Pimco a pris une participation minoritaire dans Beacon Platform Incorporated, une fintech spécialisée dans le développement de plates-formes de développement et de production de bout en bout basées sur le cloud. Dans le cadre de ce qu’elle qualifie de « partenariat stratégique », la société de gestion américaine annonce qu’elle va utiliser la plate-forme de Beacon pour fournir de la recherche quantitative et des analyses à l’ensemble de ses gérants.La plate-forme de Beacon permet aux sociétés d’investissement de bâtir leurs propres modèles et outils d’analyse dans un environnement contrôlé et sûr et connectés à des données d’entreprises et de marchés pertinentes, explique un communiqué. Pimco va intégrer la plate-forme dans ses modèles d’évaluation, son analyse de risque et sa technologie. La plate-forme sera déployée à l’échelle mondiale pour fournir des modèles propriétaires conçus en interne par les analystes et spécialistes de la technologie de Pimco et viendra en aide aux 240 gérants de portefeuilles de la société dans le monde.Ce partenariat avec Beacon s’inscrit dans le cadre des efforts stratégiques de Pimco pour intégrer davantage la technologie et la recherche quantitative dans ses processus d’investissement. La société de gestion a récemment annoncé qu’elle allait ouvrir un bureau à Austin au Texas en fin d’année, afin de recruter des spécialistes de la technologie.

Mitul Patel, jusque-là responsable des taux d’intérêt chez Janus Henderson Investors, a quitté la société de gestion, rapporte Pensions & Investments qui cite un porte-parole du groupe. Son poste ne sera pas remplacé. Depuis 2015, il était également membre de la division dédiée à la stratégie d’investissement obligataire. « Sous la direction de Chris Diaz, gérant de portefeuille et responsable de l’obligataire ‘aggregate’, et de Nick Maroutsos, gérant de portefeuille macro, nous avons créé une équipe obligataire mondiale qui réunit la gestion des stratégies macro, taux et multisectoriel à l’échelle mondiale », a précisé le même porte-parole.Par ailleurs, Phillip Appel, « managing director » en charge de l’obligataire, va prendre sa retraite à fin juin après 13 années passées au sein de Janus Henderson. James Cielinski, responsable mondial de l’obligataire, prendra la direction de l’équipe crédit corporate, précédemment chapeautée par Phillip Appel.

Le gestionnaire d’actifs Barings, filiale du groupe américain MassMutual, a annoncé le recrutement de Christopher Smart en qualité de directeur de la recherche macroéconomique et géopolitique. A ce titre, il dirige une nouvelle équipe chargée d’étudier l’impact des développements politiques et économiques sur les marchés financiers. Basé à Boston, l’intéressé est directement rattaché à Tom Finke, président et directeur général de Barings.Précédemment, Christopher Smart a passé six ans en qualité de « senior policy maker » pour les affaires économiques internationales au sein de l’administration Obama. De 2013 à 2015, il a notamment été l’assistant spécial du président Obama au sein du Conseil économique national (« National Economic Council ») et au sein du Conseil national de sécurité (« National Security Council »).

A l’issue du premier trimestre 2018, les actifs sous gestion de Rathbone Brothers (Rathbones) se sont inscrits à 37,8 milliards de livres, en baisse de 3,3% par rapport au fin décembre 2017, a annoncé ce 10 mai le gestionnaire d’actifs britannique lors de la publication de ses résultats trimestriels. Dans le détail, les encours de son pôle « Investment Management » se sont établis à 32,4 milliards de livres en date du 5 avril 2018 contre 33,78 milliards de livres à fin décembre 2017. Si le pôle a enregistré une collecte nette de 199 millions de livres, il a été pénalisé par un effet de marché négatif de 1,55 milliard de livres.En parallèle, son pôle « Unit Trusts » a vu ses encours reculer timidement à 5,32 milliards de livres à fin mars 2018 contre 5,36 milliards de livres à fin décembre 2017. Sa collecte nette s’établit à 142 millions de livres, compensée hélas par un effet de marché négatif de 186 millions de livres.Malgré ces performances en demi-teinte, le résultat opérationnel de Rathbones a progressé de 6,8% sur un an pour s’établir à 75,4 millions de livres à fin mars 2018 contre 70,6 millions de livres à fin mars 2017.

Derrick Dunne, ancien directeur général de Sanlam Four Investments de 2006 à 2016, a été nommé directeur général de la boutique de gestion britannique Beaufort Investment Management (Beaufort IM), rapporte InvestmentEurope. L’intéressé a pris ses fonctions au début du mois de mai. Avant de rejoindre Sanlam Four Investments, Derrick Dunne a été co-directeur général de la société MM Asset Management. Au 3 avril 2018, Beaufort IM affichait 870 millions de livres d’actifs sous gestion.

La société de gestion britannique indépendante Majedie Asset Management vient de recruter Mark Wharrier et Imran Sattar, deux anciens de BlackRock, pour son équipe de gérants actions britanniques. Ces arrivées interviennent alors que Chris Reid, qui est actuellement le gérant principal du Majedie UK Income Fund et l’un des quatre co-gérants du Majedie UK Focus Fund, va quitter la société fin juin pour étudier un Masters en finance.Mark Wharrier va reprendre la gestion principale du Majedie UK Income Fund, aux côtés du co-gérant Yuri Khodjamirian et des analystes Mike Totton et Emily Barnard. Imran Sattar co-gérera le Majedie UK Focus Fund, aux côtés des gérants James de Uphaugh, Chris Field et Matthew Smith.Mark Wharrier était jusqu’en 2017 managing director au sein de BlackRock. Il gérait le BlackRock UK Income Fund avant de partir pour rejoindre Troy Asset Management. Imran Sattar vient également de BlackRock où il était managing director et gérant actions britanniques au sein de la division actions fondamentales du Alpha Strategies Group.

Candriam Investors Group se lance sur le marché italien des ETF, rapporte Bluerating. Depuis le 9 mai, cinq ETF ESG smart beta de Candriam Luxembourg ont été introduits sur la Bourse de Milan. Ils permettent d’investir sur les marchés actions et obligations. Ces produits sont gérés par IndexIQ, la boutique d’investissement américaine spécialisée dans les stratégies smart beta et détenue par le même actionnaire de Candriam, New York Life. Les cinq ETF lancés à Milan sont les suivants : - IndexIQ Factors Sustainable Europe Equity UCITS ETF Cap- IndexIQ Factors Sustainable EMU Equity UCITS ETF Cap- IndexIQ Factors Sustainable Japan Equity UCITS ETF Cap- IndexIQ Factors Sustainable Sovereign Euro Bond UCITS ETF Cap- IndexIQ Factors Sustainable Corporate Euro Bond UCITS ETF Cap

Au premier trimestre, Azimut a enregistré des souscriptions nettes de seulement 874 millions d’euros, alors que la société italienne avait collecté 2,2 milliards sur les trois premiers mois de 2017. A fin avril, la collecte est de 987 millions d’euros. Les encours totaux à fin mars s’établissent à 50,6 milliards d’euros (51,1 milliards fin avril).Le bénéfice net consolidé est ressorti à 26,4 millions d’euros, en forte baisse par rapport aux 72,9 millions du premier trimestre 2017. Le chiffre d’affaires consolidé recule aussi de 214,7 millions à 182,3 millions.« L’incertitude et la volatilité élevée des marchés sur les premiers mois de 2018 ont pénalisé les résultats de la période, ce qui a eu une incidence majeure sur les commissions variables », explique Sergio Albarelli, CEO du groupe.

Green Arrow Capital, plate-forme de gestion d’actifs indépendante spécialisée dans les investissements alternatifs, vient de boucler l’acquisition de 100 % de Quadrivio Capital SGR. Avec cette opération, annoncée en novembre dernier, Green Arrow vise à devenir l’une des principales plates-formes indépendantes à l’échelle européenne dans le secteur des placements alternatifs.

La société de gestion américaine Cohen & Steers, spécialiste des actifs réels, vient d’entrer sur le marché suisse en y enregistrant quatre fonds Ucits de sa sicav luxembourgeoise, a appris InvestmentEurope. Les quatre fonds concernés sont European Real Estate Securities Fund (135,8 millions d’euros d’encours), Global Listed Infrastructure Fund (5,9 millions de dollars), Global Preferred Securities Fund (97 millions de dollars) et, enfin, Global Real Estate Securities Fund (61,1 millions de dollars).

L’Office d’investissement du régime de pension du Canada (OIRPC) fait feu de tout bois. Le fonds de pension canadien vient en effet d’annoncer coup sur coup trois opérations d’investissement en Asie et en Amérique du Nord. Dans un premier temps, l’OIRPC et Allianz Capital Partners, filiale du groupe Allianz, ont acquis conjointement 55% des parts de IndInfravit Trust (IndInfravit), le premier « trust » d’investissement en infrastructures privées en Inde. Dans le détail, l’OIRPC investira environ 200 millions de dollars canadiens pour obtenir 30 % des parts de IndInfravit tandis qu’Allianz Capital Partners va prendre 25% des parts. L&T Infrastructure Development Projets Limited, principal sponsor de IndInfravit détiendra 15% des parts tandis que les parts restantes ont été souscrites par d’autres investisseurs institutionnels locaux et internationaux.IndInfravit, cotée à la National Stock Exchange of India et à la Bombay Stock Exchange, va initialement acquérir cinq routes à péage en exploitation et « prévoit d’assurer sa croissance future en réalisant des placements supplémentaires dans les infrastructures routières indiennes », indique l’OIRPC dans un communiqué.Par ailleurs, l’OIRPC et le fonds souverain de Singapour GIC ont conclu un accord de coentreprise en vue d’acquérir un immeuble de bureaux à Séoul, le Kumho Asiana Main Tower, auprès de Kumho Asiana Group. Le montant de l’opération s’élève à 418 milliards de wons sud-coréens, soit 380 millions de dollars américains. A la suite de cette transaction, l’OIRPC et GIC détiendront chacun une participation de 50% dans cette immeuble. Cet actif immobilier sera géré par DWS, anciennement Deutsche Asset Management.Enfin, l’OIRPC a conclu des accords avec le groupe Enbridge en vue d’acquérir la participation de 49% d’Enbridge dans actifs d’énergies renouvelables en Amérique du Nord et la participation de 49% d’Enbridge dans deux projets éoliens au large de l’Allemagne (Hohe See). Le montant de ces opérations s’élève à 1,75 milliard de dollars canadiens. L’investissement comprend 14 actifs d’énergie éolienne et solaire répartis dans quatre marchés canadiens, et deux actifs aux Etats-Unis (l’un éolien, l’autre solaire). Selon les termes des accords, l’OIRPC financera à hauteur de sa participation de 49% les besoins en capitaux qui serviront à achever la construction des projets de Hohe See au large de l’Allemagne qui devraient être mis en service au début de 2020. « L’engagement de capital supplémentaire de l’OIRPC est estimé à environ 500 millions de dollars canadiens, portant son engagement total à environ 2,25 milliards de dollars canadiens », indique le fonds de pension. En outre, l’OIRPC et Enbridge ont conclu un accord en vertu duquel les deux parties formeront une coentreprise à parts égales afin de mener à bien d’autres projets de parcs éoliens au large de l’Europe.

Alors qu’elle vient de fêter ses 10 ans, la société de gestion entrepreneuriale Amilton Asset Management a dépassé les 800 millions d’euros d’encours sous gestion. Un développement porté, notamment par l’acquisition de Swan Capital Management. Dan Sayag, son directeur général, dévoile pour NewsManagers, les projets en cours de la société. Amilton Asset Management entend accélérer son développement auprès des CGP et des institutionnels, deux axes prioritaires de sa stratégie. Elle reste également à l’affût de toute opportunité de croissance externe.

Le principal fonds souverain d’Abou Dabi, Abu Dhabi Investment Authority (Adia), a connu une bonne année 2017, rapporte le quotidien Les Echos. Comme son homologue du fonds pétrolier norvégien, il a essentiellement profité de la très bonne tenue des marchés boursiers car les actions peuvent représenter jusqu’aux deux tiers de ses capitaux et les obligations d’Etat entre 10 et 20 %. Le fonds ne divulgue ni ses capitaux, estimés à 828 milliards de dollars par le Sovereign Wealth Fund Institute, ni le rendement annuel de son portefeuille. Il communique seulement sa performance de long terme sur 30 ans (+7 % par an en moyenne). Sur vingt ans, il a gagné 6,5 % par an contre 5,9 % pour le fonds pétrolier norvégien.

Le fonds souverain d’Abou Dabi, Abu Dhabi Investment Authority (ADIA), a nommé Tom Arnold au poste de responsable mondial de l’immobilier en remplacement de Bill Schwab, rapporte le site IPE.com. L’intéressé, qui officiait jusque-là en tant que responsable mondial adjoint et responsable de l’immobilier pour le continent américain, prendra officiellement ses fonctions le 1er juin. Bill Schwab supervisait les investissements immobiliers du fonds souverain depuis début 2009. Pour sa part, Tom Arnold avait rejoint ADIA en 2009 en provenance de Cerberus Capital Management.

Le groupe australien de services financiers Perpetual, spécialisé notamment dans la gestion de fonds, a annoncé, ce 11 mai, la nomination de Rob Adams en qualité de « managing director »et directeur général (« chief executive officer » ou CEO). L’intéressé prendra officiellement ses fonctions le 24 septembre 2018. Il succède ainsi à Geoff Lloyd qui va démissionner le 30 juin 2018. Ce dernier « restera à la disposition de la société pour assurer la transition », indique toutefois Perpetual dans un communiqué.Rob Adams arrive en provenance de Janus Henderson Group où il officie actuellement en tant que responsable de la région pan asiatique (« Head of Pan-Asia ») et membre du comité exécutif mondial. Il avait intégré Janus Henderson en 2012 pour développer l’activité australienne. Auparavant, il a occupé les fonctions de directeur général chez Challenger Funds Management (2005 à 2011) et chez First State Investments (UK).

March Asset Management (March AM), la filiale de gestion d’actifs de Banca March, a recruté son ancien gérant José Antonio Mendez Roth en qualité de directeur des investissements pour ses sicav, rapporte le site spécialisé Funds People. L’intéressé avait pourtant quitté la société de gestion en 2013. Au cours des deux dernières années, José Antonio Mendez Roth a officié en tant que gérant actions chez Mapfre Asset Management. Avant cela, il a été directeur général d’Insignium Iberia. José Antonio Mendez Roth avait déjà travaillé chez March AM de 2010 à 2013 en tant que gérant.

Le gestionnaire d’actifs espagnol Imantia Capital a nommé Francisco Sainz au poste de directeur des investissements, rapporte le site Funds People. Dans le cadre de ses nouvelles fonctions, il sera à la tête d’une équipe de huit gérants. Il reprend ainsi le poste laissé vacant par Iñigo Colomo qui a récemment rejoint March Asset Management. Jusqu’à maintenant, Francisco Sainz occupait le poste de directeur de la gestion. Il est désormais rattaché à Gonzalo Rodriguez, directeur général d’Imantia Capital depuis 2015.

La société de gestion PineBridge Investments a nommé Daniel Tai en qualité de « senior vice president » en charge de l’activité institutionnelle sur le marché de la Grande Chine, rapporte l’agence Reuters. Basé à Hong Kong, il est rattaché à Maggie Zhao, « managing director » et directrice de l’activité institutionnelle pour la Grande Chine. Précédemment, Daniel Tai a officié pendant 10 ans chez Amundi.

Quaero Capital a annoncé lundi l’ouverture d’un bureau à Londres, installé dans le West End, dans le sillage de la fusion avec le spécialiste de la gestion de fonds asiatiques Tiburon Partners. La boutique de gestion d’actifs genevoise précise que le personnel de Tiburon déménagera dans le nouveau bureau de King Street pour rejoindre ses collaborateurs déjà basés à Londres.

Le gestionnaire d’actifs de BNP Paribas a indiqué lundi que son entité « WFOE », BNP Paribas Overseas Investment Fund Management (Shanghai) - statut d’entreprise à capitaux exclusivement étrangers qui permet de commercialiser des fonds en Chine continentale sans l’intermédiaire d’une co-entreprise avec un acteur local - a obtenu la qualification QDLP. Le programme qualified domestic limited partner établi à Shanghai offre aux gérants d’actifs internationaux la possibilité de lever des fonds auprès d’investisseurs chinois afin d’acquérir des actifs traditionnels et alternatifs offshore, telles que les actions et les sociétés d’investissement immobilier (REIT).

Michaël Lok, codirecteur général de la gestion d’actifs de l'Union Bancaire Privée

Le marché des fonds gérés par des tiers a crû de 16% l'an dernier dans la région, porté par le Royaume-Uni et l'Italie.

Une étude réalisée par PollRight pour le compte de State Street pointe que 60% des investisseurs institutionnels prévoient d’externaliser la gestion de leurs données d’ici 2021. À l’heure actuelle, 52% des 86 professionnels de l’investissement sondés assurent l’ensemble des fonctions de gestion des données en interne. Le manque d’intégration entre les différents types et sources de données constitue le principal défi de gestion pour 43% d’entre eux. «Alors que les frontières entre le front, le middle et le backoffice continuent de s’estomper, une gestion plus intelligente des données est absolument essentielle pour obtenir une meilleure performance, et reconnaître les opportunités de croissance», commente Subbiah Subramanian, responsable monde de DataGX, l’offre de services de données de State Street Global Exchange.

Dans sa Lettre de l’Observatoire de l’épargne, l’AMF a voulu savoir si l’usage d’internet avait supplanté le contact avec un conseiller dans le domaine des placements. Pour cela, le régulateur s'est appuyé sur une étude réalisée par CSA Research auprès de 1 789 épargnants sur les canaux qu'ils utilisent pour s’informer sur les placements, y souscrire et pour les gérer.

La société de gestion britannique Columbia Threadneedle a l'intention de transférer les actifs de ses clients de l'Union européenne (UE) de sa gamme d'OEIC britannique vers des fonds équivalents de sa gamme de sicav au Luxembourg. La société a également annoncé le lancement de 13 nouveaux fonds sur sa plateforme de Sicav.

ABN Amro Investment Solutions ( ABN Amro IS) a fermé depuis le 7 mai 2018 son fonds de fonds diversifié : FCP Rendement Diversifié. Une information révélée par InvestmentEurope qui précise que l'OPCVM a vu son encours chuter fortement pour s'établir à 4,2 millions d'euros à fin avril 2018.

Le Brexit continue de rebattre les cartes dans le secteur de la gestion d’actifs. Près de deux ans après le vote, Columbia Threadneedle a annoncé cette semaine le transfert de ses fonds britanniques sur sa plateforme luxembourgeoise, suivant l’exemple de M&G. Au total, ce sont 20 fonds de la gamme d’OEIC de la société de gestion qui migreront leurs actifs vers des fonds équivalents de la gamme de Sicav.Mais les initiatives restent nombreuses à Londres. Schroders a ainsi attiré Qwil Messenger comme toute première Fintech dans le cadre de son programme Cobalt. Ce programme, lancé au début du printemps 2018, est conçu pour aider les start-up des services financiers à collaborer avec la société de gestion britannique afin de les accompagner dans leur développement.Cette semaine, BlackRock a aussi fait parler de lui en annonçant la vente de sa participation de 40 % dans DSP BlackRock Investment Managers, sa joint-venture indienne, à son partenaire, le groupe DSP. Pour autant, le géant américain de la gestion d’actifs reste engagé sur le marché indien, où il n’emploie pas moins de 1.400 professionnels.Les résultats du premier trimestre ont par ailleurs continué de tomber, avec notamment Janus Henderson, qui décollecte, et Eurizon, qui collecte… Plus près de nous, Patricia Kaveh a pour la première fois présenté ses projets au sein de BLI – Banque de Luxembourg Investments qu’elle a rejoint récemment. Pascale Auclair va entrer au directoire du Groupe La Française. Enfin, Edmond de Rothschild Private Equity a annoncé un objectif de collecte de 3 milliards d’euros d’ici à fin 2021.

Une étude réalisée par PollRight pour le compte de State Street pointe que 60% des investisseurs institutionnels prévoient d’externaliser la gestion de leurs données d’ici 2021. À l’heure actuelle, 52% des 86 professionnels de l’investissement sondés assurent l’ensemble des fonctions de gestion des données en interne. Le manque d’intégration entre les différents types et sources de données constitue le principal défi de gestion pour 43% d’entre eux.

p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; } The Netherlands-based asset management firm NN Investment Partners (NN IP) has announced the launch of the NN (L) Global Convertible Bond fund. The new product, officially launched on 23 April 2018, offers investors “diversified, adaptive exposure to the convertible bond asset class, without compromising the quality of credit,” the asset management firm says in a statement. The vehicle comes in addition to the current NN (L) Global Convertible Opportunities Fund, which in April 2018 celebrated its sixth anniversary, NN IP says. The new fund, managed by the team responsible for global convertible bond strategies, is aiming for annual returns with gross outperformance of 1% above its benchmark, the Thomson Reuters Focus Hedged Convertible Bond Index. The vehicle combines a selection of the most liquid securities in the Global Convertible Opportunités fund with a selection of securities from the benchmark on the basis of their credit quality, liquidity and environmental, social and governance (ESG) rating. “The fund was launched with a significant investment from a convertible bond institutional client,” NN IP says, without revealing the identity of the investor.

p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; } The sustainable investment specialist RobecoSAM, based in Zurich, has announced that it is changing the name of its RobecoSAM Sustainable Agribusiness strategy, renaming it RobecoSAM Sustainable Food Equities. The change takes immediate effect, the asset management firm says. “The new name reflects an emphasis placed by the startegy on investment in companies throughout the value chain for the food sector,” RobecoSAM says in a statement. The asset management firm is planning to concentrate on companies “which are constructing a more sustainable food supply system, by taking on the most critical problems concerning scarcity of resources, allocation of food supplies, and demographic changes,” the asset management firm adds. The strategy continues to be manageed by Holger Frey. The RobecoSAM Sustainable Food Equities strategy aims to identify and invest in market leaders with an innovative business model, which are about to transform the food sector. It invests in companies active in the areas of food security, production and logistics, and lastly, consumer foods.