La société de gestion Idinvest Partners a annoncé lundi 14 décembre un investissement de la société Cisco dans le fonds Idinvest Digital Fund II. L’entreprise américaine a investi 15,45 millions d’euros dans ce véhicule entièrement dédié au financement de la croissance de jeunes entreprises innovantes européennes dans le secteur du numérique et des nouvelles technologies, tels que les services Internet, l’internet des objets, les logiciels, la sécurité, les télécommunications, les médias et la Fintech. En pratique, la taille d’IDF II passe à 155 millions d’euros.En marge de cette annonce, Idinvest en a profité pour faire un point sur ses activités cette année au cours d’une conférence presse. A l’évidence, 2015 restera un excellent exercice pour la société qui dispose actuellement de 6,3 milliards d’euros d’actifs sous gestion, se répartissant pour 2,7 milliards d’euros investis dans des mandats et des fonds dédiés, pour 2,1 milliards d’euros dans de la dette privée et enfin pour 1,5 milliard dans des opérations de capital croissance. Par ailleurs, toujours cette année, Idinvest a indiqué qu’elle avait désinvesti 737 millions – dont 318 millions pour les mandats et fonds dédiés, 248 millions pour la dette d’acquisition et 231 millions pour le capital croissance. Elle a également déployé 840 millions - dont 126 millions pour les mandats et fonds dédiés, 592 millions pour la dette d’acquisition, et 122 millions en capital croissance - le tout portant sur 142 sociétés. A noter que dans le cadre de son activité de capital croissance, Indinvest a rappelé qu’elle avait traité plus de 1 000 dossiers cette année et financé 22 sociétés. Ce constat d’ensemble et la hausse de l’activité ont conduit Indinvest à se renforcer en 2015, dans le secteur du capital croissance et de la dette privée mais aussi dans le cadre du porfolio monitoring . Au total, dix personnes sont venues grossir les effectifs de la société de gestion qui compte désormais 60 personnes au total. Ce chiffre n’est cependant que provisoire dans la mesure où les dirigeants d’Idinvest ont d’ores et déjà annoncé une dizaine de recrutements supplémentaires en 2016, liés à une poursuite des nouveautés dont un fonds de dette privée. De l’autre côté du miroir, Idinvest affiche un bilan social 2015 positif, comparé à l’année précédente : entre 2013 et 2014, 1 747 créations nettes d’emplois ont été recensés. En ce qui concerne les partenariats noués par la société de gestion, un nouvel acteur devrait faire son apparition en 2016 aux côtés d’EDF, Lagardère, Air Liquide, Total, etc, avec lesquels Idinvest travaille déjà.Enfin, les dirigeants de la société de gestion ont réaffirmé leur particularité et notamment, le fait que la gestion soit polarisée sur le financement de sociétés en Europe, en dépit de la faible croissance enregistrée par cette zone géographique. « Nous avons distingué trois ressorts intéressants », a indiqué en substance Idinvest : l’innovation, les stratégies d’exportation et les stratégies de croissance externe. Et de faire remarquer qu’après avoir été boudée par les investisseurs américains il y a trois ans, la France par exemple, suscite de nombreuses convoitises, depuis le succès de dossiers comme Blablacar ou Criteo…Restait à aborder les résultats de la gestion. A ce titre, les dirigeants de la société de gestion se sont félicités de faire figurer quasi systématiquement les fonds de la maison parmi les meilleurs des classements. Certains fonds comme ceux lancés il y a dix ans, affichent par exemple, un gain compris entre 240 % et 250 %. Quant aux fonds lancés en 2012, ils présentent une performance de l’ordre de 30 %.

Société Générale Securities Services (SGSS) annonce la mise en place d’une nouvelle équipe à Amsterdam pour accompagner son développement aux Pays-Bas et dans les pays nordiques, soit le Danemark, la Finlande, l’Islande, la Norvège et la Suède. Parallèlement à l’ouverture de ce bureau, deux nouveaux postes ont été créés. Roel van de Wiel est nommé directeur commercial pour les Pays-Bas et les pays nordiques. Précédemment responsable du développement commercial pour les Pays-Bas, les pays nordiques et la Belgique chez State Street Sector Solutions, il a pour mission principale de consolider et développer la présence de SGSS dans la région pour l’ensemble des segments clients. Bastiaan Aalders est nommé directeur du développement pour les Pays-Bas et les pays nordiques. Précédemment directeur des produits pour le compte des investisseurs institutionnels dans la région Europe, Moyen-Orient et Afrique chez State Street Global Services, il est responsable du développement et de la mise en place des solutions commerciales pour la région.Ces postes sont rattachés à Mathieu Maurier, directeur commercial et relations clients chez SGSS.

Le groupe Legal & General (L&G), le plus gros gestionnaires d’actifs de retraite outre-Manche, a l’intention de se séparer de ses activités aux Pays-Bas, si l’on en croit l’agence de presse Bloomberg. Legal & General travaillerait avec HSBC pour trouver un repreneur de l’activité aux Pays-Bas, valorisée entre 200 et 300 millions d’euros, ont précisé à l’agence de presse des sources proches de la transaction. Aucune décision définitive n’a encore été prise, remarque toutefois l’agence.

L’inflation britannique est redevenue positive en novembre pour la première fois en quatre mois, selon les données officielles publiées mardi. Elle est remontée à 0,1% sur un an contre -0,1% en octobre, en ligne avec les estimations des économistes. Hors énergie, alimentation, tabac et alcools, l’inflation est ressortie à 1,2% contre 1,1% en octobre. La Banque d’Angleterre s’attend à ce que le taux d’inflation reste sous 1% pendant le premier semestre 2016, loin de son objectif de 2%.

Le gendarme financier britannique, la Financial Conduct Authority, a infligé une amende de 6 millions de livres à Threadneedle Asset Management. La FCA reproche au gestionnaire d’actifs des défauts de contrôle dans les front offices de ses activités de taux, notamment sur un desk marchés émergents, qui permettaient à des gérants d’exécuter certaines transactions alors qu’ils n’en avaient pas le droit. Les faits incriminés remontent à 2011.

La banque centrale suédoise a laissé mardi son taux directeur inchangé à -0,35%, comme l’anticipaient la majorité des économistes. «Le Conseil est (...) tout à fait préparé à rendre la politique monétaire encore plus expansionniste, y compris entre les réunions de politique monétaire», a cependant déclaré la Riksbank dans un communiqué. La Riksbank a abaissé ses taux trois fois cette année pour tenter de relancer l’inflation. En octobre, elle a augmenté son programme d’achats d’obligations à 200 milliards de couronnes suédoises (21,55 milliards d’euros).

Le sentiment des investisseurs en Allemagne s’est amélioré plus que prévu en décembre, poursuivant sa remontée entamée en novembre après sept mois consécutifs de baisse, montrent mardi les résultats de l’enquête mensuelle de l’institut ZEW. Son indice s’est établi à 16,1 en décembre, soit un pic de quatre mois, contre 10,4 en novembre et 1,9 en octobre. Les économistes interrogés par Reuters prévoyaient en moyenne un rebond plus limité, à 15,0.

Le courtier en matières premières a déclaré hier s’attendre à ce que le marché du cuivre soit à l’équilibre pendant la plus grande partie de 2016, pour se retrouver en situation d’excédent seulement à la fin de l’année. Trafigura, leader dans le trading de concentrés de cuivre, a annoncé un bénéfice net en hausse de 6,5% sur son exercice annuel à fin septembre, stimulé par des transactions record sur le marché du pétrole et en hausse sur le marché des métaux.

Mathilde Lemoine, chef économiste et recherche marchés chez HSBC France, va quitter la banque. Elle rejoint Edmond de Rothschild Groupe en tant que chef économiste pour créer un service de recherche et d’études économiques «à la fois indépendant et de réputation mondiale», selon un communiqué publié hier. Il s’agit d’une création de poste. Agée de 46 ans, Mathilde Lemoine est notamment administrateur de Carrefour et membre du Haut Conseil des Finances Publiques. Elle sera rattachée directement à Ariane de Rothschild, présidente du comité exécutif du groupe.

Les Emirats Arabes Unis et la Chine ont signé hier un accord prévoyant la création d’un fonds d’investissement commun de 10 milliards de dollars. Le Joint Investment Cooperation Fund sera géré par le fonds souverain d’Abou Dhabi, Mubadala Development, ainsi que par la China Development Bank et la State Administration of Foreign Exchange (Safe), l’administration qui gère les réserves de change chinoises. Le véhicule investira notamment dans l’énergie traditionnelle et renouvelable, les infrastructures et la technologie.

La Commission européenne a ordonné hier que les importations de certaines catégories d’acier en provenance de Chine et de Russie soient enregistrées dans le cadre d’une enquête en cours concernant d’éventuelles pratiques de dumping de ces deux pays. Elle a demandé aux douanes d’enregistrer les importations d’aciers plats laminés à froid à partir du 13 décembre, ce qui signifie que des droits de douanes seraient imposés sur les importations de ces produits à partir de cette date si l’enquête arrive à la conclusion qu’ils sont vendus à des prix excessivement bas.

Selon un sondage réalisé par la BCE, les entreprises plaident aussi pour des réformes structurelles pour encourager l’investissement.

Evénement isolé ou nouveau Bear Stearns ? Les investisseurs tentent d’apprécier la portée du gel des retraits sur un fonds de Third Avenue.

Les pertes subies par les particuliers sur les quatre banques sauvées par Rome ont entraîné une hausse des spreads des autres établissements les plus fragiles.

Les cours du pétrole ont terminé lundi en nette hausse après avoir plongé de plus de 4% au cours d’une séance extrêmement volatile sur le marché new-yorkais Nymex. Le contrat janvier sur le brut léger américain (West Texas Intermediate, WTI) s’est rapproché d’un creux de 11 ans avant de se redresser, soutenu par des couvertures de positions, pour finalement gagner 69 cents (1,94%) à 36,31 dollars. Au moment de la clôture du Nymex, le Brent, qui a effacé lui aussi de lourdes pertes, était pratiquement stable (-0,03%) à 37,92 dollars sur le marché londonien. En dépit de ce sursaut, le baril se maintient nettement sous les 40 dollars sur fond de craintes de voir le déséquilibre entre une offre surabondante et une demande atone s’aggraver encore, en raison de la stratégie de l’Opep de maintenir un niveau de production élevé pour défendre ses parts de marché.

L’Union européenne (UE) a relancé lundi son processus de négociations avec la Turquie et ouvert des pourparlers d’adhésion avec la Serbie. «La crise des réfugiés et le terrorisme nous montrent que nous sommes sur le même continent, que nous affrontons les mêmes défis. Plus nous développerons des politiques communes, mieux ce sera», a déclaré la porte-parole de la diplomatie européenne Federica Mogherini lors d’une conférence de presse.

La renégociation des relations entre le Royaume-Uni et l’Union européenne est un long chemin mais il est possible de parvenir à un «bon accord» dans tous les domaines souhaités, a déclaré hier le ministre britannique chargé de l’Europe, David Lidington. Le Premier ministre britannique David Cameron s’est engagé à réformer les relations entre son pays et l’UE avant de soumettre à référendum l’appartenance du Royaume-Uni à la région.

Les ventes au détail ont accusé leur plus forte baisse depuis huit mois en novembre en France en raison des attentats de Paris et Saint-Denis, selon l’enquête mensuelle de la Banque de France dans le commerce de détail publiée hier. L’indicateur d’activité du secteur a reculé de 1,1%, celui des seuls grands magasins chutant de 4,3% à un plus bas depuis juillet 2014. Le rebond des ventes à distance (+3,2%) et des supermarchés (+0,8%) n’ont pas suffi à compenser ces baisses qui ont touché aussi les hypermarchés (-1,9%).

La banque centrale nationale va notamment se focaliser les «closet trackers», des fonds passifs appliquant des frais de gestion active.

La Bourse américaine Intercontinental Exchange (ICE) a annoncé hier avoir bouclé le rachat pour 5,2 milliards de dollars (4,7 milliards d’euros) de la société Interactive Data, spécialisée dans la fourniture de données financières aux banques et aux sociétés d’investissement. Les groupes de private equity Silver Lake et Warburg Pincus, qui détenaient l’entreprise basée dans l’Etat du Massachusetts, ont reçu un paiement de 3,65 milliards de dollars en numéraire et une part en actions correspondant actuellement à 1,67 milliards de dollars.

Le gouvernement américain devrait donner prochainement son feu vert à la vente à Taïwan de deux frégates dotées de systèmes antimissiles, en dépit de l’opposition de Pékin, a appris lundi soir Reuters de sources proches du Congrès. L’annonce pourrait intervenir «dès cette semaine». Les Etats-Unis n’ont plus vendu d’armes à Taïwan depuis quatre ans. La Chine considère l’île nationaliste comme une province sécessionniste qu’elle s’estime en droit de reprendre, y compris par la force.

Elle propose d’aligner sur la régulation américaine le mode de calcul des marges envoyées aux CCP.

L’introduction du premier indice officiel retraçant son évolution contre treize autres devises permettra de piloter une dépréciation progressive.

Vega IM recherche un multigérant senior pour participer à la gestion des fonds de fonds et des mandats de gestion, ainsi qu'au processus de sélection de fonds (externes mais aussi ceux de Natixis Global Asset Management). La société de gestion en architecture ouverte de Natixis gère 1,8 milliard d’euros d'encours en multigestion dont 300.000 euros en multigestion alternative.

La société de gestion suisse SYZ AM a annoncé avoir renforcé son pôle d’analyse et de sélection de gérant en réunissant les équipes de multigestion long only et de multigestion alternative. La nouvelle entité nommée « Manager Research & Alternative Investments » sera dirigée par Michaël Malquarti (photo), qui est également gérant du fonds alternatif Oyster Multi-strategy.

A l’issue de son conseil d’administration du 7 décembre 2015, la société de conseil en gestion de patrimoine Expert & Finance, filiale de Generali, a nommé Sonia Fendler en tant que président-directeur général, en succession de Bertrand Boré.

Comprendre Cédric Marc, associé gérant de 3AO Patrimoine, c’est comprendre la dualité de sa vie. CGP le jour et artiste la nuit, il trace deux parcours en parallèle, mais qui s’enrichissent l’un l’autre. De la création de son cabinet à ses nuits de sculpteur, tribulations d’un entrepreneur hyperactif.

Né de la fusion de 3A Finances et O’Patrimoine en septembre 2015, le cabinet de conseil 3AO Patrimoine compte aujourd’hui 10 collaborateurs et des encours d’environ 235 millions d’euros. Avec une sélection de fonds axée depuis peu sur l’analyse quantitative, le cabinet a modifié sa liste de fonds sélectionnés et propose quatre profils types capable de s’adapter à plus de 1 000 clients.

Mathilde Lemoine, chef économiste et recherche marchés chez HSBC France, va quitter la banque. Elle rejoint Edmond de Rothschild Groupe en tant que chef économiste pour créer un service de recherche et d’études économiques «à la fois indépendant et de réputation mondiale», selon un communiqué publié peu après 18 heures. Il s’agit d’une création de poste. Agée de 46 ans, Mathilde Lemoine est notamment administrateur de Carrefour et membre du Haut Conseil des Finances Publiques. Elle sera rattachée directement à Ariane de Rothschild, présidente du comité exécutif du groupe.