SEB Investment Management vient de promouvoir Andreas Wollheim au poste de directeur des actions fondamentales. Il remplace Per Trygg, parti pour le gérant suédois Lannebo Fonder. Andreas Wollheim travaille chez SEB IM depuis une dizaine d’années, et en était le directeur du trading et de la trésorerie depuis 8 ans. Auparavant, il a évolué comme gérant chez les fonds de pensions suédois AP1 et AP4, ainsi que comme trader chez HSBC et Erik Penser Bank.

Aegon UK a annoncé la semaine dernière avoir recruté Hilkka Komulainen comme directrice de l’investissement responsable, un poste nouvellement créé. Elle travaillera plus spécifiquement sur le segment retail et sur l’intégration des facteurs ESG dans les décisions d’investissement. Hilkka Komulainen sera rattachée à Lorna Blyth, la nouvelle directrice des propositions d’investissement au sein de l'équipe Investment Solutions qui gère 186 milliards de livres sterling (217 milliards d’euros). Par le passé, Hilkka Komulainen a notamment travaillé à l’OCDE, et dans l’univers ESG pour les Principles for Responsible Investment, dans les services liés au changement climatique chez EY, et dernièrement comme responsable de l’ESG et de l’investissement responsable chez IH International Advisors.

21Shares,fournisseurde produits négociés en bourse (ETP) sur les cryptomonnaies, a engagé Isabell Moessler en tant que responsable de la distribution pour la région Europe, Moyen-Orient et Afrique (EMEA). Isabell Moessler travaillait auparavant chez Euronext d’abord au poste de responsable des ventes ETF avant qu’elle ne devienne responsable de la gestion des services de l'équipe des marchés internationaux. Avant cela, elleavait occupé plusieurs positions relatives au monde des ETF chez ETF Securities et BlackRock iShares. Quatre autres personnes ont également été recrutées : Maria Cannizzo, Garrison Gibbons, Elizabeth McCracken etCraig Searle.

Après des attaques des régulateurs à travers le monde et celle de plusieurs grandes banques d’investissements qui ont conseillé à leurs clients de s'écarter de la plateforme de crypto-actifs Binance, c’est au tour des hedge funds de s’en éloigner, écrit le Financial Times. Le quotidien britannique cite le spécialiste des cryptos Tyr Capital ainsi que le hedge fund ARK36 qui préfèrent diminuer leur exposition à la plateforme alors que Binance semble l’objet «d’une attaque orchestrée des régulateurs». La plateforme n’a pas de siège social spécifique et est pilotée par le crypto mogul Changpeng Zhao. Elle a indiqué au quotidien qu’elle n’avait vu aucun signe de baisse de l’activité institutionnelle, «au contraire».

Allianz Global Investors (Allianz GI) a annoncé son intention d’acheter le gérant d’actifs indonésien RHB Asset Management auprès de RHB Banking Group et RHB Sekuritas Indonesia. La filiale de l’assureur éponyme voit dans l’Asie du Sud-Est le nouveau relai de croissance pour le monde de la gestion d’actifs, derrière la Chine. La cible comptait 480 millions de dollars (407 millions d’euros) d’encours sous gestion à la fin 2020. La transaction devrait être finalisée à la fin de l’année, et reste sujette à l’approbation de l’Indonesian Financial Services Authority.

HSBC vient de promouvoir Georgios Leontaris au poste de directeur des investissements pour l’Europe internationale, le Moyen-Orient et l’Afrique du Nord pour sa banque privée et sa gestion de fortune. Basé à Genève, il sera rattaché au directeur mondial des investissements Willem Sels, et au directeur régional des solutions d’investissement et de gestion de fortune Karl Faivre. Georgios Leontaris travaille chez HSBC depuis 14 ans. Il était dernièrement responsable du conseil en investissement obligataire de la banque privée suisse.

Joseph Pinto était jusqu'à présent "chief operating officer".

La société d’investissement a levé le voile sur le closing final de son cinquième fonds de direct lending à 1,5 milliard d’euros.

La société luxembourgeoise de services aux fonds IQ-EQ a annoncé qu’elle allait racheter Davy Global Fund Management, une filiale du groupe financier irlandais Davy évoluant sur le même marché. Le montant de l’opération n’a pas été dévoilé, mais The Irish Times indique que cette unité était valorisée à 70 millions d’euros, selon plusieurs sources. La structure irlandaise, qui possède une manco, compte 83 employés, répartis entre Dublin et le Luxembourg. Le groupe Davy fait actuellement face à d’importantes difficultés l’ayant obligé à se séparer de plusieurs activités, dont celui de gestion de fortune et de sa participation majoritaire dans le britannique Rize ETF, rappelle le quotidien local.

Le directeur général de Man Group, le plus grand hedge fund coté en Bourse, estime que les cryptomonnaies n’ont «aucune valeur intrinsèque», mais créent des opportunités de trading pour son entreprise en raison de leur grande volatilité, rapporte le Financial Times. Des propos qui témoignent de l’ironie actuelle du marché dans lequel la plupart des mouvements impliquent des participants qui doutent de l’utilité de ces transactions et sont là par pure spéculation. Luke Ellis qualifie les cryptomonnaie de «pure instrument de trading», mais cela ne signifie pas que se sont des produits de gestion avec lesquels il peut créer de la valeur pour les fonds gérés...

L’Organisation internationale des commissions de valeurs (Iosco), qui réunit plus de cent régulateurs nationaux, a lancé ce 26 juillet une consultation sur une série de recommandations afin de normer davantage l’univers actuellement chaotique des agences de notations et fournisseurs de données ESG. La croissance de l’investissement responsable ces dernières années a engendré une explosion de l’offre de services et de produits de données ESG. Les gérants d’actifs ont par exemple le choix parmi une centaine d’agences de notation ESG pour analyser les titres à mettre en portefeuille. Mais, en l’absence d’une réglementation propre, ce domaine a vu naître de grandes divergences en matière de pratiques chez ces différents acteurs. Selon Ashley Alder, présidente de l’Iosco et directrice générale du régulateur hongkongaise, « les utilisateurs ont signalé que la multiplicité des notations et des données ESG peut être source de confusion et soulever de sérieuses questions de pertinence, de fiabilité et de greenwashing ». Cette consultation, ouverte jusqu’au 6 septembre 2021, fait suite à un rapport de l’Iosco qui a révélé plusieurs risques et défis dans ce secteur, comme l’absence de transparence des méthodologies de notations ESG ou bien l’existence de conflits d’intérêts potentiels. Ces derniers seraient notamment favorisés par certaines structures de frais et à une séparation insuffisante entre les départements de notation et ceux des mêmes sociétés qui fournissent des services de conseil aux émetteurs pour améliorer leurs notations. Parmi les recommandations ouvertes à la discussion, les parties prenantes sont notamment invitées à apporter leur regard sur la façon dont les régulateurs nationaux pourraient s’emparer du sujet. Concernant les agences de notation, l’Iosco interroge le marché sur la possibilité de forcer ces acteurs à publier leurs méthodologies et que ces notations soient « indépendantes et libres de toutes pressions politiques ou économiques et de conflit d’intérêt ». Pour ce dernier point, l’Iosco suggère que les agences de notation évitent toute notation d’une entreprise avec laquelle elles auraient un lien commercial, où à tout le moins déclarer la relation commerciale et les rémunérations afférentes. Le travail de vigilance n’incombe toutefois pas uniquement aux régulateurs. L’Iosco rappelle aux acteurs de marché qu’il est de leur rôle d’effectuer un travail préalable de contrôle des notations et des données ESG utilisées.

Schroders Capital a annoncé ce 26 juillet avoir levé 335 millions d’euros pour un fonds de dette senior d’infrastructure investment grade. Ce véhicule, dénommé Schroder Euro IG Infra Debt Fund V, va investir dans de la dette brownfield, c’est-à-dire des infrastructures déjà existantes, en Europe. Plus précisément, il visera des opérations de financement d’entreprises ferroviaires, d’infrastructure numériques et des transactions axées sur les énergies renouvelables. Lancé en 2021, ce fonds compte lever 750 millions d’euros d’engagement au total. Au 31 mars 2021, Schroders Capital gérait 66 milliards de dollars (56 milliards d’euros) d’actifs non cotés et alternatifs.

La société de gestion 123 Investment Managers a annoncé ce 26 juillet la promotion d’Emmanuel Baulme au rang de directeur associé et sa nomination au comité d’investissement ainsi que la nomination de Kevin Bizot au poste de directeur d’investissement. Emmanuel Baulme évolue chez 123 IM depuis six ans, où il était dernièrement directeur d’investissement. Auparavant, il a travaillé au sein des sociétés de private equity Audacia, MBO&Co, et XAnge. Kevin Bizot est lui arrivé en 2016, après une année comme analyste à la Banque Palatine. Il était jusqu’ici senior associate. Les encours sous gestion de 123 IM s’élèvent aujourd’hui à 1,2 milliard d’euros.

Tikehau Capital a annoncé avoir bouclé la levée du fonds Tikehau Special Opportunities II (TSO II) avec 617 millions d’euros levés. Il s’agit du deuxième millésime de la stratégie de situations spéciales de Tikehau Capital, lancé fin 2019. Il a donc levé un montant plus de quatre fois supérieur à TSO I. TSO II est présenté comme un mandat d’investissement flexible, avec des solutions de financement d’entreprises et des solutions adossées à des actifs sur les marchés de crédit primaires et secondaires en Europe. Son approche se veut opportuniste et multisectorielle. "À ce jour, TSO II a déployé plus de 50 % de ses engagements via des investissements et des engagements fermes. Le rythme de déploiement s’est considérablement accéléré en 2020 dans le contexte lié à la pandémie de Covid-19», précise le communiqué.

Natixis Investment Managers a annoncé lundi les nominations suivantes, avec effet immédiat. Joseph Pinto est nommé responsable de la distribution pour les zones Europe, Amérique latine, Moyen-Orient et l’Asie-Pacifique. Il était auparavant ‘chief operating officer’ de Natixis Investment Managers. Christophe Lanne est nommé directeur ressources et transformation de la société de gestion, supervisant les opérations et les systèmes d’information à l’échelle mondiale ainsi que les ressources humaines et la stratégie de responsabilité sociale d’entreprise. Il était auparavant ‘chief talent & transformation officer’ de Natixis Investment Managers. Joseph Pinto et Christophe Lanne restent sous la responsabilité de Tim Ryan, membre du comité de direction générale de Natixis, global CEO du pôle gestion d’actifs et de fortune au sein de la division ‘global financial services’ du groupe BPCE.

La diligence rouge et jaune de Wells Fargo, qui lui a longtemps servie de logo, n’empruntera plus les routes de la gestion d’actifs. Les deux nouveaux propriétaires de Wells Fargo Asset Management, les capital-risqueurs américains GTCR et Reverence Capital Partners, ont décidé d’un nouveau nom pour cette entité : Allspring Global Investments. La division de gestion d’actifs de la banque américaine, qui gère 604 milliards de dollars d’encours (512 milliards d’euros), a été vendue en février dernier par Walls Fargo pour 2,1 milliards de dollars. La nouvelle dénomination sociale devrait entrer en vigueur à la date de clôture de la transaction, qui devrait avoir lieu au second semestre 2021, sous réserve des conditions légales habituelles. L’actuel président annoncé de la structure, Joseph A. Sullivan (ancien dirigeant de Legg Mason) va par ailleurs également endosser le rôle de directeur général, en remplacement de Nico Marais. Ce dernier, en poste depuis 2019, et initialement maintenu par les repreneurs, a finalement décidé de prendre sa retraite. Il conservera un rôle de conseiller senior au sein de l’entreprise.

Le nouveau directeur de la gestion d’actifs de Credit Suisse, l’ex-UBS Ulrich Körner, vient de recruter son ancien collègue David Kruck pour diriger son cabinet, a appris Finews. Ce dernier était jusqu’ici directeur de cabinet du président de la gestion d’actifs d’UBS L’actuel directeur de cabinet par intérim, Henning Wechsung, a lui été nommé directeur de la stratégie pour la gestion d’actifs. Il est rattaché à Markus Rütimann, le directeur des opérations de la branche.

Le groupe italien Azimut a annoncé que sa plateforme de produits basée au Luxembourg, Azimut Investments SA, a été la première société de gestion d’actifs à obtenir l’autorisation de l’autorité de surveillance luxembourgeoise, la Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF), de gérer des stratégies d’investissement basées sur des actifs virtuels tels que Bitcoin, l’Ethereum, et d’autres sous-classes d’actifs comme les jetons DeFi. «L’autorisation permet à Azimut Investments d'étendre sa licence AIFM pour gérer des fonds d’investissement alternatifs (AIF) qui donneront une exposition aux actifs virtuels», explique le groupe dans un communiqué. Azimut compte donc lancer le fonds AZ RAIF Digital Asset, le premier fonds de droit luxembourgeois et deuxième en Europe qui investira dans des cryptomonnaies, des actifs numériques, des Exchange traded fund (ETF), des fonds et des actions de sociétés fintech ou liées à la blockchain. Le fonds sera réservé aux clients professionnels et géré depuis le hub du groupe à Singapour, «pays reconnu comme le leader mondial des actifs digitaux». Azimut rappelle que le lancement de ce nouveau fonds s’inscrit dans le cadre d’un projet plus vaste concernant les actifs numériques que le groupe mène à travers son équipe de gestion globale d’actifs et qui a conduit à l'émission en avril dernier d’AZIM, le premier jeton de sécurité au monde à être promu par une société de gestion. AZIM est une titrisation numérique d’un portefeuille de 5 millions d’euros de prêts aux petites et moyennes entreprises italiennes, originés sur la plateforme Borsa del Credito et garantis par le fonds de garantie Mediocredito Centrale qui est utilisé dans la construction de portefeuilles de fonds de crédit alternatifs luxembourgeois dédiés aux clients professionnels.

Credit Suisse est parvenu à un accord à l’amiable avec son ancien banquier vedette, Iqbal Khan, concernant une affaire présumée de filature qui avait entraîné le départ du directeur général du groupe Tidjane Thiam, a indiqué dimanche une porte-parole de la banque suisse. «Toutes les personnes impliquées ont accepté de régler le problème et cette affaire est désormais close», a déclaré Simone Meier, confirmant une information parue dans le NZZ am Sonntag. Les détails de l’accord, qui met fin à cette affaire qui avait éclaté en septembre 2019, n’ont pas été dévoilés. Selon le journal suisse, l’accord va permettre l’abandon des plaintesdéposées par Iqbal Khan contre la banque et des détectives privés, qui l’auraient suivi ainsi que sa femme dans Zurich. Iqbal Khan est désormais co-président de la gestion de fortune d’UBS au niveau mondial. Un porte-parole de l’autorité fédérale suisse de surveillance des marchés financiers (Finma) a déclaré pour sa part que la procédure lancée l’an dernier contre Credit Suisse était toujours en cours, sans plus de précisions.

Les organismes en placement collectif (OPC) de droit français ont enregistré des rachats de près de 13 milliards d’euros au mois de mai 2021, rapporte le service d'études économiques de l’AFG (Association française de la gestion financière). En cause, une décollecte de 12,5 milliards d’euros sur les fonds monétaires. La répartition entre souscriptions et rachats dans les autres classes d’actifs est relativement atone sur le mois. Au total, les encours des OPC de droit français (qui incluent aussi les FCPE, FPCI, fonds à formule, OPCI, FA et OT), se sont établis à 2.126,8 milliards d’euros à fin mai, en hausse de près de 60 milliards depuis le début de l’année. Cela est dû essentiellement à l’effet marché, puisque la collecte nette est négative en cumulé depuis janvier (-15,3 milliards d’euros). Les fonds monétaires représentent l’essentiel du marché français (1.746 milliards d’euros). Source : AFG

La société de gestion passive et indicielle américaineVanguard a annoncé, vendredi 23 juillet, l'élection de David Thomas en tant que directeur au sein de son conseil d’administration et comme administrateur pour l’ensemble des fonds de la firme. David Thomas dirige le Morehouse College, une université d’arts libéraux d’Atlanta. Il a servi pendant plus de trente ans comme professeur dans différentes universités et écoles américaines comme l’Harvard Business School et la McDonough of Business à l’université de Georgetown. Il est notamment connu pour ses recherches sur la gestion de la diversité au travail et a été le consultant d’entreprises et d’organisations de premier plan sur les questions relatives aux changements d’organisation ainsi qu'à la diversité et l’inclusion.

Le régulateur espagnol des marchés financiers CNMV a donné son feu vert à l’acquisition par l’assureur MutuaMadrileña d’une part de 40% du capital de la société de gestion Orienta Capital. L’opération avait été annoncée fin décembre 2020. Mutua dispose d’une option pour acquérir au moins 40% supplémentaires du capital d’Orienta Capital d’ici fin 2023. Orienta Capital compte un peu plus de 2 milliards d’euros d’encours sous gestion ou conseillés.

L’autorité autrichienne des marchés financiers FMA a infligé, mi-juillet, des amendes de 160.000 euros chacune à BNP Paribas Asset Management Holding et BNP Paribas Asset Management France. Les deux entités de BNP PAM ont notifié en retard le dépassement du seuil de 4% pour un investissement dans les titres de l'émetteur autrichien S&T,fournisseur de conseil, de solutions et de services informatiques.

Kirkoswald Capital Partners, un hedge fund dirigé par une figuredu trading macro Greg Coffey, est en train d'établir une division de gestion long-only, rapporte Bloomberg. Et pour diriger les investissements de cette nouvelle division, Greg Coffey a recruté Diana Amoa, qui était jusqu’alors gérante senior dans l'équipe de devises et taux d’intérêts de JP Morgan Asset Management. Elle était responsable de la gestion des stratégies de devises et taux dans les fonds collectifs et comptes séparés. ChezKirkoswald, elle gérera un fonds sur les marchés émergents.

3AO Patrimoine a annoncé ce 22 juillet la nomination d’Isabelle Gambier au poste de directrice commerciale depuis le 1er juin 2021. Elle a pour mission d’encadrer et de structurer l'équipe commerciale de la société et renforcer l’offre produit et son déploiement auprès de la clientèle. Consultante senior depuis trois ans au sein de la société, elle conservera parallèlement son activité de consultante et le suivi de ses clients.

L’ancien directeur général de Fleury Michon verse 225.000 euros pour avoir potentiellement utilisé des informations privilégiées.

Aidé par un chasseur de tête, le fonds de pension californien a affiné ses critères et examine le vivier mondial de candidats.

La collecte hebdomadaire des fonds d’investissements a connu une semaine plutôt tranquille, après plusieurs semaines de fortes variations. Entre le 15 et le 21 juillet, les fonds actions n’ont reçu que 3,3 milliards de dollars nets (2,8 milliards d’euros), contre 18,7 milliards une semaine plus tôt, selon les données du «Flow Show», le rapport mondial hebdomadaire sur les flux dans les fonds de BofA Global Research. La collecte des fonds obligataires, qui avait touché un point bas il y a sept jours, avec +5,6 milliards, remonte légèrement avec +8,4 milliards. Les fonds monétaires mettent eux fin à une très forte décollecte (-30 milliards rien que la semaine dernière), avec +4,8 milliards. La collecte des fonds actions s’est concentrée dans les véhicules américains, avec +2,6 milliards de dollars. Les principaux gagnants furent les fonds croissance (+1,7 milliard), tech (+1,6 milliard) ou encore ceux sur le secteur de la santé (+1,5 milliard). A l’inverse, la décollecte a touché les fonds de style value (-3,3 milliards), ceux sur le secteur des financières (-1,2 milliard), et ceux couvrant les petites et grandes capitalisations (respectivement -0,9 milliard et -1,1 milliard). Dans le reste du monde, les fonds émergents et Japon ont connu une petite collecte, avec +0,9 milliard pour les premiers et +0,7 milliard pour les seconds. Les fonds actions européennes ont eux rendu 0,7 milliard de dollars. Sur le segment obligataire, la majeure partie des flux s’est dirigée vers les stratégies investment grade, qui ont reçu 3 milliards de dollars, et les fonds d’obligations souveraines, avec +2,6 milliards. Les investisseurs internationaux ont aussi favorisé les fonds d’obligations municipales (+1,5 milliard) et les fonds d’obligations émergentes (+1,1 milliard).

PGIM Fixed Income, la filiale de gestion obligataire de PGIM (groupe Prudential), vient de recruter Magdalena Polan comme «principal economist». Basée à Londres, elle travaillera au sein de l’équipe de recherche macroéconomique mondiale dirigée par Nathan Sheets, ancien sous-secrétaire au Trésor américain pour les affaires internationales. Sur ce poste nouvellement créé, elle sera chargée de couvrir les principaux marchés émergents en Europe centrale et au Moyen-Orient. L’intéressée arrive de Legal & General Investment Management, où elle était depuis 2016 économiste pour les marchés émergent. Auparavant, elle fut économiste senior sur l’Europe centrale et orientale, le Moyen-Orient et l’Afrique chez Goldman Sachs (2009-2016), et économiste au sein des départements Stratégie et examen des politiques monétaires, Marchés monétaires et de capitaux et Europe au Fonds monétaire international (2003-2009). Les encours sous gestion de PGIM Fixed Income s’élevaient à 919 milliards de dollars (781 milliards d’euros) au 31 mars 2021.

Le groupe de gestion d’actifs italien Kairos a annoncé le recrutement de Roberto Zanco au poste de responsables des investissements alternatifs illiquides et de directeur de Kairos Partners SGR. Il est rattaché à Guido Maria Brera, responsable des investissements de Kairos et aura pour charge de développer l’expertise de la société italienne dans les alternatives illiquides, notamment via la création d’une équipe dédiée pour le lancement d’un nouveau fonds de capital-risque. Ce fonds fermé et réservé aux investisseurs qualifiés a pour objectif de lever 150 millions d’euros pour investir selon les critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) dans des start-up et petites et moyennes entreprises italiennes spécialisées sur la transformation digitale B2B, les technologies médicales, lestechnologies propres et l'économie spatiale (new space). Avant de rejoindre Kairos, Roberto Zanco a fondé RedSeed Ventures et a travaillé chez Quadrivio SGR, une société de private equity et de capital-risque italienne.