BNY Mellon Wealth Management a nommé Juan Alejandro « Alex » Ramos « senior wealth director » à Greenwich dans le Connecticut. Il sera rattaché à Chris Griffin, managing director, et sera responsable du développement au bureau de Greenwich de la société.Avant de rejoindre BNY Mellon Wealth Management, Alejandro Ramos était « senior vice president » et conseiller pour la clientèle privée pendant plusieurs années au sein de US Trust. Il a aussi travaillé à la Deutsche Bank.

Deux acquisitions de maisons pour plusieurs millions de dollars restent en travers de la gorge des employés de Guggenheim Partners et suscitent l’interrogation des clients inquiets des éventuelles distractions de la société gestion, rapporte le Wall Street Journal, citant des clients et proches de la société. En mai, une maison de 85 millions de dollars a été acquise à Miami par Mark Walter, le directeur général de Guggenheim, en tant que co-investisseur. Une autre maison de 13 millions de dollars a été achetée l’an dernier. La directrice de la distribution, Alexandra Court, s’y est installée. Les deux biens ont été acquis par une société de Miami appelée ABS Capital Company et qui est détenue par deux anciens dirigeants de Guggenheim. La nouvelle de l’acquisition de ces biens en juin a accentué le ressentiment des employés concernant une relation intime présumée entre Mark Walter et Alexandra Court. Cette dernière a licencié des employés et imposé de nouvelles limites sur les contacts avec la clientèle après une promotion l’an dernier. Elle est partie en congé sabbatique en juin et négocie désormais son départ.

Mai Khanh Vo, responsable de la sélection de fonds chez Amundi, va quitter la société ce mois-ci après 20 années passées au sein de la société française, croit savoir Citywire Selector. Son départ serait lié aux changements dans l’activité de sélection de fonds consécutifs à la fusion entre Amundi et Pioneer Investments.

La Banque Postale Asset management va annoncer ce matin le lancement d’un nouveau fonds actions, LBPAM Actions Opti Indice Euro. Selon la filiale de gestion de La Banque Postale, il doit permettre aux investisseurs, en particulier les assureurs et les mutuelles, de bénéficier de la performance des marchés actions de la zone euro en minimisant le coût de la protection et la charge en capital (SCR). « LBPAM continue d’innover et croise ses expertises afin d’apporter des solutions adaptées aux besoins de diversification des investisseurs institutionnels et à leurs enjeux réglementaires. Les stratégies smart beta, dans lesquelles s’inscrit le fonds LBPAM Actions Opti Indice Euro, représentent un axe de développement important pour LBPAM », explique Vincent Cornet, directeur de la gestion.Commercialisé depuis le 25 août 2017, ce fonds permet de réduire les risques de volatilité et de maximum drawdown (risque de perte de capital maximum). L’expertise de la gamme Actions Couvertes de LBPAM remonte à 2013 et représente 1,2 milliard d’euros d’actifs sous gestion . Le fonds LBPAM Actions Opti indice Euro, s’appuie sur deux expertises. D’une part, la stratégie actions de création d’alpha qui repose sur le processus Smart Beta. Elle consiste en une réplication du fonds LBPAM Actions Indice Euro, géré par l’équipe quantitative Actions . Ce fonds bénéfice de 8 ans de track record et affiche un encours de 616 millions d’euros.D’autre part, le nouveau fonds lancé, s’appuie sur la stratégie de couverture qui repose sur la gestion systématique d’instruments dérivés listés. L’objectif de cette stratégie est de réduire le SCR, la volatilité et le risque de perte en capital maximum.

Deutsche Bank a annoncé une réorganisation soudaine de l’état-major de son pôle gestion d’actifs (711 milliards d’euros) alors que ce dernier doit être prochainement introduit en Bourse, rapporte le Financial Times fund management. Reinhard Bellet, le responsable des produits de gestion passifs, va quitter la société. Pierre Cherki, responsable des actifs alternatifs, et Stefan Kreuzkamp, directeur des investissements des produits de gestion active, seront désormais co-responsables du pôle gestion d’actifs. Le départ de Reinhard Bellet a surpris les observateurs parce qu’il supervisait l’activité ETF qui a fortement performé cette année. Toutefois, cette activité a eu du mal à trouver son rythme de croisière aux Etats-Unis et sa position en Europe de deuxième groupe est sous la menace de Lyxor. Nicolas Moreau, directeur général de Deutsche AM, indique que le groupe veut réunir ses capacités actives, passives et alternatives sous une même plate-forme d’investissement mondiale et intégrée.

La Banque d’Italie a demandé à la Banque centrale européenne (BCE) d’assouplir ses nouvelles exigences de provisions des banques pour couvrir leurs créances douteuses et irrécouvrables, rapporte Reuters. Les banques italiennes détiennent près de 30% des 915 milliards d’euros de créances douteuses de la zone euro et les nouvelles mesures annoncées mercredi risquent de les contraindre à de nouvelles provisions. La BCE propose qu'à partir du 1er janvier, les banques aient sept ans pour provisionner leurs créances garanties nouvellement qualifiées en catégories douteuses et irrécouvrables. L’organisation patronale Confindustria a dénoncé un «choix incompréhensible» qui risquerait de provoquer l’assèchement de crédit.

Frédéric Dodard, directeur de la gestion EMEA chez State Street Global Advisors

La Fédération bancaire européenne (FBE) et l’Association pour les marchés financiers en Europe (AFME) mettent en garde les autorités européennes contre un «moratoire» trop important. Dans un courrier commun diffusé la semaine dernière, elles s'élèvent contre un projet législatif en cours d’examen, qui permettrait aux autorités de supervision de geler les opérations des banques en faillite pendant plus de dix jours d’affilée (5 jours ouvrables pour préparer la résolution, et 5 jours ouvrables pour l’effectuer). La FBE et l’AFME ne sont pas isolées. Selon les informations obtenues par L’Agefi, la proposition est également polémique du côté des Etats membres, où beaucoup veulent limiter la durée totale du moratoire à 5 jours.

Le gouvernement allemand a révisé à la hausse sa prévision de croissance pour 2017 et table désormais sur une croissance du PIB de 1,9% contre 1,5% dans ses précédentes prévisions, rapporte vendredi le quotidien Handelsblatt citant des sources gouvernementales. Berlin a également revu en hausse ses prévisions pour l’année prochaine, estimant que le PIB de la première puissance économique européenne progressera de 2%. Sa précédente estimation pour 2018 était de 1,6%. Ces révisions sont conformes aux dernières projections des principaux instituts économiques allemands.

Pierre Moscovici veut une lecture souple du droit pour que la France passe entre les mailles du filet. Plusieurs Etats s'inquiètent d'un traitement inégal.

A l’occasion d’une réunion plénière sur son programme pour 2018, le Conseil de stabilité financière (FSB) a souligné que d’importantes mesures relatives au programme de réformes post-crise qu’il a coordonné doivent encore être appliquées. «Suivre et rendre public la mise en oeuvre des réformes convenues par les Etats membres est une priorité», indique le FSB. Ses membres ont convenu de lancer une évaluation des effets des réformes sur l’intermédiation financière. Un premier pan, qui devra être achevé avant le sommet du G20 l’année prochaine en Argentine, examinera le financement des infrastructures et les effets de la réglementation. Le second pan se penchera sur l’intermédiation financière au sens large, en fonction des emprunteurs et des pays. Cette évaluation est la deuxième décidée par le FSB: la première, lancée en juillet, s’achèvera fin 2018 et concerne la compensation des dérivés.

K&P Finance, gérant plus de 30 millions d'euros pour le compte de 400 personnes protégées, rachète un portefeuille pour se renforcer dans la gestion de patrimoine des majeurs protégés.

L’ordonnance sur la modernisation de la gestion d’actifs crée un nouveau type d’organisme de titrisation spécifiquement dédié aux fonds de prêts, les organismes de financement spécialisé.Les OFS pourront en particulier bénéficier du passeport européen.

Natixis vient d'annoncer la finalisation de l’acquisition de Althelia Ecosphère par Mirova. La nouvelle entité ambitionne d’allouer un milliard d’euros pour l’investissement dans le capital naturel d’ici 2022.

Natixis vient d'annoncer la signature d'un partenariat avec la Sapiendo-Retraite, dans le cadre d’AMPLUS, son offre digitale de préparation à la retraite

Au terme du troisième trimestre, Philippe Setbon, directeur général de Groupama Asset Management, tire un premier bilan de l’année 2017 et dévoile les axes de développement futurs pour la société de gestion parisienne.

Dans son dernier rapport sur les tendances mondiales dans la gestion d’actifs, le BCG souligne que les revenus des sociétés de gestion ont pour la première fois diminué depuis 2008.

Soucieux d’offrir un large choix d’investissement à ses clients, mes-placements.fr enrichit ses contrats « internet » avec le référencement de 532 nouveaux supports, sélectionnés parmi des sociétés de gestions qu’elle estime reconnues.C’est ainsi que mes-placementsperp - Contrat PERP assuré par Suravenir, filiale du Crédit Mutuel Arkéa, comprend 22 nouveaux fonds, dont l’OPCI Preimium B géré par Primonial REIM, la SCI Sofidy Convictions Immobilières gérée par Sofidy ainsi que 20/SICAV/FCP. Le contrat compte désormais 107 supports disponibles.

La société de gestion Baker Steel, basée à Londres et à Sydney, a noué un partenariat avec le tierce partie marketeur Oui-Link Investment pour commercialiser en France son fonds sur les actions aurifères, le Bakersteel Precious Metal Fund.Le gestionnaire spécialiste des ressources naturelles a enregistré ce fonds de droit luxembourgeois sur le marché français il y a plusieurs années, mais n’avait jusqu’à présent jamais été très actif d’un point de vue commercial. Avec ce partenariat, il va pouvoir cibler les investisseurs professionnels. Bakersteel gère environ 270 millions de dollars, dont plus de 150 millions dans le fonds Bakerstell Precious Metal Fund. La société a été fondée en 2001 par Trevor Steel et David Baker, d’anciens gérants de Merrill Lynch Investment Managers. C’est d’ailleurs à l’époque de Merrill Lynch que Denis Chasteauneuf, qui dirige Oui-Link Investment, a connu l’équipe. Avec ce partenariat, Oui-Link Investment porte à trois le nombre de sociétés dont il commercialise les fonds sur le marché français. Jusqu’à présent, la société travaillait avec Eastspring, la société sœur de M&G, et Crux Asset Management, la société fondée par Richard Pease, un ancien d’Henderson.

Fidelity International va créer 250 emplois supplémentaires dans son nouveau bureau à Dublin. Cette décision, qui n’a pas été influencée par le Brexit, selon un porte-parole de Fidelity, est «un processus actuellement en cours» et de «long terme».La société de gestion américaine est présente en Irlande depuis 2000 et son bureau compte déjà 280 personnes. « Dublin est un centre international clé pour soutenir nos objectifs de croissance mondiale pour la société », a commenté Brian Conroy, président de Fidelity International. Martin Shanahan, CEO, IDA Ireland, a souligné que Fidelity avait déjà augmenté ses effectifs de 58 plein temps à 280 sur les 14 derniers mois.

La société de gestion Pemberton, soutenue par l’assureur britannique Legal & General, a annoncé ce 5 octobre la nomination de Guillaume Farges en tant que directeur adjoint. Celui-ci aura notamment pour mission d’assister Geoffroi de Saint Chamas, associé en charge des activités de Pemberton en France, dans le développement rapide de la société de gestion en France et au Benelux. Guillaume Farges compte une dizaine d’années d’expérience en banque d’investissement à Paris, Londres et Bruxelles. Avant de rejoindre Pemberton, Guillaume Farges était vice-président au sein du département Leveraged Finance de BNP Paribas, spécialisé notamment dans l’identification d‘opportunités d’investissement dans le secteur des médias et télécoms sur les marchés français, espagnol, italien et du Benelux. Il a débuté sa carrière en fusions-acquisitions chez BNP Paribas à Paris. Il est diplômé de l’ESCP-Europe.

Dans le cadre de sa campagne de défiscalisation IR 2017, la société de gestion, Turenne Capital, propose cette année un dispositif composé de deux fonds permettant aux particuliers d’investir dans l’économie réelle tout en réduisant leur Impôt sur le Revenu (IR).Le FIP (Fonds d’Investissement de Proximité) Croissance et Rendement 2023 investira principalement sur des opérations de capital-développement et éventuellement de capital-risque ayant vocation à financer la croissance externe des PME sélectionnées. Les investissements seront déployés dans une zone géographique regroupant 4 grandes régions (Hauts-de-France, Ile-de-France, Centre-Val de Loire et Auvergne-Rhône-Alpes) qui correspond à un axe calibré sur les implantations régionales de Turenne Capital. Ces PME régionales seront sélectionnées sur la base d’une analyse approfondie de la société gestion reposant notamment sur les critères suivants : un chiffre d’affaires de 1 million d’euros à 50 millions d’euros, une solide stratégie de création de valeur, une capacité à rembourser leurs dettes, et un fort potentiel de croissance. Elles pourront représenter jusqu'à 70% de l’actif du FIP, les 30% restant pourront être investis dans des classes d’actifs plus liquides afin de diversifier son profil de risque et de rendement. Ce fonds, d’une durée de 6 ans (prorogeable deux fois par an), permet une réduction d’IR de 18 %. Le FCPI Techno Numérique et Santé investira jusqu'à 100% de son actif dans des entreprises innovantes afin de leur permettre d’accélérer leur développement en France et à l’international, de révéler leur potentiel de croissance organique ou externe, et d’améliorer leur positionnement pour tirer parti des évolutions structurelles de l’économie. Ce fonds, d’une durée de 6 ans (prorogeable deux fois par an), permet une réduction d’IR de 18 %.

BlackRock a remanié ses activités crédit, avec notamment la nomination de Jeffrey Cucunato au poste nouvellement créé de gérant de portefeuille principal du crédit multi-stratégies au sein de la division dédiée actuellement en pleine croissance, rapporte le site spécialisé Citywire. Jeffrey Cucunato dirigeait depuis 2006 l'équipe crédit «investment grade».Par ailleurs, Stephen Bassas, responsable de l’investissement sous contrainte de passif (LDI) pour les Amériques, doit prendre la tête du crédit américain «investment grade» et devenir gérant de portefeuille principal de l'équipe d’ici à la fin de l’année.

« Gérer plus de 15-20 milliards d’euros sur le global macro, c’est mentir à ses clients », a déclaré jeudi Bruno Crastes, le fondateur et directeur général de H2O Asset Management, lors d’un point avec la presse. Ayant atteint 14 milliards d’euros d’actifs au 30 septembre, dont une douzaine de milliards sur le global macro (fonds et mandats), la société de gestion affiliée de Natixis Global Asset Management sera donc rapidement confrontée à un problème de capacité sur certains de ses fonds. Confirmant une information dévoilée par NewsManagers, le 14 septembre dernier, Bruno Castres a été plus précis et cité comme exemple, le fonds H2O Multistratégie, dont les encours s’élèvent à 850 millions d’euros. Il sera « soft-closé » entre 1 milliard et 1,5 milliard d’euros, a-t-il détaillé. Dans ce contexte, et pour continuer à se développer « sans altérer les performances », H2O diversifie sa gamme de produits. Depuis trois ans, quatre produits ont ainsi vu le jour: H2O MultiAggregate, H2O MultiEmerging Debt, H2O Fidelio et la gamme Barry de fonds thématiques. Un troisième fonds Barry doit d’ailleurs être lancé prochainement. « Ces nouveaux produits profitent de l’efficacité du moteur « global macro » d’H2O, dans un cadre qui répond à la contrainte réglementaire de nombreux investisseurs », explique Bruno Crastes. La diversification de l’activité pourra également passer par des acquisitions. H2O a déjà racheté en juillet dernier Artic Blue Capital, une société de gestion systématique britannique spécialisée dans les matières premières, et ne s’interdit pas de faire d’autres opérations de ce genre. « Nous avons déjà fait une acquisition et on en fera d’autres », a affirmé Bruno Crastes, questionné à ce sujet.Pour soutenir ce développement, H2O AM va aussi recruter. De 50 aujourd’hui, ses effectifs vont passer à 60 dans un an, a déclaré Bruno Crastes. Les recrutements concerneront toutes les fonctions. Enfin, interrogé sur l’éventualité de « faire à Paris ce qu’ils font aujourd’hui à Londres », Bruno Crastes a reconnu réfléchir à la question. Mais aujourd’hui, il n’y a pas de réponse. « Nous devrons, comme tous les Britanniques, attendre que la situation se clarifie. On est en position d’attente », a indiqué Vincent Chailley, directeur des investissements de H2O AM.

Alors qu'à fin juin le groupe néerlandais Robeco, gérait 147 milliards d’euros, il vise 100 milliards d’euros supplémentaires sous gestion d’ici à fin 2021 (dont 20% à 30% issus de l'évolution des marchés), a révélé à l’Agefi Hebdo, Gilbert Van Hassel, directeur général de Robeco, dans un entretien paru le 5 octobre. «Un objectif certes très ambitieux, mais déjà en 2017, à fin juillet, nous affichons une collecte nette de 6,5 milliards d’euros,, à laquelle nous pouvons ajouter au moins 5 milliards de flux en instance», affirme le dirigeant. Un niveau à comparer à une collecte voisine de 5 milliards d’euros sur chacun des trois trimestres précédents. L’ouverture du bureau de New York ce mois-ci devrait se traduire par le recrutement «d’une dizaine de personnes d’ici à quelques mois». Le dirigeant indique par ailleurs que le poste de patron mondial des ventes et du marketing «est ouvert», alors qu’il est occupé par interim par plusieurs personnes depuis un an et demi.Concernant la croissance externe, le patron de la filiale de gestion du japonais Orix, se dit à «l’affût d’opportunités». «C’est bien dans ce cadre que nous avons créé cet été le poste de «responsable stratégie produit et développement». Nous pouvons nous assurer du soutien de notre actionnaire, qui ne cache pas son ambition dans la gestion d’actifs!» conclut Gilbert Van Hassel.

L’analyste Gilles Cozma a quitté Franklin Templeton pour rejoindre le concurrent Schroders à un poste de « market intelligence », a appris Citywire. Cette nomination coïncide avec l’arrivée de Marc Micoud, qui a rejoint Schroders en provenance de BlackRock pour être « market intelligence manager ». Les deux seront rattachés à Sasha Miller, qui supervise le pôle spécialisé.

HSBC Global Asset Management lance deux fonds à faibles émissions carbone : le HSBC GIF Global Lower Carbon Equity et le HSBC GIF Global Lower Carbon Bond. Le premier cherchera à avoir une empreinte carbone plus faible que celle de son indice de référence en réduisant l’exposition totale aux titres ayant les plus fortes émissions de gaz à effet de serre. Le fonds sera principalement investi dans des actions des marchés développés.Le second fonds aura le même objectif, en cherchant à mieux comprendre l’impact des émetteurs individuels et secteurs sur les émissions totales de gaz à effet de serre. Le fonds sera principalement investi dans des obligations d’entreprises « investment grade ».

Mirabaud Asset Management a annoncé ce 5 octobre le recrutement de Thomas Jäger en qualité de gérant de portefeuille senior pour les actions suisses. Avant de rejoindre Mirabaud, Thomas Jäger, qui a plus de quinze ans d’expérience dans l’investissement, travaillait à la Banque cantonale de St-Gall où il suivait les secteurs de l’industrie et de la santé et où il était, depuis 2011, responsable du SGKB Aktien Schweiz, une stratégie souvent distinguée ces dernières années.Avec ce recrutement, Mirabaud AM renforce ainsi son expertise sur les actions suisses. Actuellement, la société de gestion gère près de 1,5 milliard de francs suisses, distribués entre fonds et mandats, tant pour les investisseurs professionnels que les institutionnels.

Le groupe d’assurances britannique Aviva a pris une participation majoritaire dans la holding de Wealthify, la société spécialisée dans les services d’investissement automatisés. Cette acquisition s’inscrit dans le cadre de la stratégie digitale du groupe britannique qui souhaite investir dans les entreprises impliquées dans la transformation digitale et nouer des partenariats avec les principales sociétés du secteur.

Pictet AM a recruté Dan Franklin en tant que responsable « wholesale » au Royaume-Uni, rapporte Investment Week. L’intéressé était précédemment directeur du développement chez Legg Mason Global Asset Management.