Au 30 avril, Peter Ebertz quittera pour raisons personnelles ses fonctions d’associé gérant de Bankhaus Lampe KG (un établissement appartenant à la famille Oetker). La banque privée précise que l’intéressé est plus particulièrement chargé des succursales et des relations avec la clientèle de particuliers haut de gamme ainsi qu’avec les entreprises.Parallèlement, Nicolas Blanchard, qui a rejoint Lampe au 1er mars 2012 en provenance de la Bayerische HypoVereinsbank (HVB), sera nommé associé gérant aux côtés de Stephan Schüller et d’Ulrich Cosse. Il sera responsable de l’ensemble des activités de marché de la banque.Par ailleurs, l’institut de Düsseldorf indique qu’Ute Gerbaulet (ex-Commerzbank) a été recrutée au 1er janvier 2013 responsable du pôle capital markets & advisory; elle entre ainsi dans la direction élargie de Bankhaus Lampe.

L’assureur allemand Allianz a confirmé le 15 janvier sa prévision opérationnelle pour 2012, en dépit des 455 millions d’euros de charges que lui coûte le passage de l’ouragan Sandy aux Etats-Unis."Malgré l’impact de l’ouragan Sandy, nous continuons de compter sur un résultat opérationnel pour 2012 dépassant 9 milliards d’euros», a indiqué le directeur financier d’Allianz, Dieter Wemmer, dans un communiqué.L’assureur avait relevé fin octobre cette prévision de bénéfice opérationnel pour la porter à plus de 9 milliards d’euros, mais avait prévenu que cela tenait compte d’une évaluation seulement provisoire -et non divulguée à ce moment-là- des dommages liés à l’ouragan Sandy.Tout en précisant qu’il s’agit toujours d’un chiffre provisoire, Allianz évalue désormais à 590 millions de dollars, soit 455 millions d’euros, le coût total des dédommagements dus à ses clients et des frais qui y sont liés.

Le britannique M&G envisage de fusionner deux fonds d’actions britanniques, le UK Select dont les actifs sous gestion s'élèvent à 81 millions de livres, et le UK Growth Fund (546 millions de livres), rapporte Money Marketing.Les deux fonds sont actuellement gérés par Mike Felton, qui a repris la gestion du UK Growth Fund en décembre dernier.Sous réserve de l’approbation des porteurs, les deux fonds devraient fusionner le 15 mars prochain.

La société de gestion ECM Asset Management, une filiale du groupe bancaire Wells Fargo, a nommé Jens Vanbrabant en qualité de co-gérant de deux de ses plus gros fonds dans sa gamme de sicav, rapporte Citywire.Jens Vanbrabant devient le troisième gérant de la European Credit Fund Sicav-Elbe dont les actifs sous gestion s'élèvent à 467 millions d’euros et co-gérant de la European Credit Fund Sicav-Danube (82 millions d’euros). Les gérants en place sur ces stratégies, Henrietta Pacquement et Derek Hynes, conservent leurs fonctions, mais seront désormais soutenus par Jens Vanbrabant.Malgré ces nouvelles responsabilités, Jens Vanbrabant conserve la gestion des trois fonds qu’il pilote actuellement, un fonds obligataire européen (European Credit Fund Sicav-Interlaken), un fonds obligataire corporate (European Credit Fund Sicav – European Corporate) et un mandat obligataire européen pour d’Universal Investment.

Le gestionnaire Fourpoints Investment Managers, résultat de la fusion en mars 2012 de PIM Gestion France et d’IT Asset Management (lire Newsmanagers du 8 juin 2012) a terminé 2012 avec un encours de 876 millions d’euros contre 750 millions lors du rapprochement. La hausse est attribuable pour 41 millions à l’effet de marché et pour 85 millions à la collecte nette, ont indiqué mardi Muriel Faure et Michel Raud, respectivement directeur général et directeur général délégué et CIO.Lors de la présentation, l’accent a été mis sur le FCP coordonné de droit français Fourpoints Euro Global Leaders, qui ne représente pour l’instant que 16 millions d’euros d’encours tandis que la stratégie, incluant les mandats, pèse près de 150 millions d’euros - dont 120 millions correspondant à un mandat reçu au second semestre d’une caisse de retraite.Pour ce produit «méga-tendances», Fourpoints surpondère nettement par rapport au MSCI EMU DNR les secteurs industrie, énergie et santé tandis qu’il sous-pondère la consommation discrétionnaire, les matériaux, les technologies de l’information et la consommation de base. Ce portefeuille de 33 lignes actuellement ne comporte aucune position sur la finance, les télécommunications et les services aux collectivités. Sur cinq ans, le fonds affiche une performance annualisée de 0,6 % contre une perte de 6,1 % pour l’indice de référence et, sur trois ans, le gain annualisé ressort à 7,4 % contre 1,3 % pour le benchmark.

Selon L’Agefi, Amundi vient de mettre en place une nouvelle activité de gestion de créances et lance un premier fonds de loans destiné à financer des entreprises françaises et européennes dont le chiffre d’affaires dépasse les 500 millions d’euros. L’idée est de faire un ou des fonds multi-investisseurs et multi-originateurs, précise le quotidien. Le système repose sur un fonds commun de titrisation de droit français, Amundi Loans Fund, qui achètera les prêts bancaires. Les investisseurs peuvent souscrire en direct ou par le biais d’une société de titrisation de droit luxembourgeois qui a émis une première tranche de 475 millions d’euros à 8 ans.

Morgan Stanley va différer sur trois ans la totalité des bonus pour certains de ses banquiers et traders seniors, rapporte L’Agefi citant une information Bloomberg. Cette mesure s’appliquera aux employés avec une rémunération totale de plus de 350.000 dollars et des bonus d’au moins 50.000 dollars. Ces bonus différés seront versés pour moitié en titres et pour moitié en numéraire, ajoute le quotidien.

AdServerPub, société spécialisée dans la publicité en ligne et le ciblage d’internautes, a annoncé le 15 janvier la finalisation de son premier tour de table. Affichant un chiffre d’affaires de plusieurs millions d’euros pour son troisième exercice, AdServerPub a levé un financement structuré de 2 millions d’euros, principalement auprès des fonds d’investissement gérés par Alliance Entreprendre et Sigma Gestion.Cette première levée de fonds va permettre à AdServerPub d’asseoir sa position sur le marché de la publicité en ligne en France et à l’étranger et d’accroitre ses efforts de R&D.

L’Association française d'épargne et de retraite (AFER), a annoncé mardi 15 janvier un taux de rendement net pour son fonds en euros de 3,45 % en 2012. Par ailleurs, l’association a enregistré 15 000 nouveaux entrants en 2012 et 9 000 départs volontaires. Au total, elle compte 711 000 adhérents et affiche un encours de 45,2 milliards d’euros en 2012. Selon Gérard Bekerman, son président, l’Afer va poursuivre cette année l’élargissement de son offre de supports.

BNP Paribas Wealth Management vient de nommer Florent Bronès, responsable de la stratégie d’investissement. Outre le réseau international de «Chief Investment Advisors» qu’il anime, le nouvel arrivant a pour mission de piloter le dispositif et de définir la stratégie d’investissement globale ainsi que les recommandations de thèmes d’investissement. En pratique, BNP Paribas Wealth Management s’appuie en effet sur les expertises du groupe à travers ses différents métiers (la gestion d’actifs, la banque d’investissement et l’immobilier) ainsi que sur ses propres analyses globales et locales pour élaborer sa stratégie d’investissement. Dans la poursuite de cet objectif, les stratégistes localisés dans les différentes entités de banque privée interagissent pour définir la stratégie d’investissement sur tous les marchés (États-Unis, Europe, Asie, émergents), offrant ainsi aux clients connaissance des marchés locaux et vision globale, indique un communiqué.Pour l’année qui débute, BNP Paribas Wealth Management rappelle que dix thèmes d’investissement ont été fixés qui sont axés autour de trois orientations stratégiques :la recherche de rendement via certains compartiments du marché obligataire (émergents, convertibles...), avec des actions à dividendes élevés et avec des investissements alternatifs ou structurés ; les opportunités offertes par la réduction des primes de risque des actions notamment en Europe et de style «value"; l’attrait d’un monde à deux vitesses avec des économies matures et émergentes qui vont connaître des rythmes de croissance différents. Avant de rejoindre BNP Paribas Wealth Management, Florent Bronès dirigeait, depuis 2008, le bureau de recherche buyside de Global Equities and Commodity Derivatives (GECD) et se concentrait sur l'élaboration de la stratégie d’investissement.

La société de gestion alternative américaine Mariner Investment Group a annoncé le 15 janvier l’acquisition de Concordia Advisors, un gérant alternatif qui dispose de bureaux à New York et Londres et dont les actifs sous gestion s'élèvent à environ 1 milliard de dollars.A la suite de l’intégration de la totalité des activités de Concordia dans Mariner, les équipes d’investissement de Concordia ainsi qu’une partie des fonctions support rejoindront Mariner. Les gérants de portefeuille de Concordia, Arun Puri, John Eckert, James Wise, Chris Dillon et Jason Cheung, continueront de gérer leurs fonds respectifs sous la marque Mariner.Le patron de Concordia, Best Williams, devient chief investment officer adjoint de Mariner et rejoint le comité d’investissement ainsi que le comité directeur de Mariner.Les actifs sous gestion de Mariner s'élèvaient mi-2012 à environ 4,7 milliards de dollars.

AEW Europe SGP a vendu à un investisseur privé un immeuble situé à Ivry-sur-Seine. Le bien de 2 320 m² à usage principal de bureaux est loué à 5 locataires. Le montant de la transaction n’a pas été dévoilé.

Siparex a annoncé mardi 15 janvier la nomination de Cyril Fromager au poste de directeur associé et la promotion au titre de directeurs dans l’activité capital développement/transmission d’Augustin de Jerphanion, de Nathanaël Martin et d’Alexandre Tremblin. Cyril Fromager était depuis octobre 2010, président du directoire de Rhône-Alpes PME Gestion, joint venture entre le groupe Siparex et les caisses d’épargne de la région Rhône-Alpes, indique un communiqué. Augustin de Jerphanion a rejoint le Groupe Siparex en 2002 à Lyon puis à Paris. Pour sa part, Nathanaël Martin a rejoint Siparex en 2009 pour créer le bureau de Strasbourg. Enfin, Alexandre Tremblin a intégé Siparex à Nantes en 2007.

La société de gestion norvégienne Odin a réorganisé ses équipes après sa décision de rapatrier la gestion de ses fonds à Oslo, rapporte Citywire Global. Auparavant, la gestion était répartie entre Oslo et Stockholm. Ainsi, Vegard Søraunet va reprendre la gestion de Odin Sverige/ODIN Sverige II et Carl Erik Sando celle de ODIN Eiendom/ODIN Eiendom I, après le départ de Tomas Ramsälv. Vegard Søraunet ne gérera plus Odin Global/ODIN Global II et Odin Global SMB, qui sont repris par Oddbjørn Dybvad et Harald Nilssen.

Dans son «interim management statement» pour la période du 1er octobre au 31 décembre 2012, Liontrust Asset Management Plc a indiqué le 15 janvier que ses encours ont augmenté durant la période sous revue à 2.530 millions de livres contre 2.364 millions, grâce à 64 millions de souscriptions nettes et à un effet de marché positif de 102 millions. Au 11 janvier, l’encours total représentait 2.584 millions de livres.Les actifs gérés pour le compte d’institutionnels ont baissé à 542 millions de livres contre 570 millions au 1er octobre, avec des sorties nettes de 53 millions, tandis que le retail représentait 1.978 millions contre 1.756 millions, avec des souscriptions nettes de 147 millions. Pour les neuf mois à fin décembre, les rentrées nettes ont porté sur 253 millions de livres contre 74 millions pour la période correspondante de 2011.Liontrust a aussi confirmé l’arrivée le 2 janvier de Michael Mabbutt (ex-Thames River) comme head of global credit et annoncé que Felix Martin rejoindra la division global credit le 1er février, en provenance également de Thames River.Enfin, le groupe annonce le lancement en février du Liontrust GF Global Strategic Bond Fund, sous réserve des autorisations nécessaires. Ce produit représentera une diversification de l’offre, très concentrée actuellement sur les actions britanniques, européennes et asiatiques.

L’Agefi rapporte que, selon la BBC, Goldman Sachs n’aurait pas l’intention de reporter le versement des bonus au Royaume-Uni après la date du 6 avril afin de faire bénéficier ses employés de la baisse du taux maximal d’imposition de 50 à 45%.

Intermediate Capital Group (ICG) a annoncé le 15 janvier avoir bouclé la levée d’un fonds de dette mezzanine de 2,5 milliards d’euros, avant la date butoir de fin mars. Avec ce cinquième véhicule dédié à la dette subordonnée non cotée (remboursée après la dette senior), la société de gestion londonienne dispose du plus gros fonds de mezzanine levé à ce jour en Europe et du quatrième à l'échelle mondiale, selon le cabinet Preqin. «Face à la demande, nous avons relevé notre objectif de 2 à 2,5 milliards d’euros, explique à L’Agefi Benoît Durteste, responsable de l'équipe mezzanine d’ICG.

Le Britannique Gregory Eckersley, qui a été responsable de la gestion des portefeuilles global & large cap growth equity chez AllianceBernstein de 2006 à 2011 avant de créer la société de gestion 1770 Capital Partners, a été recruté par le fonds souverain Abu Dhabi Investment Authority (ADIA) comme global head of internal equities, avec effet immédiat, précise un communiqué daté du 15 janvier.Il est chargé des investissements en titres vifs et dirigera l’un des sept pôles d’ADIA, les six autres étant dédiés aux fonds indiciels, aux actions au travers de fonds, à l’immobilier/infrastructures, à l’obligataire/trésorerie au private equity et aux investissements alternatifs.Dans ses nouvelles fonctions, Gregory Eckersley est subordonné à Mohamed Darwish Al Khoori, executive director du internal equities department.

M&G Investments vient d’annoncer la nomination de Dario Carrano en tant que sales manager au sein de l’équipe commerciale à Milan, rapporte Bluerating.Il rejoint l’équipe de 10 personnes placées sous la responsabilité de Matteo Astolfi, directeur de M&G Investments en Italie, et il s’occupera des conseillers financiers et des gestions institutionnelles. Dario Carrano était précédemment chez Amundi, où il a été sales manager pendant six ans.Actuellement, les encours sous gestion de M&G en Italie sont de plus de 4 milliards d’euros, soit deux fois plus qu’à fin 2011.

Au 31 décembre, l’encours du gestionnaire allemand Mainfirst Asset Management avait franchi la barre des 3 milliards d’euros, un record, contre 1,1 milliard douze mois plus tôt. La société a refusé d’indiquer à Newsmanagers le montant des actifs gérés respectivement dans les huit fonds offerts au public et dans des mandats ; la répartition semble de l’ordre de 50/50, selon certains proches du dossier. Le plus gros fonds du gestionnaire francfortois est le MainFirst Top European Ideas Fund, avec environ 1,3 milliard d’euros.De même, Mainfirst AM n’a pas souhaité fournir de précisions quant aux souscriptions nettes. Le communiqué précise simplement que l’offre de produits s’est élargie en 2012 à une stratégie quantative actions, avec le lancement du MainFirst North America Fund (géré par un ancien de Swisscanto), deux stratégies obligataires, avec le MainFirst Emerging Markets Corporate Bond Fund Balanced (confié à des anciens de Clariden Leu), le recrutement d’une équipe auprès de Postbank Financial Services (qui débouchera sur un nouveau fonds cette année) et enfin la création d’un pôle multi-classes d’actifs. Dans ce dernier cas, Mainfirst a déjà sollicité des agréments de commercialisation pour trois fonds de performance absolue offerts au public, qui seront gérés par une équipe recrutée chez DB Advisors.

L’australien AMP Capital a annoncé un renforcement de son équipe de gestion alternative avec les nominations d’Alistair Rew et de Celine Nguyen en qualité de gérants de portefeuille.Alistair Rew travaillait précédemment chez XL Group où il était dernièrement managing director. Celine Nguyen était pour sa part analyste chez EIM Management où elle menait des missions de due diligence sur des investissements dans des hedge funds.

Partners Group a annoncé le 16 janvier une collecte nette de 4,9 milliards d’euros pour l’exercice 2012. Ce montant se situe dans le haut de la fourchette de 4 à 5 milliards d’euros visés par le groupe de private equity, rappelle un communiqué.Les actifs sous gestion s’inscrivaient à fin décembre à 28,6 milliards d’euros, soit une réduction de 1,2 milliard d’euros à mettre sur le compte de plusieurs facteurs, dont 0,4 milliard d’euros à cause d’un effet «tail-down» de quelques partenaires du groupe, 0,3 milliard d’euros concernant des retraits de capitaux dans le cadre de stratégies d’investissements cotés, et 0,4 milliard d’euros liés à d’anciens produits structurés.La société confirme par ailleurs sa prévision d’une collecte comprise entre 4 et 6 milliards d’euros au titre de 2013.

En dernier lieu head global emerging markets sales & distribution chez UBS jusqu'à fin 2012, Oscar Andreu a été nommé directeur des ventes de Fidelity Suisse, rapporte finews.ch. Il sera reponsable du suivi de la clientèle banques/assurances et gestionnaires de fortune.

Le gestionnaire de fortune GAM se réorganise. Il passe d’une holding financière à une structure d’organisation beaucoup plus fortement intégrée. Cela ne devrait engendrer aucun coût extraordinaire de restructuration, selon un communiqué publié le 16 janvier.En même temps, l’actuel président et CEO du holding, Johannes de Gier, va se concentrer uniquement sur son mandat de président du conseil d’administration. Dès lors, David Solo, actuellement CEO des deux unités d’affaires opérationnelles, va prendre le nouveau titre de CEO pour le groupe.Seront également regroupées les fonctions de finance et de risque, désormais assumées par un chief financial officer pour le groupe en la personne de Marco Suter, actuellement responsable des risques. Le CFO de Gam Holding, Andrew Wills, assurera la transition pour ensuite quitter le groupe. Ces modifications seront effectives à compter du 17 avril prochain.Lors de la prochaine assemblée générale, Johannes de Gier, Dieter Enkelmann et Hugh Scott-Barrett, briguent un nouveau mandat. L’actuel prend fin en avril. Tanja Weiher est proposée comme nouvelle membre indépendante. Le conseil d’administration passerait ainsi de cinq à six membres.

The British firm M&G is planning to merge two UK equity funds, the UK Select, whose assets under management total GBP81m, and the UK Growth Fund (GBP546m), Money Marketing reports. The two funds are currently managed by Mike Felton, who took over as manager of the UK Growth Fund in December last year. Pending the approval of shareholders, the two funds will merge on 15 March this year.

The British Gregory Eckersley, who was responsible for the management of global & large cap growth equity portfolios at AllianceBernstein from 2006 to 2011, before founding his own asset management firm, 1770 Capital Partners, has been recruited by the sovereign fund Abu Dhabi Investment Authority (ADIA) as its global head of internal equities, effective immediately, a statement dated 15 January states.He is responsible for direct investment in equities, and will lead one of the seven units at ADIA, while the other six are dedicated to tracker funds, equity investments via funds, real estate/infrastructure, bonds/treasury, private equity, and alternative investments.In his new role, Eckersley will report to Mohamed Darwish Al Khoori, executive director of the internal equities department.

Partners Group on 16 January announced net inflows of EUR4.9bn in 2012. This amount is at the high end of the EUR4bn to EUR5bn range targeted by the private equity group, a statement says. Assets under management at the end of December totalled EUR28.6bn. The firm has also confirmed its projections of a total inflow of EUR4bn to EUR6bn in 2013.

Oscar Andreu, who had most recently served as head global emerging markets sales & distribution at UBS until the end of 2012, has been appointed as head of sales at Fidelity Switzerland, finews.ch reports. He will be responsible for overseeing banking/insurance and wealth management clients.

Borrowing by sustainable industrialised or emerging countries overall has evolved more positively than sovereign borrowing by countries that are not considered sustainable. The availability of resources shows every sign of having gained importance as a parameter in the evaluation of government debt These are the findings of the sustainability analysis department of Banque Sarasin, in its most recent commentary on the sustainability of governments and the valuation of their borrowing. The evolution of sustainable and unsustainable industrialised countries, which had previously been nearly synchronous, has become clearly differentiated since the outbreak of the debt crisis in Europe. With a difference of 27.3 percentage points compared with unsustainable countries, sustainable economies had done considerably better as of the end of December 2011. In 2012, the difference fell to 12.4 percentage points, but the valuation difference remained substantial over the entire period. Taking sustainability criteria into account also paid off in the selection of emerging market government debt. This conclusion is drawn from a consistent decline which peaked during the international financial crisis in 2008, as borrowing from sustainable emerging countries such as Brazil, Peru and Indonesia developed considerably more favourably than those of unsustainable countries such as China or South Africa. At the end of December 2012, the performance difference peaked at 77.0 percentage points. In the context of the current market, the risk looms as large as the performance in the evaluation of an investment. Aside from returns and volatility, the sustainability analysis team at Banque Sarasin therefore also calculated the Sharpe ratio for the countries under study. Sustainable countries also clearly stand out from the others in this area.

Swiss-based wealth management firm GAM is reorganising. It is moving from a financial holding company structure to a much more strongly integrated structure. This is not expected to result in any one-time restructuring costs, according to a statement released on 16 January.The current chairman and CEO of the holding company, Johannes de Gier, will now concentrate entirely on his responsibilities as chairman of the board of directors. David Solo, currently CEO of the two operational business units, will take over as CEO for the group.The finance and risk departments will be combined, and will now report to a chief financial officer for the group, in the person of Marco Suter, currently chief risk officer. The CFO of Gam Holding, Andrew Wills, will oversee the transition before leaving the group. The changes will be effective from 17 April this year.At the next general shareholders’ meeting, de Gier, Dieter Enkelmann, and Hugh Scott-Barrett will stand for new terms. Their current terms will end in April this year. Tanja Weiher is proposed as a new independent member, the board of directors would then grow from five to six members.