BlackRock souligne la fragilité des assureurs américains
En cas de chute des marchés actions équivalente à celle de 2008, leurs actifs se déprécieraient encore plus qu'il y a neuf ans
Toute l'actualité Banque et Assurance
août 2017
SwissLife France voit la vie en rose
Au premier semestre, la filiale de l’assureur suisse a amélioré sa marge sur affaires nouvelles ainsi que son chiffre d’affaires.
Les banques européennes s’alarment des projets du Trésor américain
Craignant une rupture de l'équité concurrentielle, la Fédération bancaire européenne demande à la Commission européenne un moratoire sur certaines réformes des règles dites de Bâle 3.
Redwood Bank lance ses activités destinées aux PME
Quatre mois après avoir obtenu sa licence bancaire au Royaume-Uni, Redwood Bank a annoncé hier avoir lancé ses activités de financement des PME et des investisseurs spécialisés dans l’immobilier commercial et résidentiel. L’établissement, qui a recours à une infrastructure informatique totalement dématérialisée, propose également aux entrepreneurs un compte d’épargne offrant un taux d’intérêt annuel de 0,45%. La banque est détenue à 100% par Redwood Financial Partners, une société majoritairement contrôlée par Jonathan et David Rowland dans laquelle la municipalité de Warrington a une participation de 33%.
Les régulateurs bancaires lèvent le pied après l’ouragan Harvey
Avec la bénédiction des superviseurs, les banques peuvent se montrer plus souples, temporairement, vis-à-vis des emprunteurs texans.
La première banque pakistanaise est poursuivie aux Etats-Unis
Habib Bank, la première banque pakistanaise par la capitalisation boursière, est sous le coup d’une amende de 630 millions de dollars (525 millions d’euros) exigée par le régulateur de l’Etat de New York. Elle est accusée de ne pas avoir respecté la réglementation en matière de lutte contre le blanchiment et d’opérations de clearing sur le dollar. La banque fait valoir qu’elle a l’intention de quitter les Etats-Unis, mais le régulateur voudrait l’entendre sur ces faits. L’action de la banque pakistanaise a terminé hier en baisse de 5% à Karachi.
"Avec le modèle interne, nous observons un effet positif avéré sur le SCR"
Répondant au questionnaire Couronnes Instit Invest 2017, Cristiano Borean, directeur financier de Generali France, présente la mise en place du modèle interne Vie du groupe dans le cadre de Solvabilité 2. Lancé en 2012, ce projet qui a nécessité d'importants moyens humains et techniques, a obtenu le feu vert des autorités en 2016. Le modèle interne permet au groupe de disposer d'une meilleure représentation de l’ensemble de ses risques par rapport au modèle standard et d'accroître sa rentabilité.
Les banques européennes veulent un moratoire sur Bâle 3
La Fédération bancaire européenne fait sa rentrée. Dans un courrier adressé au vice-président de la Commission européenne, Valdis Dombrovkis, et cité par Bloomberg, la FBE demande à l’exécutif de mettre entre parenthèses l’application de deux mesures clés de la réglementation bancaire Bâle 3: le calcul des risque des activités de trading (FRTB, fundamental review of the trading book), et le ratio de liquidité à un an (NSFR, net stable funding ratio).
L’épargne salariale ne sera pas soumise à l'impôt sur le revenu
Les professionnels de l’épargne peuvent être soulagés. Le gouvernement n’entend pas, en effet, modifier la fiscalité de l’épargne salariale, a annoncé ce lundi 28 août sur RTL le ministre de l’Economie et des Finances, Bruno Le Maire. Ce dernier a rappelé que l’épargne salariale est soumise aux prélèvements sociaux mais pas à l’impôt sur le revenu. « Nous ne toucherons pas à la fiscalité de l’épargne salariale, a clairement déclaré Bruno Le Maire. Aujourd’hui, cette épargne salariale n’est pas fiscalisée à l’impôt sur le revenu. Nous ne toucherons pas à cela. ». Les prélèvements sociaux vont toutefois augmenter de 15,5% à 17,2%. Mi-juillet, le Premier ministre Edouard Philippe a précisé que l’instauration d’un prélèvement forfaitaire unique (PFU) d’environ 30% sur les revenus de l’épargne se ferait en 2018. Toutefois, les contours de cette réforme, ainsi que la liste des produits concernés, restent à préciser. Le maintien en l’état de la fiscalité de l’épargne salariale figure parmi une série de mesures destinées à augmenter le pouvoir d’achat des salariés, a souligné Bruno Le Maire.
Des sociétés de gestion allemandes optent pour la répercussion au client des coûts de la recherche externe
Les sociétés de gestion allemandes ne semblent pas vouloir prendre en charge les frais liés à la recherche externe. Après Union Investment, le groupe DekaBank a indiqué au quotidien financier Börsen-Zeitung qu’il ne prendrait pas à son compte le coût de la recherche externe qui sera transféré aux fonds et donc aux investisseurs dans les fonds. Les sociétés de gestion allemandes pourraient ainsi prendre le contrepied de de plusieurs grandes sociétés de gestion qui ont fait savoir récemment qu’elles paieraient elles-mêmes la recherche, à l’instar d’Unigestion, T.Rowe Price Group, JP Morgan AM, Vanguard, Jupiter, M&G ou encore Aberdeen.Cela dit, d’autres sociétés comme GLG, Janus Henderson et Schroders prévoient en revanche de répercuter ce coût au client. Et le Börsen-Zeitung indique que certains grands noms de la gestion outre-Rhin n’ont pas encore fait part de leurs projets en la matière, à l’instar de Deutsche Asset Management ou encore d’Allianz Global Investors. Ils ont encore quelques semaines pour le faire. La nouvelle réglementation, qui s’inscrit dans le cadre de la directive MIF 2 et entrera en vigueur à compter de janvier 2018, obligera les sociétés de gestion de fonds à être claires sur les montants qui sont facturés pour payer la recherche.
La première banque pakistanaise poursuivie par l’Etat de New York
Habib Bank, la première banque pakistanaise par la capitalisation boursière, est sous le coup d’une amende de 630 millions de dollars exigée par le régulateur de l’Etat de New York. Elle est accusée de ne pas avoir respecté la règlementation en matière de lutte contre le blanchiment et d’opérations de clearing sur le dollar. La banque fait valoir qu’elle a l’intention de quitter les Etats-Unis, mais le régulateur voudrait l’entendre sur ces faits. Le cours boursier de la banque pakistanaise chutait de 5% ce mardi matin.
L’ouragan Harvey déprime les assureurs britanniques
Après un lundi de marchés fermés à la Bourse de Londres pour cause de jour férié, les assureurs britanniques pâtissent aujourd’hui de leur exposition à l’ouragan Harvey. Lancashire (dont le titre reculait de 2,3% en milieu de matinée), Hiscox (-2,4%) et Beazley (-1,5%) sont les plus gros perdants parmi les assureurs non-vie de l’indice FTSE. Les réassureurs sont aussi exposés : les actions du courtier en réassurance JLT Re reculaient de 1,04% en milieu de matinée.
La banque irlandaise PTSB est mise à l’amende
La Banque centrale européenne (BCE) a annoncé hier avoir infligé une amende de 2,5 millions d’euros à la banque irlandaise Permanent TSB (PTSB) pour infraction aux règles de liquidité, la première depuis que l’institut d'émission s’est chargé, en 2014, de la supervision des grandes banques de la zone euro. La banque, dont Dublin détient toujours 75% du capital, a été nationalisée comme d’autres établissements à la suite de la crise financière de 2008 sous la pression de Bruxelles et de la BCE qui redoutaient un effet de contagion de l’implosion du système bancaire irlandais. L’amende imposée à PTSB correspond à 5% du bénéfice de 53 millions d’euros réalisé au cours des six premiers mois de l’année. PTSB a expliqué que ces infractions résultaient d’une «interprétation erronée» des règles européennes et qu’elle l’avait signalé elle-même à la BCE. «A aucun moment durant cette période, la situation réelle de liquidité du groupe ne s’est dégradée», affirme la banque, ajoutant qu’elle se conformait entièrement aux règles depuis avril 2016.
MetLife retrouve des marges de manœuvre pour rétribuer ses actionnaires
L’assureur américain a conclu un accord moyennant le versement de 26 millions de dollars.
Les assureurs croisent les doigts pour la fin de l’ouragan Harvey
L’ouragan Harvey pourrait coûter de 3 à 8 milliards de dollars aux assureurs et réassureurs – mais beaucoup refusent encore de se prononcer.
De lourdes sanctions menacent Commonwealth Bank of Australia
Commonwealth Bank of Australia (CBA) pourrait faire l’objet de nouvelles mesures du gouvernement dans le sillage des accusations de blanchiment révélées le 3 août. Outre ce dossier, pour lequel la banque risque une amende record, CBA, qui a débarqué son directeur général, fait face à des problèmes liés à la vente de produits d’assurance à plusieurs milliers de clients. «Il y a d’autres réponses qui sont sur la table, et je travaille étroitement avec les régulateurs pour m’assurer que nous aboutirons à une réponse lourde à ce qui s’est passé chez CBA», a déclaré à la radio le ministre du Trésor australien, Scott Morrison.
La justice française donne raison à Landsbanki
Le tribunal correctionnel de Paris a prononcé hier une relaxe générale en faveur de Landsbanki Luxembourg, filiale de la banque islandaise Landsbanki qui avait fait faillite lors de la crise financière, et de neuf de ses dirigeants. Ils étaient accusés d’avoir poussé une centaine d'épargnants français à hypothéquer leurs biens pour investir dans des valeurs très spéculatives. Parmi les victimes figure le chanteur Enrico Macias, qui avait fait éclater l’affaire en déposant plainte en 2009. En juillet 2007, il avait gagé sa villa de Saint-Tropez en échange de 9 millions d’euros en cash et 26 millions investis au travers de contrats d’assurance vie dans des sous-jacents ayant perdu l’essentiel de leur valeur. Pour le tribunal, la faillite de Landsbanki en 2008, en pleine implosion du système bancaire islandais, relève des «aléas de la vie économique». Il autorise la restitution des créances, et donc les liquidateurs de la banque à vendre les biens gagés.
La deuxième banque privée russe au bord de l’effondrement
La banque centrale de Russie devrait être appelée à la rescousse pour sauver la banque Otkritie
La direction d’Humanis subit une nouvelle défection
Jean-Pierre Menanteau quitte le groupe et sera remplacé à la direction générale par Olivier Mesnard, actuel numéro deux en charge de la retraite.
La BCE inflige une amende à la banque irlandaise PTSB
La Banque centrale européenne (BCE) a annoncé aujourd’hui avoir infligé une amende de 2,5 millions d’euros à la banque irlandaise Permanent TSB (PTSB) pour infraction aux règles de liquidité, la première depuis que l’institut d'émission s’est chargé, en 2014, de la supervision des grandes banques de la zone euro. La banque, dont Dublin détient toujours 75% du capital, a été nationalisée comme d’autres établissements à la suite de la crise financière de 2008 sous la pression de Bruxelles et de la BCE qui redoutaient un effet de contagion de l’implosion du système bancaire irlandais. L’amende imposée à PTSB correspond à 5% du bénéfice de 53 millions d’euros réalisé au cours des six premiers mois de l’année.
La justice donne raison à Landsbanki contre Enrico Macias
Le tribunal correctionnel de Paris a prononcé lundi 29 août une relaxe générale en faveur de Landsbanki Luxembourg, filiale de la banque islandaise Landsbanki qui avait fait faillite lors de la crise financière, et de neuf de ses dirigeants. Ils étaient accusés d’avoir poussé une centaine d'épargnants français à hypothéquer leurs biens pour investir dans des valeurs très spéculatives. «Il ne résulte pas du dossier que les emprunteurs ont été victimes de manoeuvres frauduleuses» en hypothéquant leurs biens auprès de Landsbanki Luxembourg, selon les juges.
La deuxième banque privée russe au bord de la chute
En chute libre vendredi 25 (-8%), le cours boursier d’Otkritie, deuxième banque russe détenue par des actionnaires privés, s’est presque stabilisé ce lundi. Mais, après une chute de 21,7% depuis le 10 août, cela ressemble à un simple répit. La banque centrale se trouve en première ligne pour bâtir avec le régulateur un plan de sauvetage de l’établissement, dont le bilan a été réduit de 20% en trois mois en raison d’une fuite des dépôts, souligne Bloomberg. Ce serait la première fois qu’une banque classée par les 10 établissements dits systémiques présents en Russie ferait l’objet d’un sauvetage public. Dans le secteur de la banque de détail, elle se situe au huitième rang par la masse des dépôts.
Les sociétés de gestion doivent encore se décider sur le paiement de la recherche externe
Plusieurs sociétés de gestion, dont BlackRock, la principale au monde, n’ont pas encore fait part de leurs intentions concernant le paiement de la recherche externe dans le cadre de MIF 2, constate Financial News. Parmi les autres sociétés ne s’étant pas encore exprimé sur le sujet figurent Nordea, Fidelity International, Natixis Global Asset Management, State Street Global Advisors et UBS Global Asset Management.
La justice américaine inculpe deux cadres de Société Générale dans l’affaire du Libor
Le Département américain de la Justice (DoJ) a mis en cause deux cadres de Société Générale dans le cadre de l’affaire du Libor, rapporte le quotidien Les Echos. Il s’agit de Danielle Sindzingre – chargée de la trésorerie de la banque au niveau mondial à l’époque des faits reprochés – ainsi que Muriel Bescond, alors à la tête de la trésorerie pour la France, pour leur rôle supposé dans l’affaire de manipulation du taux interbancaire Libor, qui sert de référence à la fixation de taux de nombreux produits financiers. Selon l’acte d’accusation « entre approximativement mai 2010 et approximativement octobre 2011 », les deux cadres auraient donné instruction au desk parisien de soumettre de fausses informations relatives au taux auquel la banque pouvait emprunter de l’argent afin de « laisser paraître que Société Générale était capable d’emprunter de l’argent à un taux plus favorable qu’elle ne le pouvait en réalité ». Ainsi, selon le DoJ, « la fausse information a altéré le calcul du Libor en dollars, ce qui a donc affecté toutes les transactions financières liées [au Libor en dollars] ce jour-là », insiste l’accusation. Au total, selon les procureurs, cette manipulation présumée aurait un impact négatif de « plus de 170 millions de dollars sur les marchés financiers mondiaux ».Le groupe français a simplement indiqué avoir « reçu des demandes d’informations de plusieurs autorités – dont le département américain de la Justice – relatives aux enquêtes sur les soumissions à l’Association des banques britanniques pour la fixation de certains taux de référence, dont le Libor. Société Générale coopère avec les autorités conduisant ces enquêtes ».
Jean-Pierre Menanteau quitte le groupe Humanis
Le directeur général d’Humanis, Jean-Pierre Menanteau, ira « chercher de nouveaux défis à l’extérieur du groupe à compter du 1er septembre 2017 », annonce aujourd’hui l’assureur paritaire dans un communiqué. Olivier Mesnard, numéro deux du groupe depuis 2014, assurera l’intérim et « est pressenti pour succéder [à Jean-Pierre Menanteau] dans la continuité de la stratégie et de toutes les actions en cours ».
Commonwealth Bank of Australia risque de lourdes sanctions
Commonwealth Bank of Australia (CBA) pourrait faire l’objet de nouvelles mesures du gouvernement dans le sillage des accusations de blanchiment révélées le 3 août. Outre ce dossier, pour lequel la banque risque une amende record, CBA qui a débarqué son directeur général fait face à des problèmes liés à la vente de produits d’assurance à plusieurs milliers de clients. « Il y a d’autres réponses qui sont sur la table, et je travaille étroitement avec les régulateurs pour m’assurer que nous aboutirons à une réponse lourde à ce qui s’est passé chez CBA », a déclaré à la radio le ministre du Trésor australien, Scott Morrison.
L’ouragan Harvey sera moins coûteux que Katrina, estime Hannover Re
Le coût du passage de Harvey, l’ouragan devenu tempête tropicale qui a frappé vendredi soir Houston et le golfe du Mexique, semble bien moins élevé que ceux de l’ouragan Katrina et de la tempête Sandy il y a quelques années, a estimé ce matin le réassureur allemand Hannover Re. Il avait chiffré les pertes assurées de Katrina à 80 milliards de dollars (67 milliards de dollars) en 2005 et celles de Sandy à 36 milliards en 2012. Les pertes assurées de Harvey sont pour l’instant estimées à moins de 3 milliards de dollars, a indiqué à Reuters une source au fait des évaluations en cours. Harvey continuait lundi de déverser des pluies torrentielles sur Houston, la quatrième ville des Etats-Unis.
JPMorgan Chase recrute chez Goldman Sachs
Ben Weinberg a rejoint ce mois-ci JPMorgan Chase en tant que vice-président des activités de négoce sur le marché électronique des changes, a annoncé vendredi une porte-parole de la banque américaine. Le dirigeant nouvellement recruté, basé à New York, a travaillé auparavant pour Goldman Sachs et au Credit Suisse.
Francfort se réjouit d’avance des retombées du Brexit
L’arrivée directe de 10.000 financiers au cours des quatre prochaines années créerait des dizaines de milliers d'emplois indirects et générerait des retombées fiscales importantes.
Le membre du Lloyd’s Novae accepte une offre relevée de rachat
La baisse de la livre sterling rend d’autant plus attrayants les assureurs spécialisés de Londres.