Vie Plus, la filière de Suravenir dédiée aux CGPI, a annoncé, hier, avoir enrichit son contrat d’assurance-vie Patrimoine Vie Plus en proposant une offre de mandat d’arbitrage en partenariat avec la « fintech » Vivienne Investissement. Cette dernière construit des outils statistiques et des solutions de contrôle des risques pour sélectionner dynamiquement les meilleures stratégies d’investissement, en ayant recours aux technologies d’intelligence artificielle, du « deep learning » et du « big data ». « Ainsi, contrairement à la majorité des mandats qui sont pilotés par leur exposition aux différentes classes d’actifs, les orientations de gestion conseillées par Vivienne Investissement sont pilotées systématiquement par leur niveau de risque », expliquent les deux partenaires dans un communiqué.Le nouveau mandat d’arbitrage ainsi proposé est accessible à partir de 5.000 euros. Trois orientations de gestion, 100% en unités de comptes et conseillées par Vivienne Investissement sont possibles : « Amplitude 3 », visant une performance annuelle moyenne de 3% avec une volatilité cible de 3% ; « Amplitude 5 » visant une performance annuelle moyenne de 5% avec une volatilité cible de 5% ; et, enfin, « Amplitude 7 » visant une performance annuelle moyenne de 7% avec une volatilité cible de 7%. L’univers d’investissement comprend plus de 1.000 supports proposés par plus de 150 sociétés de gestion, représentant toutes les classes d’actifs. Cet univers d’investissement est composé à la fois d’OPCVM et d’ETF.

La société de gestion Vestathena a annoncé, ce 2 mai, l’arrivée de Didier Lorre au poste nouvellement créé de directeur de la distribution externe. L’intéressé arrive en provenance d’Amilton Asset Management où il officiait en qualité de directeur commercial.Didier Lorre, 52 ans, a démarré sa carrière en tant que chef de secteur puis responsable régional chez Orangina France avant de rejoindre, en 1995, Invesco Asset Management où il a été successivement chargé d’affaires senior France, responsable distribution « retail » France (1997), directeur commercial adjoint « retail » (1999), puis directeur commercial adjoint France (2002). En 2007, il devient directeur associé chez Swan Capital Management, en charge de la stratégie de développement de la société de gestion. Il a par la suite rejoint Amilton Asset Management en 2013 pour y exercer les fonctions de directeur commercial, assurant notamment le développement d’une gamme de fonds et la création de fonds sur-mesure.

Trois professionnels de l’investissement de BlackRock ont quitté leur emploi pour lancer un fonds de capital-risque de 20 millions de dollars visant des investissements dans des projets blockchain avec un impact social positif, rapporte Financial News. Baptisé Eterna Capital, ce fonds est dirigé par le CEO Andrea Bonaceto. Il a lancé le fonds fin avril avec Nassim Olive, Asim Ahmad et Mattia Mrvosevic, qui travaillaient dernièrement dans l’activité clients institutionnels de BlackRock.

Au cours du premier trimestre 2018, Och-Ziff Capital Management (Och-Ziff) a enregistré une collecte nette de 380,5 millions de dollars, a annoncé ce 2 mai la société de gestion américaine à l’occasion de la publication de ses résultats. Ses actifs sous gestion ressortent ainsi à 32,8 milliards de dollars à fin mars 2018, en hausse de 1,3% par rapport à fin décembre 2017 mais en repli de 3,2% par rapport à fin mars 2017. Depuis la clôture du premier trimestre 2018, les actifs sous gestion ont accusé un nouveau repli pour s’établir à 32,7 milliards de dollars au 1er mai 2018, a indiqué le gestionnaire d’actifs dans un communiqué.Durant ce premier trimestre, Och-Ziff a dégagé 128,4 millions de dollars de revenus contre 139,1 millions de dollars au premier trimestre 2017. Son bénéfice net trimestriel s’inscrit à 3,5 millions de dollars à fin mars 2018 contre une perte nette de 7,2 millions de dollars à fin mars 2017.

Carlyle Group a levé plus de 4 milliards de dollars (3,3 milliards d’euros) pour son dernier fonds européen, rapporte Private Equity News. Il s’agit du premier closing de Carlyle Europe Partners V. En juillet, la société prévoyait de lever 5 milliards d’euros pour le fonds, son cinquième en Europe.

Folksam et Aberdeen Standard Investment lancent AIPP Folksam Europe II, un fonds de fonds qui investira 300 millions d’euros sur le marché immobilier européen sur les trois à quatre années qui viennent, rapporte Realtid.se. Le fonds est ouvert uniquement au groupe Folksam.

Philippe El-Asmar a été nommé responsable du poste nouvellement créé de responsable des stratégies beta en Asie chez J.P. Morgan Asset Management. L’intéressé sera basé à Hong Kong, rattaché à Michael Camacho, responsable mondial des stratégies beta chez J.P. Morgan Asset Management, et aura donc la responsabilité de piloter et accélérer le développement des stratégies beta sur le marché asiatique, à savoir les stratégies alternatives et smart beta ainsi que l’investissement factoriel proposés aux clients retail et institutionnels. La plateforme ETF internationale fait également partie de cette offre.Dans l’immédiat, Philippe El-Asmar se concentrera sur l’offre existante de fonds beta internationaux à destination des clients asiatiques, à l’instar du JPMorgan Systematic Alpha Fund, l’un des plus anciens fonds dans l’univers des «risk premia». Il devrait également accompagner les clients asiatiques dans leur sélection d’ETF parmi les plus de 25 ETF américains et européens déjà disponibles.Avant de rejoindre J.P. Morgan, Philippe El-Asmar a été directeur général et co-fondateur d’Amareos, une société d’analyse de l’information financière utilisant l’intelligence artificielle pour évaluer le sentiment de marché, proposer de la recherche et fournir des services de conseil.

MetLife Investments Asia, filiale asiatique de MetLife Investment Management, la plateforme de gestion institutionnelle du groupe américain MetLife, a annoncé, ce 2 mai, la nomination de Lesley Lo en qualité de directrice des ventes institutionnelles pour l’Asie hors Japon. A ce titre, elle sera chargée de développer les relations avec les clients institutionnels existants ainsi que les activités de gestion d’actifs de MetLife Investments Asia sur l’ensemble du continent, en se concentrant initialement sur le marché de Hong Kong.Lesley Lo arrive en provenance de BNP Paribas Asset Management où elle a occupé différentes fonctions commerciales. Dernièrement, elle était en charge du développement de l’activité auprès des banques centrales et des fonds souverains ainsi qu’auprès des compagnies d’assurances et des fonds de dotations en Asie-Pacifique.

Mirova, an asset management firm affiliated with Natixis Investment Managers, on 2 May announced that it has reduced the carbon footprint for its consolidated equity portfolio, from 3.5° C slightly over two years ago, to 1.7° C. Mirova thus subscribes for all asset classes to the trajectory defined by the international community, to limit temperature rises to 2° C to prevent the most severe effects of climate change.“To reduce the carbon footprint of our equity portfolios, we have gone looking in particular for stocks which are present throughout the value chain in renewable energies and energy efficiency, as well as mid-sized publicly-traded companies not represented in indices,” says Hervé Guez (photo), director of research and equity and fixed income management at Mirova.Since its creation, a statement says, Mirova has sought to place the challenges of a sustainable economy at the core of its strategy. Its objective is to offer solutions which benefit all participants at the firm, with a long-term outlook. Mirova has therefore naturally signed up to the Montreal Carbon Pledge and Portfolio Decarbonization Coalition initiatives launched by the United Nations Principles for Responsible Investment (PRI) and United Nations Environment Programme Finance Initiative (UNEP-fi), ahead of the Paris climate conference COP 21 in 2015.To meet these commitments, Mirova has developed a methodology to measure the climate footprint of its investments, as well as the major market indices. This methodology, unlike most approaches developed previously, adopts a “life cycle” vision of the carbon footprint, which takes into account emissions related to products and services from companies. The impact on the climate of these is crucial in many sectors, either positively, as for renewable energies and energy efficiency sectors, or negatively, as for example for fossil fuels. This method calculates a final indicator for projects, companies and portfolios, which gives the level of compatibility with a climate scenario.

The asset management firm Vestathena on 2 May announced the arrival of Didier Lorre in the newly-created position of director of external distribution. Lorre joins from Amilton Asset Management, where he had been director of sales.Lorre, 52, began his career as head of sector and then regional head at Orangina France, and in 1995 joined Invesco Asset Management, where he was successively senior project manager for Fra ce, head of retail distribution for France (1997), deputy director of retail sales (1999), and then deputy director of sales for France (2002). In 2007, he became a director and partner at Swan Capital Management, responsible for the development strategy at the asset management firm. He then joined Amilton Asset Management in 2013, and served as director of sales, and worked in particular to develop a range of bespoke funds.p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; }

Investments in the private equity sector for European companies last year totalled EUR71.7bn, up 29% year over year, and a record level for the past 10 years, according to statistics released by Invest Europe, the European association of venture capital and private equity firms. Nearly 7,000 businesses benefited from these investments, 87% awarded to small and mid-sized businesses.In the past year, fundraising totalled EUR91.9bn, up 12% compared with the previous year, and the highest total since 2008. Outflows have meanwhile increased by 7%, to EUR42.7bn, the third-highest total of the past 10 years. The number of companies concerned totalled about 3,800.Sectoral analysis shows that the proportion of investment in goods and services companies increased to 24.4% of the total. At nearly the same total, B2B products and services increased their proportion to over 50%, at 23.5%. The proportion in the tech sector rose 6% year over year, to 17% of the total. Companies based in France and Benelux received 27% of total investment, just ahead of the United Kingdom and Ireland (26%) and companies based in Germany, Austria and Switzerland (20%).

The French association of institutional investors (Af2i) has a new member, according to the latest edition of the newsletter from Af2i (April 2018). The professional association welcomes the Caisse de retraite et de prévoyance des clercs et employés de notaires (CRPCEN) as a member.As of 1 January 2018, CRPCEN had 132,500 policyholders for health insurance, and paid pensions to 76,600 pensioners. Active participants number 53,000. The regime is balanced structurally, and has posted surpluses consistently (EUR7.2m in 2015, EUR31m in 2016,and EUR85.3m in 2017).

La Financière de l’Echiquier (LFDE) has recruited Alessandro Arrighi as its country manager for Italy.Arrighi, a French-Italian previously head of business development for Italy and Ticino at Ethenea, began his career in 2000 as a financial adviser at Banca Nazionale del Lavoro, part of the BNP Paribas group. He then joined Aureo Gestioni as head of commercial development for North-Western Italy, and then became sales director and deputy country head for Carmignac.At LFDE, Arrighi will work to implement a strategic plan to strengthen the presence of the brand and to develop assets in Italy. LFDE, which has been presence in the country for 12 years, has deployed a range of largely equity and diversified funds there. Driven by the partnership formed recently between LFDE and the Primonial group, the product range has gained fixed income offerings.

Frankfurt-Trust Investment-Gesellschaft mbH finalised its merger with Oddo BHF Asset Managemetn GmbH on 30 April 2018. The operation was announced in November last year. Frankfurt Trust is a German asset management firm, which had been part of BHF before the acquisition by Oddo, but whose activities and assets had not yet been integrated. Oddo BHF Asset Management, now with EUR61bn in assets, takes a place as the “third-largest independent actor in asset management in Europe,” a statement says. Oddo BHF AM now has nearly 300 employees, and three investment centres in Paris, Düsseldorf and Frankfurt.“With the merger of Frankfurt-Trust and Oddo BHF AM GmbH, we want to strengthen our single French-German asset management model. We now share a single identity, a single brand, a single organisation and a single combined product range, which gives our clients a vast selection of expertise. Our ambition is to extend our partnership with distributor clients, while deepening our relationship with institutional investors,” says Nicolas Chaput, Global CEO and co-CIO of Oddo BHF Asset Management.

ABN Amro on 2 May announced the launch of a fund dedicated to the energy transition, Energy Transition Fund. The fund, which has a target size of over EUR200m in the next five years, will buy in for total investments raising from EUR10m to EUR25m per transaction, a statement says. The fund, led by Frederik Deutman, will operate primarily in the Netherlands and Northern Europe.

The heads of active asset management firms are expected to increase their collaboration throughout the sector, by developing a framework to allow companies to identify potential attacks and to respond to them appropriately as quickly as possible, according to a study by the British Investment Association (IA) and the consulting firm KPMG. The professional association has created a committee dedicated to cyber-security to assist asset management companies with these issues and to develop a guide to cyber-security in partnership with regulators and public bodies. The committee met for the first time last month.According to the report, asset management firms should share information about cyber-attack threats. They should also share best practices in the area, and collaborate collectively to train personnel in cyber-security, investment in new technologies, and form a consortium to share their experiences.A shared collaborative platform would also make it possible to increase the lobbying of the sector with third parties, such as data providers, stock market operators and banks specialised in custody or administration of funds. According to the study, active asset management firms will probably form a privileged target for cyber-attacks, in light of the significant amounts of assets under management, but players in the sector are less well-prepared than in insurance or banking.

p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; } As of 31 March 2018, the total net assets of collective investment organisms, including OPC vehicles subject to the 2010 law, specialist investment funds and SICAR vehicles, came to EUR4.148trn, compared with EUR4.187trn as of 28 February 2018, a decline of 0.92% in one month, according to statistics released by the Luxembourg financial sector surveillance commission (CSSF). Over the past 12 months, the volume of net assets has risen by 6.22%. The Luxembourg OPC industry in March saw a negative variation totalling EUR38.425bn. This decline respresents the balance of positive net issues, totalling EUR17.9bn (0.43%), and the unfavourable evolution of financial markets, totalling EUR56.325bn (-1.35%).

Sumitomo Mitsui Financial Group and Daiwa Securities Group are in final talks to merge their affiliate investment companies, according to Nikkei. The two groups expect to combine Sumitomo Mitsui Asset Management and Daiwa SB Investments. The parties are shooting at spring 2019 for the new entity to begin operating.The groups are pushing for a merger to create a more competitive player that could attract foreign investors and improve management.At the end of March the two investment specialists had almost 5.2 trillion yen ($47.5 billion) worth of public placement investment trusts under management. This combined figure would make the merged company Japan’s sixth largest player in this segment.Combined total assets under management, including those being handled on behalf of companies and institutional investors, were more than 20 trillion yen. This would put the new company close to PGIM Japan, which is the country’s seventh largest asset management company.

Morningstar vient de promouvoir Hortense Bioy au poste de directrice de la recherche durable («sustainability research») et des stratégies passives pour l’Europe, rapport le site Investment Week. L’intéressée officiait jusque-là en tant que directrice de la recherche sur les fonds passifs en Europe, fonction qu’elle continuera à exercer. Hortense Bioy a rejoint Morningstar en 2010 en tant qu’analyste senior sur les ETF, avant de devenir directrice de la recherche sur les fonds passifs européens fin 2012. Avant d’intégrer Morningstar, elle a été journaliste financière chez Bloomberg pendant trois ans.

Le gestionnaire d’actifs et de fortune britannique Rathbone Brothers (Rathbones) a annoncé, ce 1er mai, la promotion de Paul Stockton, actuel directeur financier du groupe, au poste nouvellement créé de « managing director » en charge de la division Rathbone Investment Management. L’intéressé restera directement rattaché à Philip Howell, directeur général de la société de gestion. Il conserve également sa fonction d’administrateur exécutif au sein des conseils d’administration de Rathbone Brothers et Rathbone Investment Management. « Une démarche a été initiée pour identifier et recruter son successeur au poste de directeur financier du groupe », indique Rathbones dans un communiqué. D’ici là, Paul Stockton continuera d’exercer ses responsabilités de directeur financier, poste qu’il occupe depuis près de 10 ans, afin d’assurer une transition en douceur.Dans le cadre de ses nouvelles fonctions, Paul Stockton supervisera la gestion au quotidien de Rathbone Investment Management, travaillant en étroite collaboration avec l’équipe de direction pour développer l’activité. En parallèle, Mike Webb conserve son poste de directeur général de Rathbone Unit Trust Management, dont les encours s’élèvent à 5,3 milliards de livres à fin 2017. A fin décembre 2017, le groupe Rathbones totalisait 39,1 milliards de livres d’actifs sous gestion, dont 33,8 milliards de livres d’actifs gérés par Rathbone Investment Management.

Sumitomo Mitsui Financial Group (SMFG) et Daiwa Securities sont en négociations finales en vue de fusionner leurs filiales de gestion d’actifs, rapporte le quotidien japonais Nikkei. Les deux groupes souhaiteraient que le rapprochement entre Sumitomo Mitsui Asset Management et Daiwa SB Investments soit effectif au printemps 2019. A fin mars, les deux spécialistes de l’investissement géraient près de 5.200 milliards de yens (47,5 milliards de dollars) de fonds de placement. Ce chiffre combiné ferait de l’entreprise fusionnée le sixième acteur japonais dans ce segment. Tout confondu (y compris les mandats notamment), les deux groupes gèrent 20.000 milliards de yen. SMFG pourrait être majoritaire au sein du nouvel ensemble. Avec Daiwa, il souhaiterait créer un acteur plus compétitif pour attirer des investisseurs étrangers et réduire leurs coûts. Les compagnies d’assurance affiliées des deux groupes devraient être aussi au capital. Le journal rappelle qu’en juillet 2016, SMFG avait porté sa participation dans Sumitomo Mitsui Asset Management à 60% contre 40%.

Huw van Steenis, l’ancien analyste vedette de Morgan Stanley et Schroders, va rejoindre la Bank of England en tant que conseiller senior du gouverneur, Mark Carney, rapporte le Financial Times. L’intéressé a été nommé mercredi pour neuf mois. Il conseillera le gouverneur sur une série de sujets que Mark Carney affectionne : secteur des fintech, l’économie bas carbone, l’émergence des économies émergentes. Ce poste a été créé spécialement pour Huw Van Steenis, qui rejoindra la Banque d’Angleterre comme salarié à plein temps.

Aviva Investors a recruté Roger Price-Haworth au poste de responsable des consultants mondiaux, rapporte Pensions & Investments qui cite une porte-parole de la société de gestion. L’intéressé remplace Jennifer Stillman. Basé à Londres, Roger Price-Haworth est rattaché à Remi Casals, responsable du département dédié aux institutionnels européens. Précédemment, il officiait en qualité de responsable des institutionnels pour le Royaume-Uni et l’Irlande chez Pictet Asset Management.

Le Régime de retraite des enseignantes et des enseignants de l’Ontario (RREO ou Ontario Teachers’ Pension Plan, OTPP) a annoncé, ce 1er mai, la nomination de Dale Burgess en qualité de « senior managing director » en charge du pôle infrastructures et ressources naturelles. Basé à Toronto, l’intéressé supervisera les acquisitions et la gestion d’actifs en matière d’infrastructures à l’échelle mondiale ainsi que les investissements dans les secteurs de l’agriculture, du pétrole et du gaz, des terrains forestiers exploitables et des minéraux. Dale Burgess était responsable de cette activité par intérim depuis mi-février.Dale Burgess a rejoint OTPP en 1996 et était dernièrement « managing director » en charge des infrastructures et des ressources naturelles pour l’Amérique latine. Dans le cadre de cette fonction, il supervisait les activités des sociétés en portefeuille ainsi que le développement commercial dans les pays cibles de toute la région Amérique latine.

Columbia Threadneedle a décidé de fermer son fonds axé sur les actions de la Grande Chine après avoir vu ses encours chuter de manière significative, rapporte Citywire Selector. Interrogé par le site d’information anglais, la société de gestion a indiqué que le fonds Threadneedle (Lux) – Greater China Equities a été fermé le 16 avril. Il affichait modestement 4,5 millions de dollars d’encours à fin décembre 2017. La gérante Vanessa Donegan supervisait le fonds, domicilié au Luxembourg, depuis octobre 2013. Elle continue de gérer les fonds Threadneedle China Opportunities et Threadneedle Asia.

L’Association française des investisseurs institutionnels (Af2i) compte un nouveau membre, selon la dernière édition de la lettre d’information de l’Af2i (avril 2018). L’association professionnelle vient d’accueillir dans ses rangs la Caisse de retraite et de prévoyance des clercs et employés de notaires (CRPCEN). Au 1er janvier 2018, la CRPCEN gère 132500 bénéficiaires au titre de l’Assurance Maladie, elle verse des pensions à 76 600 retraités. Ses ressortissants actifs sont au nombre de 53 000. Le régime est structurellement équilibré et enregistre des résultats excédentaires croissants (7,2 millions d’euros en 2015, 31 millions d’euros en 2016, 85,3 millions d’euros en 2017).

Le gestionnaire d’actifs néerlandais Kempen Capital Management a annoncé, ce 2 mai, le lancement d’un nouveau véhicule, baptisé Private Markets Fund. Ce nouveau produit est un compartiment de la sicav Kempen Alternative Markets Fund, domiciliée au Luxembourg. Le fonds regroupe quatre classes d’actifs dans le secteur privé, à savoir les entreprises non cotées en capital-investissement, les infrastructures, l’immobilier et les terrains (agricoles et forêts). Le fonds investit à travers une sélection de gestionnaire de fonds, précise la société de gestion dans un communiqué. Concrètement, en matière de capital-investissement, le fonds se concentrera sur une large palette de sous-jacents d’investissements, comme le « venture capital », les rachats (« buy-out ») de petites et moyennes entreprises en Europe. Dans les autres classes d’actifs, le véhicule investira à l’échelle mondiale, en se concentrant plus particulièrement sur les marchés développés.A ce stade, le fonds Private Markets est disponible pour les investisseurs professionnels uniquement au Royaume-Uni, aux Pays-Bas, en Belgique et en Allemagne.

ABN Amro a annoncé ce 2 mai le lancement d’un fonds dédié à la transition énergétique, Energy Transition Fund. Le fonds, qui a une taille cible de plus de 200 millions d’euros au cours des cinq prochaines années, prendra des tickets compris dans une fourchette de 10 à 25 millions d’euros par transaction, précise un communiqué. Le fonds, piloté par Frederik Deutman, interviendra principalement aux Pays-Bas et en Europe du Nord.

Caspar van Eijck, qui travaillait depuis 2009 chez Schroders, en dernier lieu comme «client director Benelux Institutional Clients», vient de rejoindre Pimco en qualité de «account manager Benelux Institutional Clients», rapporte le site spécialisé Fondsnieuws.