Frey se capitalise avant de nouvelles acquisitions
La foncière lance une augmentation de capital de 161,5 millions d’euros, offrant une décote sur son dernier cours et sur son ANR. Primonial entre au capital.
OVHcloud refinance sa dette
OVHcloud (le nouveau nom d’OVH) réorganise sa structure de capital. Le groupe français de cloud computing (hébergement de sites internet, data centers...) a lancé l’émission d’un prêt à terme d’un montant de 400 millions d’euros destiné à refinancer la dette existante et à rembourser des actions de préférence.
Casino a racheté 784 millions d’euros d’obligations
Casino a annoncé avoir racheté une partie de ses obligations de maturité mars 2020, mai 2021 et juin 2022, pour un montant nominal total de 784 millions d’euros. Le règlement et la livraison de cette offre de rachat, qui s’inscrit dans le cadre du plan de refinancement annoncé par Casino le 22 octobre, devraient intervenir le 20 novembre. Le coût total de l’opération s'élève à 806 millions d’euros, en ajoutant la prime de rachat et les intérêts courus.
AbbVie lance la plus importante émission obligataire de l’année
AbbVie a lancé l'émission obligataire destinée à refinancer l’acquisition d’Allergan. D’un montant de 28 milliards de dollars, il s’agira de la plus grosse opération de l’année. L'émission devrait être divisée en 10 tranches, dont une à 30 ans, indique Bloomberg. Le carnet d’ordres dépasserait déjà les 40 milliards de dollars. AbbVie avait annoncé l’acquisition d’Allergan en juin pour un montant de 63 milliards de dollars.
AbbVie lance la plus grosse émission obligataire de l’année
AbbVie a lancé l'émission obligataire destinée à refinancer l’acquisition d’Allergan. D’un montant de 28 milliards de dollars, il s’agira de la plus grosse opération de l’année. L'émission devrait être divisée en 10 tranches, dont une à 30 ans, indique Bloomberg. Le carnet d’ordres dépasserait déjà les 40 milliards de dollars.
Le FEI accorde une garantie aux coopératives françaises
Le Fonds européen d’investissement a accordé une garantie de 25 millions d’euros à Socoden-FEC, une union de sociétés coopératives à forme anonyme créée en 1965 en France par la Confédération générale des Scop (CG Scop). Avec ce soutien, «Socoden sera en mesure de fournir des prêts d’un montant de 4,8 millions d’euros en 2019, voire selon les prévisions, de 6,5 millions d’euros en 2023», indique un communiqué de la Commission européenne. Socoden devrait réserver ses financements en priorité à des structures actuellement peu financées, étant considérées comme trop risquées, comme les sociétés coopératives et participatives (Scop).
Steinhoff songe à renforcer ses fonds propres suite à son scandale comptable
En augmentant son capital, le distributeur sud-africain financerait le règlement amiable des poursuites à son encontre.
Le FEI soutient les coopératives françaises
Le Fonds européen d’investissement a accordé une garantie de 25 millions d’euros à Socoden-FEC, une union de sociétés coopératives à forme anonyme créée en 1965 en France par la Confédération générale des Scop (CG Scop). Avec ce soutien, « Socoden sera en mesure de fournir des prêts d’un montant de 4,8 millions d’euros en 2019, voire selon les prévisions, de 6,5 millions d’euros en 2023 », indique un communiqué de la Commission européenne. Socoden devrait réserver ses financements en priorité à des structures actuellement peu financées, étant considérées comme trop risquées, comme les société coopérative et participative(Scop) et ou les sociétés coopérative d’intérêt collectif (Scic) en phase de démarrage.
Casino se donne de l’air à prix élevé
La levée de 1,8 milliard d'euros de nouvelle dette allonge la maturité mais va fortement augmenter les charges financières.
Casino augmente la taille de ses financements
Casino a augmenté de 250 millions d’euros le montant total des deux nouveaux financements en train d'être placés auprès des investisseurs, pour le porter à 1,75 milliard d’euros. La taille du prêt à terme (term loan B) a été portée à 950 millions d’euros, 200 millions de plus qu’initialement prévu. L'émission obligataire s'élève à 800 millions d’euros, contre 750 millions d’euros au départ. Le closing de ces deux opérations est attendu dans la journée.
La foncière d’Auchan veut émettre un green bond
Ceetrus, la foncière d’Auchan Holding, a mandaté BNP Paribas et Natixis pour préparer l'émission d’un green bond inaugural d’un montant potentiel de 300 millions d’euros, indique Bloomberg. Les obligations auront une maturité de 7 années. Les présentations aux investisseurs débuteront le 12 novembre.
La foncière d’Auchan prévoit d’émettre un green bond
Ceetrus, la foncière d’Auchan Holding, a mandaté BNP Paribas et Natixis pour préparer l'émission d’un green bond inaugural d’un montant potentiel de 300 millions d’euros, indique Bloomberg. Les obligations auront une maturité de 7 années. Les présentations aux investisseurs débuteront le 12 novembre.
Casino lance son offre d’achat sur 700 millions d’euros d’obligations
Casino a annoncé ce matin le lancement d’une offre de rachat obligataire portant sur les souches de maturité mars 2020, mai 2021 et juin 2022, pour un montant qui devrait atteindre 700 millions d’euros. Les prix et les conditions de l’offre ont été publiés sur le site de la Bourse du Luxembourg.
Partouche anticipe sa sortie de sauvegarde
Avec trois ans d'avance sur le calendrier initial, le groupe de casinos devrait sortir aujourd'hui de la procédure à la suite du refinancement signé avec ses banques.
Bolloré veut lancer une nouvelle émission obligataire
Le Groupe Bolloré a mandaté CA CIB, Citi, HSBC et ING en vue d'émettre une nouvelle souche obligataire d’une maturité de 5 ans, indique Bloomberg. Des présentations investisseurs sont prévues cette semaine à Paris et à Londres et à Paris. La dernière émission obligataire du groupe familial date de janvier 2017.
Bolloré prépare une nouvelle émission obligataire
Le Groupe Bolloré a mandaté CA CIB, Citi, HSBC et ING en vue d'émettre une nouvelle souche obligataire d’une maturité de 5 ans, indique Bloomberg. Des présentations investisseurs sont prévues la semaine prochaine à Paris et à Londres et à Paris. La dernière émission obligataire du groupe familial date de janvier 2017.
Accor boucle le refinancement de sa dette hybride
Accor a clôturé l’offre de rachat de ses obligations super subordonnées à durée indéterminée remboursables à partir de 2020 portant intérêt à taux fixe puis à taux variable «reset», d’un montant de 900 millions d’euros, émises le 30 juin 2014 et dont 514,1 millions d’euros étaient toujours en circulation, pour un montant racheté de 385,6 millions d’euros. Parallèlement, le groupe hôtelier a placé le 23 octobre une émission hybride perpétuelle de 500 millions d’euros assortie d’un coupon de 2,625%. Ces opérations ont permis à Accor de racheter un total de 85,7% du montant initialement émis en juin 2014.
Casino dévoile son projet d’émission obligataire jeudi
Après avoir lancé l'émission d’un prêt à terme de 750 millions d’euros, pour son plan de refinancement, Casino présentera ce jeudi matin à Londres son projet d'émission obligataire garantie aux investisseurs. Le montant de l’opération s'élèvera à 750 millions d’euros. Le rendement et la maturité de ces titres ne sont pas encore connus. Seul détail annoncé à ce stade: les nouvelles obligations seront garanties par une holding regroupant les actifs immobiliers du groupe en France. Ce term loan et ces obligations serviront à rembourser une partie des obligations senior arrivant à maturité en 2020, 2021 et 2022 ainsi que de la dette bancaire à court terme.
Accor finalise le refinancement de sa dette hybride
Accor vient de clôturer l’offre de rachat de ses obligations super subordonnées à durée indéterminée remboursables à partir de 2020 portant intérêt à taux fixe puis à taux variable « reset », d’un montant de 900 millions d’euros, émises le 30 juin 2014 et dont 514,1 millions d’euros étaient toujours en circulation, pour un montant racheté de 385,6 millions d’euros.
Casino présente son projet d’émission obligataire jeudi
Après avoir lancé la semaine dernière l'émission d’un prêt à terme de 750 millions d’euros, première étape de son plan de refinancement, Casino passe à la deuxième phase. Le groupe distribution présentera jeudi matin à Londres son projet d'émission obligataire garantie aux investisseurs. Des road-shows sont prévus les jours suivants à Paris et Francfort. Le montant de l’opération s'élèvera à 750 millions d’euros. Le rendement et la maturité de ces titres ne sont pas encore connus. Seul détail annoncé à ce stade : les nouvelles obligations seront garanties par une holding regroupant les actifs immobiliers du groupe en France.
La plate-forme de crowdfunding Funding Circle rencontre des difficultés
Funding Circle, le leader européen du secteur, qui gère 3,5 milliards de livres d’encours (4 milliards d’euros), est confronté depuis quelques mois à des difficultés, selon Les Echos. Lors de la publication de ses résultats semestriels cet été, la fintech britannique créée en 2010 a divisé par deux ses objectifs de croissance. Et cela même si son chiffre d’affaires continue de progresser (+20% en 2019). Depuis son introduction en Bourse en 2018, le titre de la société a reculé de plus de 70%.
Faurecia s’apprête à émettre pour 250 millions d'euros d'obligations
L'équipementier automobile va émettre pour 250 millions d’euros d’obligations. Ces dernières seront assimilables à ses obligations senior 3,125% de maturité 2026 et émises le 27 mars, pour un montant nominal de 500 millions d’euros, en vue de financer l’acquisition de Clarion. Le produit net de cette émission obligataire supplémentaire sera affecté au financement de l’acquisition de 50% des actions que Continental détient dans leur coentreprise spécialisée dans les modules pour l’intérieur des véhicules, SAS, pour un montant de 225 millions d’euros, hors trésorerie.
Faurecia va émettre pour 250 millions d'euros d'obligations
L'équipementier automobile a annoncé ce matin son intention d'émettre pour 250 millions d’euros d’obligations. Ces dernières seront assimilables à ses obligations senior 3,125% de maturité 2026 et émises le 27 mars, pour un montant nominal de 500 millions d’euros, en vue de financer l’acquisition de Clarion. Le produit net de cette émission obligataire supplémentaire sera affecté au financement de l’acquisition de 50% des actions que Continental détient dans leur coentreprise spécialisée dans les modules pour l’intérieur des véhicules, SAS, pour un montant de 225 millions d’euros, hors trésorerie.
L’Etat fait une belle affaire en vendant la Sfil
La banque des collectivités, héritière de Dexia, est valorisée environ 400 millions à l'occasion de sa prise de contrôle par la CDC, a appris L'Agefi.
Casino engage un refinancement acrobatique
Le plan dévoilé la semaine dernière décale les soucis de liquidités du groupe, mais l'oblige à placer tous ses actifs en garantie.
Icade Santé lance ses premières obligations
Icade Santé a émis ses toutes premières obligations. La filiale de la foncière spécialisée dans les murs de cliniques a placé 500 millions d’euros, à échéance 2029, et à un coupon fixe de 0,875%. «Cette première émission obligataire a été (...) largement sursouscrite (plus de 6 fois, NDLR). Elle va permettre à Icade Santé de financer son plan de croissance (...) portant sur un objectif d’investissement d’un milliard d’euros en France d’ici 2022», s’est félicité Olivier Wigniolle, directeur général d’Icade. L’opération a été réalisée par HSBC, Crédit Agricole CIB, Société Générale, Natixis et BNP Paribas.
Icade Santé émet ses premières obligations
Icade Santé a émis ses toutes premières obligations. La filiale de la foncière spécialisée dans les murs de cliniques a placé 500 millions d’euros, à échéance 2029, et à un coupon fixe de 0,875%. « Cette première émission obligataire a été très bien accueillie par le marché et largement sursouscrite (plus de 6 fois, NDLR). Elle va permettre à Icade Santé de financer son plan de croissance ambitieux, portant sur un objectif d’investissement d’un milliard d’euros en France d’ici 2022, à des conditions financières très attractives », s’est félicité Olivier Wigniolle, directeur général d’Icade.
La nouvelle dette hybride d’Accor séduit les investisseurs
Accor fait un retour remarqué sur le marché de la dette hybride. Le groupe hôtelier a émis pour 500 millions d’euros de dette perpétuelle. Le carnet d’ordres a atteint près de 3 milliards d’euros. Ces nouveaux titres paient un coupon de 2,625%, contre 3,25% proposés à l’origine. Ils disposent d’une clause de premier rachat anticipé au bout de cinq ans et demi. L'émission doit contribuer au refinancement de la souche de dette hybride qui peut être remboursée par anticipation à partir de juin 2020.
La nouvelle dette hybride d’Accor fait un tabac
Accor fait un retour remarqué sur le marché de la dette hybride. Le groupe hôtelier a émis pour 500 millions d’euros de dette perpétuelle. Le carnet d’ordres a atteint près de 3 milliards d’euros. Ces nouveaux titres paient un coupon de 2,625%, contre 3,25% proposés à l’origine. Ils disposent d’une clause de premier rachat anticipé au bout de cinq ans et demi. L'émission doit contribuer au refinancement de la souche de dette hybride qui peut être remboursée par anticipation à partir de juin 2020.
Casino divise les agences de notation
S&P Global Ratings et Moody’s ne voient pas du même oeil le projet de refinancement de dette annoncé hier soir par Casino. Alors que S&P a sorti le distributeur de la surveillance avec implication négative, Moody’s a abaissé la note du groupe de B1 à B2, tout en la plaçant «sous examen en vue de nouvelles dégradations». Moody’s s’attend à ce que le levier d’endettement brut ajusté de Casino monte au-dessus de 6 fois l’Ebitda au cours des 18 prochains mois, «un niveau plus proche d’une notation B2 si l’on considère que Casino ne génère pas de cash-flow libre positif, malgré la taille et les positions de marché de l’entreprise», explique Vincent Gusdorf, senior credit officer et analyste en chef pour Casino chez Moody’s. «L’examen de la rétrogradation reflète l’opinion de Moody’s selon laquelle la liquidité de Casino pourrait se détériorer à court terme si le refinancement prévu ne se déroule pas comme prévu», ajoute l’analyste crédit.