Schroders a recruté Henrik Jonsson en tant que responsable de la région nordique, rapporte le site danois AMWatch. Ce Suédois prendra la responsabilité des bureaux de Copenhague et de Stockholm à compter du 1er trimestre 2018. Henrik Jonsson vient de Fidelity International où il est arrivé en 2000 comme responsable des relations avec les clients en Allemagne. Depuis 2013, il était responsable des ventes institutionnelles pour l’Europe du Nord. Chez Schroders, Henrik Jonsson sera basé à Stockholm.

Aviva Investors a annoncé le recrutement de Peggy Wu au poste de responsable du marketing pour l’Asie-Pacifique. Basée à Singapour, elle sera chargée de piloter toutes les opérations marketing pour les produits d’Aviva Investors dans la région, y compris la gamme de fonds Aviva Investors Multi-Strategy (AIMS), les fonds obligataires et les fonds immobiliers. Elle est rattachée à Scott Callander, responsable des solutions clients pour l’Asie-Pacifique et le Moyen-Orient, et Isla Mackenzie, responsable mondiale du marketing et de la communication externe.Peggy Wu compte plus de 15 ans d’expérience dans le marketing produits aux Etats-Unis et en Asie. Elle a récemment officié en tant que responsable du marketing pour l’Asie du Sud-Est chez Janus Henderson Investors.

Goldman Sachs Group et China Investment Corp. vont lancer ensemble un fonds de plusieurs milliards de dollars qui permettra au fonds souverain chinois de 200 milliards de dollars d’actifs d’investir dans les fabricants américains et d’autres secteurs, rapporte le Wall Street Journal, citant des sources proches du dossier. Le fonds, qui cible jusqu’à 5 milliards de dollars, est un partenariat en co-investissement entre Goldman et CIC, lesquels prévoient d’annoncer leur alliance cette semaine lors de la visite de Donald Trump en Chine. La contribution de chaque partenaire au fonds est encore à définir.

La Financière Responsable a annoncé mardi la signature d’un partenariat stratégique avec l’assureur espagnol Mapfre. La société de gestion apportera ses outils propriétaires ainsi que son expertise dans la gestion prenant en compte les critères ESG (environnement, social, gouvernance). A la tête de 60 milliards d’euros d’actifs gérés, Mapfre intégrera de son côté les produits de La Financière Responsable à l’offre de sa plate-forme luxembourgeoise, tout en prenant une participation de 25% à son capital.

L’investisseur chinois Creat Group a décidé de revoir le processus d’acquisition de la biotech allemand Biotest, après les réticences des autorités américaines. Le Comité américain sur les investissements étrangers aux Etats-Unis (CFIUS) a invoqué des motifs de sécurité nationale, ce qui implique que l’opération annoncée en avril dernier ne pourra finalement pas se faire selon les termes prévus, indique Biotest, qui fabrique des produits plasmatiques contre les maladies auto-immunes et l’hémophilie. Creat Group prévoyait d’acquérir l’entreprise familiale pour 1,3 milliard d’euros en numéraire.

Des actions correctives ont été demandées à plusieurs dizaines de pays tiers. La liste doit être adoptée par les Vingt-Huit début décembre.

Edmond de Rothschild Asset Management vient de recruter Jérôme Guittet, ex-Groupama Asset Management, au poste de commercial institutionnel senior. Il aura donc pour mission de développer la distribution des produits de la société de gestion parisienne auprès de cette clientèle en France.

Selon une information révélée par le site H24 Finance, Crédit Mutuel Arkéa pourrait faire son entrée dans le capital de la société Mandarine Gestion. Le site évoque une simple prise de participation de l'ordre de 15 % du capital de la société dirigée par Marc Renaud.

Edmond de Rothschild Asset Management vient de nommer Gad Amar, ex-BlackRock, au poste de Global Head of Business Development (responsable commercial mondial) à compter du 6 novembre 2017. Membre du comité exécutif et basé à Paris, il rapporte à Vincent Taupin, Global CEO Asset Management et Président du Directoire d’Edmond de Rothschild (France).

La Financière Responsable (LFR) vient d'annoncer la signature d’un partenariat stratégique majeur avec le géant espagnol de l’assurance MAPFRE. LFR apporte au groupe MAPFRE ses outils propriétaires ainsi qu’une expertise dans la gestion ISR / ESG. Pour consolider ce partenariat, MAPFRE entre au capital de LFR à hauteur de près de 25%. La direction actuelle de la société et des gestions est confirmée.

Selon une étude de Morningstar, les sociétés de gestion françaises offriraient un service de moins bonne qualité que leurs concurrentes à l'international en matière de transparence, de pratiques de commercialisation et de frais.

Lyxor will from today launch the first ETF in Europe focused on corporate gender equality, the Lyxor Global Gender Equality (DR) UCITS ETF. To this end, the affiliate of Société Générale has teamed up with a specialist charity, based in Amsterdam and London, co-founded by Diana van Maasdijk, CEO fo Equileap and former head of philanthropy at ABN Amro. “Our organization aims to accelerate equality between men and women in the workplace,” van Maasdijk explains to NewsManagers. “We think that to achieve it, we can use the world of investment, by offering investors a way to choose organisations which are making more progress in this area.” To judge this progress, the Foundation, with the financial support of donations from private individuals and charities in the United States and Europe, and subsidies from the Netherlands government, analyses reports on more than 3,000 companies in 23 developed countries. It rates those which have a market capitalisation of over USD2bn, and daily trading volumes of over USD5bn, on the basis of 19 criteria. It also publishes a global report annually, by company. “Our team of analysts compiles and evaluates public and private data in partnership with the Department of Sustainable Finance at the University of Maastricht,” van Maasdijk says. The organisation has created several indices based on the theme of gender equality with Solactive, a German index provider, including an international index, a European index, one for the United States, and one for the United States and Canada. For the first time, an associated fund is being released in Europe, with Lyxor. “Thiis is our fourth themed fund with Lyxor. It echoes the United Nations Sustainable Development objectives,” says Clarica Djabbari, deputy head of Lyxor ETF. The ETF tracks the Solactive Equileap Global Gender Equality Net Total Return index (denominated in USD), which is based on the Equileap database. “These themed ETFs do represent only 1% of the ETF market in Europe, but the flows are doubling every year,” explains Djabbari. “Since January, the European market has already seen inflows of EUR1.6bn.” So there are positive outlooks for an ETF with a purpose. The Lyxor Global Gender Equality (DR) UCITS ETF is a Luxembourg Sicav which uses a physical replication method, and is available on Euronext Paris, with a total expense ratio of 0.35%.

Le gestionnaire d’actifs britannique indépendant Northill Capital a annoncé, ce 3 novembre, l’acquisition de Hastings, une société de gestion australienne spécialisée dans les infrastructures, auprès du groupe australien Westpac Banking Corporation. « Les termes de l’opération, y compris son prix, sont confidentiels », indiquent les parties prenantes dans un communiqué. Toutefois, selon le Financial Times, le montant de la transaction s’élèverait à environ 123 millions de dollars (160 millions de dollars australiens).Fondée à Londres en 2010 par Jonathan Little, ancien vice-président de BNY Mellon Asset Management, la société Northill Capital bénéficie du soutien financier de la famille Bertarelli et ses actifs sous gestion atteignent 48 milliards de dollars à fin septembre 2017. Créée en 1994 et basée en Australie, Hastings est une société spécialisée dans les entreprises cotées évoluant dans le domaine des infrastructures. Elle gère actuellement 12,6 milliards de dollars canadiens (9,68 milliards de dollars) d’actifs pour le compte d’investisseurs institutionnels. La société compte plus de 100 collaborateurs répartis dans ses bureaux de Melbourne, Sydney, Londres, New York et en Asie.

Aegon Asset Management, which includes the asset management activities of the Netherlands-based Aegon group, has opened a branch office in Frankfurt, Germany. Aegon Asset Management will be able to offer its German-speaking clients all of its own solutions, as well as those from Kames Capital and TKPI, in bond, equity and multi-asset class strategies.

Amundi Deutschland has announced the appointment of Thomas Kruse as its CEO and chief investment officer (CIO). In this role he replaces Jürgen Rauhaus, who left the firm at the end of last month for personal reasons. Kruse had previously been head of overlay and income strategies at Amundi. He will continue to manage the Pioneer Global Multi-Asset Target Income fund. Kruse had since 2000 been employed at Pioneer Investments, which this year became part of the Amundi group.The Frankfurt office has also changed status, and becomes a full-fledged branch office, the specialist website Fondsprofessionell reports. The head of the office will be Gottfried Hörich, deputy head for Germany and head of distribution for Amundi.

A lack of inflation is driving investors to invest. In the week ending on 1 November, equity funds worldwide posted inflows of USD5bn, bond funds USD6.9bn, and gold funds about USD200m, the latest weekly Bank of America Merrill Lynch Global Research study finds, on the basis of statistics from EPFR Global. Investors have directed their flows very diversely to two major regions: Europe and Japan. For the first time in nine weeks, European equity funds have seen outflows, totalling USD500m. However, Japanese equity funds have seen their first major inflows in seven weeks, with USD3.4bn in positive net inflows. However, it is noted that investors have avoided US equities, as BofA Merrill Lynch reports outflows of USD1.2bn. Passive management continues to see inflows, with USD9.4bn of inflows to equity tracker funds, compared with net outflows of USD4.4bn from traditional, actively-managed mutual funds. Bonds have seen their 33rd consecutive week of positive subscriptions. Investment grade bonds remain favourites, witH USD7.8bn in subscriptions.

The Spanish asset management group Cobas AM, founded by the Spanish star manager Francisco Garcia Paramés this year, will on 6 November announced the registration of two Luxembourg-domociled funds from Cobas Lux Sicav for sale in Franc , to address local demand for these products. The two funds are Cobas Selection fund (formerlyCobas Global fund) andCobas International fund.In the prospectus, plans are announced to launch two more funds: Cobas Iberian fund, andCobas Large Caps fund. A concentrated fund is also planned, Cobas Concentrated Value fund (fromCobas SICAV – SIF). All of these funds are managed with a single philosophy: value style. This pure “value managers” style is based on a bottom-up approach, which seeks inexpensive stocks, without restriction as to market capitalisation, industry or sector. The differences are in the geographical scope of investment, and for one of the funds, the cap size of the companies which make up the portfolio (Cobas Large Caps). The Cobas Iberian fund will be eligible for PEA tax status, and will be available soon. The investment team includes ten experienced professionals, who spend 95% of their time researching companies and undertaking deep analysis of their objective value. “France represents an important market for Cobas AM, and we want to offer a range of funds to be available to a wider audience of investors. The funds we have registered will offer investors alternatives to traditional Value funds, when it is achallenge to findfunds that stand out,” says Veronica Vieira, director for France at Cobas AM, based in Paris.

Le groupe de gestion espagnol Cobas AM, créé cette année par le gérant star espagnol Francisco Garcia Paramés, doit annoncer ce 6 novembre l’enregistrement en France de deux fonds luxembourgeois émanant de Cobas Lux Sicav afin de répondre à la demande locale pour ces produits. Les deux fonds sont Cobas Selection fund (anciennement Cobas Global fund) et Cobas International fund. Il est prévu dans le prospectus le lancement de deux autres fonds : Cobas Iberian fund, et Cobas Large Caps fund. Egalement attendu le lancement d’un fonds concentré, Cobas Concentrated Value fund (issu de Cobas SICAV – SIF).L’ensemble des fonds est géré selon une seule et même philosophie d’investissement : le style « value ». Ce style de purs « value managers » repose sur une approche bottom up, qui cherche les valeurs décotées, sans restriction de capitalisation boursière d’industrie ou secteurs par exemple. Les différences se situent par le périmètre géographique d’investissement et pour un des fonds, la taille de la capitalisation des sociétés qui compose le portefeuille (Cobas Large Caps). Le fonds Cobas Iberian sera éligible au PEA, et sera prochainement disponible. L’équipe d’investissement compte dix professionnels expérimentés passant 95% de leur temps dans la recherche de sociétés et l’analyse approfondie de leur valeur objective. « La France représente un marché important pour Cobas AM et nous souhaitons offrir notre gamme de fonds disponibles pour un plus large public d’investisseurs. Les fonds que nous avons enregistrés permettent aux investisseurs de bénéficier d’alternatives aux fonds traditionnels Value, face aux défis de trouver des fonds différenciants » a déclaré Veronica Vieira, directrice France de Cobas AM, basée à Paris.

Le gestionnaire d’actifs alternatives Värde Partners, qui gère 13 milliards de dollars d’actifs, a annoncé le recrutement de Ria Nova en qualité de responsable du développement commercial pour le continent américain et des relations avec les investisseurs. L’intéressée est basée à New York. Ria Nova, qui compte près de 20 ans d’expérience dans la gestion d’actifs, arrive en provenance de Neuberger Berman où elle a travaillé au cours des 14 dernières années, occupant plusieurs postes à responsabilité aux Etats-Unis et en Asie. Elle s’est notamment concentrée sur le développement et la distribution des solutions d’investissements alternatives, à savoir le capital-investissement et les hedge funds.

L’opérateur de marchés Euronext a annoncé ce 3 novembre la cotation par Amundi AM d’un nouvel ETF sur Euronext Paris à compter du 7 novembre. Le nouveau véhicule Amundi ETF MKT NEU (FR0013284304) aura pour sous-jacent l’indice iStoxx Europe Multi-Factor Market Neutral.Le fonds est chargé à 0,55%.

Amundi Deutschland a annoncé la nomination de Thomas Kruse en tant que responsable des investissements (CIO). Il remplace dans ces fonctions Jürgen Rauhaus, qui a quitté la société à la fin du mois dernier pour raisons personnelles. Thomas Kruse était précédemment responsable des stratégies overlay et income chez Amundi. Il continuera de piloter le Pioneer Global Multi-Asset Target Income. Thomas Kruse travaillait depuis l’an 2000 chez Pioneer Investments, qui est devenu cette année partie intégrante du groupe Amundi.Par ailleurs, le bureau de Francfort a changé de statut et devient une succursale à part entière, a indiqué le site spécialisé Fondsprofessionell. Le patron de la succursale sera Evi Vogl, Gottfried Hörich devenant chef adjoint pour l’Allemagne et responsable de la distribution d’Amundi.

La boutique de gestion allemande Aquila Capital, basée à Hambourg et spécialisée dans les investissements alternatifs, vient de recruter Christian Humlach en tant que responsable des activités de conseil avec les investisseurs et les partenaires de distribution tels que les banques, les fonds de fonds, les gestionnaires d’actifs et les conseillers financiers en Allemagne et en Autriche, rapporte le site Das Investment. Il accompagnera également les efforts de distribution des stratégies gérées en interne mais également de celles des gérants associés à Aquila. Avant de rejoindre Aquila, Christian Humlach a notamment travaillé pour Legg Mason, Principal Global, UBS Asset Management et ConvertInvest à Vienne.

Aegon Asset Management, qui regroupe les activités de gestion du groupe néerlandais Aegon, vient d’ouvrir une succursale en Allemagne, à Francfort. Aegon Asset Management va ainsi pouvoir proposer à sa clientèle germanophone toutes ses solutions ainsi que celles de Kames Capital et TKPI, dans les stratégies obligataires, actions et multi-classes d’actifs.

Le secteur de la gestion d’actifs comme les autres secteurs souffre d’un écart de salaire entre les hommes et les femmes, le fameux «gender pay gap», écrit le Financial Times. Pour les grandes entreprises britanniques qui maintiennent cet écart, les choses risquent de se compliquer. Une nouvelle loi va en effet obliger les entreprises de plus de 250 salariés à publier cet écart à partir du mois d’avril 2018. Et selon le cabinet Emolument, le «gender pay gap» est de près de 27% en moyenne dans le secteur de l’asset management britannique. Le salaire médian des hommes est de 93.000 livres contre 68.000 livres pour les femmes, sur la base de l’analyse de 10.000 salariés employés par des sociétés de gestion. Un taux qui se compare à celui de 18% tous secteurs confondus au niveau national, selon l’Office national des statistiques ou 9% si l’on retient uniquement les salariés à plein temps. Les sociétés de gestion, de leur côté, assurent qu’il ne s’agit pas là d’un écart pour un même emploi, mais d’un écart dû au fait que les femmes sont moins nombreuses que les hommes à des postes à responsabilité. Schroders, la deuxième plus grande société de gestion cotée au Royaume-Uni, a publié des données sur la question dans son rapport annuel de mars. Il montre un écart de rémunération médian au niveau mondial de 33 % et un écart moyen de 31 %. Les chiffres correspondants pour les bonus sont de 59% et 66 %.

J.P. Morgan Private Bank a nommé Luis Artero au poste de directeur des investissements pour sa filiale de banque privée en Espagne, rapporte le site spécialisé Funds People. L’intéressé est directement rattaché à Borja Astarloa, récemment nommé directeur général de J.P. Morgan Banca Privada en Espagne. Dans le cadre de ses nouvelles fonctions, il dirigera l’équipe de gérants en charge des stratégies d’investissements pour les clients fortunés espagnols. Avant de rejoindre J.P. Morgan, Luis Artero a effectué l’essentiel de sa carrière dans l’équipe fusions-acquisitions de Morgan Stanley à Londres. Il a également officié comme conseiller de clientèle chez Arthur Andersen.

Fortress Investment Group vient de recruter une équipe de gérants de hedge funds en provenance de Deutsche Bank, rapporte le Wall Street Journal. Magnus Lorrain-Smith, qui travaille chez Deutsche Bank depuis 25 ans, Ben Keefe et Apostolos Peristeris ont ainsi quitté la banque allemande en octobre pour rejoindre le gestionnaire d’actifs alternatifs Fortress à New York, selon deux sources anonymes proches du dossier. Assisté de Ben Keefe et Apostolos Peristeris, Magnus Lorrain-Smith a assuré jusque-là la gestion du fonds Aggregator, qui pèse 1 milliard de dollars.Tim Gascoigne, responsable du conseil en hedge fund (« head of hedge fund advisory ») chez Deutsche Asste Management, doit reprendre la gestion du fonds Aggregator, selon une source proche du dossier.

Lyxor doit lancer à partir d’aujourd’hui le premier ETF en Europe basé sur l’égalité entre les genres en entreprises, le Lyxor Global Gender Equality (DR) UCITS ETF. Pour ce faire, la filiale de la Société Générale, s’est alliée avec une fondation spécialisée, basée à Amsterdam et à Londres, cofondée par Diana van Maasdijk, directrice générale d’Equileap et ancienne responsable de la philanthropie chez ABN Amro. «Notre organisation vise à accélérer dans le monde l’égalité entre les hommes et les femmes dans le monde du travail, explique à NewsManagers Diana van Maasdijk. Nous pensons que pour y parvenir on peut utiliser le monde de l’investissement, en offrant aux investisseurs la possibilité de sélectionner les organisations qui font le plus de progrès en la matière. »Pour juger ces progrès, la Fondation, soutenue financièrement par des dons de personnes privées mais aussi des fondations aux Etats-Unis et en Europe et des subventions du gouvernement néerlandais, analyse les rapports de près de 3.000 entreprises situées dans 23 pays développés. Elle note ainsi celles qui ont une capitalisation boursière supérieure à 2 milliards de dollars et des volumes d’échanges quotidiens de plus de 5 millions de dollars, sur la base de 19 critères. Elle édite également un rapport global chaque année et par entreprise. « Notre équipe d’analystes compile et évalue les données publiques et privées en partenariat avec le Département de Finance Durable de l’Université de Maastricht », poursuit Diana van Maasdijk.L’organisation a pu créer différents indices sur la thématique de l’égalité des sexes avec Solactive, le fournisseur allemand d’indices : un indice international, un européen, un sur les Etats-Unis et autre sur les Etats-Unis et le Canada. Pour la première fois, un fonds associé sort en Europe, avec Lyxor donc. « Il s’agit de notre quatrième fonds thématique chez Lyxor. Il fait écho aux Objectifs de Développement Durable des Nations-unies », rappelle Clarisse Djabbari, responsable adjointe de Lyxor ETF. L’ETF suit en fait l’indice Solactive Equileap Global Gender Equality Net Total Return (libellé en USD) qui utilise la base de données d’Equileap. Les sociétés sont classées selon des critères d'égalité de genre (le « score Equileap »). Les critères principaux incluent l’égalité hommes-femmes dans la gouvernance et le management, la rémunération équitable, l'équilibre entre vie professionnelle et vie privée, les politiques mises en œuvre pour le développement des carrières, le recrutement, la protection et les fournisseurs, la transparence et la responsabilité. Sont exclues les sociétés qui tirent la majeure partie de leurs revenus d’activités liées aux armes, au jeu ou au tabac. Définie par Equileap, cette méthodologie («Gender scorecard») est inspirée des principes d’autonomisation des femmes définis par les Nations Unies. Pour obtenir la composition finale de l’indice, les 150 meilleures sociétés sont sélectionnées en appliquant une limite de pondération géographique, en plus de contraintes de liquidité. L’indice est rebalancé tous les ans en septembre, à partir de la mise à jour de la base d’Equileap"Certes les ETF thématiques ESG représentent tout juste 1% du marché des ETF en Europe, mais les flux doublent chaque année, explique Clarisse Djabbari. Depuis le mois de janvier, le marché européen a déjà collecté 1,6 milliard d’euros.» De belles perspectives donc, pour un ETF aux louables vocations.Le Lyxor Global Gender Equality (DR) UCITS ETF est une Sicav luxembourgeoise qui utilise une méthode de réplication physique et est disponible sur Euronext Paris avec un total des frais sur encours de 0,35%.

A l’issue du troisième trimestre 2017, les actifs sous gestion d’Ares Management se sont inscrits à 105,6 milliards de dollars, en hausse de 1,5% par rapport au trimestre précédent et en progression de 8,5% sur un an, a annoncé le gestionnaire d’actifs alternatifs lors de la publication de ses résultats. La croissance des encours d’un trimestre sur l’autre est tirée par une collecte brute de 5,5 milliards de dollars, partiellement compensée 3,4 milliards de dollars de capitaux distribués aux investisseurs.Au cours de ce troisième trimestre, Ares Management a dégagé un bénéfice net de 27,8 millions de dollars contre 43,3 millions de dollars un an auparavant, soit une chute de 35,8%. Ses revenus s’établissent à 283,6 millions de dollars contre 335,4 millions de dollars un an plus tôt.

Le magazine Capital a enquêté sur le salaire de François Fillon, ancien premier ministre français et prétendant à la présidence, chez Tikehau Capital, «dans ce milieu où la discrétion sur les rémunérations reste une des règles d’or». Selon les informations du journal, son salaire (bonus compris) devrait lui assurer un minimum de 300.000 euros annuels. Et comme il a investi dans le capital de l’entreprise, à l’instar des 29 autres associés, il sera également intéressé aux bénéfices. Quand on sait que Tikehau a dégagé 72,4 millions d’euros de résultat en 2016, il peut facilement espérer doubler sa rémunération.