AcomeA est la première société de gestion italienne à offrir ses fonds éligibles au plan d’épargne individuel par le biais de la Bourse de Milan, rapporte Bluerating. Depuis le 24 mai 2017, le fonds flexible AcomeA Patrimonio Esente et le fonds actions AcomeA Italia, tous les deux éligibles au PIR, seront en effet cotés et négociés sur la plate-forme ETFPlus de Borsa Italiana.

Vanguard renforce sa présence en Chine en ouvrant un bureau à Shanghai qui devrait lui permettre de vendre ses fonds dans le pays, rapporte le Financial Times. La société de gestion a créé une «wholly foreign-owned enterprise» à l’instar de nombreux autres concurrents. Vanguard, qui gère 4.200 milliards de dollars d’actifs, a déjà ouvert un bureau à Hong Kong en 2011 qui lui permet de vendre des produits aux investisseurs institutionnels. La prochaine étape pour la société sera de demander une licence à l’association de gestion d’actifs de Chine qui l’autorisera à lancer des fonds qui pourront être vendus directement aux investisseurs locaux.

iShares (groupe BlackRock) pourrait envisager de lancer un ETF sur les valeurs de la religion catholique, compte tenu notamment de ses bonnes relations avec le Vatican, rapporte le site italien Bluerating. La société a lancé fin 2007 trois ETF conformes à la Charia.

En avril, les sociétés de gestion ayant enregistré les plus fortes ventes de fonds en Europe sont BlackRock, avec 5,04 milliards d’euros, devant Pimco (4,42 milliards d’euros) et Northern Trust (3,94 milliards d’euros), montrent les dernières statistiques de Thomson Reuters Lipper.Le top 10 se compose également d’Aviva (3,34 milliards d’euros), JP Morgan (3,17 milliards), Ignis (2,72 milliards), UBS (2,68 milliards), Morgan Stanley (2,39 milliards), Legal & General (2,24 milliards) et Natixis (1,93 milliard). S’agissant des fonds obligataires – la catégorie qui affiche la meilleure collecte en avril avec 21 milliards d’euros d’entrées nettes - c’est Pimco qui se classe premier avec 4,3 milliards d’euros de souscriptions, devant BlackRock et UBS (+2,3 milliards d’euros chacun), AB (800 millions) et Carmignac (700 millions).Côté fonds actions, Northern Trust arrive en tête avec 800 millions d’euros, devant Pictet et KBC (600 millions). La classe d’actifs dans son ensemble a drainé 6,4 milliards d’euros sur le mois. Le fonds de long terme ayant le plus collecté en avril est un produit de BlackRock, investi en actions européennes hors Royaume-Uni, le BlackRock Europe ex-UK Index D Eur Dis, qui a drainé plus de 2 milliards d’euros. Au total, les dix premiers fonds de long terme ont attiré 8,3 milliards d’euros sur le mois sous revue.En avril, les fonds commercialisés en Europe ont enregistré une collecte nette de 54 milliards d’euros, portant le total depuis le début de l’année à 266,5 milliards d’euros.

Le gestionnaire d’actifs britannique Old Mutual Global Investors (OMGI) vient de recruter Valentina Rullo au sein de son équipe commerciale en charge des clients basés en Espagne, Italie et Portugal, rapporte le site spécialisé Funds People. Basée à Londres, elle interviendra en support auprès de Susana Garcia, responsable des ventes pour l’Europe du Sud, de Cristiano Busnardo, responsable des ventes pour l’Italie, et auprès de l’équipe commerciale dédiée à l’Amérique latine. Avant de rejoindre OMGI, Valentina Rullo a officié chez BNY Mellon en qualité de « senior associate client executive », toujours depuis Londres où elle réside depuis 2015.

Dominic Rossi, le directeur des investissements actions monde de Fidelity International, va quitter ses fonctions actuelles pour prendre un « rôle plus flexible », selon un communiqué. A compter de janvier 2018, il travaillera à temps partiel en tant que « conseiller spécial » sur des initiatives de politique publique au sein de la société de gestion. Il s’agit d’une « décision personnelle », ajoute le communiqué. Le nouveau rôle de Dominic Rossi consistera à agir auprès des hommes politiques, des régulateurs et autres parties prenantes clés pour le compte de la société.« Après 30 ans comme investisseur, dont 10 ans en tant que directeur des investissements, j’ai pris la décision de changer de style de vie. Il est aussi temps de relever un nouveau défi au sein de la société. Je suis passionné de politiques publiques et du fait de s’assurer que les politiques et la réglementation ont du sens pour nos clients n’ont pas de conséquences non voulues ». Dominic Rossi reste à son poste pendant encore sept mois et un successeur n’a pas encore été désigné.

Muzinich & Co a recueilli 180 millions d’euros d’engagements pour son fonds paneuropéen de dette privée, dont le premier closing vient d’être annoncé. Interrogée par Newsmanagers le 18 avril dernier, Anne Petit, country manager France de la société de gestion spécialisée dans les stratégies de dette d’entreprises, indiquait que l’objectif était de lever à terme 500 millions d’euros.Le fonds fermé, d’une durée de huit ans, a attiré l’intérêt de fonds de pension, de compagnies d’assurance et de family office à travers l’Europe, précise un communiqué.Le fonds accordera des prêts aux petites et moyennes entreprises d’Europe occidentale ayant un Ebitda compris entre 3 millions et 20 millions d’euros. La maturité des prêts est prévue entre cinq et huit ans. L’équipe de gestion se concentrera sur les sociétés « lower middle-market » et le fonds sera diversifié par pays et secteurs.La gestion du fonds sera assurée par Kirsten Bode, à Londres, et Sandrine Richard, à Paris. Les deux gérantes s’appuieront aussi sur les équipes locales. Muzinich a plus de 20 spécialistes de la dette privée qui travaillent en Europe répartis entre Londres, Manchester, Paris, Milan, Madrid et Francfort. La société est aussi en train de recruter un spécialiste de la dette privée pour diriger un nouveau bureau à Dublin.

La société de gestion américaine Eaton Vance a fait état ce 24 mai d’une collecte nette de 12,9 milliards de dollars pour son deuxième trimestre fiscal 2017 se terminant au 30 avril, soit un taux de croissance interne annualisé de 14% dans ses actifs gérés. A comparer avec une collecte nette de 2,1 milliards de dollars au deuxième trimestre fiscal 2016 et de 7,8 milliards de dollars au premier trimestre 2017. Ses actifs sous gestion s'établissent à 387 milliards de dollars à fin avril, en hausse de 21% par rapport à fin avril 2016 et de 6% par rapport au 31 janvier 2017. Le rachat finalisé en décembre 2016 de Calvert Investment Management lui a apporté 9,9 milliards de dollars de nouveaux actifs. «Au deuxième trimestre de l’exercice 2017, Eaton Vance a réalisé des revenus et des entrées nettes record, toutes les catégories contribuant positivement aux flux nets», a déclaré Thomas E. Faust Jr., président et directeur général.

BlackRock et Vanguard envisagent de voter en faveur de la proposition d’un actionnaire d’Exxon visant à faire pression sur le groupe pétrolier pour qu’il mène un « test de résistance » climatique et mesure la manière dont la réglementation pour réduire les gaz à effet de serre et les nouvelles technologies en matière d’énergie pourraient influencer la valeur de ses actifs pétroliers, rapporte le Wall Street Journal, citant des sources proches du dossier. Si la proposition est adoptée lors de l’assemblée générale d’Exxon qui a lieu le 31 mai, cela serait le signal le plus important à ce jour selon lequel les investisseurs exigent une plus grande transparence sur les menaces que le changement climatique posent aux entreprises.

BlackRock va devoir affronter ses actionnaires concernant son lobbying politique, rapporte Financial News. La principale fédération syndicale aux Etats-Unis, AFL-CIO, a déposé une proposition appelant la société de gestion à fournir la répartition annuelle de ses dépenses en matière de lobbying en raison d’inquiétudes sur l’influence grandissante du gestionnaire sur la politique du gouvernement. Certains actionnaires pensent que, compte tenu de sa taille, BlackRock a désormais une emprise politique considérable et devrait donc établir un compte rendu détaillé de l’argent dépensé pour le plaidoyer. ISS et Pirc, deux sociétés qui conseillent les investisseurs, ont recommandé que les actionnaires soutiennent la proposition d’AFL-CIO.

Inspire, la société californienne qui gère deux ETF ciblant des entreprises ayant des « valeurs bibliques », prévoit de lancer le premier fonds obligataire religieux dans les prochaines semaines, rapporte Bloomberg. L’ETF Inspire Corporate Bond Impact sera basé sur l’indice Inspire Corporate Bond Impact, qui regroupe environ 250 obligations «investment grade», de maturité moyenne émises par des sociétés ayant une capitalisation de plus de 5 milliards de dollars. Inspire a lancé ses ETF actions en février et les deux ont depuis drainé 60 millions de dollars.

A la tête du Crédit Agricole SA de 2010 à mai 2015 et ancien président de sa filiale Amundi jusqu’en avril 2016, Jean-Paul Chifflet, est décédé jeudi des suites d’une chute mortelle, rapporte Les Echos qui s’appuie sur les journaux locaux de la région ardéchoise où il passait sa retraite et avait une maison familiale. Âgé de 67 ans, il est décédé brutalement alors qu’il tondait sa pelouse au volant de son tracteur autoporté, précise le journal Le Dauphiné. Il aurait, pour une raison indéterminée, fait une chute de deux mètres en contrebas. Les secours ne sont pas parvenus à le réanimer."Les mots nous manquent pour exprimer la peine que nous cause la perte de celui qui fut un grand dirigeant du Groupe et qui demeure pour nous et pour toujours un ami», a déploré le Crédit Agricole dans un communiqué transmis au journal.Né en 1949 à Tournon, il avait intégré le groupe Crédit Agricole dès 1973, à l'âge de 24 ans comme responsable de l’animation commerciale à la Caisse régionale sud-est. Il a ensuite progressivement gravi les échelons. Passé secrétaire général du Crédit Agricole sud-est en 1986, puis directeur général adjoint du Crédit Agricole Centre-est en 1995, il avait succédé à Georges Pauget à la tête de la banque en 2010.

Le gestionnaire américain Vanguard a officialisé hier l’ouverture d’un bureau à Shanghai où il compte tripler ses effectifs pour atteindre au moins 15 personnes d’ici à la fin de l’année. Cette implantation de plus de 1.200 m2 suit l’attributiondu statut de «wholly foreign-owned enterprise» qui va permettre à Vanguard de distribuer directement ses fonds en Chine continentale, sans passer par une co-entreprise avec un acteur local. Le groupe américain compte désormais vendre ses produits aux particuliers chinois, alors qu’il s’adressait jusque-là aux investisseurs institutionnels, via son bureau de Hong Kong.

Le gouvernement nippon ne doit plus reporter le relèvement à 10% de la taxe sur la valeur ajoutée (TVA), désormais programmé pour octobre 2019, car le pays a besoin des recettes que cette mesure induira pour couvrir le coût toujours plus élevé des prestations sociales et parvenir à l'équilibre budgétaire d’ici à 4 ans, a estimé hier un comité consultatif. Le Conseil du système fiscal (Fiscal System Council) l’a exhorté à mettre en place des réformes budgétaires pour stabiliser l'économie de l’archipel et atténuer les risques qui pèsent sur la conjoncture.

L’Association française des investisseurs institutionnels s’apprête à changer de président. C’est Jean-François Boulier qui devrait succéder à Jean Eyraud le 20 juin prochain, à l’occasion de l’assemblée générale annuelle de l’AF2I, ont indiqué mercredi à L’Agefi plusieurs professionnels du secteur. L’association compte 80 membres qui pèsent plus de 2.000 milliards d’euros d’actifs gérés. Polytechnicien, Jean-François Boulier a présidé jusqu’en septembre 2016 le directoire d’Aviva Investors France, après avoir piloté Sinopia AM puis la gestion de taux euros et crédit de Crédit Agricole Asset Management. Il est aujourd’hui professeur associé à l’Institut de science financière et d’assurances (ISFA), à Lyon.

L’action Intermediate Capital Group (ICG) a gagné hier 14% en terminant à 113 pence à la Bourse de Londres, le marché saluant les résultats annuels du gestionnaire d’actifs britannique, marqués par une croissance de 10,2% des actifs sous gestion, un bénéfice imposable en hausse de 58,9% et un dividende relevé de 23%. ICG a précisé que le total de ses actifs au 31 mars dernier avait atteint 23,8 milliards d’euros. Les nouveaux flux ont augmenté de 19% sur l’exercice, à 18,8 milliards d’euros. Le bénéfice imposable est ressorti à 252,4 millions de livres (292 millions d’euros) et le dividende final a été fixé à 19,5 pence par action.

A la tête du Crédit Agricole SA de 2010 à mai 2015 et ancien président de sa filiale Amundi jusqu'en avril 2016, Jean-Paul Chifflet, est décédé jeudi des suites d'une chute mortelle, rappelle Les Echos qui s'appuie aussi sur les journaux locaux de la région ardéchoise où il passait sa retraite et avait une maison familiale.

Le régime de retraite additionnel de Vivendi, qui gère 482 millions d’euros d’encours dont 31 millions d’euros en France, a réduit ses investissements immobiliers à néant, alors qu’ils représentaient auparavant 1% de l’allocation. Le régime a également baissé son exposition aux fonds diversifiés pour augmenter le poids d’actifs liquides, selon le dernier rapport annuel du groupe. La part de fonds diversifiés a de ce fait été diminuée de 11 %, pour passer à 21 %, tandis que l’exposition aux actifs liquides est passée de 11 à 24 %. Au 31 décembre 2016, l’allocation du régime de retraite était composée de 2 % d’actions, 33 % d’obligations, 21 % de fonds de croissance diversifiée, 20 % de contrats d’assurance et 24 % d’autres actifs.

Dans son dernier rapport annuel l'Efama annonce que la gestion d'actifs en Europe a progressé de 6% l'an dernier et représente désormais 138% du PIB européen.

La Fondation Toulouse School of Economics (TSE) déjà investie dans un fonds 100% énergies renouvelables à hauteur de 5% de son portefeuille, étudie en ce moment un engagement dans un fonds 100 % impact investing pour un montant similaire (environ 4 millions d’euros). Ce nouveau projet d’investissement traduit la volonté de la fondation de s’inscrire pleinement dans une démarche ISR. " La Fondation TSE est convaincue que 100% de ses investissements et 100% des dons doivent correspondre à des critères ESG et des critères éthiques», explique le directeur général de TSE, Ulrich Hege. Pour rappel, le portefeuille de la fondation d’un montant de 80 millions d’euros est constitué de 60% d’obligations, de 25% d’actions et de 15% d’autres actifs alternatifs dont l’immobilier.

L’Association française des investisseurs institutionnels s’apprête à changer de président. Et c’est Jean-François Boulier qui devrait succéder selon toute vraisemblance à Jean Eyraud le 20 juin prochain, à l’occasion de l’assemblée générale annuelle de l’AF2I, ont indiqué à L’Agefi plusieurs professionnels du secteur. Les intéressés ne font pas de commentaires. L’association compte 80 membres qui pèsent plus de 2.000 milliards d’euros d’actifs gérés.

BNP Paribas Easy, the exchange-traded fund (ETF) range managed by Theam, the modelled, index-based and protected management affiliate of BNP Paribas Investment Partners, has launched two new equity ETFs for Japan, including a smart beta ETF, with currency risks hedged (shares hedged in euros). The ETF BNP Paribas Easy iSTOXX MUTB Japan Quality 150, shares hedged in euros, is a smart beta type tracker fund whose objective is to replicate the performance of the iSTOXX MUTB Japan Quality 150 NR index both up and down, while protecting against the evolution of the euro/yen exchange rate. The index, calculated by STOXX, offers exposure to a basket of 150 top Japanese stocks selected on the basis of profitability and debt criteria, and more globally on the basis of solid financial fundamentals (for example, returns on owners’ equity). The ETF BNP Paribas Easy MSCI Japan ex Controversial Weapons, shares hedged in euros, is a tracker fund whose objective is to replicate the performance of the MSCI Japan ex Controversial Weapons index. It invests in a basket of 330 Japanese stocks, while protecting against the evolution of the euro/yen exchange rate. The ex Controversial Weapone indices from MSCI were initially developed to offer investment solutions which exclude businesses which are involved in controversial weapons activities. “European investors are often under-invested in Japan, a region which can optimize diversification of the portfolio in developed markets. For several years, they have been preferring shares hedged against currency risks, and are increasingly interested in intelligent selection and weighting criteria for equities in indices,” Isabelle Bourcier, head of the tracker and ETF activity at Theam, says in a statement. “That is why we are launching this new Smart Beta ETF, hedged against currency risk, which replicates the iSTOXX® MUTB Japan Quality index. This index selects and weights Japanese equities on the basis of criteria of profitability, low debt levels and more generally on the basis of solid financial fundamentals.”

April brought positive net inflows of EUR1.38bn for the A-type savings account, which has seen a fifth consecutive month of net inflows, according to statistics from the Caisse des dépôts. In the first five months of the year, inflows to A-type savings accounts total EUR7.28bn, compared with outflows of EUR750m in the corresponding period of 2016. This development is paradoxical to the extent that returns on A-type savings accounts totalled EUR266.8bn, compared with EUR269.5bn as of the end of December 2016, while LDDS totalled EUR102.7bn, compared with EUR101.4bn, for a total of EUR369.5bn, compared with EUR360.9bn.

Euronext and Vigeo Eiris have carried out a semiannual revision of their social responsibility indices. The update to the index range for June 2017 is marked by the entry of 36 businesses. 36 companies are also no longer part of any Euronext-Vigeo Eiris index.The composition of the indices is updated two times per year, in May and December. The composition of the index is available on the Vigeo Eiris website. Decisions taken today will take effect from the trading day of Thurday, 1 June 2017.The range of Euronext-Vigeo Eiris indices is composed of the following eight indices:- Euronext-Vigeo France 20,- Euronext-Vigeo UK 20,- Euronext-Vigeo Benelux 20,- Euronext-Vigeo US 50,- Euronext-Vigeo Eurozone 120,- Euronext-Vigeo Europe 120,- Euronext-Vigeo World 120.

FionaFrick, CEO of Unigestion, has been appointed to the strategy and surveillance committee at Sustainable Finance Geneva (SFG). SFG aims to be an association which positions Geneva as a centre of innovation in sustainable finance, “relying on the engagement of individuals and the strength of collective intelligence.” The company was founded in 2008 by 15 professionals. The strategy and surveillance committee, composed of 13 people, is responsible for determining the objectives and straetgic priorities for SFG.In a statement, Unigestion assures that Frick is a force for responsible investment, and an active member of the responsible investment committee at Unigestion since its creation five years ago. “Responsible investment is at the heart of the philosophy of Unigetsion, and is a priority for us, since we are convinced that integrating ESG criteria into our investment decisions is our duty. Joining the strategy and surveillance committee at Sustainable Finance Geneva gives me a way to work with the finance innovation community in the city and to contribute to improving all sustainable finance,” says Frick in a statement. Unigestion, with assets totalling about USD23bn, has signed the Principles for Responsible Investment (PRI) from the United Nations and the Montreal Carbon Pledge, and is a member of the Swiss Sustainable Finance association.

Lombard Odier Investment Managers on 23 May announced that it has created the Lombard Odier IM Family Offices team to offer personalized services to family offices in Europe. The team will be led by Ahmed Husain, head of Family Offices Europe, who will be responsible in particular for establishing deeper relationships with European single family offices with net assets of over GBP1bn. He will be assisted by Caroline Crochet, Family Office Relations, while the London-based team will be led by Carolina Minio-Paluello, head of distribution and group solutions. “The creation of this family office team comes partly as a natural evolution of our distribution model. It is also a response to growing demand on the part of family offices for our innovative and specialist investment products, able to help investors confront unprecedented challenges due to a context of low returns and intervention by central banks,” says Minio-Paluello, in a statement. Husain joins Lombard Odier IM from Altice Capital, where he had served for two years, responsible for management of a liquid, active portfolio of EUR500m invested in equities and credit instruments. He had previously been managing director at Goldman Sachs for over eight years, most recently advising European individual high net worth clients and their family offices. Husain also spent seven years at Lehman Brothers, where he founded and developed the structured credit activity. Crochet worked for Northern Trust for over five years, and served in a variety of roles, including head of client development for the EMEA region at the family offices and private investment team, with the mission of offering asset administration, financial management and fiduciary solutions. She previously worked in the Middle East for an international logistics company based in Dubai.

The Swiss association of wealth managers (ASG) has appointed a new president. After more than 20 years at the head of the professional association of independent wealth managers, Jean-Pierre Zuber has handed over to Sergio Pavoncello, who began on 13 May. Pavoncello worked at Credit Suisse and UBS before founding his own asset management firm, Wedge Associates, in 2004. Pavoncello had been a member of the association since 2005. The outgoing president, Zuber, remains a member of the board at ASG, which has over 100 members, and represents about half of all independent asset management firms in Switzerland.

AXA Investment Managers - Real Assets has hired Crispijn Stulp as head of asset management & transactions for the Netherlands market. Based in Amsterdam, Crispijn Stulp will assume responsibility for the growth and performance of assets in the Netherlands market, with a focus on the further expansion of its diverse portfolio, which consists of offices, logistics, data centers, hotels and residential properties. He will lead the day-to-day management of the local team and report to Guy Van Wymersch, head of asset management & Transactions, Benelux, and to Laurent Jacquemin, European head of transactions.In addition, Robbert-Jan van Baal, who joined AXA IM - Real Assets in 2007, has been promoted to local head of asset management, reporting to Crispijn Stulp.The Netherlands represents a key investment market for AXA IM - Real Assets, where it manages a diverse portfolio of assets on behalf of its clients, totaling EUR500 million.

The French hamburger brand Big Fernand will sell 80% of its capital to the London-based investment company BlueGem Partners, mainly to accelerate its international development, according to a statement released on 23 May. Big Groupe, the parent company of Big Fernand, “has signed an agreement to sell 80% of its capital, via a redemption of shares by the founders and the family office SEP (Riccobono family), historic shareholder in Big Fernand,” Big Fernand says in a statement. Co-founder, Steve Burggraf remains as chairman, and retains a 6% stake in the capital of the firm. As part of the acquisition by BlueGem, BigFernand will receive an initial capital increase of EUR7m at least, to “rapidly” grow to 100 locations, Big Fernand, which currently has 35 restaurants, says in a statement. The brand, founded five years ago, will purchase two restaurants in Hong Kong, which had previously been operated as franchises, and four new locations in Paris will be opened by the end fo 2017. By the end of 2017, the brand, which claims a place as a player “in good and fast eating with its gourmet hamburgers,” plans to have 45 to 50 restaurants and projected earnings of EUR50m this year, it adds.

La Française Investment Solutions (LFIS), which has EUR6bn in assets under management, has recruited Christian Naumovic as senior quantitative analyst in its quantitative research and development unit. Naumovic has several years of experience as a quantitative analyst. He previously worked at Thomson Retuers, and also at Deutsche Bank and Natixis Asset Management.In his new role, Naumovic will be based at the Paris headquarters of LFIS, and will report to the director of the quantitative research and development unit, Guillaume Garchery.The recruitment comes as part of a wider recruitment project “to strengthen expertise in quantitative management, and maintain the strong development of the asset management firm,” the company has announced. An additional recruitment in the coming months is planned, to bring personnel on the team to five.