Douglas Barker a rejoint la société de gestion néerlandaise InsingerGilissen Asset Management début mai en qualité de directeur des ventes institutionnelles, rapporte le site IEXProfs. Il officiait depuis 2013 en qualité de «senior sales manager» sur le marché néerlandais pour Janus Henderson Investors. Il a auparavant travaillé chez ABN Amro MeesPierson, ABN Amro AM et Rabobank.

L’AFER, la principale association française d'épargnants, a annoncé ce mardi 14 mai avoir remporté une bataille juridique importante dans le procès qui l’oppose à ses fondateurs. Les 55.000 adhérents qui lui avaient donné mandat conjoint ont récupéré les 12 millions d’euros qui avaient été confisqués par la justice. Cette décision juridique permet « refermer définitivement le livre du procès dit des fondateurs », a souligné dans un communiqué Gérard Bekerman, le président de l’AFER. La Cour d’appel de Paris avait reconnu coupables les fondateurs de l’AFER, Gérard Athias et André Le Saux, d’avoir détourné près de 128 millions d’euros au détriment des adhérents, durant la période 1986-1997, par le biais d’un accord occulte de rémunération passé avec l’assureur Abeille Vie (devenue Aviva), le fournisseur des contrats d'épargne-retraite des adhérents de l’association.

Deutsche Bank Wealth Managementmet en place une nouvelle unité qui ciblera les family offices du Brésil à partir de cet été, a appris Citywire Americas. Ana Paulo Rego et Paulo Jardim, qui ont rejoint la compagnie de HSBC Private Bank International en avril avec Rui Forcada, dirigeront la nouvelle équipe. George Crosby, responsable de l’Amérique latine chez Deutsche Bank Wealth Management, a confirmé les nominations et ajouté qu’une unité similaire devrait être prochainement créée pour cibler les family offices mexicains.

La société de gestion britannique Schroders va ouvrir un bureau en Colombie, rapporte Citywire Americas. La firme s’est vudélivrer un permis de bureau de représentation par le superviseur colombien. Selon la législation en vigueur dans le pays, une implantation est nécessairepour pouvoir proposer directement des fonds aux investisseurs locaux. Alex Toledo, responsable de la distribution en Colombie, au Pérou et au Chili, a confirmé l'établissement de Schroders sur le territoire colombien mais aucune date n’a encore été programmée pour l’ouverture du bureau. Citywire Americas révélait récemment que Baillie Gifford, autre gérant britannique, considérait lui aussi une implantation en Colombie.

La société de gestion quantitative a lancé un outil inédit de couverture à disposition des assureurs-vie pour les clients qui craignent des turbulences sur les actions.

Par Nicholas Yeo, directeur de la gestion actions Chine et Hong-Kong, Aberdeen Standard Investments

Sirpa PIETIKÄINEN, membre du Parlement européen Nicolas FIRZLI, directeur général de la Fédération mondiale des fonds de pension et caisses de retraites

Les investisseurs japonais ont acheté un montant record d’OAT en mars dernier, un solde net de quelque 3.184 milliards de yens ou 25,85 milliards d’euros. Du jamais vu depuis 25 ans que les flux sont compilés. Il faut dire que la France reste hors champ de la « japonisation obligataire » des taux souverains négatifs : JGB, Bund. Forcément, avec un rendement de 35 ou 40 points de base, vous faites des envieux, prêts à se ruer sur la marchandise que vous leur proposez. A ce rythme-là, Bercy va devenir un haut lieu touristique.

Plusieurs géants du numérique et des Etats se sont engagés mercredi à renforcer leur lutte contre la propagande terroriste et l’extrémisme violent sur internet, lors du lancement à Paris d’un «appel de Christchurch», deux mois après les attentats dans cette ville néo-zélandaise. Amazon, Facebook, Google (Alphabet), ou encore Qwant et DailyMotion ont signé un communiqué commun, annonçant des mesures et des projets, aux côtés de plusieurs pays dont la France, le Royaume-Uni, l’Irlande, et la Commission européenne. Les Etats-Unis, non signataires, ont dit soutenir les objectifs dans un communiqué. Facebook,Twitter, YouTube, WhatsApp et Instagram se sont engagés à améliorer leurs règles pour détecter et bannir expressément la diffusion de contenus terroristes. Le texte n’a cependant pas de valeur contraignante.

Indosuez Wealth Management a annoncé ce mercredi 15 mai la nomination d’Omar Shokur au poste de directeur général pour l’Asie. Il remplace Pierre Masclet, qui vient d'être nommé directeur général adjoint, chargé du développement commercial de la gestion de fortune. Basé à Singapour, il travaillera sous la responsabilité de Jean-François Deroche, CEO de CA Indosuez (Switzerland). Omar Shokur a réalisé l’intégralité de sa carrière au sein du Crédit Agricole. En 2001, il intègre Crédit Agricole Private Banking Services (devenu Azqore en juin 2018) au sein de l’équipe Organisation, laquelle est en charge des projets stratégiques et opérationnels visant à appuyer le développement de la Banque. Intégré dès 2007 à Crédit Agricole CIB à Londres, il se concentre sur la structuration/vente de produits dérivés sur matières premières. Il exercera par la suite cette activité, en tant que responsable des dérivés sur matières premières, au sein de la salle des marchés à Genève. Directeur de la Zone Intermédiaires Financiers à Genève en 2010, Omar Shokur a assumé, à partir de 2014, la responsabilité de l’ensemble des activités liées à cette clientèle pour la Suisse et l’Asie. Depuis 2017, il était responsable des équipes Markets, Investment & Structuring d’Indosuez en Suisse et en Asie et avait intégré à ce titre le comité exécutif de CA Indosuez (Switzerland) SA.

Indosuez Wealth Management on Wednesday, 15 May announced the appointment of Omar Shokur as CEO for Asia. He replaces Pierre Masclet, who has been appointed as deputy CEO in charge of commercial development for wealth management. He will be based in Singapore, and will report to Jean-François Deroche, CEO of CA Indosuez (Switzerland). Shokur has spent his entire career at Crédit Agricole. In 2001, he joined Crédit Agricole Private Banking Services (which became Azqore in June 2018), as part of the Organisation team, which is responsible for strategic and operational projects to develop the bank. In 2007 he joined Crédit Agricole CIB in London, where he concentrated on structuring and sales of commodity derivative products. He then served as head of commodity derivatives at the trading desk in Geneva. Shokur became director of the financial intermediaries area in Geneva in 2010, and in 2014, became responsible for all activities related to these clients in Switzerland and Asia. Since 2017, he was head of markets, structuring and investment teams at Indosuez Switzerland and Asia, and joined the executive board at CA Indosuez (Switzerland) SA.

Altixia, société de gestion présidée par Sonia Fendler (ancienne membre du comité exécutif de Generali France), a annoncé ce mercredi 15 mai le lancement de la SCPI ALTIXIA Commerces, dédiée aux commerces et la logistique du dernier kilomètre. La SCPI vise un rendement cible compris entre 5 et 6%. Ses frais de souscription sont limités à 3% TTC et sa commission de gestion à 18%. Le distributeur demeurera rémunéré en fonction des encours. La capitalisation du fonds était de 12,6 millions d’euros au 30 avril 2019.

La société de gestionSepiam, baséeà Paris et à Bruxelles, poursuit son développement. Fondée par un trio composé de Damien Grulier, Yohan Kadri-Caillaux et Sébastien Lippens, la boutique,qui se définit comme «quantamentale», avait été agréée à l’automne 2017 par l’AMF, et a lancé son premierfonds, Sepiam Europe Small Caps, début 2018. «Les petites capitalisations ayant été fortement chahutées en 2018, nous avons pu mettre à l’épreuve notre méthodologie sur le fonds Europe Small Caps lancé en début d’année. Nous sommes plutôt satisfaits du résultat car le fonds s’est mieux comporté que la plupart de ses concurrents», explique Yohan Kadri-Caillaux, co-fondateur et directeur de la gestion de Sepiam, à Newsmanagers. La gamme de fonds de Sepiam s’est enrichie début 2019 d’un fondspatrimonial flexible multi-actifs avec l’arrivée de son gérant dans l'équipe. Il s’agit d’une Sicav Ucits belge, établie en 2012 avec une performance nette annualisée de 8% depuis sa création. La Sicav, anciennement La Cambre Funds, a été rebaptisée Sepiam Global Flexible. Un fonds foncières sous format FIC Un troisième produit va venir renforcer la proposition de Sepiam comme le révèle Yohan Kadri-Caillaux à Newsmanagers. «Nous allons lancer courant mai un fonds sur les foncières cotées sous le format d’un fonds interne collectif (FIC).Ce fonds est un produit concurrent de la SCPI: il demeure beaucoup plus liquide, bénéficie d’un rendement comparable et ne rentre pas dans le périmètre de l’impôt sur la fortune immobilière», dit-il. Les dirigeants-fondateurs de Sepiam constatent que les SCPI rencontrent beaucoup de succès mais estiment qu'à cause de cetrop-plein de collecte à investir, elles ont tendance à dégrader la qualité de leur patrimoine car elles ne peuvent rester indéfiniment en cash. Quant à la situation actuelle des foncières, Yohan Kadri-Caillaux juge que l’environnement est favorable au segment.«Nous pensons que l’immobilier coté offre des points d’entrée attractifs après la baisse des marchés en 2018 et compte tenu de l’environnement macroéconomique actuel.Nous observons que la décote a commencé à se réduire début 2019 et le rattrapage devrait se poursuivre », souligne-t-il. Le fonds compte une vingtaine de lignes en portefeuilleavec actuellement une surpondération sur les valeurs scandinaves et belges car elles présententdes fondamentaux robustes selon les dirigeants de Sepiam. Les sociétés sont classées en fonction du prix, de la volatilité du titre, de la rentabilité, du free cashflow et du drawdown. « Notre gestion se concentre sur les foncières aux capitalisations les plus larges cotées en Europe hors Royaume-Uni (1 à 3 milliards d’euros) et regroupe environ 150 sociétés. Les foncières que nous détenons sont très diversifiées en termes d’activité. Le fonds a un objectif de performance annuelle de 5 à 6% sur le long terme », détaille le directeur de la gestion. Côté clientèle, celle de Sepiamest partagée à moitié entre la Belgique et la France. Yohan Kadri-Caillaux explique qu’ilest encore trop tôt pour partir à la conquête d’un autre pays. « Nous allons d’abord chercher à nous renforcer sur nos deux marchés existants. Quand nous aurons une taille un peu plus grande, nous regarderons probablement un autre marché comme la Suisse», conclut-il.

Allianz Global Investors a annoncé ce mercredi 15 mai avoir nomméBeatrix Anton-Groenemeyer au poste nouvellement créé de chief sustainability officer. Elle rapportera directement à Andreas Utermann, directeur général d’Allianz GI, et conserve parallèlement ses fonctions de directrice des équipes mondiales de spécialistes produits en charge de l’investissement obligataire. Avant de rejoindre AllianzGI Europe en 2002, Beatrix Anton-Groenemeyer a débuté sa carrière chez Dresdner Bank dans la banque d’investissement en tant qu’investment advisor pour les obligations et les actions allemandes auprès de clients institutionnels internationaux. Elle y a ensuite occupé différentes responsabilités dans les activités commerciales et le marketing. Elle est directrice des équipes mondiales de spécialistes produits en charge de l’investissement obligataire depuis 2011.

Le réseau social Nextdoor, Inc (nextdoor.com), dédié au voisinage dans le monde,a annoncé ce 15 mai la finalisationd’une levéede fonds record de 123 millions de dollars dans un tour de table mené par Riverwood Capital, avec la participation d’investisseurs existants : Benchmark, Tiger Global Management et Kleiner Perkins, ainsi qu’une nouvelle participation d’une importante société de gestion mondialed’actifs. Cette opération permettra d’asseoir la position de Nextdoor comme plateforme de référence pour permettre aux voisins d’interagir à travers le monde. A cette occasion, ChrisValeras, co-fondateur de Riverwood Capital, rejoint le board de Nextdoor. Cette levée de fondsporte la valorisation de l’entreprise à 2,123 milliards de dollars. Dans le cadre de cette levée de fonds, l’entreprise va étendreson activité en Europe en lançant la plateforme en Suède et au Danemark. en plus de sa présence actuelleen France, en Italie, en Espagne, en Allemagne, aux Pays-Bas, en Allemagne, au Royaume-Uni, aux Etats-Unis et en Australie. Lancée sur le marché français en février 2018, la plateforme Nextdoorest présente dans plus de 8.400 quartiers dans plus de 2.400 villes et villages. Nextdoor va investir dans l’Hexagonedans le développement de partenariats avec les institutions publiques et les organisationsnon gouvernementales, introduire des solutions pour les commerces locaux, et poursuivre sesinvestissements dans le développement des communautés à l’échelle du quartier. Symbole decette présenceen France, Nextdoor est partenaire pour la deuxième année consécutive dela Fête des voisins.

Depuis environ un an, la banque privée suisse Pictet a pris l’habitude de recruter des équipes entières chez son concurrent Julius Baer, à l’instar du groupe d’une dizaine de conseillers qui a récemment rejoint Pictet en provenance de Julius Baer. Et selon le site spécialisé finews, la conseillère à la clientèle Pamela Hsu Phua, accompagnée d’une équipe entière, vient de quitter Julius Baer pour rejoindre Pictet. Pamela Hsu Phua, qui s’occupait chez Julius Baer des clients de la Grande Chine, va désormais prendre en charge chez Pictet les services aux family offices.

Richelieu Gestion consolide ses équipes avec l’arrivée de David Autin, gérant actions européennes, parallèlement à l’arrivée deBenoît de Brieen qualité de responsable de la multigestion, dont NewsManagers avait eu connaissance. Rattachés à l’équipe d’Alexandre Hezez, ces deux nouveaux gérants auront pour mission de continuer à étoffer l’offre développée par Richelieu Gestion. David Autin a pris ses fonctions le 2 mai. Benoît de Brie assume ses nouvelles fonctions à compter du 20 mai. Ces recrutements s’inscrivent dans la nouvelle dynamique impulsée par Christophe Boulangerdepuis son arrivée à la tête de la société de gestion. Animé par la volonté de donner un nouveau souffle à Richelieu Gestion, il a entrepris une profonde réorganisation marquée par l’arrivée d’une nouvelle équipe de direction, avec les recrutements de Laurence Adam(Directrice générale déléguée - novembre 2018), Michel Dinet(Directeur du Développement - janvier 2019) et d’Alexandre Hezez(Directeur de la Gestion Financière, stratégiste et allocataire pour le Groupe – mars 2019). Après l’obtention d’un BA en Business International à l’Université de Brighton (2004) et d’un Mastère finance à NEOMA Business School (2005), David Autinse spécialise rapidement dans l’analyse et la gestion des small et mid caps françaises et européennes, dès ses débuts chez Traditions Securities en 2005, puis chez Berenberg Bank (2008 – 2010), Amalthee Gestion (2010 – 2014) Auris Gestion (2014 – 2017) et Pléiade Asset Management (2017 – 2019).

Richelieu Gestion is consolidating its teams with the arrival of David Autin, European equity manager, in parallel with the arrival of Benoît de Brie as head of multi-management, NewsManagers has learnt. The two new managers will be part of the team led by Alexandre Hezez, and will work to continue to add to the range developed by Richelieu Gestion. Autin began in the role on 2 May, while de Brie will begin from 20 May. The recruitments come as part of a new wave brought in by Christophe Boulanger since his arrival as head of the asset management firm. Driven by a desire to give Richelieu Gestion a breath of fresh air, Boulanger has undertaken a profound overhaul, which has brought in a new management team, with the recruitments of Laurence Adam (deputy CEO, recruited in November 2018), Michel Dinet (director of development, January 2019), and Hezez (director of financial management, strategist and allocator for the group, March 2019). After earning a BA in international business from the university of Brighton (2004) and an MA in finance from the NEOMA Business School (2005), Autin quickly specialised in the analysis and management of French and European small and midcaps, from his beginnings at Traditions Securities in 2005, and then at Berenberg Bank (2008-2010), Amalthee Gestion (2010-2014), Auris Gestion (2014-2017) and Pléiade Asset Management (2017 – 2019).

AllianceBernstein a annoncé ce 15 mai le lancement de deux nouveaux fonds durables qui vont enrichir la gamme déjà disponible. Les fondsSustainable Global Thematic Credit Portfolio etSustainable European Thematic Equity Portfolio investissent exclusivement dans des sociétés proposant des produits et services prenant en compte les objectifs de développement durable (ODD) des Nations Unies. Les fonds donnent la priorité auximpacts sociaux et environnementaux positifs. Le Sustainable Global Thematic Credit Portfolio devrait détenir entre 75 et 125 obligations, en priorité des obligations corporate dont 20% minimum d’obligations vertes.Le Sustainable European Thematic Equity Portfolio devrait pour sa part compter entre 40 et 60 lignes avec une part active par rapport au MSCI Europe. La plateforme d’AllianceBernstein dédiée aux thématiques durables compte actuellement 3,8 milliards de dollars d’actifs sous gestion.

Indosuez Wealth Management a annoncé ce mardi 14 mai la nomination de Pierre Masclet au poste de directeur général adjoint, en charge du développement commercial de l’activité de Gestion de Fortune. Il intègre à ce titre le comité de direction du groupe Indosuez Wealth Management, filiale du Crédit Agricole. Pierre Masclet était juqu’ici directeur général pour l’Asie. Pierre Masclet débute sa carrière au sein de la Banque Indosuez en 1992 en tant que responsable produits et ingénierie, puis, en 1995, il intègre pendant 10 ans les équipes front-office d’Indosuez Wealth Management en France comme développeur/responsable de comptes puis manager d’équipes commerciales. En 2005, il prend la responsabilité des équipes produits ainsi que de l’animation du marché des clients fortunés des Caisses régionales de Crédit Agricole. En 2008, il est nommé directeur commercial d’Indosuez Wealth Management en France. En 2012, il rejoint Indosuez Wealth Management en Suisse comme responsable Markets, Investment & Structuring (MIS). Depuis 2017, il était Chief Executive Officer Asie.

La banque privéeOne Swiss Bank,fruit de la fusion entre GS Banque et Banca Arner en mars 2019, a des objectifs ambitieux en ce qui concerne ses actifs sous gestion. L’établissement table sur une croissance annuelle comprise entre 7-10%, selon l’évolution des marchés, rapporte L’Agefi suisse. L’établissement compte atteindre cet objectif tant par la croissance organique que par des «opérations extraordinaires, a confié hier son responsable de la gestion d’actifs JeanJacques Schraemli. Les actifs sous gestiondevraient ainsi avoisiner les 2,2 milliards de francs d’ici la fin de l’année.

Fidelity Investmentsa décidé d’internaliser ses activités de prêt de titres, selon un avis au régulateur daté de fin mars révélé par Bloomberg. La société de gestion américaine déléguait jusqu’ici cette fonction à Goldman Sachs, à qui elle versait environ 10% des gains engendrés par le prêt de titres. Le gestionnaire d’actifs utilisera cette économie pour accroître les revenus versés aux investisseurs, notamment aux détenteurs de fonds indiciels, a précisé Bloomberg.

La banque américaine Goldman Sachs a pris une participation de près de 14% dans la fintech allemande Elinvar, qui propose une plateforme digitale à destination des gestionnaires d’actifs et des banques, selon le site spécialisé Finanz-Szene. Il s’agirait du premier investissement de Goldman Sachs dans une start-up allemande. Goldman Sachs pourrait ainsi se positionner en concurrence directe avec BlackRock, qui accompagne le gestionnaire en ligne Scalable. Elinvar, lancée il y a trois ans, compte parmi ses actionnaires historiques l’assureur Talanx ainsi que l’incubateur Finleap. Le nouveau tour de table, autour de 15 millions d’euros, devrait permettre à la fintech d’accélérer son développement à l’international, notamment en Europe. Elinvar compte parmi ses clients Donner & Reuschel, Fürstlich Castell’sche Privatbank et M.M. Warburg & Co.

Vanguard a mis un terme à un accord de distribution vieux de dix ansavec Compass Group pour la distribution de ses fonds en Amérique latine, rapporte Citywire Americas. La firme va désormais couvrir le continent sud-américainvia son équipe de distribution basée aux Etats-Unis. L'équipe de distribution des fonds Vanguard en Amérique du Sud et sur le marché US offshore est dirigée par Eduardo Mendes depuis Miami. Désormais, ce dernier dirige égalementl'équipe qui s’occupe de couvrir les territoires des Andes. Vanguard est présente au Chili et au Pérou tandis qu’en Colombie, la firme n’opère qu’en cas de sollicitation de clients car elle ne dispose pas d’un bureau de représentation local pour pouvoir proposer ses produits aux investisseurs comme l’exige la législation colombienne pour les institutions financières étrangères.

BlackRock a augmenté sa participation au sein de Fineco, la banque multicanal d’UniCredit, rapporte Funds People Italia. La société de gestion américaine est montée à 7,246 % du capital contre 4,53 % précédemment, selon des données communiquées au régulateur. Les derniers achats sont datés du 8 mai et coïncident donc avec la vente de 17 % de la part d’UniCredit.

Après une année 2018 dans le rouge, le groupe confirme ses objectifs de résultat et souhaite saisir des opportunités de croissance externe.

At the occasion of a Londonfinancial event during whichTikehau Capital outlinedits strategyfor the next few years,the French asset management firm has announced that it «is contemplating, subject to market conditions, launching a capital increase for a minimum amount of €700m, at a minimum price of €22 per share». This potential capital increase, which would be opened to both new and existing investors, may well be launched before the end of Q3 2019. Tikehau Capital Advisors and the Group’s management have confirmed that, if such operation is launched, they intend to invest at least €400m. For this, they will need to be exempted bythe French financial markets authority (the Autorité des Marchés Financiers, or “AMF”)from the obligation oflaunching a mandatory tender offer. During this event, dedicated tofinancial analysts and institutional investors, the group has highlightedkey elements of its strategy to establish a «robust position» in the alternative asset management market in Europe. The group has reaffirmed itsfinancial targets set for 2022(excluding potential acquisitions) to reach over €35bn of assets under management, i.e. a more than 60% increase compared to €22bnof assets under management at the end of 2018 and to generate over €100m net operating profit from asset management, i.e. over five times the amount posted in 2018 for this business.

Trian Fund Management pourrait mener une campagne activiste au sein de Legg Mason et pousser la société de gestion à améliorer ses faibles résultats, rapporte le Wall Street Journal, citant des sources proches du dossier. Trian a récemment discuté avec la direction de Legg Mason concernant le besoin de réduire les coûts et d’améliorer les marges bénéficiaires, selon ces sources. Les deux parties pourraient encore négocier un accord et éviter un conflit ouvert, ajoutent-elles. L’action Legg Mason, qui avait atteint un plus haut de 58 dollars début 2015, a clôturé mardi à 34,69 dollars mardi, en hausse de 4,4 %. Le titre a rebondi grâce à des résultats meilleurs que prévus lors du dernier trimestre de son exercice. Legg Mason a réussi à collecter sur ses fonds alternatifs et obligataires, tandis que les rachats sur les fonds actions ont ralenti, note le WSJ. La société a aussi relevé son dividende trimestriel à 40 cents par action contre 34 cents. Toutefois, les revenus opérationnels sur l’année à fin mars ont chuté de 7,5 % à 2,9 milliards de dollars. En incluant certaines charges et coûts de restructuration, Legg Mason a accusé une perte nette de 28,5 millions de dollars.

Les groupes financiers hispaniques Liberbank et Unicaja ont fait savoir au superviseur des marchés financiers espagnol CNMV qu’ils avaient rompu leurs pourparlers entamés à l’automne 2018 concernant une éventuelle fusion. Aucun accord n’a pas pu être trouvé entre les deux parties quant à la répartition actionnariale de ce qui aurait pu être la nouvelle entité issue de la fusion, expliquent les deux sociétés dans des communications à la CNMV. Selon le journal El Confidencial, Liberbank a refusé un deal qui aurait fait de Unicaja l’actionnaire majoritaire de la nouvelle entité avec 60% du capital tandis que Liberbank n’en aurait détenu que 40%. Chaque société disposait de saproprefilialede gestion d’actifs, Unigest d’un côtéet Liberbank de l’autre.

Spanish banking groupsLiberbank and Unicaja have informed Spanish financial market watchdog CNMV that they have ended merger talks that were lasting since last Autumn. Both parties could not reach an agreement on the shareholdingsplit of the entity that could have resulted from the merger, explained the two companies in statements to the CNMV. According to Spanish newspaper El Confidencial, Liberbank refused a deal in which it would have had only 40% of the new entity’s capital while the remaining 60% would have gone to Unicaja. Both companies are active in asset management.