La société de gestion indépendante Financière Arbevel et Actis prévoient de se rapprocher pour former un groupe totalisant plus de trois milliards d'euros d'encours.

La production industrielle aux Etats-Unis a reculé de manière inattendue en septembre, toujours perturbée par les difficultés d’approvisionnement et les répercussions de l’ouragan Ida, selon les chiffres publiés lundi par la Réserve fédérale (Fed). La production industrielle a reculé de 1,3% sur un mois en septembre, après un recul de 0,1% en août, en données révisées, a indiqué la Fed. Le consensus Dow Jones Newswires prévoyait une augmentation de 0,2%. La production d’août avait initialement été estimée en hausse de 0,4%. Les services collectifs ont accusé une baisse de 3,6% de leur production. La production industrielle aux Etats-Unis s’inscrit cependant en hausse de 4,6% sur un an en septembre.

L'état d’urgence sanitaire destiné à lutter contre la pandémie de Covid-19 prendra fin le 25 novembre en Allemagne, écrit lundi le journal Bild en citant le ministre de la Santé, Jens Spahn. En vigueur depuis le 28 mars 2020, le régime d’exception doit s’achever automatiquement à cette date s’il n’est pas reconduit au Parlement. Jens Spahn a exclu cette hypothèse en évoquant le passage «de l'état d’urgence à un état de vigilance particulière», avec le maintien des gestes barrières et du pass sanitaire dans de nombreux lieux clos, selon les propos rapportés par Bild.

La Banque centrale européenne (BCE), qui supervise les grandes banques de la zone euro, a annoncé lundi qu’elle mènerait des tests de résistance au risque climatique entre mars et juillet 2022. Ces tests «visent à identifier les vulnérabilités, les meilleures pratiques du secteur et les défis auxquels les banques sont confrontées», a indiqué la BCE dans une lettre adressée aux banques. «Aucun impact direct sur les fonds propres via les orientations du pilier 2 n’est envisagé. Un impact possible de l’exercice sera indirect, via les scores du SREP sur les exigences du pilier 2», a précisé la banque centrale. A l’issue de l'évaluation de sa stratégie de politique monétaire en juillet, la BCE a mis en place un plan d’action pour le climat et le développement durable. Dans ce cadre, des tests de résistance au risque climatique avaient été annoncés pour 2022.

Axa Investment Managers (Axa IM) a annoncé que 41 % de ses actifs éligibles sont alignés sur l’objectif de l’alliance Net Zero Asset Managers Initiative (NZAMI) dont elle fait partie, pour la neutralité carbone d’ici à 2050. Elle précise qu'à ce stade, les méthodologies net zero ne sont disponibles que pour les obligations et les actions d’entreprises cotées ainsi que pour les actifs immobiliers directs. La filiale de gestion de l’assureur Axa indique que les membres de l’initiative sont tenus de rendre compte de leurs progrès à la NZAMI avant la COP 26 qui se tiendra en novembre. Axa IM a fait savoir à l’organisation que 137 milliards d’euros de ses actifs gérés sont en passe d’atteindre l’objectif net zéro en 2050 au plus tard. Ce montant représente 41 % de toutes les obligations et actions d’entreprises cotées ainsi que les actifs immobiliers directs sous gestion. Au total, Axa IM gérait environ 866 milliards d’euros à fin juin 2021. C’est donc potentiellement environ 15% de ses actifs qui atteindront l’objectif à ce stade, selon les critères de la NZAMI. « Pour la première fois aujourd’hui, nous partageons nos progrès vers l’atteinte de notre objectif net zéro, commente Marco Morelli, directeur général d’Axa IM, dans un communiqué. Pendant le World Climate Summit à Glasgow, nous communiquerons plus en détails sur la façon dont nous entendons non seulement soutenir mais aussi accélérer la transition vers un monde bas carbone. Il s’agira notamment de partager nos objectifs intermédiaires ainsi que de nouveaux engagements ambitieux ». AXA IM a mis en place les initiatives suivantes afin de contribuer à la transition vers un monde bas carbone : * Sortie de tous les investissements charbon dans les pays de l’OCDE d’ici à 2030 et dans le reste du monde d’ici à 2040. * Gamme de produits « verte » plus respectueuse de l’environnement, incluant le lancement de nouvelles stratégies carbone, l’élargissement de son portefeuille d’investissements verts et la création de la gamme de fonds « ACT » pour catégoriser ses fonds les plus alignés sur des critères ESG et permettre aux clients de mieux les identifier grâce à des critères transparents. * Publication d’un rapport annuel Task Force on Climate-Related Financial Disclosures (TCFD) depuis 2019, présentant les stratégies ESG et climat ainsi que des données clés telles que l’empreinte carbone de ses investissements qui a été réduite de 8 % entre 2018 et 2020. * Engagement avec 319 entreprises en 2020, 27 % de ces initiatives portant sur la thématique du changement climatique et 18 % portant sur les ressources et les écosystèmes. * Collaboration avec Axa pour évaluer la méthodologie d’investissement alignée sur les accords de Paris et définition d’objectifs réalistes : en 2020, le groupe Axa s’est engagé à réduire de 20 %, entre 2019 et 2025, les émissions carbones au sein des investissements éligibles. Cet objectif est revu régulièrement dans le cadre du protocole Net Zero Asset Owner Alliance (NZAOA). * Objectif d’avoir au moins 50 % des actifs immobiliers directs sous gestion alignés sur la trajectoire 1,5°C d’ici à 2025 sur la base du CRREM (Carbon Risk Real Estate Monitor).

Truffle Capital vient de recruter Marc-Antoine Dumont au poste de chargé des relations investisseurs. Il arrive de Thomas Vendôme Investment, une boutique spécialisée dans la levée de fonds en private equity, où il occupait un poste équivalent depuis cinq ans.

La société de gestion américaine BlackRock vient d’annoncer la nomination de Guilherme Lima en tant que responsable de la gestion de patrimoine en Asie-Pacifique, basé à Hong Kong. Guilherme Lima arrive de Westpac, où il était directeur général de cette activité depuis 2019. Auparavant, il fut responsable du groupe pour la gestion de patrimoine en 2017, après avoir occupé plusieurs positions seniors tels que responsable de la gestion de patrimoine en Asie, responsable de la banque de détail et de la gestion de patrimoine en Amérique latine et responsable de la stratégie du groupe et de la planification financière. Il a également travaillé comme associé chez McKinsey & Company à New York et Sao Paulo.

Edmond de Rothschild REIM, la plateforme de gestion en investissements immobiliers de la société de gestion éponyme, vient d’annoncer ce 18 octobre la nomination de Kristelle Wauters au poste de directrice générale immobilière. Elle sera chargée du développement de la plateforme immobilière du groupe en France et d'établir des relations avec les investisseurs privés et institutionnels. Basée à Paris, elle prendra également la responsabilité de l’offre immobilière et des investissements. Kristelle Wauters arrive de la Foncière Mercialys, où elle était directrice des opérations immobilières, chargée de la direction commerciale, de la gestion d’actifs et de la direction technique depuis 2019. Auparavant, elle a travaillé chez Aviva Investors Real Estate France comme directrice des investissements en Europe continentale en 2012, avant d’être promue au rang de directrice générale déléguée en 2016. Elle a également évolué chez Constructa Asset Management comme directrice des investissements. Kristelle Wauters a commencé sa carrière chez DTZ Asset Management en finance, investissement puis gestion d’actifs pour le compte de fonds opportunistes et value-added. Edmond de Rothschild REIM gère plus de 12 milliards de francs suisses (11 milliards d’euros) d’actifs immobiliers, dont 6,2 milliards d’euros d’actifs en France.

La production industrielle aux Etats-Unis a reculé de manière inattendue en septembre, toujours perturbée par les difficultés d’approvisionnement et les répercussions de l’ouragan Ida, selon les chiffres publiés lundi par la Réserve fédérale (Fed).

L'état d’urgence sanitaire destiné à lutter contre la pandémie de Covid-19 prendra fin le 25 novembre en Allemagne, écrit lundi le journal Bild en citant le ministre de la Santé, Jens Spahn.

La Banque centrale européenne (BCE), qui supervise les grandes banques de la zone euro, a annoncé lundi qu’elle mènerait des tests de résistance au risque climatique entre mars et juillet 2022.

Starwood Capital a annoncé la clôture de son dernier fonds immobilier «opportuniste», Starwood Distressed Opportunity Fund XII (SOF XII), avec des engagements dépassant les 10 milliards de dollars. Son véhicule précédant, SOF XI, avait levé 7,6 milliards de dollars. Avec les engagements existants pour d’autres véhicules d’investissement immobilier privés, Starwood Property Trust, Inc, Starwood Real Estate Income Trust, Inc et Starwood Energy Partners, les actifs sous gestion de Starwood Capital totalisent maintenant plus de 95 milliards de dollars. Les sociétés affiliées de Starwood Capital ont déjà conclu ou se sont engagées à conclure 25 transactions dans le cadre de SOF XII, nécessitant plus de 3,5 milliards de dollars de capitaux propres. Ces investissements sont réalisés en Australie, en Angleterre, au Danemark, en Irlande, en Italie, au Japon, en Espagne et aux États-Unis. Starwood Capital a été fondé en 1991 et compte environ 4.000 salariés dans le monde.

La Financière Arbevel et le groupe Actis ont annoncé dans un communiqué être entrés en négociation exclusives en vue d’un rapprochement par lequel Arbevel ferait l’acquisition des sociétés Actis Asset Management et Actis Patrimoine.

Phil Wagstaff, le responsable mondial de la distribution de Jupiter, va quitter la société en décembre 2022, a appris Investment Week. Après son départ, il sera remplacé par Warren Tonkinson, qui est actuellement managing director de la distribution.

Le premier ETF sur des futures sur le bitcoin devrait se négocier à partir de mardi 19 octobre 2021, rapporte le Wall Street Journal. Ce Bitcoin Strategy ETF a été créé par ProShares. D’autres fonds du même type devraient suivre dans les quinze jours qui viennent, la Securities and Exchange Commission envisageant d’autres candidatures déposées en août par Valkyrie Investments, Invesco et VanEck. Les sociétés en question pensent que leurs projets seront approuvés. Ces fonds ne détiendront pas de bitcoins réels. Ils négocieront des contrats à terme sur bitcoins, qui s'échangent séparément sur des Bourses américaines réglementées comme le CME.

La société de gestion américaine Franklin Templeton a enregistré trois nouveaux compartiments actions internationales au sein de sa Sicav luxembourgeoise. Cesfonds - Franklin Disruptive Commerce, Franklin Genomic Advancements et Franklin Intelligent Machines - misent sur l’innovation thématique. Le fonds Franklin Disruptive Commerce investira dans des compagnies bénéficiant des progrès réalisés dans les domaines émergentsdu e-commerce, dont l'économie partagée, qui facilitent, personnalisent et sécurisent davantageles transactions pour les consommateurs comme pour les sociétés. Quant au fonds Franklin Genomic Advancements, il investiradans des sociétés qui bénéficient ou qui permettent des avancées dans les technologies et techniques de recherche basés sur l'étude des génomes ayant pour but d’allonger ou d’améliorer la qualité de vie. Enfin, le fonds Franklin Intelligent Machines sera exposé aux sociétés profitantou facilitant l’essor des techniques demachine learning,notamment dans les secteurs de la robotique, des véhicules autonomes ou encore de l’analyse de données via des algorithmes. Les fonds sont gérés par Matthew Moberg depuis le bureau californien de Franklin Templeton à San Mateo. Il bénéficie du travail de plus de 30 analystes du Franklin Equity Group.

La filiale de gestion d’actifs de Goldman Sachs, Goldman Sachs Asset Management, a renforcé son équipe de distribution dansla péninsule ibérique avec l’arrivée de Paola Delgado en qualité de directrice exécutive des ventes. Basée à Madrid, elleest rattachée à Lucia Catalan, responsable de la distribution pour la péninsule ibérique et l’Amérique latine.Paola Delgado officiait précédemment chez Barings au poste de responsable du développement de l’activité et des relations clientsdans le sud de l’Europe et en France depuis novembre 2017. Elle a également travaillé chez Fidelity et East Lodge Capital.

Le fonds de place va injecter 50 millions d’euros dans un véhicule, lancé en 2005 par le gestionnaire, et dont l'encours atteint 36 millions aujourd'hui.

La Turquie devrait recevoir 3,1 milliards d’euros de prêts destinés à l’aider à remplir ses objectifs de réductions de gaz à effet de serre fixés par l’accord de Paris sur le climat dans le cadre d’un projet d’accord financé par la Banque mondiale, la France et l’Allemagne, selon des sources citées par Reuters La Turquie est devenue le dernier pays du groupe des vingt plus grandes économies mondiales (G20) à ratifier l’accord de Paris de 2015, après avoir réclamé pendant de longues années d'être considérée comme un pays en développement, ce qui lui aurait permis de bénéficier d’aides financières et technologiques. Un mémorandum d’accord devrait être signé avant la 26e conférence de l’Onu sur le climat (COP26) qui s’ouvrira le 31 octobre à Glasgow. Aux termes de ce protocole d’accord, Ankara bénéficiera de ces importants prêts internationaux même sans obtenir le changement de statut réclamé.

La Chine a testé un missile hypersonique à capacité nucléaire en août, démontrant une capacité spatiale qui a surpris les services de renseignement américains, a rapporté le Financial Times. L’article publié samedi dans la soirée indique que l’armée chinoise a lancé une fusée transportant un véhicule hypersonique qui a volé dans l’espace en orbite basse, faisant le tour du globe avant de se diriger vers une cible qu’il a manquée d’une vingtaine de kilomètres. Le ministère chinois de la Défense n’a pas répondu dans l’immédiat à une demande de commentaire dimanche. Les États-Unis et la Russie développent également des missiles hypersoniques, et le mois dernier, la Corée du Nord a déclaré qu’elle avait testé le tir d’un missile hypersonique récemment mis au point.

L’ambassadeur de France au Bélarus, Nicolas de Bouillane de Lacoste, a quitté le pays après que Minsk lui a demandé de le faire avant lundi, a indiqué un porte-parole de l’ambassade. Selon des médias bélarusses, l’ambassadeur n’a jamais présenté ses lettres de créances au président Alexandre Loukachenko. La France, à l’instar d’autres pays de l’Union européenne, n’a pas reconnu les résultats de la présidentielle d’août dernier, qui ont accordé un sixième mandat au président et ont suscité durant plusieurs mois des manifestations massives et sans précédent dans cette ex-république soviétique, alliée de la Russie de Vladimir Poutine.

Gilles Mainard, gérant gestion diversifiée & multigestion, La Française AM

L’activité de gestion d’actifs de Goldman Sachs a enregistré des souscriptions nettes de 44 milliards de dollars sur le troisième trimestre. Sur ce total, 33 milliards de dollars sont allés sur des fonds de long terme. Au trimestre précédent, la collecte était ressortie à 26 milliards de dollars. Et sur la période correspondante de 2020, Goldman Sachs avait accusé des rachats nets de 72 milliards de dollars. Grâce à la collecte et à un effet marché de 1 milliard de dollars, les encours sous gestion sont passés de 1.633 milliards de dollars fin juin à 1.678 milliards de dollars fin septembre. Si l’on ajoute les actifs de la partie Consumer & Wealth Management, qui sont de 694 milliards de dollars, les encours sous supervision de la banque américaine se montent à 2.372 milliards de dollars. Les revenus nets de la gestion d’actifs sont ressortis à 2,28 milliards de dollars au troisième trimestre 2021, soit 18 % de moins qu’au troisième trimestre 2020 et 56 % de moins qu’au deuxième trimestre 2021. La baisse sur un an s’explique principalement par un recul des revenus nets des investissements actions. Cela reflète des pertes nettes sur les investissements en actions cotées sur le trimestre par rapport à des gains nets sur le troisième trimestre 2020, qui ont été partiellement compensées par des gains plus élevés des investissements dans le non coté. Les revenus nets de la gestion d’actifs représentent 17 % des revenus totaux de la banque. Goldman Sachs rappelle avoir annoncé l’acquisition de NN Investment Partners, qui devrait être bouclée d’ici au premier trimestre 2022.

Eiffel Investment Groupa annoncé ce 15 octobre le recrutement de Céline André en tant que director au sein de son équipe de private equity. Elle se concentrera sur l’investissement au sein du fonds Eiffel Essentiel, le fonds de capital-croissance d’Eiffel Investment Group dédié à l’émergence des champions de la transition énergétique et écologique, qui vient de réaliser son premier closing à environ 300 millions d’euros. Céline André arrive de Bpifrance, où elle était jusqu’ici directrice d’investissements au sein de l’équipe grandes capitalisation (Large Cap) de Bpifrance Investissement. Auparavant, elle fut avocate pendant neuf ans au sein des équipes M&A des cabinets Gide et Veil Jourde, puis a rejoint en 2012 l’équipe juridique du Fonds Stratégique d’Investissement (FSI), devenu depuis Bpifrance Investissement, en tant qu’"in house Lawyer».

La Française AM a annoncé ce 15 octobre l’obtention du label ISR pour «La Française Carbon Impact Global Government Bonds», un fonds de dette souveraine lancé en avril 2021. Le fonds est co-géré par Hervé Chatot et Gaël Binot. Son objectif central est de contribuer au financement de la transition énergétique. Il est investi principalement dans des emprunts d’Etats des pays membres de l’OCDE et des pays émergents ainsi que des émissions quasi-souveraines, le fonds peut investir dans le secteur privé à des fins de diversification. Il est classé «article 9» selon le règlement SFDR.

Les investisseurs internationaux ont quitté cette semaine le crédit risqué, tout en pariant sur une large palette de fonds actions américaines, selon les données du «Flow Show», le rapport hebdomadaire sur les flux dans les fonds de BofA Global Research. Entre le 7 et le 13 octobre, les fonds obligataires ont connu une collecte hebdomadaire proche de zéro (+0,08 milliard de dollars, soit 0,07 milliard d’euros), après des semaines de flux positifs. Ce recul est principalement dû à une décollecte sur la plupart des véhicules positionnés sur les segments corporate et risqués du marché obligataire. Les fonds d’obligations investment grade ont enregistré leur première décollecte depuis six mois, avec -0,8 milliard de dollars. Les fonds plus risqués d’obligations à haut rendement (-1,8 milliard) et de dettes émergentes (-2,5 milliards) ont également connu une semaine difficile. Seuls les fonds d’obligations souveraines s’en sortent, avec +1,2 milliard pour les fonds de titres au nominal, +2,2 milliards pour ceux indexés à l’inflation, et même +0,4 milliard pour les fonds de titres municipaux américains, un plus haut depuis mi-septembre. Les fonds actions ont, eux, collecté 11,8 milliards de dollars, dont 5,8 milliards rien que sur les véhicules investis aux Etats-Unis. Sur ce marché, les choix des investisseurs ont été variés. Ils ont principalement sélectionné des fonds de grandes capitalisations (+3,7 milliards de dollars), des fonds de stratégie value (+1,9 milliard), mais aussi des fonds tech (+2,7 milliards) et de financières (+1,8 milliard). Seuls les fonds gérés avec un style croissance ont enregistré une décollecte significative, avec -1,9 milliard de dollars. Sur les autres zones géographiques, la collecte des fonds en actions européennes est quasi-nulle, tandis que les fonds d’actions japonaises et émergentes ont décollecté, de respectivement -0,6 et -0,8 milliard de dollars. Enfin, les investisseurs ont retiré 7,3 milliards de dollars des fonds monétaires.

Le groupe bancaire américain Morgan Stanley a fait part jeudi d’une collecte nette négative de 2,3 milliards de dollars au troisième trimestre 2021 pour les actifs de long terme de son activité «Investment Management». L’an dernier pour la même période, la collecte s'établissait à 10,4 milliards de dollars. Les actifs gérés de la division ont fini le troisième trimestre sur un montant de 1.522 milliards de dollars. Ils ont intégré l’activité d’Eaton Vance cette année. La division de gestion d’actifs a engrangé 5,2 milliards de dollars de revenus au troisième trimestre, un montant en hausse de 42% par rapport à la même période un an plus tôt. L’activité de Wealth Management a, elle, collecté 135 milliards de dollars contre 51,8 milliards pour la même période de l’an dernier. Les chiffres de 2021 incluent toutefois l’intégration du courtier E*Trade, acquis à la fin de l’année dernière. Les revenus de cette division sont désormais proches des 6 milliards de dollars sur le trimestre, contre 4,7 milliards l’an dernier. " Nous avons enregistré une performance exceptionnelle de notre banque d’investissement et un record de nouveaux actifs nets de 135 milliards de dollars dans le secteur de la gestion de patrimoine, a déclaré James P. Gorman, Chairman et CEO de Morgan Stanley. Depuis le début de l’année, nos intégrations réussies d’E*TRADE (intégré dans la division de gestion de fortune, ndlr) et d’Eaton Vance (intégré dans la division de gestion d’actifs, ndlr) ont soutenu une croissance nette de 400 milliards de dollars d’actifs nouveaux de la part des clients dans les activités de gestion de patrimoine et de gestion d’ actifs, ce qui porte le total des actifs combinés pour nos clients à 6.200 milliards de dollars.»

Axa Venture Partners, plateforme dédiée à l’investissement technologique de l’assureur éponyme, a annoncé ce 14 octobre la création d’un comité stratégique, avec quatre premiers membres. Parmi eux, on découvre la présence de Brune Poirson, l’ancienne secrétaire d’Etat à la Transition écologique du gouvernement d’Edouard Philippe, aujourd’hui directrice du développement durable et membre du comité exécutif au sein du groupe Accor. Les trois autres nouveaux membres sont Bill Aulet, directeur du Martin Trust Center / MIT Entrepreneurship Center et enseignant au MIT Sloan School of Management, George Stansfield, directeur général adjoint et secrétaire général du groupe Axa, et Heidi Messer, présidente et co-fondatrice de Collective. Deux ou trois nouveaux membres pourraient y être ajoutés dans les douze prochains mois.

Rothschild & Co a bouclé la levée de Five Arrows Debt Partners 3, son troisième fonds de dette privée européen, annonce-t-il dans un communiqué jeudi. Avec une collecte de 1,4 milliard d’euros, FADP 3surpasse son objectif initial ainsi que la taille du précédent fonds (655 millions d’euros). Ce montant a été levé «auprès d’une large palette d’investisseurs internationaux: compagnies d’assurance, fonds de pension,asset managers,family officeset investisseurs privés», précise-t-il.FADP 3propose des solutions de financementdestinées aux PME européennes. Ils’adresseaux fonds de capital investissement ainsi qu'à des entreprises familiales ou à des entrepreneurs dans des situations d’acquisition, de levée de capital, de refinancement ou de restructuration d’actionnariat.