréenne Mirae Asset Daewoo a acquis la tour Majunga (67.000 mètres carrés) à La Défense pour 850 millions d’euros auprès de l’exploitant de centres commerciaux Unibail-Rodamco-Westfield. Le prix de vente est supérieur à la valeur comptable de l’actif au 31 décembre 2018, a précisé la société foncière, qui prévoit de finaliser l’opération début juillet.

La Caisse des Dépôts lance un appel d’offres pour la gestion comptable et la valorisation d’organismes de placements collectifs pour des fonds communs de placement à vocation générale. Les OPC sont investis dans des titres et des contrats négociés ou non sur un marché d’instruments financiers, et à titre accessoire dans des fonds investissant dans des actifs non cotés. Le titulaire devra assurer son rôle dans le cadre de la Réglementation Applicable en relation avec les sociétés de gestion désignées soit par la CDC en tant que mandataire des caisses de prévoyance et de fonds de retraite (exemple Ircantec, Ravgdt), soit par les caisses de prévoyance et de fonds de retraite elles-mêmes (exemple Erafp), dans le cadre de leur délégation de gestion sous forme d’OPC. Le titulaire devra également assurer son rôle pour les fonds gérés par la société de gestion interne au groupe Caisse des Dépôts. Le marché est conclu pour une durée de trois ans et est reconductible une fois. Date limite de réception des offres: 20 mai 2019 à 11H30

L'immeuble était occupé depuis plus de dix ans par les équipes retraite du groupe.

Vincent Harel, le directeur général ducabinet de conseil Mercer a annoncé ce 18 avril chercher de nouveaux partenaires pour son activité de conseil en épargne salariale. A ce jour, le cabinet travaille avec une unique société de gestion : BFT IM. Le responsableanticipe des perspectives favorablesgrâce à la loi Pacte,qui devrait «lever tous les freins qui existaient autour de l'épargne retraite et de l'épargne salariale», explique-t-il.Le cabinet espère ainsi cette année «être sur tous les fronts sur ces sujets», lesquels bénéficient à l'étranger -et notamment eu Royaume-Uni - d’un développement bien plus poussé qu’en France. Vincent Harelcapitaliseavant tout sur les entreprises dumiddle market, misant sur une potentielle impulsion donnée par les incitations fiscales. Le nouveau directeur général entend pousser ce domainesur le plan de lagestion d’actifs. Spécialistes du sujet, les équipes de Mercer gèrent quelque 250Mds$ pour le compte de grandes entreprises et d’institutionnels, principalement par le biais de fonds de fonds."L'épargne salariale est perçue comme un sujet de protection sociale et non comme un véhicule financier, déplore Vincent Harel. Pourtant, de nombreuses questions se posent sur les rendements et les frais : les architectures fermées sont très limitées en termes de rendement et les niveaux de frais sont souvent excessifs par rapport à l'épargne classique». Face à desmastodontes comme Natixis et Amundi, le responsable estime avoir «une proposition un peu différente, mais probablement beaucoup plus efficace financièrement». Il souhaitedéployerson savoir faire, via des partenariats, à l’instar de celui développé avec BFT IM."Nous n’excluons pas de travailler avec un autre gestionnaire d’actifs français, indique le directeur général. Ce ne sera pas le cas en 2019 mais cela pourra l'être à plus long terme».Pour ce faire, Vincent Harel explique chercher des maison de gestion susceptibles d’offrir des leviers de distribution, et qui bénéficient d’un «grand savoir-faire dans l'épargne salariale». Mais après l’acquisition de JLT pour 6,5Mds$ l’an dernier, absorber un gestionnaire d’actifs apparaît compliqué. L’heure est à la digestion. «Cela a freiné les perspectives de croissance externe», admet Vincent Harel. «Pour le moment, nous recherchons simplement des partenariats et des alliances», tempère-t-il, admettant qu’un acteur comme Eres - récemment acquis par IK Partners - aurait pu faire l’affaire.

La Mutuelle Générale réfléchit à se placer sur le marché secondaire du private equity ainsi qu'à investir dans des fonds de fonds. «Une diversification géographique nous intéresse également», précise Matthieu Esposito, directeur investissement et trésorerie de la Mutuelle Générale, lors d’une table ronde organisée par Instit Invest, le 8 mars dernier. La mutuelle a engagé 12 millions d’euros dans le private equity en 2018. «Pour les années à venir, nous ne comptons pas appuyer fortement sur l’accélérateur mais simplement atteindre notre exposition cible qui est de 2% du portefeuille. «Les valorisations des entreprises de taille moyenne ont beaucoup augmenté et nous regardons la possibilité d’aller sur de plus petites valeurs où les multiples sont moins importants», indique le directeur des investissements.

La CRPN, caisse de retraite du personnel navigant, réfléchit à une diversification dans des foncières cotées européennes, en investissant 50 millions d’euros. «Nous pensons qu’il existe des secteurs attractifs dans lesquels nous n’investissons pas faute de connaissance (murs d’hôtels, centres commerciaux). Nous avons vu la valeur des foncières spécialisées dans les centres commerciaux se déprécier fortement ces dernières années et il est peut-être intéressant de les regarder», explique Etienne Stofer, directeur de la CRPN, lors d’une table ronde organisée par Instit Invest, vendredi 8 mars. La caisse détient en direct un patrimoine immobilier d’un peu plus d’un milliard d’euros (20% de ses réserves), composé d’actifs physiques. «Le coût global de gestion reste inférieur aux frais de gestion que nous aurions en souscrivant à des fonds», justifie Etienne Stofer.

Le fonds de pension britanniquede BP a investi dans le fonds Zenith III géré par Octopus, a annoncé la société de gestion dans le cadre du closing du fondsà 83 millions de livres sterling. Pour rappel, le fondsZenith III fait suite aux fonds Zenith I et Zenith II. Ilse donne pour objectif de «donner aux entreprises technologiques européennes à forte croissance le capital et l’expertise dont ils ont besoin pour alimenter leur prochaine phase de croissance». Parmi les entreprises dans lesquelles ont investi les fonds, figurent notamment Zoopla Property Group, Secret Escapes ou encoreGraze.

Le département de la gestion financière de la Caisse des Dépôts souhaite faire appel à un service de valorisation externe. Ce dernier aura pour mission de produire des éléments qui donneront un éclairage complémentaire par rapport aux valorisations élaborées en interne. Le groupe préciseque lafourniture de valorisations concernera des opérations financières complexes (pour des transactions réelles ou à titre de simulation). Initialement prévu pour une durée de 48 mois, l’accord-cadre est conclu pour une durée initiale de de 1 an à compter de sa notification. L’accord-cadre pourra être reconduit tacitement 3 fois, pour une nouvelle durée de 1 an, sans que sa durée totale ne puisse excéder 4 ans. Le titulaire ne pourra s’opposer à ces reconductions. Date limite de réception des offres ou des demandes de participation : le10/05/2019 à11:30. Consulter l’avis complet : ici.

Les modalités de gestion du portefeuille obligataire de l’assureur strasbourgeois pourraient évoluer dans les mois qui viennent. La compagnie souhaiterait en effet confierle mandat obligataire à Dom Finance, société de gestion sœur de la compagnie d’assurance. Au total,les obligations pèsent quelque 70% dans le portefeuille d’Afi Esca (1,650 milliard d’euros à fin 2018). D’ailleurs, l’attribution vraisemblable du mandat de gestion à Dom Finance devrait conduire à la réunion des équipes de gestion d’Afi Esca et de Dôm Financeau cours de l’année 2019. «Nous sommes convaincus qu’il y a des synergies d’hommes et de moyens à trouver, justifie Francis Péhau Parciboula, responsable de la gestion d’actifs de l’institution. La réunion des équipes permettrait de constituer un seul pôle de gestion, et d’avoir ainsi une réflexion encore plus commune que ce qui existe déjà».

Le fonds de pension suédois AP1 attribue un premier mandat à la société de gestion Hamilton Lane pour l’aider à investir dans le private equity. AP1 travaille avec Hamilton Lane depuis 2007. «Hamilton Lane a été choisi afin de nous fournir des services de due diligence, d’assistance juridique, des rapports de surveillance et d’autres services d’administration de fonds», explique à Instit Invest, Jan Rådberg, responsable du private equity. Le fonds de pension fait appel au gérant car il met en place une plateforme d’investissement dans le capital-investissement. Il programme 1,5 milliard de dollars d’investissement dans les trois ans à venir et vise une allocation cible de 6% de ses encours. «Ce mandat global n’est pas discrétionnaire (…) Huit à neuf investissements sont prévus par an dont deux à trois seront menés avec des nouveaux partenaires («GPs»)», précise Jan Rådberg.

Le mandat s'élève à 28 milliards d'euros.

Le réassureur slovène Sava Re a annoncé avoir sélectionné le module IBOR (Investment Book of Record) de SimCorp Dimension pour l’optimisation de son outil d’investissement front-to-back office. La solution lui permettra de gérer l’ensemble de ses actifs, y compris les investissements alternatifs. En plus defonctionnalités pour lefront office, le logiciel permettra l’automatisationde la comptabilité des investissements. Cela inclut notamment la prise en charge d’IFRS 9 et des normes comptables locales dans divers pays. SimCorp Dimension couvre également la génération des données nécessaires pour se conformer à SolvabilitéII, ainsi qu'àla réglementation locale. «L’expertise de SimCorp dans le secteur des assurances, la solide couverture fonctionnelle et la capacité de soutenir la croissance future de Sava Re ont été les facteurs clés de notre décision», a justifié dans un communiquéMarko Jazbec, président du conseil d’administration de Sava Re.

La caisse de retraite des fonctionnaires locaux du Japon, le Chikyoren, a sélectionné deux gérants alternatifs, a appris Asia Asset Management. Sumitomo Mitsui DS Asset Management se voit confier la gestion du premier fonds de private equity de Chikyoren, tandis qu’UBS Asset Management Japan va gérer son cinquième fonds d’infrastructures étrangères. Le Chikyoren est le deuxième plus important fonds de pension du Japon, avec 10.600 milliards de yen (84,7 milliards d’euros) d’encours sous gestion fin 2018.

Conseillé par l’étude Lexfair, et assisté par BNP Paribas Real Estate, Groupama Immobilier a cédé un ensemble immobilier de 3 351 m² et de 63 parkings extérieurs détenu par Gan Assurances, au 1 rue du Vair à Laxou, en Meurthe-et-Moselle. Les nouveaux acquéreurs sont deux acteurs privés : Aria Patrimoine et Girlax, lesquels ont mis la main au portefeuille à hauteur de 1,45M€, rapporte le site Cfnews. Fin janvier, Groupama Immobilier avait déjà cédé plusieurs lots de copropriété au sein de la Tour Bretagne à Nantes, au groupe Giboire.

CCR lance «157 Re»,le tout premier «sidecar» à adopter la forme d’un fonds commun de titrisation (FCT) de droit français (fonds commun de titrisation supportant des risques d’assurance), instrument utilisé jusqu’à présent uniquement pour la titrisation des actifs financiers.France Titrisation agit comme société de gestion de 157 Re et BNP Paribas Securities Services, comme dépositaire. Par ailleurs,WillisTowers Watson Securities, la filialebroker-dealerdeWillisRe, confirme avoir agi pour le réassureur français CCR Re en qualité d’agent unique de structuration. Le sidecar (un véhiculede réassurance qui partage les primes et sinistres avec un assureur sur une base proportionnelle)assumera une quote-part du portefeuille mondial de polices de réassurance exposées aux catastrophes naturelles de CCR Re. «En acceptant une participation de 25% du portefeuille Dommages Catastrophes (Property Cat) monde, 157 Re offre une capacité entièrement collatéralisée à CCR Re et lui permet ainsi de poursuivre sa diversification et sa croissance organique profitable», commente CCR par voie de communiqué. Ayant obtenu l’agrément de l’Autorité de Contrôle Prudentiel et Résolution, le véhiculeseracompatible avec la réglementation Solvabilité II, ce qui «permet par ailleurs à CCR Re d’avoir accès à une source compétitive et agile d’investisseurs», indique le réassureur. Le premier compartiment du fonds 157 Re, baptisé 157 RE 19, prend effet le 1er avril 2019. Il sera suivi par d’autres les années à venir en fonction de la demande des investisseurs et des besoins de CCR Re. «En réalisant cette opération, nous avons ensemble démontré la capacité d’innovation de la Place Financière de Paris, à travers la création du premier fonds commun de titrisation supportant des risques d’assurance qui réponde tant aux besoins de la cédante qu’à ceux des investisseurs, se targue CCR. Cette transaction, qui peut facilement être dupliquée pour couvrir d’autres types de risques d’assurance, ouvre la voie au développement d’un marché des ILS à Paris».