Le gestionnaire d'actifs genevois Forum Finance enregistre l'arrivée d'un nouvel associé en la personne de Jean-François Andrade, rapporte le quotidien L'Agefi suisse.

Altaprofits vient d'annoncer la signature d'un partenariat avec Lazard Frères Gestion pour la gestion pilotée "carte blanche" de son plan épargne populaire (PEP).

Le groupe Primonial vient d'annoncer la formalisation de son engagement en faveur de la diversité culturelle, ethnique et sociale en signant la Charte de la diversité en entreprise.

Mercredi 20 juin, Roni Michaly (photo), président directeur général de La Financière Galilée a annoncé la commercialisation de sa gamme de fonds, composée de deux fonds de fonds multistratégies et un fonds actions innovations, auprès des investisseurs professionnels : sociétés de gestion, banques privées, family offices, CGP et institutionnels.

Création d'un mandat 100 % ISR, intégration d'un questionnaire ESG pour chaque analyse financière, politique de communication très poussée sur l'ISR et l'impact investing... Dans le cadre de la participation de Degroof Petercam au prix de la finance positive de l'édition 2018 des Coupoles Distrib Invest, Ives Hup, directeur commercial et membre du comité sur la réflexion ISR de Degroof Petercam, détaille les rouages mis en place pour assurer la cohérence de l'offre de produits ISR de la banque.

Le gouvernement britannique a remporté mercredi de justesse un vote crucial à la chambre des Communes concernant son projet de loi sur le Brexit, après un compromis de dernière minute sur le rôle du parlement dans le processus de sortie de l’Union européenne. Les députés ont rejeté par 319 voix un amendement au projet de loi d’un député conservateur rebelle europhile, qui prévoyait un droit de veto pour le Parlement sur le résultat des négociations, tandis que 303 ont voté pour.

Le déficit courant des Etats-Unis s’est creusé au premier trimestre en raison d’une hausse des biens importés, a déclaré mercredi le département du Commerce. Le déficit des comptes courants, qui mesure les flux de biens, services et investissements à l’intérieur et à l’extérieur du pays, s’est accru de 8 milliards de dollars à 124,1 milliards de dollars, soit 2,5% de la production économique nationale, selon le ministère. Les analystes interrogés par Reuters s’attendaient en moyenne un déficit de 129 milliards.

p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; } Aviva Investors France on 19 June announced that it is closing the Aviva Investors Euro Commercial Real Estate Debt II fund, its new securitisation common fund (FCT) dedicated to real estate debt. “The fund has completed a first round of fundraising from four investors, including Aviva France, for a total of EUR200m,” the asset management firm says in a statement. Aviva Investors France is not planning to stop there. “In a promising market environment for the growth of real estate assets, we are aiming to achieve a final total of EUR300m to EUR400m for Aviva Investors European Commercial Real Estate Debt II,” says Romain Linot, head of euro real estate debt at Aviva Investors France. As investment adviser to the fund, Aviva Investors France selects top quality realty mortgages, backed by properties located in the euro zone, to maximise the risk/reward tradeoff for investors. The private debt unit at Aviva Investors France includes corporate private debt, real estate debt and infrastructure debt teams. The unit, led by Antoine Maspétiol, also head of the corporate private debt activity at the Aviva Investors group, has welcomed five new members since 2017, and now has 12 employees in Paris. Aviva Investors France also has expertise in the universes of real estate debt, infrastructure debt and corporate private debt denominated in euros. The platform which is home to these three expert areas now has over EUR2.6bn in engagements. Group-wide, assets dedicated to financing real estate projects, infrastructure and direct lending to businesses totals about EUR25bn as of end 2017. “This closing in real estate debt is a sign of our longer-term abitions: we are planning to double our assets under management in private debt in the euro zone by 2020,” says Denis Lehman, chief investment officer at Aviva Investors France.

p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; } DWS, the asset management affiliate at Deutsche Bank, has recruited Martin Moryson to the newly-created position of economist in chief for Germany, Private Banking Magazin reports. Moryson had previously worked as economist in chief at the private bank Sal. Oppenheim, which has owned Deutsche Bank since 2009, and which will be fully dismantled by the end of June.

p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; } Schroders on 19 June announced the appointment of Benoit Leandri as head of distribution sales. Leandri will be based in Paris, and joins a team of six sales personnel responsible for the deployment of the Schroders product range serving clients in France and Monaco. He will work primarily to develop the range of investment solutions for banks, asset management firms and family offices. Leandri joins the team in Paris, after serving as product manager in the international quantitative equities team at Schroders in London, which he joined in 2015. Before joining Schroders in early 2015, Leandri worked for two years at Lyxor Asset Management on the client relationship management team.

BNP Paribas Asset Management (BNPP AM) yesterday announced the appointment of Fabien Madar as co-head of European sales in the global client group, its global sales force. In this role, Madar will cover southern Europe, and will report to Sandro Pierri, global head of the client group. Madar will be based in Paris, and will officially begin in the role in July 2018. Madar had previously worked under Pierri, when the two were at Pioneer Investments.Since 2008, Madar had served as CEO of Pioneer Investments France, before its merger with Amundi, where he was head of institutional sales for Europe. He was also chief development officer for distribution activities in Pioneer in Benelux, Switzerland and Scandinavia. Madar began his career in 1990 as an analyst at La Compagnie Financière Edmond de Rothschild, and joined CDC Gestion as a portfolio manager in 1991. In 1994, Madar joined the Banque Bruxelles Lambert France (aujourd’hui NN IP) as a portfolio manager and then as head of the fixed income department. In 2000, he was appointed as CEO.

p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; } The Abu Dhabi sovereign fund Adia (Abu Dhabi Investment Authority) is acquiring a stake of 21.4% in the British Pension Insurance Corporation, an insurance group with GBP25bn in assets, specialised in the acquisition of corporate pension funds, the website Financial News reports. Adia acquired the stake from the US venture capital group JC Flowers, which was one of the first investors in PIC when the firm was launched in 2006. The sovereign fund is now the second-largest shareholder in PIC, after the Swiss investment fund Reiner, which holds a stake of 43.5%. Assets under management by Adia are estimated at about USD828bn by the Sovereign Wealth fund Institute.

p { margin-bottom: 0.1in; line-height: 115%; } The index provider Limeyard on 19 June announced that it is launching an index dedicated to crypto-currencies, the Crypto Asset Index, as part of a partnership with the fintech Decentriq, a specialist in blockchain technologies. The new index covers the crypto-currency market, while satisfying the regulatory requirements formulated by supervisory authorities such as the Securities & Exchange Commission (SEC) in the United States, a statement says, although the SEC has vetoed ETF projects. The index will be used as a benchmark for the Technologies Note (DE000A19VT92), which will be listed on the Frankfurt stock exchange.

HSBC Global Asset Management (HSBC GAM) a annoncé l’enregistrement en Italie de deux compartiments de HSBC Global Investment Funds qui sont investis dans des titres à faible émission carbone : HSBC GIF Global Lower Carbon Bond et HSBC GIF Global Lower Carbon Equity, rapporte Bluerating.

Le régulateur italien Consob a infligé à la société de gestion Sorgente Sgr et à ses anciens dirigeants, Carlo Santini, Valter Mainetti, Carlo Gilardi, Claudio Patalano, Giancarlo Zapponini et Stefano Cervone, des sanctions pécuniaires de 300.000 à 500.000 euros, rapporte Bluerating. L’affaire concerne un conflit d’intérêt présumé dans la gestion de certains fonds, dont le Fondo Donatello, Comparto Michelangelo Due.

BNP Paribas Securities Services se veut un acteur mondial mais multi-local. Et pour compléter son dispositif international, le groupe a acquis dernièrement les activités de middle et back office de Janus Henderson aux Etats-Unis. Cela lui permet de devenir le fournisseur de services pour les fonds communs de placement de droit américain de Janus Henderson représentant environ 130 milliards de dollars d’actifs. « L’idée est de rendre la plate-forme éligible pour traiter d’autres sociétés de gestion », a expliqué Patrick Colle, directeur général de BP2S, lors d’une réunion avec la presse (voir aussi son interview dans NewsManagers le 29 janvier dernier). BP2S compte ensuite cibler les sociétés de gestion américaines « mid tier », qui sont les moins bien servies par les grands acteurs locaux et qui s’intéressent de plus en plus à déployer leurs activités en Europe et en Asie - sachant qu’aux Etats-Unis, ce segment recouvre facilement des sociétés de taille importante. Deuxièmement, le groupe veut soutenir ses clients européens et asiatiques dans leur développement aux Etats-Unis. Cela représente un vivier non négligeable, puisque, selon Patrick Colle, un grand nombre de sociétés « veulent aller aux Etats-Unis, souvent par acquisitions ». Pour lui, on devrait assister à plusieurs acquisitions de sociétés de gestion de l’Europe vers les Etats-Unis. En attendant, la plate-forme doit être adaptée pour avoir la capacité à traiter d’autres sociétés de gestion. « Il faudra entre 18 mois et 2 ans à partir du closing », lequel a eu lieu en avril dernier, précise Patrick Colle. Ce projet s’inscrit dans le cadre d’un plan de développement à 10 ans aux Etats-Unis qui n’est pas encore public. BP2S est aussi présent en Asie et bien entendu en Europe avec une forte base en France, son marché domestique. Le groupe affiche 9.401 milliards d’euros d’actifs en conservation et 2.218 milliards d’actifs administrés à la fin du premier trimestre 2018. L’un des autres moteurs de la croissance de BP2S est la digitalisation de l’offre. Le groupe a annoncé qu’il allait prochainement déployer une solution digitale, associant machine learning et intelligence artificielle, pour l’activité de contrôle dépositaire. Elle a été développée en partenariat avec Fortia Financial Solutions, une « regtech » dans laquelle BNP Paribas a pris 15 % du capital. Le groupe est actuellement en phase finale de tests dans ses trois sites pilote (France, Allemagne et Luxembourg) et déploiera ensuite cette solution dans les autres pays. BP2S travaille aussi sur d’autres sujets, comme par exemple sur une solution pour lire les documents et extraire les données référentielles, ou encore une autre pour contrôler la qualité des NAV…. La digitalisation transforme la manière de travailler des équipes de BP2S, en supprimant des tâches, mais en en créant de nouvelles, estime le dirigeant. « Au lieu d’être un centre de processing, nous devenons un centre d’innovation », a résumé Franck Dubois, responsable France de BP2S.

BlueBay Asset Management vient de nommer Sid Chhabra au poste nouvellement créé de responsable des crédits structurés et des CLO, rapporte le site InvestmentEurope. Basé à Londres, l’intéressé sera rattaché à Mark Dowding et Stephen Thariyan, co-responsable des marchés développés. Sid Chhabra sera chargé de développer une gamme de stratégies sur les crédits structurés et les ABS. Sid Chhabra compte plus de 15 ans d’expérience dans les crédits structurés. Récemment, il a officié pendant 7 ans en tant que « managing director » en charge des crédits structurés et des CLO chez Anchorage Capital Europe à Londres. Avant cela, il a travaillé dans le département crédits structurés pour l’Europe, le Moyen-Orient et l’Afrique (EMEA) chez JPMorgan.

Le gestionnaire d’actifs britannique Aviva Investors vient de recruter six nouveaux gérants alors qu’il a en enregistré le départ de trois autres collaborateurs dans le cadre de la restructuration de son équipe dédiée aux multi classes d’actifs. La société de gestion a récemment décidé de réorganiser son équipe multi actifs en intégrant les équipes en charge des taux internationaux et des dettes émergentes aux côtés d’autres spécialistes sous la bannière multi actifs et macro.Dans ce cadre, Aviva Investors a recruté Mark Robertson en provenance de NN IP. Ce dernier, qui prendra le poste de responsable des fonds multi stratégies en septembre, était jusque-là responsable des portefeuilles multi actifs au sein du gestionnaire d’actifs néerlandais. Mark Robertson sera rattaché à Peter Fitzgerald, directeur des investissements de la nouvelle activité qui regroupe le multi actifs et la macro.En parallèle, Aviva Investors a recruté Kevin O’Nolan, gérant de protefeuille multi actifs, qui travaillait précédemment chez Fidelity. Guillaume Paillat a également rejoint Aviva Investments en provenance de First State Investments au début de l’année 2018 comme gérant multi actifs. En outre, Patrick Bartholet a quitté Société Générale à la même période pour rejoindre Aviva Investors en tant que spécialiste du « trading » de dérivés, tandis que Katarina Cohrs est arrivée en provenance d’UBS. Enfin, David Nowakowski, ancien de Barings, a rejoint Aviva Investors en tant que spécialiste de l’obligataire. Dans le cadre de cette réorganisation, Dan James, Brendan Walsh et Gavin Counsell ont quitté Aviva Investors. Le dernier cité rejoindra d’ailleurs AllianzGI au cours du mois août (Lire NewsManagers du 19 juin 2018).

A l’occasion de la publication de ses résultats annuels, ce 19 juin, la boutique britannique de gestion 7IM a fait état d’une croissance de 14% de ses actifs sous gestion à 12,4 milliards de livres à fin 2017 contre 10,9 milliards de livres à fin 2016. La société de gestion n’a donné aucun détail pour expliquer cette progression.Au cours de l’année écoulée, son bénéfice avant impôts ressort à 19,4 millions de livres contre 18,6 millions de livres en 2016, soit une progression de 4% sur un an.

Le gestionnaire d’actifs canadien BMO Global Asset Management a nommé James Edwards en qualité de « director » au sein de son équipe commerciale dédiée aux clients institutionnels au Royaume-Uni, rapporte l’agence Reuters. L’intéressé sera chargé de développer la base de clients institutionnels sur le marché britannique, en concentrant ses efforts sur les fonds de pension d’entreprises et les organisations caritatives. Auparavant, James Edwards a passé près de 10 ans chez BlackRock où il était dernièrement stratégiste en produits obligataires.

Le groupe suisse Union Bancaire Privée (UBP) a recruté Christine Ravioli en tant que « managing director » et responsable de la gestion de portefeuilles discrétionnaires à Hong-Kong, peut-on lire sur le profil LinkedIn de l’intéressée. Elle a officiellement rejoint UBP dans le courant du mois de juin. Elle arrive en provenance de Synergy Fund Management Group à Hong Kong, où elle officiait depuis avril 2017 en tant que co-gérante de portefeuille et analyste senior. Avant cela, Christine Ravioli a travaillé pendant plus de 12 ans chez Pictet, notamment en tant que gérante senior de portefeuille de hedge funds et analyste.

Solidvest, le robot-conseiller du gestionnaire de fortune allemand DJE Kapital, lancé il y a un an, a enregistré une collecte de tout juste 20 millions d’euros, rapporte le site spécialisé Finanz-Szene.de. Le gestionnaire de fortune, qui n’avait pas jugé utile de donner ce chiffre il est vrai plutôt modeste, a toutefois publié un communiqué pour souligner que le fonds actions proposé par Solidvest a dégagé une performance de 5,35% sur les douze mois depuis son lancement.

BlackRock propose aux investisseurs allemands une nouvelle palette de fonds qui exploitent le potentiel des nouvelles technologies comme le big data et l’intelligence artificielle, rapporte le site spécialisé fondsprofessionell. Cette offre, qui a été lancée l’an dernier aux Etats-Unis, comprend six fonds, dont une stratégie internationale et cinq stratégies régionales : Etats-Unis, marchés émergents, Europe, Europe hors Royaume-Uni et Asie hors Japon. Dénomination Code ISIN Coût annuel Blackrock Advantage Europe Equity IE00BDFD9C92 0,35% Blackrock Advantage Europe ex UK Equity IE00BFZP7G97 0,35% Blackrock Advantage US Equity IE00BFZP7V49 0,30% Blackrock Advantage World Equity IE00BFZP8221 0,40% Blackrock Advantage Asia ex Japan - * 0,50% Blackrock Advantage Emerging Markets - * 0,60% Source: Blackrock(*) non encore autorisé à la vente

DWS, la filiale de gestion d’actifs de Deutsche Bank, vient de recruter Martin Moryson au poste nouvellement créé de chef économiste pour l’Allemagne, rapporte Private Banking Magazin. L’intéressé travaillait précédemment en tant que chef économiste à la banque privée Sal. Oppenheim, propriété de la Deutsche Bank depuis 2009 et dont le démantèlement devrait être bouclé fin juin.

BNP Paribas Asset Management (BNPP AM) a annoncé, hier, la nomination de Fabien Madar en tant que co-responsable des ventes Europe au sein du « Global Client Group », son dispositif mondial de ventes. Dans le cadre de ses fonctions, Fabien Madar couvrira l’Europe du Sud et sera rattaché à Sandro Pierri, responsable mondial du « Client Group ». Basée à Paris, la nouvelle recrue prendra officiellement son poste en juillet 2018. Fabien Madar avait déjà travaillé sous la responsabilité de Sandro Pierri lorsqu’ils étaient tous les deux chez Pioneer Investments. Depuis 2008, Fabien Madar occupait les fonctions de directeur général de Pioneer Investments France avant sa fusion avec Amundi où il était responsable des ventes institutionnelles Europe. Il était également responsable du développement des activités de distribution de Pioneer au Benelux, en Suisse et dans les pays nordiques. Fabien Madar a débuté sa carrière en 1990 en tant qu’analyste à La Compagnie Financière Edmond de Rothschild, et rejoint CDC Gestion comme gérant de portefeuilles en 1991. En 1994, il intègre la Banque Bruxelles Lambert France (aujourd’hui NN IP) en tant que gérant de portefeuilles puis responsable du département taux. En 2000, il est nommé directeur général.

Schroders a annoncé, ce 19 juin, la nomination de Benoit Leandri au poste de responsable commercial distribution. Basé à Paris, il rejoint une équipe de 6 commerciaux en charge du déploiement de l’offre Schroders auprès d’une clientèle française et monégasque. Il aura pour principales missions de développer l’offre de solutions d’investissement auprès des banques, sociétés de gestion et family offices. Il rejoint l’équipe de Paris après avoir été « product manager » du pôle actions internationales quantitatives de Schroders à Londres, qu’il avait rejoint en 2015. Avant de rejoindre Schroders début 2015, Benoit Leandri a travaillé deux ans chez Lyxor Asset Management dans l’équipe « client relationship management ».

Aviva Investors France a annoncé, ce 19 juin, le closing du fonds Aviva Investors Euro Commercial Real Estate Debt II, son nouveau fonds commun de titrisation (FCT) dédié à la dette immobilière. De fait, « le fonds a clôturé une première levée de fonds auprès de quatre investisseurs, dont Aviva France, pour un montant de 220 millions d’euros », indique la société de gestion dans un communiqué. Aviva Investors France n’entend toutefois pas s’arrêter en si bon chemin. « Dans un contexte de marché propice à l’essor des actifs réels, nous avons pour objectif d’atteindre un montant final de 300 à 400 millions d’euros pour Aviva Investors European Commercial Real Estate Debt II », avance ainsi Romain Linot, responsable de la dette immobilière euro chez Aviva Investors France.En tant que conseil en investissement sur ce fonds, Aviva Investors Frane sélectionne les créances immobilières hypothécaires de premier rang adossées à des immeubles localisés en zone euro, en vue de maximiser le couple risque-rendement pour les investisseurs.Le pôle dette privée d’Aviva Investors France rassemble les équipes de dette privée corporate, dette immobilière et dette infrastructure. Supervisé par Antoine Maspétiol, également responsable de l’activité dette privée corporate à l’échelle du groupe Aviva Investors, ce pôle a accueilli cinq nouveaux membres depuis 2017 et compte désormais 12 collaborateurs à Paris.Par ailleurs, Aviva Investors France développe une expertise dans l’univers de la dette immobilière, de la dette infrastructure et de la dette privée corporate libellée en euro. La plateforme qui regroupe ces trois expertises comptabilise aujourd’hui plus de 2,6 milliards d’euros d’engagements. Au niveau du groupe, les encours dédiés au financement de projets immobiliers, d’infrastructure et de prêts directs aux entreprises s'élèvent à environ 25 milliards d’euros à fin 2017. «Ce closing sur la dette immobilière témoigne de nos ambitions à plus long terme : nous comptons doubler nos actifs sous gestion en dette privée dans la zone euro d’ici 2020", indique Denis Lehman, directeur des gestions chez Aviva Investors France.

Le gestionnaire d’actifs américain Muzinich & Co a annoncé, hier, la nomination de Fabrizio Pagani au poste de responsable mondial de la stratégie économique et des marchés de capitaux. Basé à Paris et à Londres, l’intéressé interviendra dans le développement de nouvelles stratégies et de nouveaux programmes d’investissement afin d’étendre les expertises de la société de gestion à l’échelle mondiale. Avant de rejoindre Muzinich, Fabrizio Pagani a occupé plusieurs fonctions dans le secteur public. Il était dernièrement Chef de cabinet du Ministre italien des Finances, en charge des politiques macroéconomiques, fiscales, financières et bancaires. Auparavant, il a officié comme Sherpa (représentant du chef d’Etat) au sein du G20 et Conseiller économique senior du Premier Ministre italien. Fabrizio Pagani a également travaillé à l’OCDE à Paris, en tant que Chef de cabinet du Sherpa et Conseiller spécial du Secrétaire Général en charge de la coordination des contributions de l’OCDE au G20 et au G8, pendant et après la crise financière. Par ailleurs, il a, en particulier, contribué à la construction de l’Union des Marchés de Capitaux de l’Union Européenne et à l’amélioration de l’accès au financement des PME italiennes.