Aviva Investors France a décidé de confier à BNP Paribas Securities Services l’administration du collatéral de ses pensions livrées (Sale & Repurchase Agreement). Hélène Virello, responsable de la gestion du collatéral chez BNP Paribas Securities Services, a commenté : « Ce nouveau mandat nous conforte dans notre stratégie d'élargir notre offre de gestion du collatéral sur différents sous-jacents au-delà des dérivés de gré à gré traités en bilatéral, avec les pensions livrées, et demain les dérivés de gré à gré compensés».

A l’issue d’un appel d’offres public, la Banque de France a sélectionné : Société générale Les principales activités attendues du prestataire sont : Gérer la tenue des comptes administratifs des adhérents en assurant la ventilation et la disponibilité des fonds selon la législation en vigueur ; Calculer la CSG et la CRDS sur l’abondement ; Lors d’un rachat, calculer la CSG et la CRDS sur les plus-values de cessions, effectuer les déclarations et virer les montants correspondants au Fisc ; Recueillir et contrôler les choix d’investissement des adhérents : versement, rachat, arbitrage, transfert ; Ordonnancer les campagnes de participation et d’intéressement, de liquidation des avoirs des comptes courants bloqués, traiter les choix d’affectation des montants correspondants (FCPE, compte courant bloqué, versement en compte bancaire pour la participation ; FCPE, versement en compte bancaire, compte épargne-temps (CET) pour l’intéressement) ; Assurer le dispositif de passation des ordres par internet, par courrier et par SVI ; Tenir les avoirs des adhérents sur la base d’une valorisation quotidienne ; Régler les souscriptions et les rachats. Envoyer au gestionnaire financier le montant net à investir ou désinvestir. Calculer le nombre de parts. Lors d’un rachat, effectuer, par virement de préférence, le transfert des fonds au salarié ; Verser mensuellement l’abondement ; Informer les épargnants des actions sur leur PEE par l’envoi de relevé en fonction de la législation en vigueur ; Adapter et contrôler les flux d'échanges et leurs paramètres entre le TCCP et la Banque de France teneur de registre ; Transmettre au gestionnaire financier un état de centralisation permettant notamment d’estimer les flux à venir puis les montants définitifs des opérations de trésorerie ainsi qu’un état des souscriptions et des rachats ; Transmettre au valorisateur des FCPE l'état des souscriptions et des rachats ainsi que les informations requises par la confection des documents périodiques réglementaires ; Remettre aux dépositaires les flux constatés par le TCCP ; Archiver les données ; Assurer l’information et l’assistance aux épargnants au travers d’un site internet, d’un service d’assistance téléphonique, d’un serveur vocal interactif et de relevés d’opérations et de situation, papier ou dématérialisés ; Assurer l’information du teneur de registre au travers de données électroniques, mises à disposition sur un site internet dédié et de statistiques répondant à ses prérogatives règlementaires et de gouvernance. Lire l’avis complet : cliquez ici

L’ERAFP souhaite s’adjoindre les services d’un consultant chargé de l’accompagnement fonctionnel dans le cadre de la formalisation du tableau de bord de suivi des risques et d’attribution de performance réalisé à partir de la mise en production de l’outil UBS delta. Le consultant rattaché au service Risques et Contrôle Interne (RCI) de l’ERAFP assistera la responsable de la gestion des risques financiers dans le domaine de la mise en production du suivi du risque de marché à partir de l’outil UBS Delta, ainsi que de la mise en production de l’attribution et l’analyse de performance à partir de ce même outil. La mission consistera : à proposer et réaliser la maquette du tableau de bord de suivi de risque et d’attribution de performance établi sur l’ensemble du portefeuille de l’ERAFP et ses différentes classes d’actifs ; à être force de proposition concernant les indicateurs de suivi de risque et d’attribution de performance à inclure dans le tableau de bord ainsi que la suggestion des reportings y afférents. Ces indicateurs devant être adéquats et spécifiques d’une part à l’ensemble du portefeuille de l’ERAFP et d’autre part à chacun des sous-portefeuilles et classes d’actifs existants ; à assister les utilisateurs pour la mise en oeuvre de la production du tableau de bord et des reportings de risque et d’attribution de performance réalisés à partir de l’outil de gestion des risques de l’ERAFP, à savoir UBS Delta ; à s’assurer d’une utilisation optimale de l’outil UBS Delta en lien avec les besoins et le profil de risque de l’ERAFP ainsi que participer activement à la réussite du déploiement fonctionnel et opérationnel de l’outil UBS Delta La date de démarrage de la mission est prévue pour le 1er juillet 2013 et l’ensemble des livrables sont attendus dans la période des 10 mois suivants. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

Selon nos informations, le fonds de pension de l’OCDE a retenu Morningstar Investment Consulting pour valider son allocation stratégique de long terme. Le Service International de Rémunérations et de Pensions (SIRP) de l’OCDE a fait appel aux consultants de Morningstar pour valider leurs hypothèses de rendement/risque retenues dans le cadre de la refonte de leur adéquation actif-passif et pour vérifier la pertinence du modèle utilisé par le SIRP afin de s’assurer qu’il soit parfaitement adapté aux contraintes spécifiques de l’OCDE. L’OCDE vient ainsi rejoindre plus de 50 autres investisseurs institutionnels clients qui bénéficient des expertises indépendantes de Morningstar Investment Consulting : audit, allocation, suivi des investissements, contrôle des risques et conseil en investissement.

Vincent Malandain, directeur financier de Thélem assurances dans un article publié dans Option Finance numéro 1217 : Nous avons choisi Ernst et Young pour nous accompagner dans la gestion du projet Solvabilité 2 dont nous avons déjà mené à bien plusieurs grandes étapes. Nous avons d’abord répondu aux dernières études quantitatives d’impact (QIS). Nous arrivons désormais à extraire nos résultat de solvabilité dans les délais raisonnables même si nous ne sommes pas tout à fait en ligne avec les délais réglementaires cibles. Ensuite, nous avons constitué un comité de gestion des risques, sous la responsabilité de la directrice des risques, Séverine Prin, et un processus de contrôle interne, ce qui nous a conduit à décrire l’intégralité des procédures ainsi qu'à les tester. Nous avons également audité tous nos sous-traitants. Nous avons mis en place une politique ORSA (Own Risk and Solvency Assessment) pour la gestion du risque et du capital, que nous commençons à décliner. Globalement, nous sommes donc assez avancés sur les deux premiers piliers de la directive Solvabilité 2. Sur le pilier 3, nous travaillons actuellement sur les QRT (Quantitative Reporting Templates), c’est-à-dire sur les processus de documentation et de mise en place des reportings réglementaires. Nous allons devoir amplifier nos efforts en la matière, même si nous avons déjà fortement enrichi nos rapports quantitatifs et qualitatifs.

Objet du marché la fourniture et la mise en ??uvre d’un nouveau Système d’information (Si) Gestion Finance pour la Gestion Administrative de la Caisse de Prévoyance et de Retraite de la SNCF (CPR) ; son maintien en conditions opérationnelles dans une infrastructure déployée et maintenue par l’intégrateur sur le site informatique de la CPR. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

Le groupe MACSF a confié à CACEIS la tenue de compte-conservation de ses portefeuilles, représentant 20 milliards d’euros d’encours, la fourniture des données pour le reporting financier (mesure de performances, attribution obligataire, VaR, etc.) et l’enrichissement du reporting réglementaire en lien avec la directive Solvabilité II. Caceis a proposé au groupe MACSF un modèle front-to-back pour récupérer et alimenter les systèmes référentiels et comptables avec des données homogènes et enrichies, indique un communiqué. Les actifs ont été transférés en février 2013.

Swiss Mobiliar Asset Management Ltd., la branche de gestion d’actifs d’un des premiers groupes suisses d’assurance privée Mobiliar Group, vient de porter son choix sur CACEIS (Switzerland) SA pour l’administration de son nouveau fonds immobilier suisse, MobiFonds Swiss Property. Ce fonds investira dans un portefeuille immobilier suisse haut de gamme en privilégiant les grands centres économiques et leurs agglomérations. Lancé le 15 mars 2013, il s’adressera exclusivement aux investisseurs institutionnels. A propos du contrat signé avec CACEIS (Switzerland) SA, Stefan Mächler, Managing Director de Swiss Mobiliar Asset Management Ltd. et Chief Investment Officer de Mobiliar Group, explique : « Nous avons procédé à une évaluation approfondie de la proposition élaborée par CACEIS (Switzerland) SA pour notre nouveau fonds MobiFonds Swiss Property et avons décidé d’octroyer le mandat d’administration à cette société pour la qualité de son service et son expérience dans l’administration d’investissements immobiliers suisses. Nous sommes convaincus d’avoir fait le bon choix, tant dans l’intérêt de Mobiliar Asset Management que dans celui de nos investisseurs ».

Le présent marché a pour objet la fourniture (deux postes de travail) de données d’analyse et de suivi de performance d’OPCVM pour la Caisse nationale du Régime Social des Indépendants. Les prestations attendues recouvrent : le suivi et le support de la base de données (évolutions, maintenance corrective, hot line) ainsi que la maintenance des équipements éventuellement fournis par le Titulaire (serveur, ligne dédiée) s’ils sont nécessaires pour l’utilisation de la base de données. la formation des utilisateurs (entre 2 et 6 personnes). Afin de répondre à cette mission de reporting auprès des instances décisionnelles, le pôle Gestion Financière du RSI souhaite accéder à une base de données lui permettant d'évaluer et de comparer la qualité de prestation de gestion de ses gestions déléguées au moyen d’une base de données financières dédiée aux OPCVM ouverts au public. Trois fonctions majeures sont requises pour la base de données : Analyse : Suivi de la performance et du risque des OPCVM (fonctions statistiques et financières normées). Reporting : Elaboration des rapports personnalisés des OPCVM dédiés. Comparaison et Sélection des OPCVM (ouverts et dédiés). Pour lire l’avis complet : cliquez ici

BNP Paribas Securities Services (BNP Paribas), dépositaire mondial dont les actifs sous conservation se montent à près de 7 billions de dollars, a été mandaté par AG Insurance en Belgique pour devenir l’un de ses deux dépositaires mondiaux pour la conservation des actifs sous-jacents de ses produits d’assurance. AG Insurance, principale compagnie d’assurances de Belgique, a mandaté BNP Paribas pour la fourniture d’un éventail de services, dont des services de garde et de règlement d’actifs. Ce mandat permettra non seulement d’assurer la conservation des actifs et la fourniture de services post-marché, mais garantira qu’AG Insurance soit en parfaite conformité avec l’environnement dans lequel la compagnie exerce ses activités. Antonio Cano, CEO d’AG Insurance commente: Nous avons décidé de travailler avec BNP Paribas en raison de son expertise mondiale dans les services de garde, combinée à une large couverture géographique. La migration de nos actifs - qui a eu lieu à la fin de 2012 - s’est déroulée très facilement et est désormais terminée. Cette opération nous a confirmé que notre portefeuille se trouvait en de bonnes mains, dans une société solide, qui a fait ses preuves et qui dispose de toute l’expérience voulue.

Le présent marché a pour objet la réalisation d’actions de formations au bénéfice des salariés de la Caisse Nationale du RSI et conformément au plan de formation proposé par la Direction des Ressources Humaines et de la Modernisation. La Caisse Nationale du RSI dispose d’un centre de formation qui met en oeuvre 60% de son plan de formation. Le présent marché a pour vocation la réalisation des formations non mises en oeuvre par le centre national de formation et qui doivent être réalisées sur les plans de formation 2013 à 2016. Les actions de formation du présent marché doivent permettre aux participants d’acquérir des connaissances nouvelles, de perfectionner leur pratique au sein de leur unité de travail, de s’adapter aux évolutions technologiques et de maintenir ou consolider leurs compétences. Les prestations sont alloties en 24 lots, nottament 2 concernant la gestion d’actifs : Lot n°7 : Formations portant sur les finances (comprendre Solvabilité II, gestion d’actifs immobiliers, opportunité d’investissement et de calcul du TRI, valorisation des instruments financiers au sein d’un OPCVM, la modélisation ALM dans l’assurance, actuariat, professionnalisation en vue de la certification AMF,...). Lot n°11 : Formations portant sur l’immobilier (accessibilité des ERP, baux commerciaux, baux verts et performances energétiques, financiarisation de l’immobilier, gestion d’actifs immobiliers, gestion des sinistres, impacts de la réglementation thermiques...). Pour lire l’avis complet : cliquez ici

La consultation porte sur la mise à disposition d’une plateforme de dématérialisation des procédures de marchés publics, et les services associés. La solution technique pour apporter ces services correspond à une solution de type Saas (Software As A Service), hébergée chez le titulaire, désignée par le terme plateforme. En complément de la mise à disposition de la plateforme, le titulaire apporte les services suivants : paramétrage et personnalisation de la plateforme accès à la plateforme pour les utilisateurs (incluant les services demandés, la base documentaire...) support sur l’utilisation de la plateforme, formations lors de la mise en place de la plateforme et du déploiement de la plateforme auprès de certains utilisateurs. Suivi du marché maintenance évolutive sur demande. Le marché est passé par la Caisse des Dépôts (Cdc) pour la dématérialisation des procédures de marchés publics effectuées par l'établissement Public de la Caisse des Dépôts. Le marché intègre également les besoins des fonds suivants dont la CDC assure la gestion administrative dans le cadre de conventions de gestion : le Fonds de Réserve des Retraites (FRR), le Fonds pour l’insertion des personnes handicapées dans la fonction publique (Fiphfp). Marché unique à bons de commande avec maximum et un opérateur économique. La date prévisionnelle de notification du marché est le 16 avril 2013, cependant le pouvoir adjudicateur doit pouvoir utiliser la plateforme au plus tard le 19 mai 2013. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

Fourniture (sur 3 postes) de données et de systèmes d’analyse de produits de marchés financiers pour la Caisse Nationale du RSI. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

Lot n°1 : sélection d’un cabinet d’avocats en droit public Le cabinet d’avocats en droit public retenu, pourra être sollicité sur toutes les questions qui se rapportent : au droit des marchés publics et en particulier à la passation de marchés de délégation de gestion financière aux propositions d'évolutions éventuelles des textes encadrant son intervention et son fonctionnement au contentieux mettant en cause l'établissement public au droit de la fonction publique (positions statutaires notamment) à la détermination des droits des bénéficiaires du RAFP et / ou aux obligations des employeurs (régime de retraite par points) et plus généralement à toutes questions relatives au fonctionnement de l’ERAFP et à son mode de gouvernance. Lot n°2 : sélection d’un cabinet d’avocats d’affaires Dans le cadre de l’assistance juridique dans le domaine de sa gestion financière, le cabinet d’avocats d’affaires retenu pourra être amené à intervenir sur des questions telles que : la mise en ??uvre du cadre juridique de sa politique de gestion financière, y compris dans ses composantes fiscales le périmètre de son action en matière de gestion financière eu égard à son statut d'établissement public (cf. article 29 du décret n°2004-569 du 18 juin 2004) y compris dans une perspective d'élargissement éventuel de son univers d’investissement l’exécution des mandats de gestion financière (exemple : transferts de mandats ou d’OPCVM, questions relatives aux fonds d’investissement, aux produits dérivés) la détention directe ou indirecte de valeurs mobilières cotées ou non cotées (droit de vote, vie des titres notamment) Le cabinet d’avocats d’affaires retenu devra être également en mesure de proposer une expertise dans d’autres domaines juridiques : en droit fiscal, en droit immobilier, en droit pénal, en droit des assurances ou en droit de la propriété intellectuelle, notamment. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

La Caisse de Pensions de l’Organisation européenne pour la recherche nucléaire gère 3,7 milliards de francs suisses. Après une procédure d’appel d’offres ouvert, le régime vient de sélectionner Buck Consultants comme cabinet d’actuariat, en remplacement de Pittet Associés. La mission de Buck Consultant sera d’assister le CERN dans l'évaluation actuarielle du régime en 2013. Par ailleurs, la Caisse de Pensions a fait l’acquisition de 2310 mètres carrés de bureaux à Londres, Victoria. Cet investissement immobilier s’inscrit dans la politique de préservation du capital et de réduction du risque. 50% des actifs en portefeuilles ont été redéployés sur des stratégies de couverture avec l’objectif d’atteindre 80% à la fin de l’année 2013. L’allocation stratégique du régime est la suivante : 30% d’obligations, 30% d’actions, 10% de performance absolue, 2,4% de non coté, 5% de matières premières, 13% d’immobilier et 9,6% de cash.

Le présent marché a pour objet des prestations d’audit à mener pour le compte de la Caisse nationale du RSI au sein des caisses régionales et de certains services de la caisse nationale elle-même. Ces prestations se répartissent en 2 lots d’attribution distincte comme suit : Lot 1 : Audit d’organisation générale d’une caisse régionale ou de plusieurs secteurs d’activité de la caisse. Lot 2 : Audit de l’efficacité des processus de contrôle interne auprès des caisses régionales et des services de la Caisse nationale. Le présent marché vise également à assurer un accompagnement méthodologique des auditeurs du pôle Audit et contrôle financier (PACF) en vue d’approfondir leurs compétences techniques dans le cadre des audits d’organisation ou d’efficacité des processus de contrôle interne. Les audits visés par le présent marché ne concernent pas le dispositif de contrôle interne propre au système d’information dont l'évaluation est effectuée chaque année dans le cadre d’un marché d’audit en cours. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

Selon nos informations, la caisse nationale des barreaux français (CNBF) a sélectionné CACEIS pour un marché de prestation de tenue de compte conservation et de gestion administrative et comptable de mandats institutionnels sur un encours de 1 027 M EUR environ. La présente consultation a pour objet la passation d’un marché portant sur des prestations tenue de compte conservation et de gestion administrative et comptable de mandats institutionnels pour le compte de la CNBF, c’est-à-dire des prestations de : tenue de Comptes Conservation, compensation, gestion Administrative et Comptable.

L’objectif du marché est de fournir au RSI une prestation d’audit des travaux actuariels du bilan d’entrée. La validation des travaux du RSI par le titulaire du présent marché se décompose en : Un audit de la cohérence des hypothèses retenues avec la méthodologie définie, Un audit du taux de couverture des nouveaux engagements par les cotisations, Une validation des projections financières long terme du régime. Le titulaire restitue les travaux d’audit au RSI sous forme d’un ou plusieurs rapports détaillés discutant les hypothèses et les méthodes de projection, analysant les résultats des projections et formulant un ensemble de préconisations. La date prévisionnelle de notification du présent marché est la première quinzaine du mois d’avril 2013. Le délai maximum d’exécution de la prestation est le 30 juin 2013. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

Lot n°1 : formations relatives aux marchés financiers et à la gestion actif-passif (introduction aux marchés financiers, les produits de taux, les produits action, les produits dérivés, les actifs de diversification, les véhicules d’investissement, introduction aux techniques actuarielles, l’ALM appliqué aux fonds de pension). Les thèmes figurant entre parenthèses sont présentés de manière indicative et non exhaustive. Lot n°2 : formations relatives à l’investissement socialement responsable (noter des émetteurs à partir de données socio-environnementales, modèles de gestion ISR, le best-in-class, l’engagement actionnarial, les initiatives de place ESG et ISR, les instances internationales productrices de normes en matière de RSE et d’ISR). Les thèmes figurant entre parenthèses sont présentés de manière indicative et non exhaustive. Lot n°3 : formations relatives à la gouvernance, au contrôle interne et à la déontologie (rôle et mission d’un administrateur, déontologie des organes délibérants, être membre d’un comité d’audit, le contrôle des risques). Les thèmes figurant entre parenthèses sont présentés de manière indicative et non exhaustive. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

La Caisse Nationale du Barreau Français (CNBF) a sélectionné les conseils suivants dans le cadre de l’appel d’offres publié le 17 octobre dernier : Neuflize OBC Investissements (ex AAAdvisors, groupe ABN AMRO) en tant que conseil financier pour les placements des réserves de la CNBF Forward Finance en tant que conseil pour le contrôle de la régularité formelle des prestations et décisions en matière de placement (contrôle de conformité). Pour Neuflize OBC Investissements, il s’agit d’un renouvellement de mandat. « Le dossier était très bien noté, notamment parce que Neuflize OBC Investissements met à notre disposition une structure étoffée » indique Gilles Not, président de la CNBF. En revanche, Forward Finance remporte un nouveau contrat avec la CNBF, qui ne disposait pas de contrôleur de conformité auparavant. « Cela rentre dans notre démarche de renforcement des contrôles internes et externes, qui porteront notamment sur la sélection des prestataires et le respect des rétrocessions » confirme Gilles Not.

Les participations à des entreprises impliquent des droits et des obligations. L’exercice des droits de vote dans les assemblées générales est actuellement considéré un peu partout comme une «best practice». Cependant, tous les investisseurs n’exercent par leur droit de vote. Les fondations d’utilité publique, notamment, redoutent souvent la charge administrative et intrinsèque qui en découle. SwissFoundations, l’association des fondations d’utilité publique, et Ethos ont développé une solution sur mesure pour les fondations dont la part de fortune en actions suisses est inférieure à 10 millions de francs. Les décisions du secteur financier exercent une influence significative sur notre avenir économique, social et environnemental. Les investisseurs institutionnels, en particulier les caisses de pension et fondations d’utilité publique, gèrent souvent des avoirs considérables. Pour bien fonctionner, notre système économique a besoin de propriétaires actifs qui ne se contentent pas de suivre de manière automatique les propositions du conseil d’administration, mais qui respectent les principes de gouvernance - également en ce qui concerne les affaires environnementales et sociales. Cette préoccupation est déjà prise compte par un grand nombre de fondations d’utilité publique dans le cadre de la composition de leur portefeuille d’actions. Le rapport 2012 sur les fondations en Suisse estime la fortune de toutes les fondations suisses d’utilité publique à plus de 80 milliards de francs. Les petits investisseurs semblent souvent rechigner à exercer leurs droits de vote, en raison des obstacles administratifs et techniques liés à cet exercice. SwissFoundations, l’association des fondations donatrices suisses et Ethos, Fondation suisse pour un développement durable, ont donc développé une solution d’association pour les membres de SwissFoundations. Cette solution permet aux fondations SwissFoundations dont la part de fortune en actions suisses est inférieure à 10 millions de francs de faire exercer leurs droits de vote par Ethos. La prestation comprend, en plus de l’exercice des droits de vote, un rapport trimestriel concernant les résultats de vote des 100 plus grandes sociétés cotées en Suisse avec des évaluations statistiques et des informations de fond. SwissFoundations soutient cette solution en proposant de l’aide administrative pour réunir et remplir les documents de vote. La solution d’association constitue pour les deux partenaires une solution attrayante. En mettant leurs efforts en commun, SwissFoundations et Ethos souhaitent réduire les obstacles freinant l’exercice conscient des droits de vote et favoriser la percée d’un actionnariat actif, également dans le secteur des fondations d’utilité publique. SwissFoundations, association des fondations donatrices suisses Créée en 2001 par onze fondations d’utilité publique, SwissFoundations est une association réunissant les fondations donatrices suisses d’utilité publique, qui donne à ce secteur une voix forte et indépendante. En tant que réseau actif et innovant, SwissFoundations soutient et encourage le partage d’expériences, la transparence et le professionnalisme au sein des fondations suisses. Avec un volume de subsides accordés par les membres s'élevant à près de 300 millions de francs, l’association représente

Selon nos informations, le GIE Agirc-Arrco a eu recours à un courtier de transition au dernier trimestre 2012 afin de gérer à moindre coût une partie des décaissements en cours et à venir pour le financement des retraites. Sur les 8 milliards d’euros de remontées de réserves réalisées en deux temps, en avril et en octobre 2012, 400 millions d’euros ont été désinvestis par l’intermédiaire de Russell Investments, le coutier retenu pour assurer cette mission auprès des gérants. Une première expérience de courtage de transition jugée « plutôt positivement » et qui aurait permis de « réaliser un petit gain, dont l’analyse est en cours », d’après des sources internes. La prochaine échéance de remontée de réserves Agirc-Arrco est planifiée pour la mi-2013 et portera sur un montant de 2 milliards d’euros.

Effisoft, éditeur de solutions à destination des professionnels de l’assurance et de la réassurance, répond avec succès aux besoins d’Aréas, groupe indépendant de sociétés d’assurance mutuelles. En 2011, Aréas a souhaité moderniser son système d’information et notamment la production du dossier annuel destiné à l’Autorité de Contrôle Prudentiel (ACP) qui se faisait jusque-là manuellement. Outre les états ACP (norme Solvabilité I), Aréas a également pour objectif la réalisation des états QRT, conformément à la nouvelle norme européenne Solvabilité II. Le choix de l’assureur s’est rapidement arrêté sur la solution Assuretat qui compte de nombreuses références sur le marché français et peut être mise en ??uvre dans des délais très courts. Ces critères ont naturellement amené Arnaud CHATELLIER, Directeur Comptable d’Aréas, à solliciter Effisoft.

Après le renoncement de l’appel d’offres consistant à sélectionner un prestataire de gestion unique pour gérer la totalité des encours, soit 1,5 milliards d’euros, la Mutuelle Générale s’est lancée à la recherche d’une société de conseil pour l’assister dans la définition de son allocation d’actifs ainsi que sur toute la partie de l’opérationnel, comme nous vous l’annoncions le 25 septembre 2012. Après le dépôt de plusieurs dossiers, la Mutuelle Générale a finalement sélectionné le consultant Insti 7.

La Caisse d’Allocation Vieillesse des Agents Généraux (CAVAMAC) a sélectionné Actuaris, suite à l’appel d’offres lancé le 8 octobre 2012 portant sur une prestation de conseil et de définition des futures allocations stratégiques des régimes de retraite complémentaire et d’invalidité décès. La durée du marché est de 5 mois à compter de la notification du marché.

La Caisse Nationale d’Assurance Vieillesse des Professions Libérales (CNAVPL) a missionné Insti 7 pour une mission de collecte d’informations auprès des caisses libérales sous son contrôle afin de faire un état des lieux des besoins et problèmes des caisses pour les remonter auprès de l’Inspection Générale des Affaires Sociales (IGAS).

L’outil de gestion actif-passif est amené à être intégré dans le système d’information du gestionnaire administratif du régime, à savoir la CDC; il devra donc répondre aux caractéristiques techniques et critères de sécurité exigés. L’outil de gestion actif-passif devra permettre de répondre aux besoins de l’ERAFP qui comprennent : le respect du cadre réglementaire spécifique à l’ERAFP, notamment le décret n°2004-569 du 18 juin 2004 et l’arrêté d’application du 26 novembre 2004, le décret n°2010-1742 du 30 décembre 2010, l’avis du CNC n°2005-06 du 21 juin 2005 ; la capacité à modéliser de manière déterministe et stochastique ; la modification et le contrôle des caractéristiques des titres du portefeuille de manière mensuelle ; la capacité de modéliser la politique financière de l’ERAFP (stratégies d’allocation, gestion des investissements et désinvestissements, règles d’extériorisation des plus-values) ; projection des paramètres du régime en ligne avec la politique de revalorisation de l’ERAFP ; projection du bilan et du compte de résultat ; modélisation des principaux indicateurs de pilotage, notamment les ratios de couverture économique et réglementaire ; faciliter le reporting auprès de la direction de l’ERAFP ; l’interfaçage de l’outil avec des applications en amont (données pour le passif, scénarios économiques, données de marché, etc.) ; possibilité, bien que le régime ne soit pas soumis à cette directive, de faire des calculs permettant de répondre aux exigences de Solvabilité II (paramétrage des chocs prévus par la formule standard, calculs de provisions Best Estimate , calcul de SCR et MCR selon la formule standard) Les équipes de l'éditeur ou un sous-traitant, le cas échéant, qui devra être clairement désigné dans l’offre (prestataire externe à l'éditeur mais travaillant sous sa responsabilité sur cette mission), devront implémenter pour l’ERAFP un modèle ALM respectant les spécificités règlementaires, techniques et comptables du régime. ce modèle pourra être soit développé intégralement, soit implémenté à partir d’un modèle existant ; ce modèle devra répondre aux besoins exprimés au paragraphe 1 ci-dessus Le présent marché est conclu pour une durée de cinq ans à compter de la signature du contrat, sauf résiliation anticipée dans les conditions prévues au cahier des charges. Pour lire l’avis complet : cliquez ici

A compter du 15 janvier 2013, les clients Linxea détenteurs d’un contrat d’assurance vie pourront bénéficier d’un service gratuit de « gestion conseillée » pris en charge par le cabinet de conseil en investissement Morningstar. Ce partenariat remplace celui noué depuis 6 ans avec la Financière Roche Noire (FRN) et qui a pris fin le 31 décembre 2012. Selon Linxea, « les éléments économiques qui ont fait le succès de la méthode FRN, basée uniquement sur des critères quantitatifs sont mis à mal aujourd’hui face à un marché incertain dont la volatilité a été fortement réduite ». Baptisé Linxea Profiler, ce nouveau service permet au client, qui a répondu au préalable à un questionnaire pour identifier son aversion au risque, de composer lui-même son portefeuille selon une sélection d’actifs financiers (actions, obligations) en suivant les conseils de Morningstar. A la différence de la gestion pilotée, c’est le client qui garde la main sur la composition de son portefeuille. Celui-ci peut être modifié en fonction de l'évolution des marchés et tous les quinze jours, le client reçoit un reporting pour l’avertir de l'évolution de ses actifs.

Comme nous l’annoncions le 1er novembre 2012, la CAVAMAC a décidé de relancer une procédure d’appel d’offres public pour une mission d’assistance à la gestion financière de ses actifs, exercée jusqu'à présent par Amadeis. Selon nos informations, Morningstar Investment Consulting a été sélectionné pour une durée d’un an, le marché pouvant être reconduit tacitement par période successive de un an pour une durée maximale de reconduction de 2 ans. La durée totale du marché (périodes de reconduction comprises) ne pouvant excéder le 31 décembre 2015. D’après Christian Matécat, directeur comptable - finances de la CAVAMAC, la collaboration sera de 3 ans.

L’assureur mutualiste Groupama a cédé une fraction de sa participation dans la banque Société générale, a indiqué l’Autorité des marchés financiers dans un avis publié à l’occasion du franchissement à la baisse du seuil des 5% des droits de vote. Groupama ne détient plus que 2,84% du capital, ce qui lui confère encore 4,86% des droits de vote dans la banque rouge et noire française, après avoir vendu une fraction non précisée de sa participation sur le marché, a ajouté l’AMF. Il y a un an, le 31 décembre 2011, Groupama détenait encore 3,92% du capital et 6,66% des droits de vote de la banque, une participation qui en faisait le plus grand actionnaire institutionnel, devant la Caisse des dépôts et les assureurs Meiji Yasuda Life et CNP. Au cours actuel du titre, une participation de 1% dans Société générale vaut environ 220 millions d’euros. Les deux groupes sont alliés depuis juin 2001 lorsqu’ils avaient formé un partenariat qui avait débouché l’année suivante sur la création de Groupama Banque, dont la vocation est de proposer des solutions bancaires aux clients de l’assureur. A ce titre, le directeur général de Groupama, Thierry Martel, est administrateur de la banque. L’exposition importante de Groupama au marché des actions - comme sa participation dans Société générale, massacrée en Bourse en 2011 - explique pour une part les déboires récents de l’assureur, qui l’ont contraint à mettre en oeuvre ces derniers mois un plan de restructuration draconien.