Blackstone a levé 5,5 milliards d’euros pour un nouveau fonds immobilier européen, rapporte le Financial Times. La société de private equity new yorkaise devrait ainsi égaler son précédent record de 7 milliards de dollars pour un véhicule immobilier focalisé sur l’Europe lors du bouclage du fonds en fin d’année. Europe Real Estate Investors V ciblera les mêmes rendements que son prédécesseur lancé en 2014 – un taux brut interne de rendement de 20 %, soit 15 % net de frais. Il sera investi principalement au Royaume-Uni, en Allemagne, en France, en Italie et en Espagne.

Allfunds confirme son positionnement de plate-forme leader dans la distribution de fonds en Europe, rapporte Funds People Italia. Selon les données de la dernière étude de Platforum sur la distribution des fonds en Europe, Allfunds Bank a enregistré une croissance de 46 % en 2015 pour voir ses encours gérés atteindre 215 milliards d’euros en décembre 2015. Allfunds a progressé sur tous ses marchés : Italie et Espagne (70 % de son chiffre d’affaires), Benelux, Royaume-Uni, Europe centrale, Etats-Unis, Amérique latine et Moyen-Orient. Allfunds Bank arrive en première place en termes d’encours devant UBS Fondcenter, Cofunds, Credit Suisse Fund Lab, Fidelity FundsNetwork, BNP Paribas Securities Services, Hargeaves Lansdown, Société Générale Securities Services, State Street et Fund Channel. La plate-forme est aussi la plus appréciée par les sociétés de gestion interrogées par Platforum.

WisdomTree, le fournisseur de fonds indiciels (ETF), a annoncé, ce lundi 13 juin, que sa gamme d’ETF Ucits est désormais autorisée à la commercialisation en France et en Suède après avoir obtenu son enregistrement auprès des régulateurs locaux. La société de gestion accélère ainsi la construction de sa plateforme commerciale en Europe, après l’enregistrement de ses produits en Finlande en février dernier et «la célébration de la première année de listing de ses produits en Italie, en Allemagne et en Suisse», a souligné la société dans un communiqué. En Europe, WisdomTree propose désormais 34 ETF Ucits cotés sur cinq bourses européennes avec un encours sous gestion de 992,8 millions de dollars au 31 mai 2016.Pour se développer sur les marchés français et suédois, WisdomTree a renforcé ses équipes en conséquence. Ainsi, Henri Boua a rejoint la société en qualité de responsable des ventes pour la France et Monaco. L’intéressé arrive en provenance d’ETF Securities où il travaillait depuis trois ans en qualité de responsable des ventes pour la France et Monaco. Auparavant, il a occupé des postes de structuration et de vente de produits structurés chez Tradition à Londres entre 2007 et 2011. En parallèle, WisdomTree a annoncé la nomination de Tobias Nilsson en qualité de responsable des ventes pour la Finlande et la Suède. La nouvelle recrue arrive en provenance de State Street Global Advisors où il était en charge du développement commercial sur le segment des banques et des sociétés de gestion scandinaves. Auparavant, il a aussi travaillé pour l'équipe en charge des marchés scandinaves chez Lyxor ETF.Par ailleurs, dans le cadre du développement de sa plateforme européenne, WisdomTree a procédé à plusieurs autres recrutements afin d’étoffer ses équipes commerciales. Ainsi, Marcus Weyerer a été nommé « Sales Executive » pour l’Allemagne. Il officiait précédemment chez Intesa Sanpaolo où il était responsable de la vente des produits monétaires à des entreprises et à des clients institutionnels en Europe germanophones. Avant cela, il a travaillé chez Commerzbank au sein de l’équipe commerciale « Private Banking Securities ». Chez WisdomTree, il concentrera ses efforts sur le développement de la société dans le nord de l’Allemagne.Pour sa part, Philipp Staudacher a été nommé « Sales Associate » pour l’Allemagne. Il arrive en provenance d’AIG Europe. Il affiche une large expérience dans les domaines de la vente, du trading et des opérations dans les secteurs de l’assurance, de la gestion d’actifs et des hedge funds. Avant AIG Europe, il avait officié chez Brevan Howard, BlueBay Asset Management et Merrill Lynch.Enfin, Matteo Milanesi a été recruté en qualité de « Sales Associate » pour l’Italie. L’intéressé rejoint WisdomTree en provenance d’Edmond de Rothschild où il était commercial en « fixed income » pour l’Italie et la Suisse.

A la tête de Prévaal Finance, émanation du groupe de protection sociale B2V, Henri Jacks, interrogé sur Newsmanagers TV, a fait part de sa satisfaction en termes de résultats. «Nous avions un contrat moral avec les administrateurs qui consistait à gérer une partie des actifs et préserver les performances. Contrat rempli», a indiqué le responsable. En outre, alors que la société de gestion vient de passer sa quatrième année, les actifs sous gestion s’élèvent à 3 milliards d’euros. Dans le détail, la société qui gère en direct 600 millions d’euros et une bonne partie de l’encours sous la forme de mandats de gestion, a aussi lancé trois OPCVM ouverts et un OPCVM captif au sein du groupe. Henri Jacks a également rappelé que des capitaux ont été alloués à sept gérants externes. «Ce sont clairement des gérants de conviction, investis en actions et qualifiés de « blend »", a-t-il expliqué en précisant qu’ils étaient de bonne qualité avec des résultats au-delà de leurs indices de référence. «Quoi qu’il en soit, a ajouté le responsable, tous les trois ans, nous remettons en cause le moins bon des gérants sélectionnés dans chacune des classes d’actifs, que ce soit les actions ou les taux...» En termes de gestion, le responsable, admet pour sa part un léger biais « quant ». «Mais la machine ne domine pas l’homme», a-t-il tenu à relever en détaillant la présence de « petits » modèles « momentum » afin d’identifier des secteurs en mesure de bien se comporter. Interrogé enfin sur la possibilité de récupérer les encours d’autres institutions, Henri Jacks s’est dit très ouvert à ce type de proposition. « Nous n’oublions pas que nous gérons pour des institutions en particulier de retraite. Cette population est averse au risque et pour cette raison, nous n’aurons jamais une exposition très forte au sein des portefeuilles. Si des institutions peuvent donc être séduites par cette orientation de gestion, nous les accueillerons volontiers», a conclu Henri Jacks.La vidéo peut être consultée en cliquant sur le lien suivant : http://www.newsmanagers.com/NewsManagersTV/regardsdinstitutionnels.aspx?id=1472

Nordea Investment Management va fusionner son fonds actions sur les seniors, Nordea 1 – Senior Generations Equity, dans un autre fonds appelé Nordea 1 – Global Ideas Equity, rapporte Citywire Selector. Le rapprochement aura lieu le 15 juin. Le fonds Senior avait été lancé en avril 2000 et affiche 47 millions de dollars d’actifs sous gestion.

GAM Holding a indiqué dans un avis boursier que ses bénéfices avant et après impôts devraient diminuer d’environ 50% au titre du premier semestre 2016 par rapport au premier semestre de l’an dernier. A l’origine de cette évolution, la baisse des commissions de performance et de gestion liée au recul des actifs moyens sous gestion et à une légère diminution des marges sur les commissions de gestion.

Vontobel s’ouvre de nouveaux horizons. La banque privée suisse a en effet annoncé, lundi 13 juin, la création d’une nouvelle activité de gestion de fortune pour les clients privés domiciliés en Australie. Dans ce cadre, Vontobel a mis en place une nouvelle équipe « composée de conseillers en banque privée expérimentés » à Zurich. « Avec le lancement de cette nouvelle offre et de cette nouvelle activité, Vontobel renforce sa présence en Asie Pacifique », a indiqué la banque. La nouvelle équipe ainsi mise en place sera dirigée par Bernhard Breiter qui a rejoint Vontobel le 1er juin. L’intéressé est un spécialiste du marché de la gestion de fortune en Australie. Au cours des 15 dernières années, il a en effet officié sur le marché australien pour le compte de la banque suisse UBS, dont deux années au sein de son bureau de représentation à Sydney. Bernhard Breiter n’arrive pas seul. Il sera en effet secondé par deux collaborateurs expérimentés avec lesquels il travaillait déjà chez UBS. Bernhard Breiter sera rattaché à Alex Fung, responsable de la gestion de fortune en Asie-Pacifique pour Vontobel, basé à Hong Kong.L’intérêt de Vontobel pour l’Australie ne doit rien au hasard. De fait, le marché de la gestion de fortune a en effet connu une croissance d’environ 5% au cours des dernières années, selon le dernier « Capgemini World Wealth Report ».

La société de gestion Bellecapital, basée à Zurich, acquiert la société GL Funds, spécialisée dans la gestion alternative, rapporte le site spécialisé finews. La société de gestion suisse va ainsi compléter son savoir-faire dans les solutions long-only multi-classes d’actifs qu’elle développe depuis une vingtaine d’années.Dans le sillage de cette transaction, Bellecapital va lancer une plateforme d’investissement qui sera ouverte aux gestionnaires et qui pourrait permettre à la société de jouer un rôle actif dans la consolidation du secteur de la gestion d’actifs en Suisse.

La société de gestion espagnole Imantia Capital vient d’enregistrer auprès du régulateur financier espagnol, la CNMV, son premier fonds de gestion passive qui répliquera l’indice du marché espagnol, rapporte le site spécialisé Funds People. Baptisé Imantia Ibex-35, ce fonds investira dans les titres qui composent l’indice Ibex-35 avec le même niveau d’exposition que le poids de ces valeurs dans l’indice. Le fonds pourra investir jusqu’à 10% de ses actifs dans dans institutions financières. La société de gestion déclare que son fonds est le moins cher du marché, avec des frais de gestion de 0,35 %.

A la faveur de l’introduction en Bourse de l’opérateur de clubs de sport Basic-Fit sur Euronext Amsterdam, 3i a annoncé avoir réduit sa participation dans la société de 44,4% à 23,7% pour un montant de 89 millions de livres, soit environ 113 millions d’euros.La participation de 23,7% représente une valeur d’environ 153 millions de livres. Au total, 3i enregistre une progression de la valeur d’entreprise de 16% par rapport à une valorisation de 208 millions de livres au 31 mars 2016.

Samsung Asset Management a lancé lundi quatre ETF sur la Bourse de Hong Kong qui parient sur et contre les indices Kospi 200 de Corée du Sud et le Topix de Tokyo, rapporte le Financial Times. C’est la première fois que des ETF à effet de levier sont lancés à Hong Kong, suite à l’introduction de nouvelles règles. Celles-ci autorisent un levier de deux, mais limitent la vente de ces ETF aux investisseurs qualifiés. Il est par ailleurs interdit de proposer des produits sur la Chine.

La tendance est bonne mais la progression est lente.... Voilà en quelques mots comment décrire l'évolution de la part des femmes dans les comités exécutifs selon la 2ème Edition du rapport mondial “Women in Financial Services” publié par le cabinet Oliver Wyman (*). En chiffres, seulement un cinquième des conseils d’administration et 16% des comités exécutifs dans les services financiers comptent des membres féminins. «L’amélioration n’est donc que très légère depuis la première édition du rapport publiée en 2014", indique-t-on chez Oliver Wyman. Il faudrait ainsi à ce rythme encore 30 ans pour atteindre le seuil de 30% de femmes au sein des comités exécutifs dans les services financiers au niveau mondial. Ce rapport analyse 381 organisations du secteur des services financiers réparties dans 32 pays, soit une étude menée auprès de 850 professionnels des services financiers du monde entier et des entretiens réalisés avec plus de 100 haut dirigeants, femmes et hommes. D’où il ressort entre autres que les pays les plus avancés sont la Norvège et la Suède tandis que le Japon et la Corée du Sud sont très en retard.La faible représentation des femmes dans les comités exécutifs est le problème central. En effet, les décisions stratégiques clés d’une entreprise sont prises au sein de ce même comité exécutif. En outre, sa visibilité, aussi bien interne qu’externe, lui donne un rôle de modèle et de sponsor», note le cabinet. Autre fait inquiétant relevé par l'étude : les femmes cadres des services financiers ont davantage tendance à quitter leur employeur, soit 20 à 30% de plus que leurs homologues d’autres industries. En fait, selon le rapport, de nombreuses femmes font face à un conflit de milieu de carrière et sont contraintes à faire des compromis, beaucoup plus que les hommes. L’insuffisance de flexibilité dans les heures de travail et de soutien pour leurs responsabilités familiales, leur perception d’un manque d’égalité salariale et de promotion, et de préjugés inconscients figurent parmi les principales limites auxquelles elles sont confrontées. (*) A noter que le rapport contient également une série de courts articles sur :• Les domaines où beaucoup reste à faire (L’Allemagne et la Suisse, la gestion d’actifs et les fonctions risques)• Des “success stories” de femmes qui ont réussi à des positions de haute-direction (le secteur public)• Les domaines où une nouvelle dynamique est en train d’émerger (le secteur des Fintechs en Chine et les femmes de la génération millénial aux Etats-Unis)• Les aspects spécifiques de la diversité (l’égalité des salaires, les styles de leadership)• Comment l’industrie peut avancer (un appel à l’action du Club 30%)• L’accès aux produits financiers pour les femmes (basé sur une discussion lors d’une table ronde organisée avec le Women’s World Banking)

Rob Arnott a lancé une nouvelle attaque contre le smart beta dont il est le considéré comme le « parrain », rapporte le Financial Times fund management. Le fondateur et président de Research Affilialtes, la société qui a conçu plusieurs des premiers indices smart beta, estime que les idées sous-jacentes derrières nombre de ces indices sont « absurdes » et qu’elles mettent en danger les investisseurs. Dans un article qu’il doit publier le 13 juin sur les facteurs de risque utilisés dans les stratégies smart beta, Rob Arnott écrit ainsi que « certains de ces nouveaux facteurs sont absurdes. Certains de ces facteurs sont de bonnes idées et fourniront de l’alpha dans le futur, mais sont temporairement onéreuses ».

L’opérateur d’entreprises de marchés Euronext a annoncé la cotation par BNP Paribas Easy de cinq nouveaux ETF sur Euronext Paris à compter du 13 juin. BNP Paribas Easy propose notamment deux ETF à faible volatilité, BNPETF Low Vol Eur et BNPETF Low Vol US, le premier ayant pour sous-jacent l’indice BNP Paribas Equity Low Vol Eur, le second l’indice BNP Paribas Equity Low Vol US.Les trois autres ETF sont BNPETF Value Eur, avec pour sous-jacent l’indice BNP Paribas Equity, Value Europe, BNPETF Quality Eur (indice BNPETF Quality Eur), et BNPETF Mom Europe (BNP Paribas Equity Low Vol US). Les cinq nouveaux ETF sont tous chargés à 0,42%.

Le gestionnaire d’actifs américan Columbia Threadneedle a annoncé, lundi 13 juin, le lancement de trois nouveaux ETF actions smart beta, les premiers de sa nouvelle gamme d’ETF smart beta multifactorielle « Columbia Beta Advantage ». Ces nouveaux fonds suivront un indice sous-jacent calculé par MSCI. Ces trois nouveaux ETF, cotés sur Nyse Arca aux Etats-Unis, sont les suivants : Columbia Sustainable U.S. Equity Income ETF (ESGS), Columbia Sustainable International Equity Income ETF (ESGN) et, enfin, Columbia Sustainable Global Equity Income ETF (ESGW).L’indice sous-jacent de chaque ETF est conçu pour investir dans des entreprises offrant un rendement du dividende, une croissance du dividende et répondant à des facteurs de cash flow, indique Columbia Threadneedle dans un communiqué. Les ETF répliqueront des indices personnalisés et sur-mesure calculés par le fournisseur MSCI. Ces nouveaux fonds indiciels se concentrent également sur l’aspect « durable », les indices passant au crible les pratiques environnementales, sociales/sociétales et de gouvernance (ESG) des entreprises.Dans le détail, le fonds Columbia Sustainable U.S. Equity Income ETF suit l’indice Beta Advantage Sustainable U.S. Equity Income 100, qui comprend 100 valeurs offrant aux investisseurs une exposition aux grandes et moyennes capitalisations américaines.Le fonds Columbia Sustainable International Equity Income ETF suit, pour sa part, l’indice Beta Advantage Sustainable International Equity Income 100 qui offre aux investisseurs une exposition à 100 grandes et moyennes capitalisations étrangères issues des marchés développés.Enfin, le véhicule Columbia Sustainable Global Equity Income ETF suit l’indice Beta Advantage Sustainable Global Equity Income 200, qui comprend 200 valeurs offrant aux investisseurs une exposition aux grandes et moyennes capitalisation américaines et des marchés développés mondiaux.

Bernard Blaud réoriente sa carrière. Au cours d’un club client organisé par BNP Paribas Securities Services, le professionnel qui occupe la fonction de Senior Executive a indiqué qu’il quitterait la société dans les prochains jours pour se lancer dans un autre projet. Bernard Blaud va se consacrer à la Blockchain et met actuellement la dernière touche à son site www.2b-up.com qui sera effectif le 1er juillet prochain. Outre sa carrière chez BP2S où avant d'être Senior Executive, il a été Directeur des ventes et du RM puis Senior Advisor, Bernard Blaud, qui est ingénieur de formation, a exercé des fonctions de Vice Président chez JP Morgan et de responsable chez Barclays.

Les investissements du fonds de pension californien CalPERS dans son Etat d’origine ont augmenté de 8,2% durant l’année fiscale 2014-2015 pour atteindre 27,8 milliards de dollars, selon des données publiées dans le rapport annuel de CalPERS dédié à la Californie publié le 13 juin. Les investissements dans le Golden State représentent ainsi 9,2% du portefeuille de CalPERS. Les engagements du fonds de pension sont répartis dans plusieurs classes d’actifs dont l’obligataire, le capital investissement, l’immobilier et les infrastructures.

Au cours d’un procès qui a débuté lundi, le fonds souverain libyen a estimé que Goldman Sachs Group avait profité de son manque de sophistication financière pour l’attirer dans des opérations perdantes, rapporte le Wall Street Journal. Dans des e-mails, les dirigeants de la banque écrivent que le fonds libyen avait peu d’expérience de la finance : « ils sont très peu sophistiqués et n’importe qui pourrait les « violer », écrit l’un d’eux en 2008. Dans un autre e-mail, un dirigeant de Goldman écrit : « tu viens de faire une présentation sur les prêts structurés à effet de levier à quelqu’un qui vit au milieu du désert avec ses chameaux ».

Acofi Gestion annonce ce matin la conclusion de la première opération de son fonds de prêts obligataires dédié aux infrastructures en énergies renouvelables, Predirec EnR 2030. Il vient de financer cinq parcs éoliens pour un montant de 12,5 millions d’euros et une durée de 12 ans. Ces parcs éoliens répartis dans le Nord de la France représentent une puissance cumulée d’environ 55 MWc. Leur production annuelle de 130 GWh correspond à la consommation électrique de 32.000 foyers français et 81.000 tonnes de CO2 économisées.

Il se rapprochait dangereusement de zéro depuis plusieurs jours, c’est désormais fait: le rendement de l’obligation d’Etat allemande à 10 ans est passé sous 0% pour la première fois de son histoire ce 14 juin 2016. Dans la matinée, la référence du marché obligataire européen a reculé jusqu'à -0,02% vers 11 heures.

Le rendement de l'obligation d'Etat allemande à 10 ans est passé à -0,02% mardi matin après avoir tutoyé 0% depuis plusieurs jours.

Jeudi, les participants au projet de taxe européenne sur les transactions financières n’ont aucune chance d’arriver à un accord, mais pourraient ne pas enterrer le projet.

La Banque centrale européenne doit laisser du temps pour que ses mesures de politique monétaire produisent leurs effets et sa position accommodante actuelle est appropriée, a estimé lundi Jens Weidmann, président de la Bundesbank et à ce titre membre du conseil des gouverneurs de la BCE. «L’environnement monétaire actuel ne requiert pas d’assouplissement supplémentaire», a-t-il ajouté lors d’une conférence à Francfort.

Robert Cook, un avocat du cabinet Cleary Gottlieb Steen & Hamilton, va remplacer Richard Ketchum à la tête de la Financial Industry Regulatory Authority (Finra), une organisation professionnelle américaine qui a pour mission de superviser l’ensemble des intermédiaires financiers (courtiers, prestataires de services d’investissement...). Richard Ketchum occupait ce poste depuis 2009. La passation de pouvoir est prévue au troisième trimestre de cette année.

Damian Clarke, un ancien trader actions de Schroders Investment Management a été condamné hier à deux ans d’emprisonnement après avoir plaidé coupable de neuf chefs d’inculpation liés à un délit d’initié. Entre août 2000 et janvier 2013, Damian Clarke a été employé d’abord comme assistant de la gestion de fonds puis comme trader actions. A cette occasion, il a utilisé des informations privilégiées pour placer des ordres en son nom propre et pour le compte de proches. Les profits tirés de ces opérations illicites ont été estimées à plus de 155.000 livres.

L’Organisation des pays exportateurs de pétrole (Opep) a déclaré lundi s’attendre à un marché mondial du pétrole plus équilibré au second semestre, les perturbations de la production au Nigeria et au Canada contribuant à réduire rapidement l’offre excédentaire. Dans son rapport mensuel publié lundi, l’Opep souligne que sa production a diminué de 100.000 barils par jour en mai, en raison essentiellement d’attaques contre les installations pétrolières du Nigeria.

La Chine ne veut pas d’une guerre commerciale avec l’Europe, a déclaré lundi le Premier ministre chinois Li Keqiang lors d’une conférence de presse commune avec Angela Merkel, qui a prôné de son côté plus de discussion sur l’octroi à la Chine du statut d'économie de marché dans le cadre de l’Organisation mondiale du commerce (OMC). La chancelière allemande a également réclamé de la «réciprocité» dans l’ouverture du secteur bancaire.

Dans un communiqué publié lundi soir à l’issue d’une neuvième séance, le Haut Conseil de stabilité financière (HCSF) a indiqué avoir préparé sa décision concernant le taux du coussin de fonds propres contra-cyclique applicable aux banques. L’organisme dit ne pas avoir constaté de croissance excessive du crédit dans le système bancaire français qui pourrait être source de risques systémiques. «La décision du Haut Conseil sera prise à la fin du mois de juin 2016, après la notification des autorités européennes concernées», précise le document. La décision et les éléments justifiant le taux seront publiés au Journal Officiel. «A cette date, le Haut Conseil publiera également la liste des taux de coussins contra-cycliques fixés par des autorités étrangères qu’il reconnaît», ajoute le HCSF

Le nombre de logements construits en Allemagne est à son niveau le plus élevé depuis 2006 mais reste insuffisant au regard des besoins nouveaux créés par un afflux record de migrants. Quelque 247.700 logements ont été achevés l’an dernier, un chiffre en hausse de 1% par rapport à 2014 et qui est le plus élevé depuis les 255.600 de 2006, a annoncé lundi Destatis, l’office fédéral de la statistique. La ministre du Logement, Barbara Hendricks, estime à 350.000 le besoin en logements neufs chaque année. L’industrie du BTP avance pour sa part une estimation de 400.000 logements pour répondre à la demande.

Des magistrats, des enquêteurs et des autorités chargés de la lutte contre la corruption dans une soixantaine de pays se retrouvent pour trois jours à Paris afin de confronter leurs dispositifs nationaux et améliorer leur coopération. La coopération entre les Etats sera au coeur des discussions, les enquêtes financières, souvent longues et ardues, impliquant fréquemment la mise en oeuvre de commissions rogatoires internationales. Dans l’entourage de François Hollande, on souligne que certains des 200 participants viendront «avec des commissions rogatoires internationales dans la poche».