Valeant Pharmaceuticals a gagné. Endo International a annoncé qu’il se retirait de la course au rachat de Salix après la contre-offre de Valeant. Ce dernier a porté à 10,96 milliards de dollars (10,39 milliards d’euros) en numéraire son offre sur Salix, mieux que les 10,93 milliards, en cash et en actions, promis par Endo.
Linde vise une hausse de son bénéfice brut d’exploitation pouvant aller jusqu'à près de 10% cette année. L’Ebitda, hors éléments exceptionnels, est attendu entre 4,1 milliards et 4,3 milliards d’euros en 2015, contre 3,92 milliards d’euros l’an dernier. Au titre de 2014, le groupe allemand de gaz industriels propose un dividende de 3,15 euros par action, contre 3,0 euros l’an dernier.
Cristal Union a dégagé un chiffre d’affaires de 1,81 milliard d’euros lors de l’exercice clos en septembre 2014, soit la deuxième meilleure performance dans l’histoire du groupe sucrier. L’excédent brut d’exploitation est ressorti à 224 millions d’euros et le résultat net à 119 millions d’euros. A l’approche de la fin des quotas sucriers en Europe, ces chiffres renforcent la stratégie d’indépendance du groupe, assure Cristal Union, alors que Tereos a récemment proposé une fusion à son concurrent.
Ubisoft a émis un Schuldschein de 200 millions d’euros, à 5 ans, un montant deux fois supérieur à l’objectif initial de l'éditeur de jeux vidéos. Le placement privé mélange taux d`intérêt fixe et variable, avec un coût de financement moyen d’environ 1,8%, dans le bas de la fourchette proposée, précise le groupe. L'émission de dette a été réalisée par Commerzbank et la Société Générale.
Klépierre a annoncé un accord portant sur l’acquisition de 100% de Plenilunio, un centre commercial de 70.000 m² situé à Madrid, auprès d’une entité contrôlée par un fonds immobilier géré par Orion Capital Managers. Le prix de vente s'établit sur une valeur brute d’actif de 375 millions d’euros. Klépierre indique dans un communiqué qu’il prévoit de financer cet investissement à l’aide de ses fonds propres mais qu’il pourrait également envisager un financement hypothécaire pour une partie de la transaction. Klépierre précise que Plenilunio contribuera à hauteur d’environ 21 millions d’euros à ses revenus annuels bruts. Cette acquisition devrait être finalisée avant la fin mars.
Canal+, filiale du groupe Vivendi, et le polonais ITI Group ont annoncé lundi la cession de leur participation de contrôle dans TVN, premier groupe de télévision privé en Pologne, au groupe de médias américain Scripps Networks Interactive pour 584 millions d’euros. L’opération porte sur une participation de contrôle de 52,7% dans TVN. Southbank Media, la filiale de Scripps Networks Interactive qui réalisera la transaction, reprendra également une dette obligataire de quelque 840 millions d’euros, selon les calculs de Reuters. «Cette opération nous permet de recentrer notre stratégie en Pologne autour de la télévision payante», a déclaré Bertrand Meheut, le président de Canal+ dans un communiqué.
Dans un marché en nette hausse, le cours de l’action Lafarge accuse la plus forte baisse de l’indice CAC 40 lundi matin, avec une chute de 5,14% à 61,64 euros. Les investisseurs s’inquiètent d’un risque d'échec du projet de fusion du groupe de ciment avec son concurrent suisse Holcim. Les deux partenaires ont reconnu lundi matin des divergences, au point de devoir envisager une renégociation de leur accord de mariage entre égaux annoncé en avril 2014. Mais alors que Lafarge n’est prêt qu'à revoir la parité de fusion en faveur de son partenaire, Holcim veut en profiter pour modifier les questions de gouvernance. Un des dix principaux actionnaires d’Holcim, qui a requis l’anonymat, a déclaré à Reuters que la fusion pourrait échouer si les termes de l’accord n'étaient pas renégociés en faveur du cimentier suisse. Selon lui, Holcim remettrait en question le choix de Bruno Lafont pour le poste de directeur général de l’entité combinée et voudrait une plus grande représentation au sein du futur conseil d’administration. Le cours de l’action Holcim est quasiment stable.
Valeant Pharmaceuticals a relevé le prix de son offre sur Salix à 173 dollars par action, contre 158 dollars auparavant. Le groupe répond ainsi à la contre offre lancée la semaine dernière par Endo International. Ce dernier propose 175 dollars par action, en numéraire et en actions. Selon Valeant, sa nouvelle proposition offre 1 milliard de dollars de plus en cash aux actionnaires de Salix.
Le mariage entre Holcim et Lafarge est menacé. Au mieux, il ne se fera pas sous la forme d’une fusion entre égaux comme les deux groupes s’y étaient engagés en avril 2014. Face à l'écart de la valeur des deux sociétés en Bourse, et à l’opposition de certains de ses plus grands actionnaires, le conseil d’administration d’Holcim a proposé à Lafarge d’engager des négociations sur les parités d'échange et les questions de gouvernance. Mais Lafarge a refusé de renégocier l’accord, sauf sur la question de la parité d'échange. «Le conseil d’administration de Lafarge reste attaché au projet qu’il entend voir mis en oeuvre», assure le groupe français. Lundi matin, le cours de l’action Lafarge perd plus de 4% à 62,16 euros. Celui d’Holcim cède 1,5%.
Un consortium inattendu réunissant des partenaires asiatiques participe aux enchères pour les activités d'éclairage de Philips, dont le groupe néerlandais pourrait tirer quelque 2,5 milliards d’euros, a indiqué Reuters de sources proches du processus de cession. Lattice Power, spécialiste chinois de l'éclairage LED, s’est associé à la société de capital-investissement GSR Ventures et au fonds public singapourien Temasek pour s’inviter dans le processus au dernier moment.
L’aciériste suisse Schmolz+Bickenbach, en cours de recentrage sur la production d’aciers inoxydables, est proche d’un accord sur la vente de certaines activités de distribution au français Jacquet Metal Service, a appris Reuters de source proche des tractations. Jacquet devrait reprendre les activités de distribution de Schmolz+Bickenbach en Allemagne, en Autriche et dans les pays du Benelux pour moins de 100 millions d’euros.
Valeant Pharmaceuticals prévoit de relever son offre d’achat sur Salix Pharmaceuticals à près de 170 dollars par action, a rapporté Reuters ce week-end de source proche du dossier. Le groupe pharmaceutique canadien, qui a dévoilé le mois dernier une OPA amicale sur Salix à 158 dollars par action, soit environ 10 milliards de dollars, cherche ainsi à riposter à la contre-offre annoncée mercredi par Endo International.
Telecom Italia a annoncé vendredi soir que sa filiale Inwit (Infrastrutture Wireless Italiane) avait déposé son dossier auprès de la Consob, l’autorité des marchés en Italie, en vue d’une cotation à la Bourse de Milan. Dans un communiqué, l’opérateur télécoms précise qu’il conservera une participation majoritaire dans Inwit à la suite de l’offre publique de vente (IPO) qui sera organisée par les banques Banca IMI et Deutsche Bank.
Valeo a annoncé dimanche viser plus de 20 milliards d’euros de chiffre d’affaires à l’horizon 2020, contre 12,7 milliards l’an dernier. L'équipementier automobile, qui présentera plus en détail aujourd’hui à Londres ces nouveaux objectifs, compte afficher au cours des prochaines années une croissance organique annuelle moyenne supérieure de cinq points à celle de la production automobile mondiale. Il mise sur l’Asie et l'électronique. «Fort de la progression de ses prises de commandes résultant du succès de ses innovations, le groupe ambitionne une accélération de sa croissance organique, une augmentation de sa rentabilité et de sa génération de cash flow libre», a indiqué Valeo dans un communiqué. Le groupe vise ainsi environ 8% de marge opérationnelle en 2017, et entre 8% et 9% en 2020, après 7,2% en 2014, ainsi qu’un taux de conversion de son Ebitda en free cash flow de 28% en 2017 et de plus de 30% en 2020, contre 21% en 2014.
L’Autorité des marchés financiers a infligé une amende de 200.000 euros à la société de vente de vins en ligne Héraklès qui gère notamment le site 1855. le dirigeant du groupe, Emeric Sauty de Chalon, est quant à lui sanctionné à hauteur de 150.000 euros. «Les manquements à l’obligation de communiquer une information exacte, précise et sincère, commis par la société 1855 et par son dirigeant M. Emeric Sauty de Chalon au moment des faits [ndlr: de 2010 à 2012] sont multiples», reproche l’AMF.
Orange a affirmé ne pas être en négociation exclusive avec le groupe hongkongais PCCW pour lui vendre une participation d’environ 49% dans le site de partage de vidéos. Le Wall Street Journal indiquait que le groupe français allait ouvrir ces discussions exclusives. «Orange a déjà indiqué clairement être à la recherche de partenaires stratégiques pour accompagner et accélérer le développement de Daily Motion. Des discussions se poursuivent avec différents partenaires, le groupe n’est pas en négociation exclusive avec l’un d’eux», indique l’opérateur pour tout commentaire.
Le groupe pétrolier et gazier italien Eni a réduit son dividende et suspendu un programme de rachat d’actions vendredi dans le cadre d’initiatives visant à compenser la chute des prix pétroliers et à raviver la croissance dans son coeur de métier. Le premier groupe coté italien versera cette année un dividende de 0,80 euro par action, contre 1,12 euro en 2014, a dit son administrateur délégué, Claudio Descalzi. Eni va parallèlement réduire ses investissements de 17% sur la période 2015-2018, à environ 48 milliards d’euros, et céder des actifs pour un montant de 8 milliards.
L’opérateur de réseaux électriques aux Pays-Bas et en Allemagne, contrôlé par l’Etat néerlandais, a publié vendredi un bénéfice net 2014 de 418 millions d’euros contre 357 millions en 2013. Il annonce son intention d’investir 20 milliards d’euros pour construire de nouvelles infrastructures sur les dix ans à venir. Les bons rendements de ses activités en Allemagne et de sa part de 50% dans le réseau câblé sous-marin BritNed ont compensé la baisse des bénéfices aux Pays-Bas.
Insatisfait des décisions de la commission des sanctions, il a fait appel des dossiers Safetic et Europacorp. Une procédure équilibrée, selon des avocats.
Le pétrolier français met sur le marché une participation 20% dans Laggan-Tormore, l’un des projets les plus prometteurs outre-Manche dans le domaine du gaz naturel. Total réduirait ainsi sa participation dans le projet de 80% à 60%. Le groupe autrichien OMV, Kuwait Petroleum Corporation et des groupes japonais, comme Nippon Oil, pourraient être intéressés.
Orange a affirmé ne pas être en négociation exclusive avec le groupe hongkongais PCCW pour lui vendre une participation d’environ 49% dans le site de partage de vidéos. Le Wall Street Journal indiquait en fin de matinée que le groupe français allait ouvrir ces discussions exclusives, citant des sources proches du dossier. «Orange a déjà indiqué clairement être à la recherche de partenaires stratégiques pour accompagner et accélérer le développement de Daily Motion. Des discussions se poursuivent avec différents partenaires, le groupe n’est pas en négociation exclusive avec l’un d’eux», indique l’opérateur pour tout commentaire.
Le groupe pétrolier et gazier italien Eni a réduit son dividende et suspendu un programme de rachat d’actions vendredi dans le cadre d’initiatives visant à compenser la chute des prix pétroliers et à raviver la croissance dans son coeur de métier. Le premier groupe coté italien versera cette année un dividende de 0,80 euro par action, contre 1,12 euro en 2014, a dit son administrateur délégué, Claudio Descalzi. Eni va parallèlement réduire ses investissements de 17% sur la période 2015-2018, à environ 48 milliards d’euros, et céder des actifs pour un montant de 8 milliards.
L’opérateur de réseaux électriques aux Pays-Bas et en Allemagne, contrôlé par l’Etat néerlandais, a publié vendredi un bénéfice net 2014 de 418 millions d’euros contre 357 millions en 2013. Il annonce son intention d’investir 20 milliards d’euros pour construire de nouvelles infrastructures sur les dix ans à venir. Les bons rendements de ses activités en Allemagne et de sa part de 50% dans le réseau câblé sous-marin BritNed ont compensé la baisse des bénéfices aux Pays-Bas où le groupe a souffert d’une hausse des charges pour dépréciations et d’une évolution défavorable des tarifs.
EY et Ricol Lasteyrie ont annoncé vendredi leur rapprochement dans un communiqué. Ricol Lasteyrie Corporate Finance (RLCF) deviendra membre du réseau EY début avril 2015, et conservera sa marque. René Ricol, son président, codirigera RLCF avec Guillaume Cornu, associé EY en charge de l’activité transactions, qui en sera le directeur général. Le nouvel ensemble regroupera 300 personnes et intégrera des expertises dans le domaine de l’évaluation, des transactions, de la stratégie de financement et d’investissement, du conseil en restructuration, de l’assistance à partie ou encore du conseil stratégique auprès des dirigeants.
L’Autorité des marchés financiers a infligé une amende de 200.000 euros à la société de vente de vins en ligne Héraklès qui gère notamment le site 1855. le dirigeant du groupe, Emeric Sauty de Chalon, est quant à lui sanctionné de 150.000 euros. «Les manquements à l’obligation de communiquer une information exacte, précise et sincère, commis par la société 1855 et par son dirigeant M. Emeric Sauty de Chalon au moment des faits [ndlr: de 2010 à 2012] sont multiples», reproche l’AMF. La société a été liquidée en janvier. De nombreux acheteurs de vins sur les sites du groupe ont par ailleurs été lésés dans cette affaire, pour un préjudice estimé à plusieurs millions d’euros, car ils n’ont jamais été livrés.
