Le fonds de pension californien CalPERS a annoncé le 10 septembre la création d’un nouvel indice, le Global Real Estate Sustainability Benchmark (GRESB), qui permettra de mesurer la durabilité des investissements dans les infrastructures. Ce nouvel outil sera le fruit d’une collaboration de CalPERS avec sept autres grands investisseurs institutionnels, à savoir AIMCo, APG, ATP, Aviva Investors, Mirova, Ontario Teachers’ Pension Plan, et PGGM. Ce groupe de huit totalise 1.500 milliards de dollars d’actifs sous gestion. Une fois en place au début de 2016, cet indice donnera aux investisseurs un cadre de travail pour collecter et évaluer les critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) et les mesures associées dans l’ensemble de leurs investissements dans les infrastructures.

A l’occasion de l’ouverture, jeudi, des bureaux rénovés de la banque privée Lombard Odier à Zurich, Hugo Bänziger, qui est associé-gérant du groupe depuis avril 2014, a insisté sur le «dynamisme impressionnant» de la région zurichoise. Il a précisé que l’équipe de conseillers y a été étoffée et que d’autres compétences en matière de gestion de portefeuille y ont été renforcées, tout comme certaines fonctions de support, indique Le Temps. Les clients peuvent désormais être entièrement pris en charge depuis Zurich, sans qu’il y ait besoin d’un appui supplémentaire du siège de Genève. En dix-huit mois, la banque a engagé 23 collaborateurs à Zurich.

Lemanik vient de recruter Stefano Andreani en tant que gérant de fonds spécialisé sur le marché italien, rapporte Bluerating. L’intéressé, qui vient de Credit Suisse, reprendra la gestion du Lemanik High Growth, le compartiment actions italiennes, et Lemanik Italy, fonds flexible sur le marché italien. Giacomo Fumagalli, analyste spécialisé dans le stock picking, rejoint aussi l’équipe actions du groupe. Les investissements italiens de Lemanik représentent plus de 300 millions d’euros.

La société de gestion italienne Anthilia Capital Partners vient de recruter Anne-Sophie Chouillou dans le domaine du crédit, ce qui permet de renforcer son équipe de gestion qui compte désormais six professionnels. Diplômée de Paris Dauphine et de l’Essec, l’intéressée a commencé sa carrière au sein de BNP Paribas, avant de travailler chez Natexis BP et Banca IMI. En 2007, elle rejoint Banca Profilo, puis Method Investments & Advisory.Anne-Sophie Chouillou assistera Markus Ratzinger, gérant responsable des stratégies liées au crédit et à rendement absolu via les fonds Anthilia Yellow et Anthilia White. Structure indépendante dédiée à la gestion d’actifs pour le compte d’une clientèle privée et institutionnelle, Anthilia Capital Partners a mis au point ces dernières années une gamme de produits composée de fonds ouverts coordonnés, de fonds fermés spécialisés sur des classes d’actifs alternatives et de mandats de gestion institutionnelle.

Credit Suisse a confié à Carlo Manzato le rôle de responsable conseil et ventes (advisory & sales) pour l’Italie, rapporte Bluerating. Le dirigeant a travaillé trente ans au sein du groupe UniCredit, notamment dans le domaine de la banque privée. Chez Credit Suisse, Carlo Manzato est placé sous la direction de Severino Pugliesi, responsable advisory & sales Europe du Sud, et, localement, de Stefano Vecchi, responsable Private Banking Italie.

Woodford Investment Management a recruté six nouvelles personnes pour renforcer son équipe d’investissement, dont trois analystes, rapporte Fundweb. Lucinda Crabtree, Richard Lockington et Harry Raikes ont tous les trois rejoint la société pour travailler aux côtés des gérants Paul Lamacraft, Saku Saha et Stephen Lamacraft. Trois autres personnes rejoignent l’équipe dédiée aux opérations, dont James Coats et Dominic Eccles. Mohammad Sohail travaillera avec le responsable du trading Grant Wentzel. Ces recrutements portent le nombre de collaborateurs de Woodford à 35.

Amundi ETF élargit sa gamme Smart Beta actions sur le thème du ‘Buyback’, ou rachats d’actions, avec le lancement dans les prochains jours d’Amundi ETF MSCI Europe Buyback UCITS ETF, le premier ETF en Europe exposé à l’indice de stratégie MSCI Europe Equal Weighted Buyback Yield.Cet ETF est destiné aux investisseurs cherchant à bénéficier du rendement potentiel sur le marché actions européen à travers une approche Smart Beta. Il permet d’accéder à de nouvelles sources de rendement par une exposition à des entreprises qui pratiquent des politiques de rachat d’actions, une méthode de distribution de revenus qui pourrait prendre davantage d’ampleur en Europe. Les programmes de rachat d’actions permettent aux sociétés disposant de liquidités de racheter leurs propres actions. Déjà largement répandus aux Etats-Unis, ils devraient devenir de plus en plus populaires au sein des entreprises européennes. Ils constituent en effet un moyen efficace d’utiliser leurs liquidités dans un environnement de taux bas, et offrent aux entreprises plus de flexibilité que les distributions de dividendes. De plus, pour les investisseurs, l’exposition au thème du Buyback peut être une source de rendement alternative, dans un environnement de taux bas. L’indice de stratégie MSCI Europe Equal Weighted Buyback Yield reflète la performance des valeurs du MSCI Europe qui ont mis en œuvre un programme de buyback au cours des 12 derniers mois, avec un ratio de buyback supérieur à 10 points de base. De plus, il applique une méthodologie d’équi-pondération qui permet de diversifier l’exposition au thème du Buyback, et d’éviter les biais de concentrations sur les plus grosses valeurs mettant en place des rachats d’actions. Dans la continuité de la création d’un ETF sur les programmes de rachats d’actions de sociétés américaines, et pour répondre à l’intérêt grandissant des investisseurs sur cette thématique, Amundi ETF lance cette nouvelle exposition aux actions européennes avec un TER de 0.30%.

Natixis AM a indiqué sur son site qu'à compter du 15 septembre 2015, une nouvelle part de capitalisation (*) sera effective sur le fonds Ecureuil Investissement. Dédié à l’ensemble des souscripteurs, les frais de gestion maximum seront de 1,20% TTC. La valeur liquidative d’origine est de 61 euros, et la commission de souscription maximale de 2%.Natixis Asset Management a également annoncé à compter d’hier, 10 septembre, la création d’une part de capitalisation pour son fonds Ecureuil Bénéfices Responsable. Ce fonds est un nourricier du compartiment maître Mirova Euro Sustainable Equity Fund de la sicav de droit luxembourgeois Mirova Funds Dédiée à l’ensemble des souscripteurs, la part affiche des frais de gestion maximum de 0,80% TTC. Les frais de gestion indirects maximum sont de 0,80% TTC. La valeur liquidative d’origine est de 55 euros, et la commission de souscription maximale de 2%.(*) code ISIN : FR0012925790(**) code ISIN : FR0012925774

La stratégie de performance absolue de Robeco, Rorento, continue de séduire les investisseurs. Depuis le début de l’année, le fonds a enregistré une collecte nette de près de 500 millions d’euros, ce qui porte ses actifs sous gestion à 1,85 milliard d’euros. Cette stratégie non contrainte affiche un gain de 0,47% depuis le début de l’année, à comparer à une avance de 0,22% pour le Barclays Global Aggregate (couvert en euro). Les performances sont également au rendez-vous sur plusieurs années, avec un gain de 4,22% sur cinq ans, contre 3,38% pour le Barclays Global Aggregate, avec une volatilité de seulement 3,30% et un ratio de Sharpe de 1,16. De passage à Paris, Kommer van Trigt, responsable de l'équipe Taux chez Robeco, a indiqué le 10 septembre, que le fonds allait changer de dénomination en novembre prochain, Rorento devenant Robeco Global Total Return Bond. Kommer van Trigt, qui est également responsable de l'équipe d’allocation obligataire depuis janvier 2011, a également souligné les bonnes performances du fonds Robeco Lux-o-rente qui investit en priorité sur les principaux marchés souverains du monde développé. Cette stratégie, qui affiche une performance de 3,76% sur cinq ans contre 3,26% pour le JPM GBI Global Investment Grade (ouvert en euro), a vu ses encours passer de 1,9 milliard d’euros en décembre 2014 à plus de 2,4 milliards d’euros récemment.

BNP Paribas Investment Partners annonce le lancement du fonds BNP Paribas LCR 1, qui s’adresse aux établissements de crédit. Ce nouveau fonds permet de répondre à l’une des exigences de liquidité prévue par Bâle 3. Le nouveau produit «offre aux établissement de crédit la possibilité d’afficher un numérateur du ratio LCR 1 en permanence conforme aux exigences réglementaires, et constitue ainsi une solution efficace aux investisseurs souhaitant un accès au meilleur niveau d'éligibilité du LCR», souligne un communiqué. BNP Paribas LCR 1 est investi en titres émis ou garantis par des Etats membres de l’Union Européenne de maturités courtes et moyennes.

Novaxia Asset Management vient de lancer Novaxia Immo Club 2, une solution d’investissement permettant aux particuliers de participer à des opérations de transformation de bureaux en logements supérieures à 1 000 m2. en région parisienne Accessible sous réserve d’un investissement d’un montantminimum de 5 000 euros, cette activité offre une perspective de gains provenant des loyers puis de la plus-value à la revente, après une période detravaux de transformation de l’actif, et une exonération de l’impôt sur les revenus et sur les plus-values en logeant les titres souscrits dans un PEAet/ou un PEA-PME.Novaxia AM a lancé un premier véhicule Novaxia Immo Club qui affiche une performance de 6,6%. L’objectif de collecte de ce nouveau est de 15 millions d’euros.

General Electric étudie la vente éventuelle de son activité de gestion d’actifs, dans le cadre d’un recentrage sur son coeur de métier, rapporte le Wall Street Journal. GE Asset Management représente un encours de 115 milliards de dollars.

Bpifrance a annoncé jeudi 10 septembre les nominations de Valérie de La Ménardière en tant que directeur d’investissement pour l’activité Mezzanine MidCap et de Nicolas Sluys, en tant que chargé d’affaires, au sein de sa division Mid & Large Cap. Tous deux sont placés sous la responsabilité de Nicolas Manardo qui dirige les activités MidCap de la division Mid & Large Cap pilotée par Bertrand Finet.Valérie de La Ménardière a passé 15 ans en leveraged finance au LCL, chez RBS et GE capital à Paris et à Londres.Nicolas Sluys a travaillé 3 ans chez KPMG Transaction Services à Paris. Il a également deux expériences en investissement chez 21 Centrale Partners et CM-CIC Capital Finance.

Stéphane Boujnah a été nommé président du directoire et directeur général d’Euronext N.V. Il succède à Dominique Cerutti, qui est parti cet été chez Altran.Stéphane Boujnah a occupé les fonctions de Responsable France et Benelux chez Santander Global Banking depuis 2010, et de Responsable Europe Continentale depuis juin 2014. Il prendra ses fonctions courant novembre, à la suite d’une assemblée générale extraordinaire des actionnaires qui se tiendra en octobre pour valider sa nomination, indique un communiqué. Elle sera également soumise à la non-objection du Collège des régulateurs d’Euronext, ainsi qu’à celle du Ministère des finances des Pays-Bas.Afin d’assurer une transition fluide, Jos Dijsselhof, actuel Président du directoire et Directeur général d’Euronext par intérim, a accepté de continuer à assurer cette fonction jusqu’à la nomination officielle de Stéphane Boujnah.

Platinum Investment Management, société de gestion australienne co-fondée en 1994 par Kerr Nielson, a l’intention de lancer une gamme de fonds Ucits, révèle Citywire Global. L’établissement, qui a obtenu le soutien initial de George Soros, gère actuellement environ 11,5 milliards de dollars américains au travers de huit mandats couvrant l’Asie, l’Europe et le Japon, ainsi que des actions monde et thématiques. Se confiant à Citywire Global, Kerr Nielson, également CEO de la société et gérant de deux fonds, indique que Platinum est en train de faire agréer trois fonds actions Ucits, l’un sur le Japon, l’un sur l’Asie et le dernier sur le monde. Ils devraient être lancés en octobre et seront gérés par les mêmes professionnels qui pilotent les versions australiennes des produits.

La banque privée Berenberg lance une nouvelle stratégie dédiée aux valeurs décotées. Le fonds Berenberg Global Equity Selection se veut le pendant mondial du fonds européen Berenberg European Equity Selection de la banque privée. Le nouveau produit est géré par le duo composé de Michael Nuske et Boris Jurczyk, déjà aux commandes de la version Europe du fonds. Le portefeuille en investi dans des titres de sociétés sous-valorisées mais qui bénéficient d’une tendance haussière. Les titres ayant prouvé une bonne résistance au cours de phases de marché difficiles seront privilégiés, précise le communiqué. L’univers d’investissement est le MSCI Monde.CaractéristiquesCode Isin : DE000A14UVH5frais de gestion 0,55 % par an actuellement

Arjen van der Meer, spécialiste des marchés émergents chez le fonds de pension APG, rejoint la société de gestion Optimix pour coiffer l’ensemble du processus d’investissement, rapporte le quotidien financier Het Financieele Dagblad. Arjen van der Meer, qui travaillait depuis une quinzaine d’années au sein du fonds de pension, explique au quotidien qu’il aspirait à jouer un plus grand rôle au sein d’une plus petite équipe.

Davy Asset Management, la filiale de l’irlandais Davy Group dédiée à la gestion d’actifs, a récemment recruté Doug Gordon au poste de responsable de la distribution Europe. Il travaillait auparavant chez Threadneedle Investments où il était directeur commercial pendant 9 ans. Il est basé à Dublin.

En pleine tourmente boursière, les fonds actions commercialisés en Suède ont subi en août des rachats nets de 10,7 milliards de couronnes suédoises, selon les dernières statistiques de l’association locale des fonds Fondbolagens Förening. Pratiquement tous les fonds actions sont dans le rouge, mais ceux qui ont le plus souffert sont les fonds actions suédoises et des fonds actions nord américaines qui ont vu sortir plus de 2,2 milliards de couronnes chacun.La décollecte sur les actions a fait plonger l’ensemble du secteur des fonds commercialisés en Suède dans le rouge : ils voient sortir sur le mois 4,5 milliards de couronnes suédoises dans l’ensemble. Les autres catégories de fonds n’avaient enregistré que de faibles collectes (ou une faible décollecte s’agissant des fonds obligataires), à l’exception des fonds monétaires qui voyaient entrer 5,3 milliards de couronnes.Depuis le début de l’année, les fonds commercialisés en Suède enregistrent encore des souscriptions nettes de 52,2 milliards de couronnes, malgré des sorties nettes de 30,6 milliards de couronnes sur les fonds actions. A la fin août, les encours des fonds suédois ressortaient à 3.185 milliards de couronnes, dont 55 % investis en actions.

L’Agence France Trésor annonce l’adjudication le jeudi 17 septembre d’un montant compris entre 7 et 8 milliards d’euros d’obligations assimilables du Trésor (OAT) de maturité moyenne, dont une nouvelle OAT de référence à 5 ans, la 0,25% novembre 2020. Elle adjugera le même jour entre 1 milliard et 1,5 milliard d’euros d’OAT indexées sur l’inflation de la zone euro (OATei) et sur l’inflation française (OATi). L’opération à taux fixe portera aussi sur l’OAT 0,00% février 2018. L’émission de titres indexés portera sur les lignes d’OATi 0,10% mars 2025 et sur les OATei 0,70% juillet 2030 et 1,8% juillet 2040.

L’Agence France Trésor annonce l’adjudication le jeudi 17 septembre d’un montant compris entre 7 et 8 milliards d’euros d’obligations assimilables du Trésor (OAT) de maturité moyenne, dont une nouvelle OAT de référence à 5 ans, la 0,25% novembre 2020. Elle adjugera le même jour entre 1 milliard et 1,5 milliard d’euros d’OAT indexées sur l’inflation de la zone euro (OATei) et sur l’inflation française (OATi). L’opération à taux fixe portera aussi sur l’OAT 0,00% février 2018. L'émission de titres indexés portera sur les lignes d’OATi 0,10% mars 2025 et sur les OATei 0,70% juillet 2030 et 1,8% juillet 2040.

En présentant à l’Elysée la COP21, la conférence sur le climat prévue en France du 30 novembre au 11 décembre, François Hollande a promis de pousser à la création d’une taxe sur les transactions financières européennes. La TTF fera l’objet de discussions demain entre les ministres des Finances de l’Union européenne lors d’une réunion informelle. La France espère que les assemblées de la Banque mondiale et du FMI à Lima,permettront d’avancer vers un «pré-accord» sur les financements des politiques climatiques, en vue d’un accord final à Paris.

La Banque centrale européenne (BCE) reste résolue à soutenir l’activité économique de la zone euro, mais les gouvernements doivent s’attacher à la mise en œuvre de réformes indispensables pour rétablir la confiance, a déclaré hier son économiste en chef Peter Praet. «Le Conseil des gouverneurs surveillera attentivement les risques pour les perspectives d’inflation à moyen terme», a-t-il déclaré.

La production industrielle de l’Espagne a progressé en juillet à son rythme le plus rapide depuis mai 2000, de 5,2%, selon selon l’institut espagnol de la statistique (INE), ce qui laisse entrevoir une croissance du PIB au troisième trimestre supérieure aux prévisions. En juin, la hausse de la production atteignait 4,5%. Tous les secteurs ont contribué à cette performance, en particulier les biens d'équipement (10,2%) et l'énergie (9,4%).

La France a décidé de supprimer immédiatement ses aides publiques à l’exportation de centrales au charbon qui ne sont pas dotées de dispositifs de capture et de stockage du CO2, a déclaré hier le premier ministre Manuel Valls. Ces aides permettent notamment de réduire les coûts à l’export vers les pays en développement des technologies du charbon, dont les centrales.

Le hedge fund vient de lancer une activité de tenue de marché sur les taux en Europe, indique le quotidien de la City, suite à un entretien avec Paul Hamill, responsable des taux, changes et matières premières de Citadel Securities. La société, qui a déjà conquis une part de marché importante dans le trading des swaps de taux aux Etats-Unis, veut désormais concurrencer les banques en Europe.

La BoE juge que les tensions en Chine et dans les pays émergents ne sont pas encore de nature à lui faire modifier ses prévisions.

Le real chutait de 2,5% supplémentaires contre dollar hier après la dégradation de la note du pays en «junk».

Le real chutait de 2,5% supplémentaires contre dollar hier après la dégradation de la note du pays en «junk».

La banque centrale a ramené ses taux directeurs à 2,75% et anticipe d'autres baisses pour favoriser une nouvelle dépréciation de sa devise.