SecondMarket veut ouvrir un fonds d’investissement privé dans le bitcoin aux investisseurs ordinaires dès le quatrième trimestre, rapporte The Wall Street Journal. La société, qui a lancé le Bitcoin Investment Trust en septembre pour les investisseurs fortunés, a fait appel à des avocats et des banques d’investissement pour l’aider dans ce processus. Ce fonds achète et vend des bitcoins et représente un encours de 54 millions de dollars. Il concurrencerait le Winklevoss Investment Trust, un véhicule sponsorisé par Cameron et Tyler Winklevoss.

La banque souhaite se renforcer dans la gestion d’actifs et vise les 1.000 milliards d’euros d’actifs sous gestion en 2016 via sa filiale Amundi, qu’elle veut développer en Europe, souligne le groupe dans son plan stratégique présenté ce jeudi.Dans ce secteur, le groupe envisage l’acquisition d’acteurs «de taille moyenne» si l’opportunité se présente. Il s’agit plus précisément de «participer à la consolidation du secteur en Europe : acquisition d’acteurs de taille moyenne pour ouvrir la plateforme à un (ou des) nouveau(x) réseau(x) de distribution», avec des opérations ciblées pour accélérer le développement sur les expertises ou sur les régions les plus prioritaires» Amundi devrait également «amplifier le développement organique en Europe par le biais d’un renforcement des moyens commerciaux en Allemagne et au Royaume-Uni, ouverture de bureaux au Pays-Bas et en Suède, développement des offres (fonds de dettes, épargne salariale européenne)». Côté CACEIS, le projet est de développer «un leadership en Asset servicing en Europe» par le biais d’un renforcement en Europe afin de servir les global players : créer des banques dépositaires en Belgique, en Italie, en Suisse, aux Pays-Bas et au Royaume-Uni et développer l’administration de fonds en Allemagne. L’objectif sera notamment de capter 300 milliards d’euros d’actifs conservés dans les cinq nouvelles banques dépositaires. La banque française Crédit Agricole SA vise un bénéfice net supérieur à 4 milliards d’euros en 2016, soit une hausse de 60% par rapport à son niveau de 2013, précise le plan stratégique. En 2013, Crédit Agricole SA a dégagé un bénéfice net de 2,5 milliards d’euros, repassant dans le vert après deux exercices de pertes marqués par des cessions et le nettoyage de son bilan.Au niveau du groupe Crédit Agricole, qui intègre la totalité des résultats des caisses régionales, le bénéfice a atteint 5,13 milliards d’euros l’an dernier. Pour 2016, le groupe Crédit Agricole vise un bénéfice net de plus de 6,5 milliards accompagné d’une croissance annuelle de ses revenus de l’ordre de 2%.

Les investisseurs allemands sont très attirés par l’investissement dans les fonds immobiliers. 17 milliards d’euros sont investis dans ces produits, selon le Handelsblatt, qui pointe dans une longue enquête les performances décevantes de ces fonds, qui n’ont réalisé en moyenne qu’un gain de 1,6 % par an sur trois ans. Selon les chiffres de l’association BVI, la performance des douze derniers mois s'établit à 1,2 %, loin de la hausse des marchés immobilier constatée en Allemagne. De nombreux fonds vivent actuellement une «descente aux enfers» selon le quotidien, 13 des 16 fonds doivent vendre des actifs pour honorer les sorties des investisseurs, faisant perdre pour certains jusqu'à 20 % de leur performance. Selon DTZ Research, d’ici à 2017, les fonds immobiliers devront céder jusqu'à 17 milliards d’euros d’actifs en portefeuille.

MoraBanc s’ouvre de nouveaux horizons. Le groupe bancaire andorran vient d’ouvrir une société de gestion de fonds UCITS au Luxembourg, baptisée Mora Asset Management Luxembourg, dont l’activité a démarré le 11 février, rapporte Funds People. Cette nouvelle structure est la première plateforme du groupe bancaire au sein de l’Union européenne. Elle complète ainsi le maillage géographique de MoraBanc qui compte déjà des bureaux à Zurich, Miami, Montevideo et Dubaï. Mora Asset Management Luxembourg, dirigée par Maria Victoria Simon, assumera la gestion de Mora Fund Sicav, comptant plusieurs compartiments avec différents types d’actifs et différentes philosophies d’investissement.

Sur les quelque 352 milliards de francs gérés par Credit Suisse dans la gestion d’actifs institutionnelle ou asset management (à fin 2013), les activités suisses représentent encore une part majeure de 246 milliards de francs selon des chiffres communiqués le 19 mars, rapporte L’Agefi suisse. Soit plus des deux tiers du total. Des chiffres qui permettent de constater que les récentes cessions d’activités dans la gestion d’actifs ont relativement peu touché les activités en Suisse de la grande banque dans l’asset management. L’an dernier, les actifs sous gestion de l’unité suisse d’asset management ont ainsi augmenté de 5% à 245,6 milliards de francs avec des effectifs totaux de 618 personnes en Suisse. Les stratégies gérées en Suisse ont même drainé 2,6 milliards de francs d’actifs nets. A la faveur d’une stratégie dite multi-boutique. En clair: chaque unité ou classe d’actifs (actions, immobilier,etc) fonctionne comme un centre de profit, avec son propre compte de résultats et même des structures de rémunérations spécifiques liées à la performance pour certaines unités ainsi que le souligne Michael Strobaek, le responsable de l’asset management en Suisse de la grande banque, mais aussi de l’Investment Strategy & Research ainsi que de la stratégie d’investissement (CIO) an plan global.

Vontobel Asset Management a décidé de faire appel aux services de Kneip pour la gestion de ses données et la production de documents réglementaires tels que le KIID.Vontobel utilisera les services de Kneip pour l’ensemble de ses gammes de fonds domiciliés en Suisse et au Luxembourg.

La banque J. Safra Sarasin a annoncé le 19 mars la création d’un centre de compétences à l’intention des fondations. L’activité est dirigée à compter du 1er mars par Ingeborg Schumacher-Hummel et Bernhard Gick. L’objectif de la structure est de conseiller les fondations et de développer des offres dans le contexte d’investissements à buts sociaux ou environnementaux spécifiques (mission-related investing, MRIs), a indiqué le 19 mars l’institut dans un communiqué.Les fondations sont de plus en plus nombreuses à travers le monde à investir une partie de leurs avoirs dans des projets durables. Une tendance qui est en outre confortée par le fait que ce type d’investissement est également rentable.

Le spécialiste de l’administration d’actifs Mitsubishi UFJ Fund Services a annoncé le 19 mars l’acquisition de Meridian Fund Services Group, dont les actifs sous administration s'élèvent à 14 milliards de dollars.Cette acquisition va porter les actifs sous administration d’UFG Fund Services à environ 165 milliards de dollars. La société, qui appartient au groupe Mitsubishi UFJ Financial, propose toute une gamme de services aux hedge funds, aux fonds de fonds, aux capital-investisseurs, aux fonds immobiliers, aux mutual funds et aux family offices.Cette opération est une illustration de la volonté du groupe financier japonais de développer ses activités internationales d’administration de fonds, de façon organique ou par croissance externe.

L’Union européenne, notée AAA/Aaa/AA+ par Fitch, Moody’s et S&P (avec perspectives stables), a lancé son premier emprunt syndiqué de l’année. La taille de l’emprunt était limitée par le montant des prêts à financer pour le soutien à l’Irlande et au Portugal. L’obligation d’un montant de 2,6 milliards d’euros et de maturité 2024, porte un coupon annuel de 1,875% et son prix a été fixé à 9 points de base au-dessus du taux mid-swap. Les teneurs de livre associés étaient BNP Paribas, Credit Suisse, HSBC, JPMorgan et UniCredit.

La Banque de France a pour la première fois publié hier la balance mensuelle des paiements selon la nouvelle méthode internationale. Celle-ci se traduit notamment par l’enregistrement des opérations de négoce international parmi les échanges de biens, alors qu’auparavant elles étaient enregistrées parmi les services. Certaines opérations financières, auparavant classées en revenus, sont enregistrées désormais en tant que prestation de service. Le déficit des transactions courantes s’établit à 3,9 milliards d’euros (cvs-cjo) en janvier 2014, compte tenu d’un déficit des échanges de biens de 5,1 milliards d’euros, d’un excédent des échanges de services de 1,9 milliard et d’un déficit des revenus de 0,8 milliard. Selon l’ancienne méthode, le déficit des échanges de biens du mois de janvier serait ressorti à 5,9 milliards, l’excédent des services aurait été identique et les revenus auraient présenté un déficit de 0,5 milliard.

La présidente du gendarme américain des marchés, Mary Jo White, a assuré que la SEC étudie actuellement d’éventuelles évolutions au cadre réglementaire s’imposant aux cabinets de conseil en vote. Ces proxy advisory firms sont accusées par certains de ne pas faire tout leur possible pour faire part d’éventuels conflits d’intérêts ou d’avoir une influence trop prononcée sur des gestionnaires d’actifs trop passifs face à leurs recommandations.

La société d’investissement a commencé selon Reuters a assuré la promotion d’une titrisation adossée à des loyers tirés de biens résidentiels saisis aux Etats-Unis durant la crise. Le produit, deuxième «REO-to-rental» seulement après celui lancé par Blackstone en novembre dernier, atteindrait selon IFR qui cite des investisseurs un montant de 500 millions de dollars. JPMorgan et Credit Suisse mènent l’opération.

Les entreprises et les épargnants ont été les principaux bénéficiaires du programme budgétaire présenté hier par le chancelier de l’Echiquier

Le resserrement monétaire pourrait débuter selon Janet Yellen six mois après la fin du QE3

La SEC et la CFTC ont toutes deux lancé des enquêtes visant le traitement privilégié accordé aux traders par les opérateurs boursiers

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Le pays, qui menace de faire défaut sur sa dette, attend une aide du Fonds monétaire international et une contribution de l'Union européenne

La société californienne de private equity Vista Equity Partners vise selon le quotidien un montant de 3 milliards de dollars d’engagements initiaux ce mois-ci pour son prochain fonds dédié au secteur technologique, pour un objectif final de 3,5 milliards. Le gestionnaire a commencé à démarcher les investisseurs début février seulement.

Le chancelier de l’Echiquier George Osborne a présenté hier un programme budgétaire pour l’année fiscale 2014-2015, dont les principaux bénéficiaires seront les entreprises, les épargnants et les classes moyennes. Mais les aides publiques vont être réduites.

Le resserrement monétaire pourrait débuter selon Janet Yellen six mois après la fin du QE3

Les régulateurs australiens lancent à leur tour selon le quotidien leurs limiers concernant des soupçons de manipulation du marché local des changes. Le dossier implique déjà une quinzaine de régulateurs de part le monde et au moins une quinzaine de banques aux Etats-Unis, en Europe et en Asie. Greg Medcraft, président de l’Australian Securities and Investment Commission, indique que l’enquête devrait durer au moins un an.

Le hedge fund américain Fortress participe à un fonds dédié à la monnaie virtuelle, malgré une actualité récente chaotique

La volonté de désendettement affichée par Pékin pourrait conduire au défaut d'une société immobilière. Un secteur très fortement exposé

En présentant le nouveau budget à un peu plus d’un an des élections législatives, le ministre des Finances, George Osborne, a déclaré que l’Office for Budget Responsibility (OBR) tablait désormais sur une croissance de 2,7% en 2014 alors qu’il envisageait une expansion de 2,4% en décembre. Pour 2015, l’organisme chargé d'établir les prévisions économiques utilisées pour préparer le budget table sur une hausse du PIB de 2,3% au lieu de 2,2%.

L’Union européenne, notée AAA/Aaa/AA+ par Fitch, Moody’s et S&P (avec perspectives stables), a lancé son premier emprunt syndiqué de l’année. La taille de l’emprunt était limitée par le montant des prêts à financer pour le soutien à l’Irlande et au Portugal. L’obligation d’un montant de 2,6 milliards d’euros et de maturité 2024, porte un coupon annuel de 1,875% et son prix a été fixé à 9 points de base au-dessus du taux mid-swap. Les teneurs de livre associés étaient BNP Paribas, Credit Suisse, HSBC, JPMorgan et UniCredit.

Arseni Iatseniouk, le Premier ministre ukrainien, a indiqué mercredi que le pays pourrait imposer une taxe sur les dépôts supérieurs à 50.000 hryvnias (3.600 euros), pour consolider les finances du pays et décrocher une aide du Fonds monétaire international. La taxation des gros déposants - en bonne partie Russes - avait été retenue il y a un an lors du sauvetage de Chypre. Le gouvernement ukrainien tiendra le 22 mars une réunion consacrée à ces mesures fiscales.

La Cour de cassation a confirmé mercredi la condamnation pénale de Jérôme Kerviel à trois ans de prison ferme, prononcée en octobre 2012 par la cour d’appel de Paris pour abus de confiance, faux et usage de faux et manipulations informatiques. Elle a revanche cassé les dispositions civiles de l’arrêt l’obligeant à payer 4,9 milliards d’euros de dommages et intérêts pour la perte record causée en 2008 à la Société Générale. La Cour de cassation précise ainsi la jurisprudence en matière de réparation des dommages causés à une victime lorsque celles-ci a commis des fautes. Un nouveau procès civil se déroulera donc devant la cour l’appel de Versailles pour rejuger le préjudice financier de la Société Générale.

Pour la première fois, la Banque de France a publié mercredi la balance mensuelle des paiements selon la nouvelle méthode internationale. Celle-ci se traduit notamment par l’enregistrement des opérations de négoce international parmi les échanges de biens, alors qu’auparavant elles étaient enregistrées parmi les services. Certaines opérations financières, auparavant classées en revenus, sont enregistrées désormais en tant que prestation de service. Le déficit des transactions courantes s’établit à 3,9 milliards d’euros (cvs-cjo) en janvier 2014, compte tenu d’un déficit des échanges de biens de 5,1 milliards d’euros, d’un excédent des échanges de services de 1,9 milliard et d’un déficit des revenus de 0,8 milliard. Selon l’ancienne méthode, le déficit des échanges de biens du mois de janvier serait ressorti à 5,9 milliards, l’excédent des services aurait été identique et les revenus auraient présenté un déficit de 0,5 milliard.

Le gouvernement suédois envisage de fournir une aide bilatérale à l’Ukraine dans un cadre défini par le Fonds monétaire international (FMI), a indiqué mercredi le ministre suédois des Finances, Anders Borg. Il n’a pas précisé le montant de cette aide, ni quand elle pourrait être débloquée.

Fortress, qui a acquis pour 20 millions de dollars de bitcoins l’an dernier, a pris une participation dans Pantera Bitcoin Partners, un fonds dédié à la monnaie virtuelle. Le gestionnaire alternatif américain investit aux côtés de deux fonds californiens, Ribbit Capital et Benchmark. L’univers du bitcoin a récemment été ébranlé par la fermeture de la principale plate-forme d'échange, Mt.Gox, qui se dit victime de hackers.