La société de gestion a réalisé 900 millions d'euros de transactions l'an dernier.

L’indice Global Exchange® Private Equity Index (GXPEI) de State Street a affiché une hausse modérée de 3,03 % au troisième trimestre 2018. Les stratégies de capital-risque se sont maintenues en tête pour le troisième trimestre consécutif avec une performance en hausse de 4,65 %, suivies des fonds buyout avec un gain de 2,84 % tandis que les stratégies de dette privée cèdent du terrain avec une hausse de 1,34 % pour le trimestre. Ce rendement de 4,65% constitue la performance la plus élevée des fonds de capital-risque depuis le quatrième trimestre 2018. S’appuyant sur des données provenant directement de limited partnerships, l’indice GXPEI représentait, au 30 septembre 2018, plus de 2 800 milliards de dollars d’investissements en private equity et plus de 2 900 sociétés de private equity différentes. « L’année 2018 est en voie d’enregistrer les records de hausse les plus élevés dans la levée de fonds depuis la crise financière », a commenté Anthony Catino, Managing Director, Alternative Investment Solutions chez State Street, cité dans un communiqué. « Dans les neuf premiers mois de 2018, les stratégies de capital-risque et de dette privée ont surpassé les taux de hausse post-crise les plus élevés atteints en 2017. Les fonds axés sur les États-Unis et le « Reste du monde» (ndlr: hors fonds européens) ont atteint des niveaux de levée de fonds similaires ou supérieurs à ceux atteints en 2017, tandis que les fonds axés sur l’Europe continuent de rester à la traîne», a-t-il ajouté. Parmi les secteurs d’activité inclus dans l’indice, les fonds orientés vers les technologies de l’information enregistrent le rendement le plus élevé pour un troisième trimestre consécutif, avec une hausse de 5, 91 %, en léger repli par rapport à 7,05 % au second trimestre. Viennent ensuite les fonds du secteur santé avec un rendement trimestriel de 4,59 % en hausse par rapport au gain de 4,24 % du trimestre dernier, et les fonds investis dans l’énergie, avec un rendement trimestriel de 3,94 %, en baisse par rapport au gain de 4,62 % au trimestre précédent.

SunaCare, l’un des principaux acteurs allemands du service à domicile dédié aux personnes âgées, a fait appel à la société de capital-risque XAnge pour accélérer son développement. SunaCare se présente commeun service d’aide aux personnes âgées et à leurs familles qui ont besoin de soins à domicile. Il identifie les besoins de soins requis par ses clients et leur fournit des soignants qualifiés et dignes de confiance. «Cet apport en capital nous permettra de financer de nouveaux projets de croissance en Allemagne et à l'étranger. Nous allons étendre nos activités de marketing en Allemagne pour améliorer la notoriété de la marque et la visibilité de SunaCare» a commenté Daniel Schlör, fondateur et CEO de SunaCare. SunaCare a intentionnellement cherché un partenariat avec une société de capital-risque européenne. «Outre l’aspect financier, il était important pour nous que le nouveau partenaire apporte sa connaissance du secteur et les contacts de son réseau sur les principaux marchés européens ", a ajoutéDaniel Schlör. “ Avec des bureaux à Paris et Munich, XAnge, la marque Innovation du groupe Siparex, gère plus de 450 millions d’euros et un portefeuille de plus de 60 start-up.

DNCA Finance, affilié de Natixis Investment Managers, qui réunit plus de cent vingt personnes au sein de ses trois bureaux à Paris, Luxembourg et Milan, a annoncé vendredi 15 févrierl’arrivée d’Emilie Brunet-Manardo dans l’équipe de gestionen tant que gérante–analyste. Elleinterviendra sur les actions françaises et européennes des fonds de la gamme. Agée de 36 ans, Emilie Brunet–Manardo est diplômée de l’ESCP et a 13 ans d’expérience en analyse financière et en investissement (public ou privé). Elle a débuté sa carrière chez Oddo & Cie en 2006 en tant qu’analyste financier sell-side sur les valeurs européennes du secteur Agroalimentaire et Boissons. En 2010 elle rejoint l’équipe d’investissement du FSI, devenu Bpifrance, où elle occupe à partir de 2013 le poste de directrice d’investissement dans l’équipe de capital développement. Son rôle inclut le sourcing d’opportunités d’investissement au sein des Mid & Large capitalisations françaises, cotées ou non cotées, le pilotage du processus d’investissement et le suivi des participations. Dans ce cadre, elle a l’occasion de travailler sur différents secteurs comme l’agroalimentaire, les énergies renouvelables, l’Oil & Gas ou encore les services aux entreprises. Elle participe également à des opérations de restructuring. Elle occupe par ailleurs des fonctions d’administratrice de certaines sociétés du portefeuille.

La banque privée allemande Bankhaus Lampe étoffe ses équipes de gestion de fortune et de gestion d’actifs avec deux recrutements. Stefan Zayer a ainsi été nommé responsable des ventes institutionnelles au sein du pôle Asset Management pour les produits liquides et illiquides à compter du 1er mars. Avant de rejoindre Bankhaus Lampe, Stefan Zayer était responsable des ventes institutionnelles chez Edmond de Rothschild Asset Management. Il a occupé les mêmes fonctions chez Lazard Asset Management. Par ailleurs, Bernd Scherer joint Dirk Franz et Erwin Lochten en qualité de managing director chezLampe Asset Management, une filiale de Bankhaus Lampe, à compter du 1er mars 2019. Bernd Scherer travaille chez Bankhaus Lampe depuis février 2017, initialement en tant responsable du développement produits pour Asset Management, et ensuite en tant que responsable des «Wealth Solutions». Il va désormais se concentrer sur la conception, le développement et la gestion des approches d’investissement systématiques, entre autres le multi-asset et le total return.

Raymond James Asset Management International(RJAMI) a nommé un nouveaudirecteur général délégué, a appris NewsManagers. Aurelia Kitten de La Malène, directrice de la gestion privée de RJAMI depuis mars 2012, a en effet été nommée à ce poste le 4 février dernier. La fonctionde directeur général délégué était précédemment occupée depuis juin 2007 par Isabelle Delattre,responsable des gestions de RJAMI et de la problématique ESG. Aurelia Kitten de La Malène a rejoint RJAMIen janvier 1996 en tant qu’analyste buy-side avant de devenirgérante de clientèle privée et gérante de fondsactions. En juillet 2001, elle avait pris les rênes de la gestion des produits d’épargne salariale. L’information a été confirmée à NewsManagers par la société de gestion qui précise qu’Isabelle Delattre demeure au sein de ses effectifs. Toutefois selon nos informations, Isabelle Delattre a quitté RJAMI le 4 février dernier.

Standard Life Aberdeen (SLA) projette une nouvelle vague de suppressions de postes dans les semaines à venir après une nouvelle année de forte décollecte, a appris Reuters, sur la base de quatre sources. Un porte-parole a précisé à Reuters que cette réduction d’effectifs s’inscrivait dans les objectifs communiqués en 2017 lors du mariage entre Standard Life et Aberdeen AM, soit environ 800 suppressions de postes sur un total de 9.000 salariés. L’objectif n’a pas changé bien qu’environ 3.000 collaborateurs soient sortis du périmètre avec la cession des activités d’assurance de SLA à Phoenix en septembre 2018. Le groupe, dont Douglas Flint a pris la présidence du conseil en janvier, doit présenter ses résultats le 13 mars. Le plus grand gestionnaire indépendant du Royaume-Uni aurait vu ainsi partir 20 milliards d’euros en net de ses fonds en 2018, selon des chiffres de Morningstar cités par Reuters.

Le groupe financier BTG Pactual a recruté l’ancien ministre des finances brésilien Eduardo Guardia en tant qu’associé et directeur général de sa filiale de gestion d’actifs, BTG Pactual Asset Management. Il prendra ses fonctions au 1er juillet 2019 et succédera à Steve Jacobs qui deviendra président de BTG Pactual et responsable des actifs du groupe hors duBrésil. Eduardo Guardia a occupé le poste de ministre des finances au sein du gouvernement brésilien d’avril 2018 à l’intronisation de Jair Bolsonaro comme nouveau président du pays le 1er janvier dernier. Il a également été secrétaire exécutif du ministre des finances de 2016 à 2018. Auparavant, Eduardo Guardia a exercé les fonctions de secrétaire du Trésor brésilien et responsable du département des finances de l’Etat de São Paulo. Il a également été directeur exécutif de la bourse de São Paulo et responsable des investissements de GP Investments. BTG Pactual Asset Management, qui a vu l’arrivée récente de l’ex-gérant de BlackRock Will Landers en tant que responsable des actions,gère près de 50 milliards de dollars.

Les groupes de capital-investissement Hellman & Friedman et Blackstone ont soumis une offre améliorée sur le spécialiste allemand des petites annonces en ligne Scout24, pour 5,7 milliards d’euros dette comprise. Si l’opération aboutit, il s’agira de la plus importante acquisition d’une entreprise allemande cotée par des fonds de capital-investissement. Hellman & Friedman et Blackstone précisentdans un communiqué que le directoire et le conseil de surveillance de Scout24 soutiennent cette offre de 46 euros par action, ce qui représente selon eux une prime de 27% par rapport au cours normal du titre Scout24. Le seuil d’acceptation de l’offre a été fixé à 50% du capital plus une action. L’entreprise allemande a rejeté le mois dernier une offre à 43,50 euros par action de ces fonds. Hellman & Friedman a déjà été propriétaire de Scout24, qui diffuse des annonces immobilières en Allemagne et automobiles à travers l’Europe. Le fonds avait racheté la majorité du capital à Deutsche Telekom en 2013 puis introduit la société en Bourse en 2015.

Alors qu’Allianz Global Investors vient de se renforcer en Italie, le gestionnaire d’actifs allemand a nommé Alberto D’Avenia, son actuel responsable du développement en Europe du Sud, en qualité de responsable du segment retail en Amérique latine et des résidents non-américains, rapporte Citywire Americas. Citant une porte-parole du groupe, Citywire Americas ajoute qu’Alberto D’Avenia sera en charge de développerl’activité des fonds Ucits auprès des gestionnaires de fortune et intermédiaires basés sur les marchés latino-américainet US offshore. Pour son nouveau poste, il déménagera de Milan pour s’installerà Miami.

La société de gestion néerlandaise NN Investment Partners (NN IP) a annoncé l’ouverture de son premier bureau en Amérique latine à Montevideo, capitale de l’Uruguay. Cette antenne sera responsable des clients institutionnels de la firme basés en Amérique latine ainsi ceux entrant dans la catégorie US Offshore. L’activité démarrera le 25 février 2019. Dans un communiqué, NN IP indique qu’elle est active depuis plus de dix ans dans le marché latino-américain et que l’ouverture du bureau de Montevideo soutient les perspectives de croissance entrevues par le gestionnaire d’actifs dans cette région. NN IP a par ailleurs nommé José Tomás Trejo au sein de l'équipe chargée dedévelopper son activité en Amérique latine, dirigée par Iván Mascaró Guzmán. Basé à Montevideo et avec le soutien de l'équipe basée à La Haye, il sera chargé de développer et maintenir les relations clients de la firme en Amérique latine. NN IP précise que d’autres nominations suivront. Iván Mascaró Guzmán a déclaré que l’ouverture du bureau de Montevideo signifiait l’arrêt total du partenariat de NN IP avec LarrainVial, qui durait depuis une décennie, entre autres pour la distribution des fonds de la société néerlandaise.

Une deuxième étude confirme des améliorations dans la lisibilité des marchés actions français et fait apparaître une hausse des volumes sur les PME.

La société de gestion, qui compte désormais l'assureur dans son capital, s'apprête à lancer deux nouveaux fonds.

Jean-Thomas Heissat, investment specialist multi-asset chez Amundi

Le gestionnaire d’actifs Standard Life Aberdeen (SLA) se prépare à mettre en oeuvre de nouvelles suppressions de postes, indiquait vendredi Reuters. Le groupe, dont Douglas Flint a pris la présidence du conseil en janvier, doit présenter ses résultats le 13 mars. Un porte-parole a précisé que ce nouveau round de réduction d’effectifs s’inscrivait dans les objectifs communiqués en 2017 lors du mariage entre Standard Life et Aberdeen AM, soit environ 800 suppressions de postes sur un total de 9.000 salariés. L’objectif n’a pas changé bien qu’environ 3.000 collaborateurs soient sortis du périmètre avec la cession des activités d’assurance de SLA à Phoenix en septembre 2018.

L’assureur suisse Baloise avait annoncé dans le cadre de sa stratégie «Simply Safe» initiée en 2017 son intention de développer systématiquement ses prestations de gestion de fortune et de les étendre à des tiers. À mi-chemin de cette phase stratégique, le groupe indique que les entrées de fonds nettes enregistréess’élèvent à plus de 1 milliard de francs. Aux 406 millions de francs de net new assets de 2017 se sont en effet ajoutées en 2018 des entrées de 801 millions de francs. Opérée sous la marque Baloise Asset Management, l’activité de gestion pour compte de tiers s’adresse surtout aux investisseurs institutionnels qui privilégient le long terme, tels que les caisses de pension. Pour s’y atteler, Baloise Asset Managementapplique une stratégie analogue à celle qu’elle appliqueelle-même aux actifs gérés issus de l’activité assurancielle de Baloise Group. «Ceci avec l’avantage d’effets d’échelle avantageux et d’une base de coûts maîtrisée», souligne le groupe dans un communiqué. Le gestionnaire d’actifs tient par ailleurs à appliquer l’investissement responsable à ses actifs sous gestion. Dans ce cadre, le groupe respecte depuis plusieurs annéesles conditions de la liste d’exclusion de l’Association suisse pour des investissements responsables (ASIR-SVVK) eta souscrit en 2018 aux Principles for Responsible Investments (PRI). Depuis le début de 2019, tous les nouveaux placements des avoirs d’assurance de Baloise Asset Management sont donc effectués selon les nouvelles normes d’investissement responsable.

Ivanhoé Cambridge, filiale immobilière de la Caisse de Dépôt et Placement du Québec, a annoncé mardi 12 février, la création du fonds ICAWOOD géré par ICAMAP afin de développer 200.000 à 300.000 m² de bureaux de nouvelle génération ayant une faible empreinte carbone, dans le Grand Paris, d’ici à 2028. Le fonds est doté de 750 millions d’euros et pourra atteindre 1,6 milliard d’euros. Ivanhoé Cambridge est l’actionnaire de référence de ce fonds, qui rassemble 12 investisseurs institutionnels et family office. Ivanhoé Cambridge SICAV SIF préside le conseil des Investisseurs. « Ce fonds illustre notre capacité déjà démontrée à s’engager dans des opérations de développement à forte création de valeur dans les grandes métropoles européennes et plus particulièrement au sein du Grand Paris, qui constitue pour nous un marché stratégique. La technologie à haute performance environnementale et thermique, en bois massif CLT, développée par le groupe Woodeum, constitue un atout majeur pour la création d’espaces tertiaires innovants qui répondent aux attentes des utilisateurs les plus exigeants », déclare Karim Habra, directeur général Europe d’Ivanhoé Cambridge. ICAMAP est une société de gestion de fonds d’investissements spécialisée en immobilier, fondée en 2013 et dirigée par ses associés-fondateurs, Guillaume Poitrinal, Harm Meijer et Alexandre Aquien. ICAMAP gère 1,25 milliard d’euros de fonds propres. ICAMAP est le gestionnaire de deux fonds d’investissements en immobilier, concentrés sur des opérations à forte valeur ajoutée: ICAWOOD (€750 millions de fonds propres) et Icamap Investors (€500 millions de fonds propres), afin de prendre des participations dans des sociétés immobilières européennes de petite et moyenne capitalisation, privées ou cotées en bourse.

Harald Walkate vient d'Aegon Asset Management.

Le gestionnaire d’actifs Standard Life Aberdeen (SLA) se prépare à mettre en oeuvre de nouvelles suppressions de postes, indique vendredi Reuters. Le groupe, dont Douglas Flint a pris la présidence du conseil en janvier, est sous la pression des investisseurs. Il doit présenter ses résultats le 13 mars. Un porte-parole a précisé que ce nouveau round de réduction d’effectif s’inscrivait dans les objectifs communiqués en 2017 lors du mariage entre Standard Life et Aberdeen AM, soit environ 800 suppressions de postes sur un total de 9.000 salariés. L’objectif n’a pas changé bien qu’environ 3.000 collaborateurs soient sorti du périmètre avec la cession des activités d’assurance de SLA à Phoenix en septembre 2018.

CA Indosuez Finanziaria SA, Lugano, filiale de CA Indosuez (Switzerland) SA, vient d’annoncer le rachat de100% des actions de Leonardo Swiss SA, Lugano, filiale de Banca Leonardo S.p.A., créée en 2013 et spécialisée dans la gestion de fortune. Cette acquisition, autorisée par la FINMA, a été réalisée fin décembre 2018 et fait suite à l’acquisition en avril 2018 de Banca Leonardo S.p.A. par CA Indosuez Wealth (Europe). «Indosuez Wealth Management renforce ainsi ses activités à Lugano en proposant aux clients, entrepreneurs et familles, une offre complète et sur mesure de solutions de gestion de fortune grâce à l’expertise d’une trentaine de collaborateurs présents sur place», explique la banque dans un communiqué.

Le Groupe Advenis a annoncé avoir enregistré l’an dernier un chiffre d’affaires de 70,6 millions d’euros, en hausse de 8,1% ou 5,3 millions d’euros) par rapport à l’exercice 2017. En Gestion d’Actifs, Gestion Privée & Distribution, le chiffre d’affaires ressort à près de 33 millions d’euros,en croissance (+3,4 millions d’euros ou +11,5%) par rapport à 2017, porté par la SCPI Eurovalys, qui génère un fort intérêt pour la clientèle du Groupe, ses partenaires, et les investisseurs institutionnels. Le chiffre d’affaires 2018 de ce pôle est également impacté par la mise en application d’IFRS 15 depuis le 1er Janvier 2018 (+0,9 milliond’euros), ainsi que par la cession de 51% du Pôle Financier d’AIM le 27 Juillet 2018, dont le compte de résultat n’est plus consolidé depuis (-3,8 millions d’euros). A noter également la très bonne tenue du pôle Production Immobilièrequi réalise un chiffre d’affaires de 18,5 millions d’euros, en progression de près de 32%, avec des chantiers dans le résidentiel ancien et le lancement de deux nouvelles résidences.

Le gestionnaire d’actifs alternatif américain HQ Capital a annoncé la nomination de Bernd Türk au poste de directeur général. Celle-ci fait suiteà l’annonce faite par Schroders hier de l’arrivée de l’actuel directeur général de HQ Capital,Georg Wunderlin, au poste nouvellement créé de responsable mondialdes actifs privés. Georg Wunderlin quittera ses fonctions au sein du gestionnaire américain le 31 mars 2019. Bernd Türk était jusqu’alors porte-parole de la gestion de la holding Harald Quantqui chapeaute HQ Capital, dont les encours s'élèvent à près de 12 milliards de dollars.

Union Investment a enregistré l’an dernier une collecte nette de 15,3 milliards d’euros contre 25,1 milliards d’euros l’année précédente, selon un communiqué publié ce 14 février. Un montant en baisse par rapport à l’année dernière mais qui a tout de même très largement compensé l’impact négatif de la correction des marchés intervenue au quatrième trimestre 2018. Les actifs sous gestion s’inscrivaient fin décembre 2018 à 323,4 milliards d’euros contre 323,9 milliards d’euros un an plus tôt. Le résultat avant impôts s’est toutefois replié à 502 millions d’euros contre 610 millions l’année précédente. Union Investment précise que la collecte institutionnelle a reculé à 7,8 milliards d’euros contre 15,2 milliards d’euros en 2017. Les actifs institutionnels se maintiennent toutefois à 187,7 milliards d’euros, en repli de seulement 0,2 milliard d’euros par rapport à leur niveau de décembre 2017. La collecte retail a diminué dans des proportions moindres à 7,5 milliards d’euros contre 9,9 milliards d’euros un an plus tôt. Les encours s’inscrivaient fin 2018 à 135,7 milliards d’euros contre 136 milliards d’euros fin 2017. Union Investment a par ailleurs indiqué vouloir «verdir» à 100% ses actifs sous gestion avec l’intégration des critères ESG dans l’ensemble de son processus d’analyse. Dans cette perspective, Union Investment va notamment recruter cinq nouveaux collaborateurs pour renforcer son équipe d’analystes ESG. Actuellement, la part des actifs verts dans les encours s'élève à 41,4 milliards contre 33,5 milliards d’euros fin 2017.

La firme de capital-investissement luxembourgeoise Warburg Pincus et Javier Marín, ancien directeur général de la banque espagnole Santander ont obtenu l’autorisation de la Banque centrale européenne pour finaliser le rachat de Self Bank auprès du groupe Société Générale, selon un communiqué. En juin 2018, Société Générale avait annoncé la vente de la totalité des parts de Boursorama dans sa filiale espagnole(Self Bank). Warburg Pincus et Javier Marín entendent offrir des produits de conseil et de gestion de patrimoine innovants sur la plateforme digitale de Self Bank, qui offre déjànotamment plus de 2 400 fonds d’investissement. JavierMarín espère transformer Self Bank en un gestionnaire de patrimoine de clients fortunés.

Alex Calvo, ancien directeur de l’obligataire international au sein de Franklin Templeton et Marco Oreamuno, ex-conseiller financier chez Morgan Stanley, ont établi le gestionnaire de fortune Bolton Global à Miami, rapporte Funds Society. Le duo opérera sous la marque StratEdge Quant Investors et fournira des services de gestion d’actifs aux clients fortunés, aux family offices ainsi qu’aux investisseurs institutionnels principalement basés en Amérique latine. En plus de gérer près de 200 millions de dollars pour le compte de ses propres clients, l'équipe proposera des portefeuilles obligataires personnalisés aux clients des autres conseillers financiers affiliés à Bolton Global.

AllianzGI se renforce en Italie avec l’arrivée de Stefano Saponaro au sein de l’équipe de développement retail et wholesale dirigée par Filippo Battistini. L’intéressé vient de GAM où il s’est occupé pendant plus de sept ans du développement de l’activité distribution externe en Italie du Nord. Avant cela, il a travaillé chez Ernst & Young et Lyxor Asset Management.

La société de gestion présente également un nouvel organigramme.

Le gestionnaire d’actifs britannique Schroders a recruté un responsable mondial des actifs privés en la personnedeGeorg Wunderlin, qui est actuellement directeur général de HQ Capital. Il prendra ses fonctions en mai 2019, le poste ayant été nouvellement créé. Il sera rattaché à Peter Harrison, directeur général de Schroders,et intégrera le comité de gestion du groupe. Avant de travailler chez HQ Capital, il a officié en tant que responsable des opérations d’Auda International à partir de 2012, poste qu’il a conservé lorsqueAuda, Real Estate Capital Partners et Equita ont fusionné en 2015 pour former HQ Capital. Pour Peter Harrison,«le développement de notre expertise sur les actifs privés constitue un objectif stratégique pour Schroders, en réponse à l’évolution des attentes de nos clients et à leur quête d’investissements offrant des rendements stables, pérennes et décorrélés des marchés financiers.Schroders dispose déjà d’une large gamme de compétences en actifs privés, allant du financement d’infrastructures à l’immobilier, et le groupe est désormais prêt à déployer ces expertises à l’échelle mondiale.» Les actifs privés et les investissements alternatifs de Schroders représentaient en juin 2018un encours de 35,8 milliards de livres sterling, incluant le crédit titrisé, le private equity, le financement d’infrastructures, la réassurance collatéralisée, les prêts aux PME et l’immobilier.

Les budgets des investisseurs alloués à la recherche ont globalement reculé en Europe, à l’exception de la Suisse, à la suite de la mise en place en janvier 2018 de Mifid 2, selon le CFA Institute. La baisse ressort en moyenne à 6,36% depuis l’entrée en vigueur de la directive. Le recul des budgets alloués à la recherche est particulièrement prononcé dans l’Union européenne (-8,1%) et au Royaume-Uni (-6,78%). Quant à la taille des encours gérés, les sociétés avec plus de 250 milliards d’euros d’actifs sous gestion ont réduit leur budget de recherche de 11,14%, tandis que celles avec moins d’un milliard d’euros d’encours indiquent avoir légèrement augmenté (+0,81%) leurs dépenses.