La banque italienne Unione di Banche Italiane, ou UBI Banca, a annoncé vendredi que son conseil d’administration avait rejeté l’offre d’achat soumise par sa concurrente Intesa Sanpaolo au motif que cette dernière n'était pas dans l’intérêt de ses actionnaires. UBI a précisé que son conseil avait évalué l’offre et était parvenu à la conclusion qu’elle ne reflétait pas la valeur de la banque et favorisait uniquement les actionnaires d’Intesa. «La possibilité pour Intesa d’atteindre les objectifs stratégiques de la transaction est incertaine», a déclaré UBI. La banque a également estimé que l’offre permettrait à Intesa d’obtenir une position dominante en Italie en éliminant un concurrent.
Douglas Branson a quitté GAM où il était responsable de la distribution au Royaume-Uni pour rejoindre Algebris en tant que responsable du développement, rapporte Investment Week. Basé à Londres, l’intéressé sera chargé de développer la présence d’Algebris sur les marchés que la société couvre déjà et sur de nouveaux marchés.
La Société Générale a annoncé mercredi un durcissement de ses critères d’exclusion de financement de certaines activités liées au charbon. Le groupe a décidé de ne plus fournir de produits et services, exceptés ceux exclusivement dédiés à la transition énergétique, aux entreprises qui réalisent plus de 25% de leur chiffre d’affaires dans le secteur du charbon thermique et qui n’ont pas de stratégie crédible de sortie du charbon. Seront également exclues les entreprises développant de nouveaux projets de mines, centrales ou infrastructures liées au charbon thermique. La banque vise une sortie totale du charbon thermique à l’horizon 2030 pour les entreprises détenant des actifs dans l’Union européenne ou l’OCDE, et 2040 pour le reste du monde.
Monte dei Paschi dei Siena a annoncé mercredi avoir cédé un portefeuille d’actifs immobiliers à Ardian, fonds français de capital-investissement. La transaction, rendue nécessaire par la restructuration de la plus ancienne banque du monde encore en activité, devrait améliorer le ratio CET1 de capitaux de 13 points de base par rapport à son niveau de mars, a dit Monte dei Paschi dans un communiqué. Ardian, né dans le giron d’Axa, est l’un des leaders mondiaux de l’investissement privé, en concurrence notamment avec Blackstone et Lexington Partners.
Banca Monte dei Paschi di Siena étudie différentes hypothèses de fusion, dont une avec Banco BPM, tandis que le Trésor italien prépare un décret pour vendre la participation de contrôle de l’Etat dans la banque toscane, selon Reuters, qui cite deux sources proches du dossier. L’Etat italien possède 68% du capital de Monte dei Paschi (MPS) depuis son renflouement pour 8 milliards d’euros en 2017 et il s’est engagé auprès de la Commission européenne à la privatiser au plus tard l’an prochain. Le décret en préparation autorise le Trésor à «mettre en oeuvre les opérations extraordinaires» permettant de céder les parts de l’Etat. Lundi, Monte dei Paschi a annoncé son intention de céder plus de huit milliards d’euros de créances à risque, ce qui ramènerait son ratio de créances douteuses sous 5% contre 12,4% aujourd’hui.
Annoncée le 21 janvier, l’acquisition à 100% de Sabadell Asset Management par Amundi a été bouclée hier, toutes les autorisations réglementaires nécessaires ayant été reçues, indique Amundi dans un communiqué. Le partenariat stratégique de 10 ans pour la distribution de produits Amundi à travers le réseau de Banco Sabadell en Espagne prend donc effet. Sabadell AM «a démontré sa résilience durant la période de pandémie, avec des encours de 21 milliards d’euros à fin mai 2020, quasi stables par rapport à fin 2019», précise le communiqué. Cette transaction et le partenariat avec Banco Sabadell permettent à Amundi de renforcer sa position en Espagne.
ING en France a annoncé vendredi le lancement de sa nouvelle application Android dans le Google Play Store. Elle offre aux clients un accès facilité à toutes les fonctionnalités pour gérer ses comptes au quotidien, comme bloquer / débloquer sa carte à distance, ajouter des comptes d’une banque externe ou un nouveau bénéficiaire de virement. Elle permet aussi la connexion par empreinte digitale, indique le communiqué. «La montée en gamme de nos applications mobiles iOS et Android nous permet de proposer à nos clients une expérience mobile renouvelée avec une navigation plus fluide et une ergonomie plus simple», explique Frédéric Niel, directeur de la banque de détail d’ING en France, cité dans le communiqué.
Dix ans après le lancement de ses mandats de gestion ISR (Investissement Socialement Responsable), Neuflize OBC développe ses outils dans l’investissement responsable. La banque élargit ainsi son offre de gestion sous mandat ISR là l’ensemble de ses clients, quel que soit leur profil de risque. Elle lance aussi un nouveau mandat à impact, qui «permettra d’investir dans des sociétés ayant l’intention de générer des impacts environnementaux et sociaux positifs», précise-t-elle dans un communiqué. Il sera doté d’un reporting extra-financier renforcé permettant de mesurer et de suivre dans le temps l’impact des investissements.
Alors que de nombreuses associations ont dû suspendre leurs activités habituelles pendant le confinement, le Crédit Mutuel Alliance Fédérale et sa filiale CIC d’une part, et le Crédit Mutuel Nord Europe d’autre part, ont décidé de rendre gratuite la solution Pay Asso au second semestre 2020, à compter du 1er juillet, annoncent les deux groupes mutualistes dans des communiqués distincts. Cette solution permet aux associations de proposer un service de paiement en ligne à ses adhérents ou donateurs. Cette nouvelle mesure s’ajoute aux récentes dispositions mises en place à destination du secteur associatif comme le prêt garanti par l’Etat (PGE) et la prime de relance mutualiste pour les associations ayant souscrit une assurance multirisque professionnelle.
La banque grecque Alpha Bank est en discussions avec au moins cinq firmes d’investissement américaines, dont Cerberus et Pimco, pour se délester d’un portefeuille de créances douteuses d’une valeur de plus de 10 milliards d’euros, selon Reuters, qui cite deux sources. Alpha, la quatrième banque en Grèce, pourrait remporter 400 à 500 millions d’euros de la vente, selon une source. Elle a lancé le processus plus tôt dans l’année, mais avait interrompu les négociations en raison de la crise liée au coronavirus.
La banque italienne Intesa Sanpaolo a annoncé lundi avoir conclu un accord en vue de céder plusieurs agences à sa concurrente BPER Banca dans le cadre de son projet de reprise de Unione di Banche Italiane, ou UBI Banca. Intesa Sanpaolo a souligné que l’accord de cession comprenait certaines agences de l’entité fusionnée, leur personnel et leurs relations commerciales. Selon l’accord, 532 agences seront cédées à BPER Banca, a précisé cette dernière. Les dépôts et les prêts nets de ces agences sont respectivement estimés à 29 milliards d’euros et 26 milliards d’euros, a souligné la banque.
La banque franco-allemande se dit à l’affût d’acquisitions en France. Son activité est tirée par le trading, après la contre-performance de sa gestion d’actifs en 2019.,
Deutsche Bank a annoncé hier qu’elle allait réunir ses activités de gestion de fortune et de banque de détail et d’entreprise à l’international au sein d’une nouvelle division de banque privée internationale. Le nouvel ensemble concentrera environ 3 milliards d’euros de revenus, soit 13% de l’activité du groupe, et 250 milliards d’euros d’actifs sous gestion, a indiqué la première banque allemande dans un communiqué. Le rapprochement devrait permettre de diminuer les poste de back-office de ces métiers, dans le cadre de sa vaste restructuration annoncée en juillet dernier. Claudio de Sanctis, actuel responsable mondial de la gestion de fortune, dirigera la nouvelle division et deviendra également directeur général pour la région Europe, Moyen-Orient et Asie (EMEA). La banque allemande a par ailleurs indiqué que le montant de ses provisions pour créances douteuses devrait atteindre un pic d’environ 800 millions d’euros au deuxième trimestre, avant une normalisation au second semestre. Au premier trimestre, Deutsche Bank avait surpris les observateurs avec un niveau de provisions bien plus faible que chez ses concurrents.
La banque franco-allemande se dit à l’affût d’acquisitions en France. Son activité est tirée par le trading, après la contre-performance de sa gestion d’actifs en 2019.
Deutsche Bank a annoncé ce mercredi qu’elle va réunir ses activités de gestion de fortune et de banque de détail et d’entreprise à l’international au sein d’une nouvelle division de banque privée internationale.
L’autorité antitrust italienne ne peut pas définir si l’offre d’Intesa Sanpaolo sur son rival UBI est acceptable pour l’instant, à cause d’incertitudes sur des ventes d’actifs destinées à régler les problèmes de concurrence, selon Reuters, qui cite un document qu’elle a consulté. Le régulateur dit qu’il n’a pas été capable de prendre en considération un accord entre Intesa et BPER Banca. Intesa a signé un accord contraignant avec BPER pour vendre 400 à 500 filiales et 20 milliards d’euros d’actifs alors qu’il compte acquérir UBI pour créer le septième plus grand groupe bancaire européen. Après la pandémie du Covid-19, Intesa a dit qu’il était prêt à accepter un prix moindre de BPER pour boucler la transaction.
La Société générale prévoit de réduire encore ses coûts à l’issue de la revue de ses activités sur les produits dérivés, qui ont particulièrement souffert au premier trimestre de l’année, a déclaré mardi son directeur général. Frédéric Oudéa est contraint d’améliorer la valorisation de la banque, dont le ratio price-to-book (cours sur actif net, P/B) de 0,24 est inférieur à celui de ses rivales. Au premier trimestre, les activités de la banque dans les produits structurés ont subi des pertes de quelque 255 millions d’euros du fait de la vague d’annulation de dividendes de nombreux groupes cotés et de défauts de contrepartie. Même si la banque s’est engagée à réduire la voilure sur ce type d’activité, il n’est pas question d’en sortir, a toutefois précisé Frédéric Oudéa.
Dans une étude, l'AMF note que les conseillers conservent un rôle central dans la recommandation des investissements malgré l'accélération de l'automatisation des allocations.
L’autorité antitrust italienne ne peut pas définir si l’offre d’Intesa Sanpaolo sur son rival UBI est acceptable pour l’instant, à cause d’incertitudes sur des ventes d’actifs destinées à régler les problèmes de concurrence, selon Reuters, qui cite un document qu’elle a consulté.
Le milliardaire Leonardo Del Vecchio a demandé l’autorisation de monter de 10% à 20% du capital de Mediobanca. La demande a été déposée auprès de la Banque d’Italie et la Banque centrale européenne le 29 mai. Il souhaiterait s’emparer de la principale banque d’affaires du pays pour contrôler son plus grand assureur, Generali, dont il détient déjà 4,9% du capital, selon Les Echos, qui cite des analystes. Selon des sources proches de Leonardo Del Vecchio citées par la presse italienne, ce dernier souhaite que Generali joue le rôle de leader dans le secteur européen des assurances mais ne souhaite pas de fusion avec Axa ou Allianz.
Le CIC va commercialiser la recherche actions de la banque privée allemande M.M. Warburg & Co, qui lui offrira un accès élargi au Mittelstand allemand. « Cette coopération va débuter avec la distribution en France, aux Etats-Unis et au Canada de la recherche sur 200 valeurs allemandes opérée par les 20 analystes de M.M. Warburg & Co, explique à L’Agefi Eric Le Boulch, directeur de CIC Market Solutions. Nous coopérons aussi sur les émissions de primaire actions et reclassements de blocs ou de participations (introductions en Bourse, augmentations de capital) de nos clients corporate respectifs français et allemands, puis dans un futur proche pour leurs opérations sur le marché obligataire et sur le Shuldschein. Nous élargirons aussi la coopération sur le volet de la distribution des produits structurés».
Le CIC, filiale du Crédit Mutuel Alliance Fédérale, élargit son offre à destination des entreprises de taille intermédiaire et des investisseurs par un accord commercial avec la banque privée allemande M.M.Warburg & Co. « Cette coopération démarrera par la distribution en France, aux Etats-Unis et au Canada, des services d’aide à la décision d’investissement produits par M.M. Warburg », précise un communiqué commun diffusé ce mercredi. L’accord « couvre aussi les activités d’intermédiation et de primaire actions », mais ce volet n’est pas détaillé par les deux parties.
L’action HSBC pourrait refléter une trop grande prudence à l'égard des tensions politiques à Hong Kong, mais les projets de restructuration de la banque limiteront les réductions de coûts, estime Jefferies, qui abaisse sa recommandation pour le titre de «acheter» à «conserver». L’intermédiaire financier indique que l’action HSBC a probablement été excessivement sanctionnée en raison de son exposition à Hong Kong. Jefferies a toutefois revu en baisse de 38% ses estimations de bénéfice ajusté avant impôt pour 2020 et 2021. L’intermédiaire abaisse également son objectif de cours pour le titre à 400 pence, contre 790 pence auparavant.
Les multiples de valorisation de Standard Chartered sont déprimés et les prévisions du consensus pourraient augmenter, indique Jefferies, qui relève sa recommandation sur la banque britannique de «sous-performance» à «acheter». Jefferies estime que StanChart constitue une «opportunité d’investissement ‘bottom-up’», étant donné que ses activités sur les marchés financiers devraient continuer de bénéficier de la volatilité, que la direction maîtrise les coûts, qu’aucune restructuration perturbatrice n’est prévue mais que l’action de la banque a été davantage sanctionnée que celles de ses homologues. L’intermédiaire financier relève également son objectif de cours à 575 pence, contre 438 pence auparavant.