Selon une information révélée par le site H24 Finance, Marie-Anne Jacquier, directrice générale la plateforme UAF LIFE Patrimoine devrait prochainement quitter la structure. Une information qui n'a pas été confirmée pour l'instant.

A l'occasion de l'officialisation de leur partenariat, les dirigeants de Scala Patrimoine, Guillaume Lucchini, et LegalVision, Loïc le Goas, ont répondu à cinq questions de la rédaction de Distrib Invest sur le premier partenariat en France entre un cabinet de CGP et une legaltech.

NextStage, société d'investissement cotée sur le marché réglementé d'Euronext Paris, annonce, ce 11 octobre, le lancement de son augmentation de capital en numéraire avec maintien du droit préférentiel de souscription des actionnaires pour un montant brut de 53,3 millions d'euros, susceptible d'être porté à 61,3 millions d'euros en cas d'exercice intégral de la clause d'extension.

L’accélération de l'économie mondiale depuis le début de l’année est plus importante qu’estimé précédemment, avec une reprise en cours dans quasiment tous les grands pays, a déclaré le Fonds monétaire international (FMI) mardi. Dans son rapport sur les perspectives économiques mondiales, le Fonds a relevé de 0,1 point de pourcentage ses prévisions pour la croissance mondiale, à 3,6% cette année et 3,7% en 2018, à comparer à une croissance de 3,2% observée en 2016. Les précédentes prévisions du FMI avaient été publiées en juillet. «L’accélération mondiale actuelle est également notable car elle est généralisée, plus qu'à tout autre moment depuis le début de cette décennie», a souligné l'économiste en chef du Fonds, Maurice Obstfeld.

Dix sociétés réparties dans trois catégories ont été récompensées lundi 9 octobre lors de la cérémonie de remise des AM Tech Day Awards organisée par l'Agefi.

La Caisse de dépôt et placement du Québec (CDPQ), et CKD Infraestructura México (CKD IM), un consortium d’investisseurs institutionnels mexicains, ont annoncé le 9 octobre l’acquisition de 80% d’un portefeuille de huit actifs éoliens et solaires appartenant à Enel Green Power (Enel), un leader dans le secteur de l’énergie renouvelable. À l’issue de la transaction, qui représente un investissement conjoint de 1,35 milliard de dollars, Enel continuera d’agir comme opérateur des actifs et gardera une participation de 20% dans le portefeuille.Il s’agit d’un investissement important pour la Caisse et CKD IM, un regroupement composé des gestionnaires de caisses de retraite mexicaines (Afores) XXI Banorte, Afore SURA, Banamex et Pensionissste, ainsi que du fonds d’infrastructures Fonadin. Depuis la création de leur plateforme d’investissement en 2015, la Caisse et CKD IM ont investi dans des infrastructures routières et de télécommunication. Grâce à la transaction, ils ajoutent aujourd’hui le secteur de l’énergie renouvelable à leur portefeuille. « Cette transaction nous permet d’accroître notre exposition au secteur des énergies renouvelables auprès d’un opérateur de premier plan», a indiqué Macky Tall, premier vice-président, Infrastructures, à la Caisse.«Par la création d’une plateforme avec des partenaires clés mexicains en 2015, nous souhaitions être en mesure d’identifier les meilleures occasions au Mexique, un marché prioritaire pour la Caisse. Ce nouvel investissement dans des actifs de haute qualité s’inscrit parfaitement dans notre stratégie et nous permet de renforcer notre partenariat avec les caisses de retraite locales et autres grands acteurs mexicains.» Les cinq projets éoliens et trois projets solaires composant le portefeuille, répartis dans six États mexicains, représentent une capacité totale de 1712MW, dont 429MW en opération et 1283MW en construction.

Allianz Global Investors (AllianzGI) vient de recruter Jesus Ruiz de la Peñas au poste de responsable du développement commercial pour l’Espagne et le Portugal, rapporte le site spécialisé Funds People. L’intéressé est rattaché à Marisa Aguilar Villa, responsable d’AllianzGI pour la péninsule ibérique. Jesus Ruiz de la Peñas, qui compte plus de 20 ans d’expérience dans le secteur financier, arrive en provenance de Santander Private Banking où il a officié au cours des quatre dernières années en tant que directeur des investissements.

Francisco Garcia- Paramés, le fondateur de Cobas Asset Management, a présenté le 9 octobre son nouveau projet, Value School, qui vise à promouvoir la culture financière et de l’épargne.Ce projet sera ouvert à la participation de sociétés de gestion, d’organismes et institutions qui partagent la même ambition. «L’objectif de Value School est de rendre accessible la connaissance et la culture financière (et de l’épargne) grâce à différents outils et moyens de communications et d’enseignements, dans un esprit indépendant et neutre afin que chacun puisse maîtriser le processus et les enjeux d’une prise de décisions portant sur l’investissement de son épargne», explique un communiqué. Les bureaux de Value School basés au centre de Madrid, accueilleront conférences, débats, présentations, sur le thème de l’investissement avec une vocation pédagogique. Les inscriptions se font sur le site internet dédié à cet effet http://www.valueschool.es/ Le site évoluera dès début novembre avec un blog et un espace multimédia, dont le contenu sera réparti sur 3 niveaux de connaissances (basique, intermédiaire, avancé). A noter enfin que le site offrira une section de critique d’ouvrages ayant pour thématique l’investissement et l’épargne. L’'inauguration de Value School a lieu ce 10 octobre, avec une journée intitulée " Trois angles sur le Value».

La société de gestion espagnole Imantia Capital a nommé Mario Diaz Serrano en tant que directeur de l’activité dédiée aux institutionnels, rapporte le site spécialisé Funds People. L’intéressé, qui affiche 20 ans d’expérience professionnelle, a effectué l’essentiel de sa carrière chez BBVA et Santander où il a occupé plusieurs postes à responsabilité dans le domaine de la gestion d’actifs. Dernièrement, il était responsable mondial des ventes chez Santander Asset Management.

La société de gestion Pacific Asset Management, basée à Londres, prépare le lancement d’un fonds long only au format Ucits dédié aux marchés émergents. Le lancement de ce fonds, programmé pour novembre 2017, s’inscrit dans le sillage du partenariat conclu en mai 2017 entre Pacific AM et la boutique spécialisée dans les actions émergentes North of South Capital. Le nouveau fonds sera dénommé Pacific North of South EM All Cap Equity et suivra le même processus d’investissement mis en place par le créateur de la boutique spécialisée, Matt Linsay.Pacific AM, dont les actifs sous gestion s'élèvent actuellement à plus de 20 milliards de dollars, a par ailleurs nommé Paul McLernon en qualité de responsable des opérations (COO). Il prendra ses fonctions début novembre, en provenance de Pensato Capital où il occupait des fonctions similaires. Pacific AM a par ailleurs recruté Ben Sears en tant responsable du développement de la société de gestion sur le marché britannique. Ben Sears, qui travaillait précédemment chez Shore Capital, a déjà collaboré par le passé avec Matthew Lamb, le patron de Pacific AM, pendant une huitaine d’années chez GAM.

RWC Partners va lancer deux fonds pour Graham Clapp, un ancien gérant de Fidelity : RWC European Growth et RWC Continental Europe Growth. Le premier fonds répliquera une stratégie offshore, tandis que le second aura une exposition limitée au Royaume-Uni.

Columbia Threadneedle Investments et CheBanca! ont signé un accord prévoyant la distribution de 75 fonds de Columbia Threadneedle de la part de CheBanca!, la banque du groupe Mediobanca dédiée à l’épargne et aux investissements, par le biais de la centaine de filiales présentes en Italie et du réseau de conseillers financiers, composé de 120 professionnels. Cet accord confirme la volonté de la société de gestion de se développer en Italie, a commenté en substance Alessandro Aspesi, country head Italy de Columbia Threadneedle.

La société de gestion italienne Azimut va acquérir 20 % de Mofid Entekhab, une société de gestion d’actifs iranienne de 89 millions de dollars d’encours, au groupe Mofid Securities, une société de courtage et de conseil financier, qui en restera l’actionnaire principal. Dans le même temps, Azimut et Mofid Securities ont signé un pacte d’actionnaires pour concevoir une plate-forme de conseil financier onshore et créer un fonds offshore pour permettre aux investisseurs étrangers l’accès au marché des capitaux iraniens. « Azimut est la première entité financière mondiale qui entre avec un investissement en actions dans une société qui fournit des services financiers en Iran autorisés par le régulateur local, le SEO », indique le communiqué.Fondée en 2016, Entekhab gérait fin septembre 89 millions de dollars d’encours totaux. La société représente 8 % du marché des fonds actions et est « la plus grande société de gestion indépendante en Iran », selon le communiqué.Azimut et Mofid Securities participeront à une augmentation de capital pour financer un « business plan » visant à mettre au point une gamme de stratégies d’investissement dans des classes d’actifs locales, à réaliser un réseau de distribution local qui fournisse du conseil financier et des services de gestion de fortune et à lancer des fonds offshore pour les investisseurs étrangers.

Le gestionnaire d’actifs Lombard Odier Investment Managers (IM) a annoncé, ce 9 octobre, la nomination d’Eric Roeleven au poste de directeur des relations commerciales et institutionnelles. Le nouveau responsable a pris ses fonctions au 1er octobre, précise dans un communiqué la société de gestion du groupe bancaire genevois Lombard Odier.Eric Roeleven s’occupe depuis 2005 des clients institutionnels pour la Suisse alémanique chez Pictet Asset Management à Zurich. Il n’est toutefois pas un inconnu chez Lombard Odier, puisqu’il y a travaillé de 1998 à 2005, en qualité de responsable des relations clients. Eric Roeleven est rattaché à Jonathan Clenshaw, directeur des relations commerciales et institutionnelles Europe.

The most recent edition of the annual survey by the European federation of users of financial services, Better Finance, concerning the real performance of long-term savings in Europe, covering 86% of the population on the continent, has once again confirmed that a very large number of pension products massively underperform the capital markets, a statement says. They continue to earn very low or negative real long-term returns, even as markets return altogether satisfactory returns both in bonds and equities, a statement from Better Finance says. Why such mediocre performance? According to Better Finance, fees and commissions are the main culprits, particularly for individual pension products and unit-linked life insurance products. Taxation on long-term savings is also rising. Asset allocation is also responsible, Better Finance estimates, adding that the very low interest rate environment risks further penalising the returns delivered by European pension funds, which remain largely invested in bonds. Guillaume Prache, CEO of Better Finance, claims that it is urgent to act, using the retail components of the action plan of the capital markets union (CMU), including transparency of performance and fees for long-term retirement savings products, and the launch of the European retirement savings plan (PEPP).

Groupama Asset Management has announced in a statement that it has posted net subscriptions in the first eight months of the year from its activity for third party clients of over EUR3bn, nearly the equivalent of all inflows in 2016. Total assets under management come to EUR101.5bn, 20% of which come from external clients. “This increase is the result of efforts to rationalize and reposition our asset management product range, undertaken as part of our previous strategic plan,” explains Philippe Setbon, CEO of Groupama AM. “Since 2015, we have been diversifying our range for retail distribution in particular. We are now growing fast in this segment, with about EUR1.5bn in inflows since the beginning of the year.” The asset management affiliate of Groupama indictes that in France it has won two “major” requests for proposals, one of them in equity management, and the other in credit management. International activities (excluding Switzerland and Belgium) have contributed EUR1.1bn to net inflows since the beginning of the year. Outside France, Spain and Italy represent the largest markets in terms of inflows. Groupama AM says it is hoping to add investment capacity in the coming years, as part of its new “GAM 2022” plan. “The ambition is to consolidate organic groeth, which is based largely on the dynamism of our inflows – Groupama AM is one of the French asset management firms with the largest inflows in the past two years – and also to project our activity toward new areas of growth. For example, we would like to increase our competence in quantitative analysis, so as to optimize the upstream end of our investment process, at a time when data processing is becoming a major force in generating value. We would also like to extend our asset management range in the direction of new asset classes, such as private equity, where financing is becoming structural,” says Setbon. Lastly, as the asset management industry is a “consumer of highly qualified tools and human resources,” investment will be both human and industrial. “We are planning to attract new talent and continue our digital transformation,” the director adds.

The asset mangement firm Lombard Odier Investment Managers (IM) on 9 October announced the appoitment of Eric Roeleven as director of commercial and institutional relationships. The new head began in the role on 1 October, a statement from the asset management firm of the Geneva-based Lombard Odier banking group says. Roeleven has since 2005 been responsible for institutional clients for German-speaking Switzerland at Pictet Asset Management in Zurich. He is not unknown at Lombard Odier either, as he worked there from 1998 to 2005, as head of client relationships. Roeleven will report to Jonathan Clenshaw, director of commercial and institutional relationships for Europe.

Northern Trust has announced the appointment of Roberta Elaine Ruddy as vice president responsible for international clients, which will be based in San Diego, California. She will report to Richard Martinez, senior vice president responsible for international wealth management advising services. Roberta Elaine Ruddy will be specialised in strategic development of activities, particularly for families moving their wealth from one country to another or from one generation to another.Before joining Northern Trust, Ruddy had worked at Royal Bank of Canada as wealth management international director.

RWC Partners will launch two funds for Graham Clapp, a former manager at Fidelity: RWC European Growth and RWC Continental Europe Growth. The first fund will replicate an offshore strategy, while the second will have limited exposure to the United Kingdom.

The European Securities and Markets Authority (ESMA) has published a Briefing on the Legal Entity Identifier (LEI) as part of its efforts to raise industry awareness and facilitate compliance with the LEI requirements under MiFID II ahead of its 3 January 2018 launch. ESMA expects market participants to take all necessary steps to ensure full compliance with the LEI requirements under MiFID II. Based on its previous experience with EMIR reporting, ESMA urges reporting entities not to delay in addressing this important matter, as advance preparation will help in avoiding backlogs and ensuring that all market participants are ready for the new regime.Steven Maijoor, Chair, said: “ESMA expects all relevant trading venues and investment firms to comply with the MiFID II requirements on LEIs ahead of the implementation of the new regime on 3 January 2018. LEIs play a key role under the new MiFID data-reporting regime as well as being essential in supporting regulators work on transparency and market surveillance. It is vital that investment firms and trading venues make the necessary efforts to obtain their LEIs in good time. This is not a difficult process, if you make the effort now you can obtain your LEI within a short time frame, it costs a few hundred euros and will save you time and expense in the long run, while providing comfort to your clients, counterparties and regulators.” The LEI is a 20-digit, alpha-numeric code that enables clear and unique identification of legal entities participating in financial transactions. It was developed, following the financial crisis, as a global system for the identification of legal entities. It has proven to be the most robust identification method for legal entities and as a result has been widely used by regulators in the European Union (EU) and globally.

In second quarter 2017, the Belgian fund sector posted a decline of EUR7.6bn, or 4%, despite positive subscriptions, which is to be attributed to a series of macroeconomic factors, sch as volatile equity markets, an international trend of rising long-term interest rates, and developments on currency markets which have influenced the value of funds. As of the end of June 2017, net assets in funds on public sale in Belgium totalled EUR182.3bn, according to statistics released by the Belgian asset management association (Beama). In the group of funds which invests primarily in fixed income securities, assets in bond funds on sale in Belgium fell by EUR3bn, or 8.5%, in second quarter 2017, and as of the end of June 2017 represent a total of EUR33.4bn. Net assts in equity funds, for their part, have fallen by EUR3.7bn, or 6.1% between March and June, to a total of EUR53.6bn as of the end of June 2017. Assets in mixed funds, for their part, have fallen by only EUR0.5bn, to a total of EUR82.9bn as of the end of June.

Natixis Global Asset Management announces its affiliate Mirova has completed the acquisition of Althelia Ecosphere as a first step to invest EUR1 billion to natural capital by 2020 . Mirova has completed the acquisition of a 51% equity ownership stake in impact investment manager Althelia Ecosphere, while the remaining stake will be held by the founding partners, Sylvain Goupille and Christian Del Valle. A withdrawal mechanism will align medium - term interests and gradually increase Mirova’s capital participation by 2022. ‘Mirova - Althelia’, the rebranded entity, will allocate more than EUR1 billion in assets under management to natural capital investing over the next 5 years. It will bring together the required strategic vision and expertise to scale up this nascent but promising market, and serve institutional clients seeking market - level returns through high - impact investment solutions addressing major global environmental challenges such as climate change, protection of landscapes, biodiversity, soil and marine resources. Acting as Co - Heads of Natural Capital Funds, Sylvain Goupille and Christian Del Valle will run the natural capital investing platform and continue to direct its day - to - day business activities. To be operated from two global financial hubs, London and Paris, the platform will consist of 12 seasoned investment professionals including Mirova’s existing resources allocated to the development ‘Land Degradation Neutrality’ strategy. With complementary backgrounds in conservation finance and natural capital, investment structuring and financing, environmental, social, and governance management, the team will leverage its senior - level relationships with a wide range of international and local partners to source and execute new investment opportunities. Full operational integration is expected to be completed within a 6 - month period. To date, Mirova - Althelia’s assets under management includes the EUR100 million Althelia Climate Fund I now fully invested in carbon emission reduction projects in the forestry sector that generate carbon credits in Africa, Asia and Latin America, while its investor base is made of both public and private sector institutions. Three other strategies are currently under development . Mirova - Althelia products will be placed through the global distribution network of Natixis Global Asset Management .

Confirming an information of October 3, the firm Herez and Fourpoints announced the entry of the first in the capital of the second. Fourpoints, whose particularity is to be at the same time based in Paris and New York, had yet to join Ycap in Paris. However, the transaction was canceled on the basis of an understanding between management, according to our information. The firm Herez, meanwhile, wanted to create its own management company in the framework of MIF2 and had recruited Nathalie Martin-Pelras from Richelieu for this purpose. She will now take over the management of Fourpoints.

Columbia Threadneedle Investments and CheBanca! have signed an agreement to distribute 75 funds from Columbia Threadneedle through CheBanca!, the bank of the Mediobanca group dedicated to savings and investments, with 100 affiliates present in Italy, and a network of financial advisers with 120 professionals. The agreement confirms a desire on the part of the asset management firm to develop in Italy, Alessandro Aspesi, country head for Italy at Columbia Threadneedle, comments.

The Italian asset management firm Azimut will acquire 20% of Mofid Entekhab, an Iranian asset management firm with USD89bn in assets, from the Mofid Securities group, a brokerage and financial advising company, which will remain its largest shareholder. At the same time, Azimut and Mofid Securities have signed a shareholder pact to design an onshore financial advising platform, and to create an offshore fund to allow foreign investors access to Iranian capital markets.“Azimut is the first global financial entity to enter a company which provides financial services in Iran licensed by the local regulator, the SEO, via equity investment,” a statement says.Entekhab, founded in 2016, had USD89m in total assets under management as of the end of September. The firm represents 8% of the equity market, and is “the laregst independent asset management firm in Iran,” according to the statement.Azimut and Mofid securities will participte in a capital increase to finance a business plan to create a range of investment strategies in local asset classes, create a local distribution network to provide financial advising and wealth management services, and to launch offshore funds for foreign investors.

Candriam Investors Group vient de recruter Paolo Stefani en tant que «senior relationship manager». L’intéressé vient de Franklin Templeton où il était chargé des ventes institutionnels et des relations avec la clientèle. Chez Candriam, il rejoint l’équipe dirigée par Matthieu David, responsable de la succursale italienne. « L’arrivée de Paolo Stefani nous aidera à renforcer notre position de leadership dans le monde des fonds de pension, mais surtout fournira une contribution importante pour élargir et diversifier notre portefeuille de clients, en couvrant de manière systématique le monde des fondations bancaires et des caisses de prévoyance, pour lesquelles nous avons l’ambition de devenir un partenaire de premier plan », commente Matthieu David.

Groupama Asset Management indique dans un communiqué avoir enregistré au cours des huit premiers mois de l’année, des flux de souscription nets provenant de son activité pour le compte de clients tiers de plus 3 milliards d’euros, soit quasiment l’équivalent de la collecte en 2016. Les actifs sous gestion totaux atteignent 101,5 milliards d’euros, dont 20% sont issus de la clientèle externe."Cette progression est le fruit des efforts de rationalisation et de repositionnement de notre offre de gestion, entrepris dans le cadre de notre plan stratégique précédent. explique Philippe Setbon, directeur général de Groupama AM. Depuis 2015, nous opérons notamment une diversification de l’offre vers la distribution. Notre développement est aujourd’hui en plein essor sur ce segment, avec environ 1,5 milliard d’euros de collecte depuis le début de l’année».La filiale de gestion de Groupama indique avoir remporté en France deux appels d’offre «importants», l’un en gestion actions, et l’autre en gestion crédit. L’activité à l’international (hors Suisse et Belgique) a contribué à hauteur de 1,1 milliard d’euros à la collecte nette, depuis le début de l’année. Hors de France, l’Espagne et l’Italie représentent les plus importants marchés en termes de flux. Groupama AM dit envisager de nouvelles capacités d’investissement pour les années à venir, dans le cadre de son nouveau plan « GAM 2022 » . «L’ambition est de consolider la croissance organique, qui s’appuie notamment sur le dynamisme de notre collecte ̶ Groupama AM figure parmi les sociétés de gestion d’actifs françaises ayant le plus collecté ces deux dernières années ̶ mais aussi de projeter notre activité vers de nouveaux relais de croissance. Nous souhaitons par exemple accroître nos compétences d’analyse quantitative de façon à optimiser le volet amont de nos processus d’investissement, à l’heure où le traitement de la « data » devient incontournable dans la génération de valeur. Nous souhaitons également élargir notre offre de gestion vers de nouvelles classes d’actifs, à l’image du non coté dont la financiarisation devient structurelle», précise Philippe Setbon. Enfin, l’industrie de la gestion d’actifs étant «consommatrice d’outils et de ressources humaines hautement qualifiées» l’ investissement sera donc aussi humain et industriel. «Nous comptons attirer de nouveaux talents et poursuivre notre transformation digitale», ajoute le dirigeant.

Le groupe K&P Finance, cabinet de conseil en gestion de patrimoine qui fête ses 10 ans cette année, vient d’intégrer au sein de son équipe un spécialiste de la gestion du patrimoine des personnes protégées. Acteur généraliste de la gestion de patrimoine, intervenant sur les sujets de défiscalisation, d’investissement immobilier, de gestion d’épargne et de préparation de retraite, le cabinet poursuit le développement de son offre pour les majeurs sous tutelle et curatelle. K&P Finance propose d’un panel de services dédiés aux gérants de tutelle : audit patrimonial des protégés, préparation des requêtes, outil informatique de gestion des dossiers, assistance fiscal,…A ce jour, K&P Finance gère plus de 30 millions d’euros pour le compte de 400 personnes protégées et entretient des relations avec une vingtaine de mandataires judiciaires à la protection des majeurs. Créé en 2007, K&P Finance dispose aujourd’hui d’une équipe de 12 professionnels. Le cabinet gère un encours d’épargne de 165 millions d’euros et a réalisé plus de 700 transactions immobilières.L’objectif de développement des 3 prochaines années consiste à atteindre un encours de 250 millions d’euros et un volume de 100 ventes immobilières par an.

Northern Trust a annoncé la nomination de Roberta Elaine Ruddy en qualité de vice president, chargée de la clientèle internationale, qui sera basée à San Diego, en Californie. Elle sera rattachée à Richard Martinez, senior vice president, responsable des services de conseil internationaux en gestion de fortune. Roberta Elaine Ruddy sera spécialisée dans le développement stratégique des activités, notamment pour les familles déplaçant leur patrimoine d’un pays à l’autre ou d’une génération à l’autre. Avant de rejoindre Northern Trust, Roberta Elaine Ruddy travaillait chez Royal Bank of Canada en qualité de «Wealth Management International Director».