Sia Partners accélère dans le conseil à la gestion d’actifs
Le cabinet d’origine française avance ses particularismes pour promouvoir sa volonté de développement sur ce segment.
février 2019
Schroders rachète le gérant Thirdrock à Singapour
Schroders Wealth Management va acquérir l’activité gestion de fortune de Thirdrock Group, une société de gestion indépendante basée à Singapour et gérant 3 milliards de dollars d’actifs, pour un montant resté confidentiel. Thirdrock sera fusionné avec les activités existantes de Schroders à Singapour et adoptera la marque Schroders. Les employés de la société asiatique rejoindront les bureaux de Schroders Wealth Management à Singapour. Jason Lai, directeur général et fondateur de Thirdrock Group en 2010, prendra la direction de Schroders Wealth Management en Asie en tant que responsable de la gestion de fortune en Asie, et pilotera la croissance de l’activité dans la région. La transaction devrait être bouclée au deuxième trimestre 2019.
Le gérant obligataire Bill Gross prendra sa retraite en mars
L’Américain Bill Gross, 74 ans, un des grands noms de la gestion obligataire, va prendre sa retraite. Chez Pimco, dont il avait contribué à la naissance en 1971, Bill Gross avait eu la charge du Total Return Fund, qui fut un temps le plus gros fonds obligataire du monde avec jusqu’à plus de 292 milliards de dollars (256 milliards d’euros) d’actifs sous gestion. Bill Grossavait rejoint en 2014 Janus Capital, devenu depuis Janus Henderson. Il y avait la charge du Global Unconstrained Bond Fund. L’équipe chargée de l’obligataire macroéconomique global de Janus Henderson reprendra la gestion des portefeuilles de Bill Gross, dont le départ sera effectif le 1er mars.
Schroders acquiert le gérant Thirdrock à Singapour
Schroders Wealth Management va acquérir l’activité gestion de fortune de Thirdrock Group, une société de gestion indépendante basée à Singapour et gérant 3 milliards de dollars d’actifs pour un montant resté confidentiel.
Le gérant obligataire Bill Gross prend sa retraite
L’Américain Bill Gross, l’un des grands noms de la gestion obligataire, a décidé de prendre sa retraite. Son employeur actuel, Janus Henderson, a fait savoir que le cofondateur de Pimco, âgé de 74 ans, allait se concentrer sur la gestion de ses actifs personnels et de sa fondation caritative.
Julius Baer réduira ses effectifs de 2% en 2019
La troisième banque suisse cotée a annoncé lundi un plan de suppression de postes, à l’occasion de la publication de résultats annuels décevants. Julius Baer réduira ses effectifs de 2% cette année, un objectif qui s’inscrit dans un programme plus large de diminution de ses coûts de 100 millions de francs suisses (87,6 millions d’euros).
Le fonds de pension japonais GPIF publie une perte record
Le GPIF (Government Pension Investment Fund) japonais, le plus important fonds de pension au monde, a accusé une perte record de 14.800 milliards de yens (117,9 milliards d’euros) au cours du trimestre clos le 31 décembre, en raison de la débâcle des marchés boursiers. Cette contre-performance met en question la pertinence du changement de sa stratégie d’allocation d’actifs. Un changement survenu en 2014 et qui avait vu le GPIF réduire la part de ses investissements dans les obligations, pour allouer près de la moitié de ses actifs aux actions. Or l’indice Nikkei a chuté de 17% au dernier trimestre de l’année 2018.
Le Panel Allocation conserve un profil défensif
Les actions pèsent 46% des portefeuilles, en hausse d’un point, au détriment des obligations, à 41%. La poche de cash se dégonfle.
H2O AM prépare l’après-Brexit à partir de Paris
L’affilié de Natixis IM a officialisé l’établissement de sa filiale parisienne H2O AM Europe.
Amundi poursuit sa feuille de route en Asie avec l’acquisition de Mirae
La filiale de gestion d’actifs du Crédit Agricole se renforce dans l’onshore à Taïwan.
L’AFG répond à l’Esma sur les frais de gestion
L’Association française de la gestion financière (AFG) a réagi vendredi au rapport de l’Esma sur les coûts et la performance des fonds d’investissement, publié début janvier. Dans ce rapport, l’Autorité relevait qu’entre 2015 et 2017, les différents frais liés à un investissement dans un fonds Ucits pour les particuliers ont réduit en moyenne d’un quart leur performance brute. Relevant «la grande transparence de l’industrie de la gestion sur ces coûts et ces performances», l’AFG regrette que «le rapport ne fasse pas le lien entre les frais prélevés et le financement des coûts d’organisation de cette activité, notamment ceux nécessaires à la légitime protection des investisseurs».
04/02/2019
"Le CFA Institute n'a pas vocation à enseigner la pensée unique"
Dans un entretien à NewsManagers, Jean-Philppe Dorp, président de CFA Society France, qui regroupe les titulaires de la certification CFA en France, revient sur le développement de l'association et l'évolution du diplôme. Il répond également à Bruno Crastes, directeur général de H2O AM, qui avait tancé l'institut en novembre lors du Natixis Global Summit.
Frais de gestion: l’AFG répond à l’Esma
L’Association française de la gestion financière (AFG) a réagi vendredi au rapport de l’Esma sur les coûts et la performance des fonds d’investissement, publié début janvier. Dans ce rapport, l’Autorité européenne des marchés financiers relevait qu’entre 2015 et 2017, les différents frais liés à un investissement dans un fonds Ucits pour les particuliers ont réduit en moyenne d’un quart leur performance brute.
H2O Asset Management s’implante à Paris
H2O Asset Management, la filiale «global macro» de Natixis IM, annonce ce vendredi l’ouverture de ses bureaux parisiens, comme l’avait révélé Newsmanagers (groupe Agefi) le 28 janvier. La société britannique, qui s’approche des 30 milliards d’euros d’actifs sous gestion, étoffe à cette occasion ces équipes en recrutant trois chargés de relations investisseurs, sous la direction de Mehdi Rachedi, et d’un nouveau membre du comité exécutif, Jean-Christophe Morandeau, en charge des fonctions juridique et conformité. Il co-dirigera, avec Loïc Guilloux, le département H2O AM Europe.
Amundi acquiert Mirae Asset Global Investments à Taiwan
Amundi, premier gestionnaire d’actifs européen annonce vendredi l’acquisition du gérant de fonds Mirae Asset Global Investments (MAGI), basé à Taiwan. A l’occasion de cette opération, Mirae Asset Global Investments change de dénomination et devient Amundi Taiwan Limited. «L’acquisition démontre à nouveau l’importance de Taiwan dans la stratégie d’Amundi en Asie», a déclaré Vincent Mortier, directeur des investissements adjoint et ancien superviseur d’Amundi pour l’Asie au Japon, cité dans un communiqué.
CPR AM et CDP lancent le fonds Climate Action
CPR AM s’est associée au CDP pour le lancement de son nouveau fonds thématique actions internationales, Climate Action, annonce la société de gestion d’actifs dans un communiqué. Ce fonds sera un compartiment de la Sicav luxembourgeoise CPR Invest, dédié à la lutte contre le réchauffement climatique. Il est géré par Alexandre Blein et Arnaud du Plessis. En intégrant les données environnementales du CDP, CPR AM pourra évaluer la capacité d’une entreprise à générer de la valeur économique compatible avec les objectifs de l’accord de Paris. L’univers de départ est constitué par l’indice MSCI World All Countries, environ 2.800 valeurs.
janvier 2019
31/01/2019
Family office : les professionnels du patrimoine plébiscitent l'indépendance et les honoraires
Selon les résultats de l’étude menée par l’Observatoire du Family Office auprès de 500 professionnels du patrimoine (notaires, avocats et experts-comptables),l’activité du multi-family office ne peut être exercée que par une structure indépendante. En effet, plus de deux-tiersdes interrogés a mis en avant le caractère crucial de l’indépendanceet a plébiscitéune facturation sous forme d’honoraires. Autre point soulevé par l'étude : l’accès aux services des family offices. Ainsi, près de 98% des professionnels du patrimoine ayant répondu à l’enquête ne voient plus le multi-family office comme un service élitiste, le seuil parfois évoqué de 20 millions d’eurosn’ayant plus lieu d’être. 60% de ces professionnels du patrimoine considèrent d’ailleurs l’utilité de l’accompagnement d’un family office pour un patrimoine d’un million d’euros. Enfin, 100% des interrogés déclarent un intérêt à travailler en partenariat avec un multi-family office. Obtenir une vision globale du patrimoine du client et augmenter leur proactivité sur les clients existants apparaissent comme les principales raisons invoquées à ce partenariat. Ils déclarent plébisciter l’intervention des multi-family offices en premier lieu sur des sujets d’ingénierie patrimoniale (91%), de gouvernance familiale (70%) et de contrôle des risques (61%). Le conseil en investissement financier n’apparaît qu’en 7e position (51%). La philanthropie, phénomène assez récent, représente déjà 32%.
Le juste prix de l’industrie textile
Par Francesca Suarez, analyste chez Mirova
« Mieux rendre compte de la qualité de la gestion »
L’avis d’Adina Gurau-Audibert, directrice des gestions d’actifs à L’Association française de la gestion financière (AFG)
Zoom sur les commissions de surperformance
Les associations de la gestion française (AFG) et des dépositaires (AFTI) viennent de publier un guide des bonnes pratiques pour les fonds ouverts.