Baloise Asset Management a acquis une participation minoritaire dans le gestionnaire de fortune zurichois Tolomeo Capital SA. L’ampleur de la participation est restée confidentielle. Tolomeo Capital est une société née en 2011 de la scission du département gestion quantitative du family offices institutionnel suisse aeris Capital. Elle concentre son activité sur les stratégies de placement basées sur des règles et des modèles quantitatifs. Elle s’est dotée d’une infrastructure technologique lui permettant de contrôler chaque détail du processus de placement. « Nos partenariats stratégiques ne visent pas seulement à développer conjointement des produits et des solutions. Il s’agit aussi d’intensifier les échanges de savoir-faire concernant les investissements basés sur des règles et de multiplier des activités connexes telles que la gestion des risques et les opérations d’investissement, de manière à être à même de proposer demain à nos clients des solutions encore mieux adaptées à leurs besoins », explique Matthias Henny, CIO Baloise Group et responsable de Baloise Asset Management.

Les fonds ouverts commercialisés en Italie ont enregistré des souscriptions nettes de 4,4 milliards d’euros en juin, après avoir drainé près de 3 milliards d’euros en mai, selon les dernières statistiques d’Assogestioni, l’association italienne des professionnels de la gestion. Sur le premier semestre, ils affichent un solde positif de 923 millions d’euros malgré les retraits provoqués par la crise du coronavirus. La collecte a été tirée par les fonds monétaires (+4,2 milliards d’euros) mais aussi par les fonds actions (+2,1 milliards d’euros). Depuis le début de l’année, c’est la prudence qui domine toutefois, avec des souscriptions de 12,6 milliards d’euros dans les fonds monétaires. Les fonds actions n’ont recueilli que 1,2 milliard d’euros. Les fonds flexibles et les fonds obligataires sont dans le rouge en juin, avec des retraits d'1,7 milliard d’euros et de 431 millions d’euros respectivement. Sur les six premiers mois de l’année, ces fonds ont aussi souffert, avec des rachats de 9 milliards d’euros pour les fonds flexibles et 5,3 milliards pour les obligataires. En ajoutant les fonds ouverts et les gestions sous mandat, la collecte de juin du secteur de la gestion s’est élevée à 5 milliards d’euros. Les encours sont ressortis à 2.239 milliards d’euros, dont 1.024 milliards pour les fonds ouverts. Côté sociétés, c’est Generali qui rafle la mise, avec une collecte de 5,7 milliards d’euros en juin, dont 3,9 milliards en fonds ouverts. Morgan Stanley et Mediolanum suivent de très loin avec 401 millions et 374 millions d’euros de souscriptions, respectivement. Amundi est le groupe qui affiche les plus forts rachats avec 655 millions d’euros, devant Allianz (-374 millions) et Intesa Sanpaolo (-324 millions).

En réponse à la consultation de l’UE, les autorités françaises proposent leurs pistes pour réviser la directive sur le reporting extra-financier.

Selon les informations de Responsible Investor, le family office J.Stern & Co envisage d’investir dans un nouveau fonds de contentieux visant à financer les actions de groupe (class actions) devant les tribunaux menées à l’encontred’entreprises manquant à leurs obligations en matière de diversité et d’environnement. Des sociétés comme Facebook, Qualcomm, Oracle ou encore le gouvernement australien sont notamment viséspar de tellesplaintes.

Le gestionnaire suisse Mirabaud Asset Management a structuré l’acquisition de deux immeubles de bureaux situés dans le district 237 deSan José en Californie (Etats-Unis) pour une somme de 95,2 millions de dollars. Ces bureaux apporteront un rendement net après taxes d’au moins 8% selon les estimations de la société de gestion helvétique. Ces investissements ont été réalisés pour le compte de clients basés au Moyen-Orient. Alain Baron, responsable du marché Moyen-Orient et Afrique du Nord chez Mirabaud, a indiqué que cette transaction portait à 200 millions de dollars les investissements effectués en immobilier pour des clients moyen-orientaux ces six derniers mois.

La société de gestion Edmond de Rothschild Asset Management a ajouté un nouveau compartiment à sa Sicav française EdR Sicav, a appris NewsManagers. Ce nouveau fonds, baptisé Tech Equities et lancé le 29 juin, investit dans des sociétés des marchés actions internationaux dont l’innovation technologique est au cœur de l’activité. Il vise à surperformer son indice, le MSCI ACWI Information Technology NR Index en euros, sur une période minimum de cinq ans et une exposition aux marchés actions internationaux comprise entre 60% et 100%. Sa gestion a été confiée au tandem formé par Jacques-Aurélien Marcireau et Ariane Hayate. La documentation du fonds, consultée par NewsManagers, stipule que l’exposition aux sociétés françaises et/ou européennes formera au moins 15% de l’actif net à la création du portefeuille, pour ensuite atteindreun minimum de 30% à partir de la troisième année de vie du portefeuille puisde 50% à compter de la cinquième année. «La stratégie a en effet pour objectif final d’accompagner l’innovation technologique des entreprises françaises et/ou européennes dans le temps et en fonction de la profondeur du marché mentionné. Le processus d’investissement commence par l’identification de thèmes d’innovation technologique qui permettent de nouveaux produits, activités ou services, et qui ont une influence impact sur l’écosystème technologique. Ces thèmes sont notamment (mais de façon non-exhaustive) l’informatique en nuage (« cloud »), l’intelligence artificielle et l’analyse des données, l’automatisation et la robotique, ou l’internet des objets,» indique le prospectus. D’autres secteurs dont ceux de l’industrie (la robotique), des services de communication (les réseaux sociaux), ou encore la santé (l’analyse du génome)pourront aussi être investis. Les investissements du fonds dans les titres cotés à Shanghai et Shenzhen sont limités à 20% de l’actif net. De plus, l’exposition du fonds aux marchés actions des pays émergents pourra atteindre jusqu'à 85% de son actif net lors des deux premières années de vie du portefeuille, jusqu’à 70% de son actif net lors des deux années suivantes et jusqu’à 50% de son actif net à partir de la cinquième année de vie du portefeuille.

HANetf a lancé en Europe un ETF au format Ucits sur le thème des infrastructures d’énergie en Amérique du Nord en partenariat avec un spécialiste local, Alerian. Le nouveau produit, appelé Alerian Midstream Energy Dividend Ucits ETF (MMLP), sera coté sur la Bourse de Londres en fin de mois. Il suit l’indice Alerian Midstream Energy Dividend (AEDW), qui se concentre sur les entreprises d’infrastructure d’énergie «midstream», qui transportent, transforment et stockent le pétrole, le gaz naturel et le gaz naturel liquide. HANetf, qui commercialise en Europe les ETF d’acteurs étrangers, affiche 509 millions de dollars d’encours au 27 juillet. Il s’agit d’une croissance de 600 % sur les six derniers mois, selon elle. La société a été fondée en 2017 par Hector McNeil et Nik Bienkowski, des anciens de Source, pour réduire les barrières à l’entrée du marché européen des ETF. HANetf travaille actuellement avec six sociétés de gestion et dispose d’une gamme de 8 ETF ou ETC.

Franklin Templeton a lancé deux ETF alignés sur les Accords de Paris sur le climat, selon des informations de la presse britannique confirmées par une porte-parole de la société de gestion. Les deux fonds, appelés Franklin Stoxx Europe 600 Paris Aligned Paris Ucits et Franklin S&P 500 Paris Aligned Climate Ucits, feront partie de la gamme Franklin LibertyShares. Gérés par Dina Ting et Lorenzo Crosato, ils suivront une nouvelle version alignée sur les Accords de Paris du Stoxx Europe 600 et du S&P 500. Leur coût sera de 15 points de base. Les fonds seront cotés sur Deutsche Börse à compter du 30 juillet et sur les Bourses de Londres et de Milan le 31 juillet. Ils seront aussi enregistrés en Autriche, au Danemark, en Finlande, en Suède et en Suisse dans un second temps. Ils ne sont pas agréés en France. Cela porte à 16 le nombre d’ETF commercialisés par Franklin Templeton.

Fiona Bassett va devenir la nouvelle responsable des ETF de DWS Investments et succéder à Manooj Mistry, qui quitte la société après 14 ans, rapporte Investment Week. L’intéressée est actuellement responsable mondiale des solutions d’investissement systématiques. Manooj Mistry a aussi démissionné de ses fonctions de CEO et administrateur exécutif du conseil d’administration de DWS Investments UK Limited, de président du conseil d’administration de Xtrackers et Xtrackers II au Luxembourg et d’administrateur du conseil d’administration de Xtrackers IE en Irlande.

Le négociateur de l’Union européenne (UE) Michel Barnier a estimé vendredi dernier lors d’une réunion à huis-clos avec les émissaires des Etats-membres qu’un nouvel accord avec la Grande-Bretagne était possible, ont rapporté des sources diplomatiques à l’agence Reuters. «Je reste convaincu qu’un accord équilibré et durable reste possible, même s’il est moins ambitieux», aurait-il déclaré. Il aurait aussi précisé que sa dernière rencontre avec Boris Johnson lui avait laissé le sentiment que le premier ministre britannique voulait un accord, même si Londres s’est préparée à la perspective qu’il n’y en ait pas.

La société de gestion américaine BrightSphere Investment a annoncé dimanche avoir trouvé un accord pour la vente de ses parts majoritairesdans ses affiliésBarrow, Hanley, Mewhinney & Strauss, LLC (“Barrow Hanley”) etCopper Rock Capital Partners, LLC (“Copper Rock”). BrightSphere va ainsi céder 75,1% de Barrow Hanley à Perpetual Limited, une financière australienne cotée pour un montant de 319 millions de dollars. Barrow Hanley est une société de gestion spécialisée sur les actionsvalue. La transaction devrait être conclue durant le quatrième trimestre 2020. BrightSphere s’est également entendu pour vendre ses parts de Copper Rock à Spouting Rock Asset Management et à la direction de Copper Rock. La société de gestion devrait obtenir 15 millions de dollars suite à la transaction.

Warren Buffett a acheté quelque 800 millions de dollars d’actions du groupe Bank of America la semaine dernière selon un communiqué. Au total, l’investisseur américain renommé et fondateur de Berkshire Hathaway détient 11,3% du capital de Bank of America, valorisés 24,1 milliards de dollars. Son exposition au titre a augmenté de 4% selon divers médias américains.

Le groupe financier espagnol Banca March, présent dans la gestion d’actifs via March AM, a lancé son premier fonds de capital-risque pour les clients de son unité debanque privée, relate El Confidencial. Le fonds March PE Global I SCR sera géré par March Private Equity, l’entité spécialement créée pour le private equity de Banca March.

Azora, une société immobilière espagnole autrefois soutenue par George Soros, a levé 680 millions d’euros pour un nouveau fonds de 1,5 milliard d’euros qui sera investi dans des hôtels «soleil et plage» autour de la Méditerranée, rapporte le Financial Times. Il s’agit d’un vote de confiance pour le secteur du tourisme européen. La boutique a levé 80 millions d’euros de plus que son objectif initial auprès d’investisseurs dont des fonds souverains asiatiques et du Moyen-Orient, APG et autres institutionnels, selon des sources proches du dossier. Le fonds est l’un des rares à cibler les hôtels et le seul à se concentrer sur les voyages de loisirs.

Goldman Sachs Asset Management (GSAM) vient de nommer Dennis Lübcke à la direction de l’activité clientpour l’Allemagne et l’Autriche. Il remplace à ce poste la Française Marie Cardoen, qui a pris la directiongénérale de la gestion d’actifs en France. Dennis Lübcke travaille chez Goldman Sachs depuis 2003. Il était jusqu’ici responsable de la clientèle institutionnelle dans la région, hors assureurs. Il est par ailleurs managing director au sein de la firme américaine depuis 2017.

La banque privée de Citi vient de promouvoir Lee Lung Nien, le directeur Malaisie, au poste de directeur de l’Asie du Sud. Basé à Singapour, il est rattaché à Steven Lo, le directeur Asie-Pacifique, et Amol Gupte, le directeur ASEAN et directeur-pays de Singapour. Lee Lung Nien travaille chez Citi depuis une trentaine d’année. Il était directeur de Citi Malisie depuis 2014.

Le quotidien Les Echos rapporte que la société de gestion alternative LFPI est entré en négociations exclusives ce week-end pour l’acquisition de la banque privée Meeschaert. Rothschild & Co, BPE (filiale de La Banque Postale et Oddo BHF) figurent également parmi les candidats au rachat de la banque privée dont la valorisation se situe autour de 80 à 90 millions d’euros. Dans le projet proposé par LFPI, Meeschaert garderait son nom et son indépendance.

Le fonds activiste TCI Fund Management a annoncé vendredi s'être plaint auprès de la Commission européenne de ‘l’expropriation illégitime’ d’Autostrade per l’Italia, filiale d’Atlantia, par le gouvernement italien. TCI, actionnaire d’Atlantia, explique dans une lettre que l’ordre donné par Rome à Atlantia de céder ses parts dans Autostrade «menaçait sérieusement les principes fondamentaux» du marché unique des capitaux. TCI estime que cet accord méconnait les droits des autres actionnaires d’Atlantia qui a pour principal investisseur la famille Benetton. Après des mois de litige, le gouvernement a obtenu un compromis préliminaire, permettant à Autostrade de conserver sa concession mais forçant Atlantia à en céder le contrôle à la Caisse des dépôts et à un groupe d’investisseurs alliés.

Parmi les propositions figurent une simplification des prospectus et une autorisation de facturer ensemble recherche et de transactions pour les petites capitalisations.

La société d’investissement ABC arbitrage a annoncé ce 24 juillet la promotion de Gaëtan Fournier au poste de secrétaire général.Il sera notamment chargé de la finance, de la conformité, du juridique et des ressources humaines. Gaëtan Fournier a débutésa carrière en tant qu’auditeur financier au sein du cabinet Ernst & Young(2007-2012). Il a rejoint le groupe ABC arbitrage en 2012 et a pris,en 2016, la fonction de responsable de la finance et du contrôle interne.

Les fonds obligataires et les fonds de métaux précieux se sont approchés de leurs records de collecte hebdomadaire, selonles données du«Flow Show», le rapport hebdomadaire sur les flux de collecte de BofA Global Research. Entre le 16 et le 22 juillet, les premiers ont reçu 24,5 milliards de dollars (troisième meilleure performance de l’histoire), et les seconds 3,8 milliards (deuxième meilleure performance). Les fonds monétaires ont collecté d’importants encours, avec 40,9 milliards de dollars, tandis que les fondsactions ont rendu 3,8 milliards de dollars. Dans le détail, les fonds obligataires ont été portés par une forte collecte du segment «investment grade», avec +14,5 milliards de dollars. La collecte a également été importante sur les fonds de dettes à haut rendement, avec 5 milliards, et les fonds d’obligations municipales américaines, avec un record de 1,9 milliard. Sur les actions, les fonds gérés activement ont une nouvelle fois décollecté, de 5,7 milliards de dollars pour cette semaine. Les fonds indiciels cotésont eux reçu 1,9 milliards de dollars. En matière de zones géographiques, la décollecte se concentre sur les Etats-Unis (-3,2 milliards) et les pays émergents (-2,9 milliards), tandis que l’Europe et le Japon enregistrent de faibles collectes, avec respectivement +0,3 milliard et +0,5 milliard. Sur les marchés actions américains, les petites capitalisations ont résisté avec une collecte positive de 0,4 milliard, tandis que les grandes capitalisations ont rendu 4,5 milliards. Si l’on regarde les secteurs économiques, les fonds investis dans la santé et dans la tech ont une nouvelle fois collecté, avec respectivement +1,4 milliard et +0,6milliard.

La société de conseil aux investisseurs institutionnels Amadeis a annoncé, en milieu de semaine, le recrutement de Katia Slimani au poste de consultante spécialisée sur les actifs non cotés (capital investissement, infrastructures, dette privée). Diplômée de l’Institut d'études politiques de Paris, elle a commencé sa carrière chez Palico, plateforme de capital investissement pour institutionnels puis a intégré l’équipe relations Investisseurs de Partners Group, un fonds d’investissement suisse actif dans le private equity, la dette privée, les infrastructures et l’immobilier. Dans le même temps, la firme a également recruté Cristina Ferreira en tant que responsable conformité et opérations. Celle-ci a commencé sa carrière au middle-office d’AXA IM, puis au middle et back-office de la Chambre de Commerce et d’Industrie de Paris Ile-de-France. Elle a ensuite poursuivi sa carrière chez CCI Finance en 2010, pour devenir en 2016 responsable back-middle office.

L’ex-Pimco Mohamed El-Erian vient d'être promu président de l’américain Gramercy Funds Management, un poste nouvellement créé. Il était depuis avril 2019 un conseiller senior et un investisseur dans la société du Connecticut. La boutique, qui gère 4,75 milliards de dollars d’encours, est spécialisée sur les segments du crédit, du high yield, ou encore des situations spéciales, le tout dans les pays émergents.

La fintech française SESAMm, spécialisée dans l’analyse des sentiments et émotions sur les marchés, a annoncé en fin de semaine être désormais disponible sur Bloomberg Enterprise Access Point. La firme cofondée par Sylvain Forté utilise l’intelligence artificielle et le machine learning pour évaluer les émotions des investisseurs au travers d’articles de presses, de blogs, et des médias sociaux.

Le groupe financier suisse UBS va fermer ses activités de banque privée aux Etats-Unis au 1er janvier 2021 dans le cadre d’un remaniement de l’activité de gestion de fortune internationale de la firme, indiquent plusieurs médias américains dont Citywire Americas. La nouvelle a été annoncée aux salariés d’UBS en juin dans un mémo co-signé parJason Chandler etSylvia Coutinho, respectivement responsable de la gestion de fortune aux Etats-Unis et en Amérique latine. Dans ce mémo, les banquiers privés se voient offrir l’opportunité de devenir conseillers financiers dans l’unité de gestion de fortune d’UBS Financial Services. Les activités de banque privée d’UBS aux Etats-Unis concernent à la fois des clients onshore et offshore.

Miguel Matossian n’est plus responsable de la banque privée de Credit Suisse dans la péninsule ibérique, rapportent FundsPeople et El Confidencial. L’intéressé occupait le poste depuis 18 ans. Credit Suisse n’a pour l’instant pas annoncé qui prendra sa succession. Les deux médias avancent la piste d’Iñigo Martos, responsable de la banque privée pour l’Europe du sud et basé à Zurich depuis septembre 2018, mais aussi celle deWenceslao Bunge, responsable deCredit Suisse Iberia, présent dans le groupe depuis 27 ans.

Rothschild & Co Asset Management Europe a annoncé ce 23 juillet le lancement du fonds R-co 4Change Green Bonds, dédié au financement de la transition de l’économie vers un modèle plus durable. Il complète la gamme 4Change, composée de fonds visant à allier performance financière et processus ESG renforcé. Ce fonds est investi dans des obligations émises par des entreprises dans le but de financer des projets participants à la transition énergétique et à l’atténuation des effets du changement climatique. Il est constitué au minimum à 75% d’obligations vertes sélectionnées dans un univers international.

Colville Capital Partners France, par la voix de son cofondateur Jacques-Antoine Philippe, a annoncé ce 23 juillet avoir obtenu le label ISR pour le fonds Silver Autonomie. Le fonds est géré par Colville Capital Partners France. Mathieu Philippe, qui dirige Colville Capital Partners ltd (Londres), est conseil sur la sélection de titres. A la mi-mai, ce véhicule représentait environ 163 millions d’euros d’encours.

La banque privée Syz vient de nommer Adrien Pichoud au poste d'économiste en chef. Il est rattaché au directeur des investissements pour la banque privée, Luc Filip. Adrien Pichoud était jusqu’ici directeur des stratégies de rendement absolu au sein de Syz AM. Arrivé au sein du groupe Syz en 2010, il fut également chef économiste de la filiale de gestion d’actifs. Auparavant, il fut économiste dans la société de courtage française Global Equities durant sept ans.

900 millions d’euros seulement ont été engrangés en net entre avril et juin, le montant le plus faible depuis 2010.