Mackenzie Investments a recruté Kalle Huhdanmäki en tant que gérant petites et moyennes capitalisations européennes, rapporte le site danois AMWatch. L’intéressé avait quitté Nordea Asset Management en septembre. Il a aussi travaillé pour SEB.

Le fonds Pure Alpha de Bridgewater a perdu 2,3 % sur les neuf mois à fin septembre, après un mois d’août particulièrement difficile où la société a été prise à dépourvu par le déclin des taux d’intérêt, rapporte le Financial Times fund management. A titre de comparaison, le fonds avait gagné 14,6 % nets de frais en 2018. Le fonds Pure Alpha Major Markets a fait pire. Le fonds a perdu 8 % sur les trois derniers trimestres. Le fonds All-Weather a gagné 13,6 % sur les neuf mois à septembre.

BNP Paribas a annoncé ce 18 octobre la création d’une division Private Banking & Wealth Management pour le marché italien. L’objectif est de renforcer sa position, en s’appuyant sur ce qu’elle a identifié comme étant quatre piliers de développement dans son communiqué : la mise en place d’une offre spécialisée de produits et services enrichie de nouvelles solutions sur mesure; le renforcement d’un modèle relationnel basé sur des propositions de valeur adaptées à chaque segment; le développement de services digitaux sophistiqués; un modèle opérationnel plus performant. La direction de cette nouvelle division a été attribuée à Elena Goitini. Elle était jusqu’ici vice-présidente exécutive, directrice du sud de l’Italie pour la banque retail, la banque privée et la banque d’entreprise d’UniCredit. Diplômée de l’Université Bocconi en économie, elle a 25 ans d’expérience, dont 10 passés chez UniCredit.

Une juge milanaise a accepté la proposition de règlement à l’amiable proposée par UBS en juin dernier dans le cadre d’une affaire de blanchiment d’argent. Inculpée en qualité de personne morale, la banque s’est engagée à régler une amendede 2,125 millions d’euros, en plus de la confiscation des 8,175 millions retirés des activités incriminées, a informé Reuters Italia sur son site internet. L’agence a construit son compte-rendu sur la base de «deux sources directement liées au dossier», qui assurent en outre que le numéro un bancaire helvétique a convenu de publier dans les prochaines années ses déclarations de revenus en Italie, en plus de se soumettre à des mesures de surveillance et de contrôle. UBS, par l’entremise d’un porte-parole, a confirmé à Reuters être satisfaite d’avoir résolu ce dossier

Nadège Dufossé, responsable de l’allocation d'actifs chez Candriam

Le milliardaire Chris Rokos reprend le contrôle des investissements de sa société de hedge funds éponyme de 9 milliards de dollars, rapporte Bloomberg. Rokos Capital Management fusionne les portefeuilles qui étaient précédemment gérés par des traders individuels en une seule réserve d’argent, ce qui lui permettra de réaliser de plus gros paris, a annoncé Alan Kilkenny, porte-parole de la société, dans une déclaration par courriel. «Plutôt que d’être responsable d’allocations individuelles de capitaux au travers d’une série de livres de négociations plus petits, les spécialistes produits vont travailler au sein d’une équipe de portefeuille cœur dirigée par Chris Rokos», explique-t-il. Avant même de concentrer le processus de décision, Chris Rokos gérait environ 70 % du risque pris par sa société, a indiqué Alan Kilkenny. Cette décision illustre une tendance croissante dans le secteur des hedge funds, où les gérants stars reprennent les choses en main.

La prolongation de la crise politique à Hong Kong commence à se faire sentir au sein de l’industrie de la gestion d’actifs locale. Les retraits nets d’encours ont atteint un montant record de 1 milliard de dollars chez les hedge funds au troisième trimestre. Un niveau qui n’avait plus été atteint depuis 2009, selon le fournisseur de données Eurekahedge. Les hedge funds gérant moins de 500 millions de dollars d’encours sont ceux qui ont subis la majeure partie de la décollecte. Néanmoins, les encours totaux ont progressé à 92 milliards de dollars, portés par un effet marché, principalement généré par les plus gros fonds.

Emma Halley était jusqu'ici responsable de la gestion de portefeuille chez Fulcrum Asset Management.

Union Bancaire Privée (UBP) a récemment recruté René Mottas, un ex-UBS, au poste de responsable de la gestion de fortune en Europe,membre du comité exécutif de la banque familiale, a appris le site spécialisé finews.A partir de Zurich, René Mottas devrait piloter les activités européennes du groupe suisse, et développer les activités àLondres, Lugano, Milan et Monaco. René Mottasest également responsable de la filiale au Luxembourg. Il devrait travailler en étroite collaboration avec Adrian Künzi, directeur général depuis mars 2018. Pendant près de 25 ans chez UBS, René Mottas avait dernièrement le titre de «member of UBS’ Global Wealth Management Senior Leadership and Management Team». Il avait notamment été responsable pays pour le Luxembourg pendant plusieurs années. Mais l’an dernier, lors de la réorganisation de la division Wealth Management, René Mottas s’est retrouvé sansfonction au sein de l'équipe dirigeante.

Fidelity démarre son activité de conservation des cryptomonnaies, espérant profiter du manque de grandes institutions régulées dans le monde chaotique des actifs numériques, selon sa directrice générale, Abigail Johnson. La société de gestion, qui gère 2.800 milliards de dollars d’encours, a annoncé le lancement de Fidelity Digital Assets à l’automne dernier. Elle promettait des services de conservation et d’exécution des transactions de qualité pour les hedge funds, les family office et les conseillers financiers s’essayant aux cryptomonnaies. Fidelity a commencé à adjoindre des clients au premier trimestre et est désormais engagé dans un lancement complet de ses services de conservation et transactions pour les actifs digitaux, a déclaré Abigail Johnson au FT, dans une rare interview. Fidelity Digital Assets a déposé une candidature pour être une «limited-purpose trust company» auprès du Département des services financiers de l’Etats de New York, ce qui lui permettrait de servir encore plus d’institutions.

Alpha Private Equityest entré en négociation exclusive avec Naxicap Partners en vue d’acquérir une participation majoritaire au capital de Vervent Audio Group, holding de Focal JMLab et Naim Audio, respectivement leaders mondiaux sur le marché de l’acoustique et de l’électronique haut de gamme. Cette opération réalisée aux côtés de son management, emmené par Christophe Sicaud, a pour objectif d’engager le groupe dans une nouvelle phase de développement et d’accélérer ses perspectives de croissance. Né du rapprochement entre Focal, concepteur et fabricant français d’enceintes, et Naim, fabricant britannique de produits audio, Vervent Audio Group est un fabricant et distributeur de premier plan d’équipements audio haut-de-gamme et de luxe. Le groupe compte plus de 40 ans d’expérience dans la conception et la fabrication d’équipements audio de référence tels que des enceintes acoustiques pour la maison et les studios professionnels, des casques audio ou encore des haut-parleurs pour l’automobile. Distribuant ses produits dans plus de 160 pays à travers un réseau de distribution comptant près de 8 200 points de vente, le groupe est résolument tourné vers l’export avec près de 80% de son chiffre d’affaires réalisé à l’international et devrait atteindre en 2019 un chiffre d’affaires de 110 millions d’euros. «Cette évolution actionnariale constituera une étape importante dans le développement de la société et permettra à Vervent Audio Group de renforcer ses perspectives de croissance en lui donnant les moyens de réaliser un plan d’expansion ambitieux, en particulier aux Etats-Unis et en Asie, tout en maintenant l’excellence au cœur de son positionnement», précise un communiqué. La finalisation de l’opération devrait intervenir avant la fin de l’année 2019 après la consultation des instances représentatives du personnel et l’autorisation des autorités de la concurrence concernées. Cette transaction marquera le septième investissement d’Alpha Private Equity Fund 7. Alpha Private Equity, spécialisée sur le segment des ETI, gère plus de 2 milliards d’euros.

Les capitaux mondiaux levés restent importants, mais les investisseurs sont un peu moins enclins à se positionner sur la classe d’actifs, selon une étude de Preqin.

Weinberg Capital Partnersa annoncé cette semaine la nomination de Victoire Simon en qualité de directrice d’investissement au sein de son équipe dédiée aux fonds d’impact WCP Impact Dev. Diplômée de l’EM Lyon et Paris Dauphine, a débuté sa carrière chez KPMG au sein du département Transaction Services avant de rejoindre la société d’investissement 21 Invest. En 2013, elle rejoint Raise à sa création au sein de l’équipe Raise Investissement. Spécialiste de l’investissement minoritaire, elle participe à 10 investissements dans les secteurs de la santé, l’éducation, les services aux entreprises, et à 4 cessions. L’équipe WCP Impact Dev est coanimée par Cédric Weinberg et Sacha Talmon. Elle contribue au lancement du fonds d’impact qui investit au capital des PME et ETI françaises ayant un impact positif direct sur les enjeux environnementaux et/ou sociétaux en réponse aux Objectifs de Développement Durable définis par l’ONU en 2015.

Marion Dewagenaere vient d'être nommée directrice d’Allianz Patrimoine et directrice générale d’Allianz Banque et de Génération Vie chez Allianz France. Elle est rattachée à Sylvain Coriat, membre du comité exécutif d’Allianz France en charge des assurances de personnes. Au sein d’Allianz Patrimoine, Marion Dewagenaere dirigera désormais les activités d’Allianz Banque, d’Immovalor Gestion, d’Allianz Patrimoine Immobilier, de Génération Vie et de l’ingénierie patrimoniale et financière. Diplômée de l’Ecole polytechnique, ingénieur des Ponts, Eaux et Forêts,Marion Dewagenaere a débuté sa carrière en 2006 à la Direction du Budget au Ministère de l’Economie et des Finances. Elle fut notamment conseillère technique au cabinet du Ministre du Budget puis du Premier Ministre, en charge des questions budgétaires. En 2012, elle est nommée responsable de la gestion des fonds propres et de la communication financière de la Banque Postale. Depuis décembre 2013, elle était secrétaire général, membre du comité exécutif de la Caisse d’Epargne Ile de France.

Douglas Hodge, l’ancien directeur général de Pimco, va plaider coupable dans le scandale des admissions à l’université, rapporte le Wall Street Journal, citant le bureau du procureur américain dans le Massachusetts. Il sera le seizième parent à plaider coupable sur les 35 poursuivis en justice. Douglas Hodge, qui a quitté Pimco fin 2017, est accusé d’avoir travailler avec William «Rick» Singer, le cerveau derrière l’escroquerie, pour falsifier les candidatures de ses enfants pour l’université de Georgetown.

Le spécialiste de la gestion réglementaire numérique Apiax, basé à Zurich,a annoncé ce 17 octobreavoir levé 6,6 millions de dollars au cours d’un tour definancement menépar ses partenaires, les sociétés de capital-investissement e.ventures et XAnge. Les fonds levés serviront à poursuivre les projets de croissance au niveau mondial, précise la jeune pousse dans un communiqué. «Au cours des derniers mois, nous avons créé une dynamique fantastique et une base pour la croissance internationale» s’est félicité dans un communiqué Nicolas Blanchard, cofondateur d’Apiax. Le financement devrait permettre à l’entreprise d’accélérer ses projets de croissance, d’intensifier le développement de ses produits et de renforcer son équipe interdisciplinaire. Fondée en 2017, la start-up offreaux entreprises son expertiseen matière réglementaire pour leur permettre de se concentrer sur leur coeur d’activité. Elle dispose de bureaux à Zurich, à Lisbonne et à Londres.

Tikehau Capital a annoncé ce 18 octobre avoir cédé plus de 3,5 millions d’actions Eurazeo, représentant environ 4,45% du capital social de l’entreprise, pour un montant de 224,3 millions d’euros. L’opération a été effectuée au moyen d’un placement privé auprès d’investisseurs institutionnels par voie de construction accélérée d’un livre d’ordres (accelerated book building offering). L’opération de cession portera à 46millions d’euros la contribution d’Eurazeo aux revenus du portefeuille de Tikehau Capital depuis le 1er janvier 2019. A l’issue de ce placement, Tikehau Capital conserve une participation résiduelle de 5,1% du capital social d’Eurazeo. Tikehau Capital s’est engagé à ne pas céder sa participation résiduelle pendant une période de 90 jours à compter de la date de règlement-livraison de la cession. Nomura International plc est intervenu en qualité de conseil financier de Tikehau Capital dans le cadre de la cession. Credit Suisse Securities (Europe) Limited et Citigroup Global Markets Limited sont intervenus chacun en qualité de teneur de livre associé, agent de placement associé et garant.

Une activité à peu près stable pour la gestion de fortune mais une progression à deux chiffres dans la division «investment management». Les activités de gestion de fortune de Morgan Stanley ont dégagé des revenus en très léger retrait au troisième trimestre à 4,35 milliards de dollars contre 4,4 milliards de dollars au troisième trimestre 2018, dont 2,64 milliards en gestion d’actifs contre 2,57 précédemment. Les actifs générateurs de commissions ont augmenté à 1.186 milliards de dollars contre 1.120 milliards de dollars un an plus tôt malgré un léger recul des entrées nettes à 15,5 milliards contre 16,2 milliards. Le bénéfice avant impôt ressort à 1,2 milliard de dollars, produisant une marge avant impôt de 28,4%. Du côté de l’activité «investment management ", les revenus ont progressé de plus de 100 millions de dollars ou 17% au troisième trimestre pour s’établir à 764 millions de dollars. Une évolution favorisée par la hausse des actifs sous gestion à 507 milliards de dollars contre 471 milliards, avec des flux nets de long terme de 4,2 milliards de dollars contre 3 milliards de dollars un an plus tôt. La division a également engrangé des gains sur le carried interest pour l’essentiel dans ses activités de capital investissement. Le bénéfice avant impôt ressort à 165 millions contre 102 millions un an plus tôt. Toutes activités confondues, dont bien entendu les activités de négoce, les activités de fusions/acquisitions et les levées de fonds, Morgan Stanley affiche un troisième trimestre consécutif de revenus supérieurs à 10 milliards de dollars. Le bénéfice net a progressé de près de 3% sur un an à 2,17 milliards de dollars. Autrement dit, Morgan Stanley, à l’instar des autres grands groupes financiers américains qui ont publié leurs résultats ces derniers jours, se porte plutôt bien malgré les aléas de la guerre commerciale entre les Etats-Unis et la Chine et les craintes d’un ralentissement de la croissance mondiale.

Le gestionnaire d'actifs cède la moitié de sa participation dans la société d'investissement.

Le gestionnaire de fortune suisse Helvetic Trust a annoncé ce 17 octobre le recrutement, à compter du 1er octobre, de Remy Schraner en qualité de gérant spécialisé dans l’investissement durable. Helvetic Trust entend ainsi développer son savoir-faire en matière d’investissement durable. Remy Schraner a plus de vingt ans d’expérience en tant que gérant et responsable de l’investissement (CIO). Il a notamment travaillé en Suisse et l’international pour UBS, Swisscanto, Deutsche Bank Asset Management et la banque privée Hauck & Aufhaüser. Il s’est très tôt engagé dans la voie de l’investissement durable pour le compte de clients institutionnels et retail.