La Commission européenne a annoncé vendredi avoir approuvé le rachat d’Imerys Toiture, filiale du producteur de minéraux industriels Imerys, par la société de capital-investissement Lone Star Funds. «La Commission a conclu que la concentration envisagée ne soulèverait pas de problème de concurrence, car les chevauchements entre les activités des entreprises sont très limités», a indiqué Bruxelles dans un communiqué.
Le gestionnaire américain Blackstone a annoncé le 4 octobre le rachat de Clarus, une société d’investissement spécialisée dans les sciences de la vie, qui a levé 2,6 milliards de dollars depuis sa création. Clarus dispose de bureaux à Boston et San Francisco et servira de socle au lancement de Blackstone Life Sciences, plate-forme d’investissement du groupe dans le secteur. Le géant américain comptabilise déjà plus de 19 milliards de dollars d’investissements dans le secteur de la santé à travers plus de 40 transactions.
AG2R La Mondiale a annoncé hier la création d’un fonds d’investissement dédié à l’innovation et à la recherche et développement, baptisé ALM innovation. Doté de 10 millions d’euros, ALM Innovation s’intéresse à des entreprises en phase d’accélération, a minima au stade de la série A, dont l’activité est liée à la e-santé, la fintech, l’assurtech ou encore à l’efficacité opérationnelle. L’investissement du fonds ALM innovation s’effectuera exclusivement en France et en Europe, pour des tickets compris entre 300.000 et 1 million d’euros. «Ce fonds est une des composantes de notre ambitieux plan d’investissement dans le digital et l’innovation. Il a vocation à compléter nos investissements dans des fonds de private equity dont la part allouée au capital innovation représente 15 millions d’euros par an», souligne David Simon, membre du comité exécutif en charge des finances, des investissements et des risques. La prise de participation au capital sera minoritaire tout en étant suffisamment significative pour participer à la gouvernance, précise AG2R La Mondiale.
Après les chantiers stratégiques, Clever Age peut s’atteler à la montée au capital de son management. Soutenu depuis trois ans par Ardian, le spécialiste de la digitalisation de l’expérience client vient de boucler une opération de 16 millions d’euros qui permet à 30 managers de devenir actionnaires. Réalisée grâce à une dette arrangée par Crédit du Nord, l’opération intervient dans un contexte de forte croissance. Capable de conseiller, d’exécuter mais aussi de contrôler le bon déroulement de projets digitaux web et mobile, Clever Age a enregistré un doublement de son chiffre d’affaires depuis l’entrée d’Ardian, à 30 millions d’euros. En dehors de l’Hexagone, la société est désormais présente à Hong Kong et Singapour, ainsi qu’en Amérique du Nord à la suite du rachat du canadien Clever Today.
Accès Industries enrichit sa gamme de produits. Passé l’an dernier sous le contrôle de Parquest Capital, accompagné de CM-CIC Investissement et de l’IRDI, le spécialiste de la location de matériel de levage vient de racheter son homologue Matelev. Plus petit, avec 8 millions d’euros de chiffre d’affaires contre 62 millions pour Accès Industries, ce dernier permettra au nouvel ensemble de muscler son pôle de location de long terme ainsi que sa clientèle d’industriels. Dans un marché porteur, les deux groupes affichent des croissances supérieures à 5% qui devraient s’enrichir de cette complémentarité. Assaini sur le plan de l’endettement grâce à une unitranche moins gourmande en cash-flow, Accès Industries n’a pas eu besoin de fonds propres supplémentaires de Parquest pour boucler l’opération.
Une nouvelle page s’ouvre chez ADF. Issu d’une scission de GDF, le spécialiste de la maintenance industrielle vient d’enregistrer l’entrée en minoritaire d’Abénex à son capital, parallèlement à la sortie d’ActoMezz, arrivé en 2014 à l’occasion d’un MBO sponsorless, et d’ACE Management, entré en 2016 lors de l’acquisition par ADF de Latécoère Services. Présent au capital depuis 2007, quand ADF avait pris son indépendance, Etoile ID poursuit en revanche l’aventure. Cette opération permet au management de réaliser du cash out tout en consolidant le bilan du groupe, dans la perspective de sa croissance à l’international. Cette semaine, le groupe a notamment inauguré un nouveau site au Maroc, dans la zone franche Casablanca Midparc, pour servir plusieurs grands comptes de l’aéronautique.
Orbility va mettre l’accent sur la mobilité urbaine. Fruit d’un carve-out de Conduent, le groupe centré sur les activités de service issu de la scission de Xerox, le spécialiste de la billettique et de contrôle d’accès destinés aux parkings dits «hors voirie» (souterrains, aéroports) entend accélérer sa croissance en misant notamment, avec le soutien d’Andera Partners, sur le déploiement des nouveaux usages. S’il revendique aujourd’hui une part de marché de 30% en France, où Indigo est son plus gros client, le groupe souhaite par ailleurs repartir de l’avant au Royaume-Uni grâce à des moyens marketing renforcés, tout en poursuivant son développement sur les marchés les moins matures, Asie et Moyen-Orient en tête. Les opérations de croissance externe font partie des pistes de réflexion.
AG2R La Mondiale a annoncé jeudi la création d’un fonds d’investissement dédié à l’innovation et à la recherche et développement, baptisé ALM innovation. Doté de 10 millions d’euros, ALM Innovation s’intéresse à des entreprises en phase d’accélération, a minima au stade de la série A, dont l’activité est liée à la e-santé, la fintech, l’assurtech ou encore à l’efficacité opérationnelle. L’investissement du fonds ALM innovation s’effectuera exclusivement en France et en Europe, pour des tickets compris entre 300.000 et 1 million d’euros.
Plusieurs structures profitent d’un marché en plein essor et d’un écosystème national favorable pour se lancer. Des critères précis s’imposent à elles.
La firme de capital investissement Cinven projette de lancer son septième fonds de LBO (leverage buy-out). Objectif visé pour ce nouveau véhicule: 8 milliards d’euros, selon l’agence Bloomberg. Le processus de levée pourrait démarrer dès cette année. Cinven, qui n’a pas fait de commentaires, avait levé 7 milliards d’euros pour son précédent fonds en 2016. La société britannique n’est pas la seule à vouloir profiter de l’abondance de liquidités qui se déversent sur le non-coté. Permira aurait l’intention de lever jusqu'à 10 milliards d’euros pour son prochain millésime.
Le gestionnaire américain Blackstone a engagé des discussions avec des investisseurs en vue de lever un deuxième fonds, destiné à prendre des participations minoritaires au capital d’asset managers alternatifs, indique Bloomberg. Le groupe a déjà levé un premier fonds de 3,3 milliards de dollars en 2014, Blackstone Strategic Capital Holdings, pour de telles prises de participations. Il a par exemple investi récemment chez Francisco Partners, spécialiste de la tech. Le prochain véhicule de Blackstone pourrait lui aussi atteindre 3,3 milliards de dollars.
Soros Fund Management (SFM), le family office du milliardaire George Soros, scinde ses activités d’investissement dans le non coté. L'équipe de 25 personnes, dirigée par David Wassong et Ravi Yadav, qui supervise un portefeuille de 2 milliards de dollars dans le private equity, prend son indépendance, précise Bloomberg. Le nom de la nouvelle société n’est pas encore connu. La famille Soros s’est engagée à confier 2 milliards de dollars supplémentaires à cette équipe. Ces changements interviennent alors que Soros Fund Management a nommé l’an dernier à sa tête Dawn Fitzpatrick, une ancienne d’UBS AM. Celle-ci réorganise l’activité car George Soros a transféré le gros de ses avoirs à une fondation.
Le gestionnaire américain Blackstone a engagé des discussions avec des investisseurs en vue de lever un deuxième fonds, destiné à prendre des participations minoritaires au capital d’asset managers alternatifs, indique Bloomberg. Le groupe a déjà levé un premier fonds de 3,3 milliards de dollars en 2014, Blackstone Strategic Capital Holdings, pour de telles prises de participations. Il a par exemple investi récemment chez Francisco Partners, spécialiste de la tech. Le prochain véhicule de Blackstone pourrait lui aussi atteindre 3,3 milliards de dollars.
La firme de capital investissement Cinven projette de lancer son septième fonds de LBO. Objectif visé pour ce nouveau véhicule: 8 milliards d’euros, selon l’agence Bloomberg. Le processus de levée pourrait démarrer dès cette année. Cinven, qui n’a pas fait de commentaires, avait levé 7 milliards d’euros pour son précédent fonds en 2016. La société britannique n’est pas la seule à vouloir profiter de l’abondance de liquidités qui se déversent sur le non coté. Permira aurait l’intention de lever jusqu'à 10 milliards d’euros pour son prochain millésime.
Soros Fund Management (SFM), le family office du milliardaire George Soros, scinde ses activités d’investissement dans le non coté. L'équipe de 25 personnes, dirigée par David Wassong et Ravi Yadav, qui supervise aujourd’hui un portefeuille de 2 milliards de dollars dans le private equity, prend son indépendance, précise Bloomberg en citant des sources proches du dossier. Le nom de la nouvelle société n’est pas encore connu. La famille Soros s’est engagée à confier 2 milliards de dollars supplémentaires à cette équipe.
L’acquisition par le fonds de capital-investissement Blackstone d’une participation de 55% dans le groupe d’informations Thomson Reuters a été bouclée hier soir. A l’issue de cette opération d’environ 20 milliards de dollars (17 milliards d’euros), Thomson Reuters conserve 45% de la division Financial & Risk (F&R), rebaptisée Refinitiv. David Craig, qui dirigeait F&R, en devient le directeur général. Il s’agit de la restructuration la plus importante du groupe depuis le rachat il y a une décennie de Reuters Group par Thomson Corp, à l'époque pour 8,7 milliards de livres, soit 17 milliards de dollars au taux de change alors en vigueur. Blackstone s’est engagé à verser annuellement 325 millions de dollars (280 millions d’euros) pendant 30 ans à Reuters News, qui fournit des nouvelles pour le produit phare de F&R, Eikon.Thomson Reuters conserve la division information, Reuters News, ainsi que ses divisions Legal and Tax et Accounting.
Newfund a annoncé hier la finalisation de la levée de capitaux du fonds Newfund 2, à hauteur de 130 millions d’euros, dédié à l’investissement dans des entreprises innovantes en France et aux Etats-Unis. Le total sous gestion de Newfund s'élève désormais à 230 millions d’euros. 95% des souscriptions viennent d’entrepreneurs. 65% d’entre eux avaient déjà souscrit au fonds Newfund 1. François Véron, l’un des fondateurs de Newfund, a indiqué qu’il avait été envisagé dans un premier temps un objectif de taille de 180 millions d’euros, afin de capter quelques investisseurs institutionnels, avant de retenir une fourchette de 120 à 150 millions d’euros.
Newfund a annoncé le 24 septembre la finalisation de la levée de capitaux du fonds Newfund 2, à hauteur de 130 millions d’euros, dédié à l’investissement dans des entreprises innovantes en France et aux Etats-Unis. Le total sous gestion de Newfund s'élève désormais à 230 millions d’euros. Newfund a réuni dans ce FPCI la plus large base d’entrepreneurs et de particuliers avertis investisseurs dans un fonds d’innovation non fiscal. Ainsi, 95% des souscriptions viennent d’entrepreneurs, dont un certain nombre ont été eux-mêmes accompagnés par les fondateurs de Newfund par le passé. 65% d’entre eux avaient déjà souscrit au fonds Newfund 1.
La société financière I&P Développement 2 (IPDEV 2), gérée par Investisseurs & Partenaires, un investisseur d’impact dédié aux PME africaines, a annoncé hier avoir clôturé sa levée de fonds de 11,5 millions d’euros, avec un capital total de 21 millions d’euros. Par ailleurs, IPDEV 2 a levé 15 millions d’euros auprès d’investisseurs africains qui cofinancent chaque fonds. Avec l’appui de plusieurs investisseurs, dont la Banque Africaine de Développement et le Soros Economic Developement Fund, IPDEV 2 va inaugurer dix fonds d’impact dans dix pays africains. Cinq fonds sont déjà opérationnels, au Burkina Faso, en Côte d’Ivoire, à Madagascar, au Niger, et au Sénégal.
Le fonds d’investissement Activa Capital a annoncé vendredi la nomination de Christophe Parier et Alexandre Masson en tant que managing partners de la société de gestion. Ils deviennent respectivement président et directeur général et succèdent au fondateur Charles Diehl, qui devient chairman. Le quatrième partner de la firme est Pierre Chabaud. Christophe Parier et Alexandre Masson renforcent au passage leur participation au capital.
Le fonds d’investissement Activa Capital a annoncé vendredi la nomination de Christophe Parier et Alexandre Masson en tant que managing partners de la société de gestion. Ils deviennent respectivement président et directeur général et succèdent au fondateur Charles Diehl, qui devient chairman. Le quatrième partner de la firme est Pierre Chabaud.
Une page se tourne chez Proengin. Après le départ en janvier du dirigeant en poste depuis le début des années 2000, le spécialiste des détecteurs de menaces chimiques et bactériologiques vient de recomposer son capital avec l’entrée du fonds Capital Export. L’opération permet la sortie de Galiena Capital, actionnaire depuis 2009, et la montée au capital du repreneur Jean-François Brun. Capital Export, qui réalise à cette occasion la première opération de son fonds 2 toujours en phase de levée, entend notamment soutenir le développement du groupe sur l’important marché américain en renforçant les forces commerciales, ainsi qu’en Asie. Proengin va par ailleurs travailler son offre de services (maintenance, service client) et la connectivité de ses produits pour séduire ses clients militaires et civils.
Colisée développe ses positions en Espagne. Le groupe de maison de retraites contrôlé depuis mi-2017 par IK Investment vient de faire l’acquisition de STS Grup, qui lui apporte six établissements en Catalogne. Colisée poursuit ainsi sa stratégie de build-up, illustrée en avril 2017 par l’acquisition de 12 maisons de retraite du groupe GDP Vendôme. Colisée contrôle aujourd’hui 114 sites, soit environ 120.000 lits. Pour l’heure, la quasi-totalité sont établis en France, tandis que l’Italie est le deuxième marché avec environ 1.000 lits. A l’occasion du rachat de STS Grup, Colisée a remis à plat ses lignes d’acquisition en émettant un term loan de 120 millions d’euros. Le groupe va poursuivre son offensive sur ses marchés et pourrait ouvrir de nouveaux fronts, notamment en Allemagne et au Benelux.
Latour Capital prend le relais de Quilvest Private Equity au capital de Sogetrel. Renforcé par l’acquisition de Sturno Telecom en 2016, puis d’Eryma en 2017, le spécialiste de l’intégration de réseaux et des systèmes de communication s’est approché l’an dernier des 400 millions d’euros de chiffre d’affaires, et devrait frôler les 500 millions cette année. L’atteinte rapide de ses objectifs a conduit Quilvest et le management à rechercher un nouveau partenaire pour poursuivre le développement du groupe. L’accroissement de la part de la sécurité électronique dans le chiffre d’affaires, qui atteint aujourd’hui 20%, et celle des objets connectés (smart city) font partie des pistes de développement, de même que l’international. Sogetrel a pour l’heure une petite implantation dans le Benelux.
Weinberg Capital va épauler Realease Capital. Jusque-là accompagné par Andera, entré en 2015 en qualité de minoritaire, le spécialiste de la location évolutive (matériel informatique, équipements numériques, industriels, médicaux et technologiques) entend doubler son chiffre d’affaires sur les cinq prochaines années. Outre la croissance organique, portée par la croissance du secteur et les gains de parts de marché, le groupe escompte réaliser des opérations de croissance externe. En 2016, Realease Capital s’était déjà renforcé avec l’acquisition d’Optelia, un spécialiste des équipements dédiés à l’efficacité énergétique. Le groupe va aussi accélérer la digitalisation de ses process pour améliorer ses marges, en permettant à ses commerciaux de se concentrer sur les dossiers les plus complexes.