Nos articles d’actualité et d’analyse portant sur les opérations de fusion-acquisition et de cessions menées par les grandes entreprises françaises et internationales, le classement M&A de L’Agefi.
Le distributeur d'électricité a accepté l'offre révisée de Sempra pour un montant de 9,45 milliards de dollars, supérieure aux 9 milliards que proposait la société d’investissement de Warren Buffett.
Le conglomérat chinois HNA Group a bouclé l’acquisition auprès des fonds souverains singapouriens GIC et Temasek d’une participation de 16,2% dans le spécialiste suisse du duty free Dufry, ont annoncé HNA et Dufry hier. Les deux groupes ne donnent pas le montant de la transaction mais cette participation vaudrait autour de 1,4 milliard de dollars (1,2 milliard d’euros) au vu de la capitalisation de 8,5 milliards de dollars de Dufry. HNA aura en définitive une participation de 20,92% dans Dufry, ce qui en fera le premier actionnaire, selon une source proche du conglomérat chinois citée par Reuters.
Pékin restreint les investissements à l'étranger dans l'immobilier, l'hôtellerie ou les divertissements. Les fusions-acquisitions internationales des groupes chinois ont déjà chuté de 41% depuis le début de l'année.
Le groupe allemand de gaz industriels Linde a annoncé que la période de dix semaines d’acceptation de l’offre de fusion par échange de titres avec son concurrent américain Praxair avait commencé hier et se poursuivrait jusqu’au 24 octobre inclus. Linde a besoin que 75% de ses actionnaires apportent leurs titres au nouveau groupe et pour Praxair, l’opération devra être acceptée à une simple majorité lors de son assemblée générale qui, a précisé Linde hier, a été fixée au 27 septembre.
Cohu, une société américaine spécialisée dans les tests de semi-conducteurs, tente de bloquer la vente de son concurrent Xcerra à un fonds public chinois, évoquant des raisons de sécurité intérieure, rapportait hier le Wall Street Journal. Cohu a adressé son analyse des risques liés à cette transaction au CFIUS, selon des documents et des courriers dont le quotidien financier a pris connaissance. Une filiale d’un fonds d’investissement public chinois spécialisé dans les semi-conducteurs a annoncé en avril l’achat de Xcerra pour 580 millions de dollars (494,3 millions d’euros).
Les nombreuses opérations annoncées ces derniers mois n'ont modifié qu'à la marge les politiques de rémunération des actionnaires, souligne IHS Markit.
Le gouvernement italien souhaite que Fincantieri soit majoritaire au capital des chantiers navals français et qu’il contrôle le conseil d’administration.
Le groupe néerlandais Refresco a annoncé hier le rachat des activités d’embouteillage du fabricant canadien de boissons Cott pour 1,25 milliard de dollars (1,07 milliard d’euros). Cette acquisition intervient trois mois après le rejet par Refresco d’une offre de rachat de 1,4 milliard d’euros de PAI Partners, jugée insuffisante par son conseil d’administration. L’opération, financée par de la dette, permettra à Refresco d’acquérir 29 nouveaux sites de production, dont 19 aux Etats-Unis.
Luxottica a confirmé hier ses objectifs financiers pour 2017 au vu de ses résultats semestriels qui font ressortir un bénéfice d’exploitation légèrement supérieur aux attentes. Celui-ci s’est élevé à 899 millions d’euros, en hausse de 1,9%, à comparer au consensus de 873 millions d’euros établi par Reuters. Le chiffre d’affaires a augmenté de 1,8% en monnaies constantes, à 4,92 milliards d’euros, un niveau conforme aux attentes. Le fabricant de lunettes italien s’est également montré confiant pour son projet de fusion annoncé en janvier avec Essilor, disant s’attendre à finaliser la procédure d’approbation « autour de la fin de l’année 2017 ».
L’allemand Siemens et le canadien Bombardier en sont aux derniers stades de leurs négociations en vue d’un rapprochement de leurs activités de matériel de transport ferroviaire, affirmait vendredi Reuters de sources proche du dossier. Bombardier prendrait une participation majoritaire dans une coentreprise de matériel roulant et Siemens aurait le contrôle de l’entité spécialisée dans les technologies de signalisation. Le conseil de surveillance de Siemens discutera de la question lors de sa réunion du 2 août, tandis que le conseil de Bombardier devrait l’examiner la semaine prochaine.
Le groupe papetier a annoncé vendredi la conclusion d’un accord irrévocable avec Oberthur Fiduciaire en vue de lui céder sa filiale Arjowiggins Security. L’opération, qui inclut son usine située à Apeldoorn aux Pays Bas et des droits de propriété intellectuelle sur la production de papier pour billets de banque, atteint en valeur brute un montant de 22 millions d’euros, auquel pourrait s’ajouter un complément de prix. La réalisation de la transaction interviendra le 31 juillet 2017.
Le conglomérat industriel allemand Siemens et le canadien Bombardier en sont aux derniers stades de leurs négociations en vue d’un rapprochement de leurs activités de matériel de transport ferroviaire, qui leur permettrait de mieux rivaliser avec le géant chinois du rail CRRC, affirme vendredi Reuters de sources proche du dossier.
Mark Schneider, PDG de Nestlé, n’exclut pas de grosses acquisitions de la division nutrition clinique pour dynamiser les ventes, déclare t-il dans un entretien publié hier par le journal allemand Manager Magazin. «Mais nous sommes prudents», dit-il, précisant que le groupe est en marche pour atteindre son objectif de croissance des ventes de 2% à 4% et qu’il ambitionne une croissance organique d’environ 5% à partir de 2020.
Mark Schneider, PDG de Nestlé , n’exclut pas de grosses acquisitions de la division nutrition clinique pour dynamiser les ventes, lit-on dans un entretien publié aujourd’hui par le journal allemand Manager Magazin. « Je ne l’exclus pas », répond-il à la question de savoir si le projet de porter le chiffre d’affaires de la division de deux à 10 milliards de francs suisses (9,08 milliards d’euros) nécessitait de plus grosses acquisitions.
Bunzl, groupe britannique coté en Bourse, a annoncé jeudi l’acquisition du numéro deux français de la distribution BtoB de produits d’hygiène et de nettoyage, Hedis. Ce dernier réalise 155 millions d’euros de chiffre d’affaires au travers de plusieurs marques. Il est détenu par la famille Andrevon, tout comme Comptoir de Bretagne et Générale Collectivités, également vendus à Bunzl. Edmond de Rothschild Corporate Finance et CA CIB sont intervenus comme conseils sur l’opération, qui avait aussi attiré des fonds de private equity.